Страсти по Ирландии

Доллар все еще испытывает спрос, даже несмотря на слабоватые экономические данные. Цены производителей в США выросли слабее прогнозов в прошлом месяце. Индекс PPI вырос на 0,4% в месячном исчислении и 4,3% в годовом USD

Доллар все еще испытывает спрос, даже несмотря на слабоватые экономические данные. Цены производителей в США выросли слабее прогнозов в прошлом месяце. Индекс PPI вырос на 0,4% в месячном исчислении и 4,3% в годовом. Так называемый, чистый PPI отразил падение на 0,6%, впервые с июля 2008. Кроме того, мировой спрос на американские акции, облигации и другие финансовые активы упал в сентябре по сравнению с предыдущим месяцем. Чистый объем покупок долгосрочных акций, векселей и облигаций составил $81,9 млрд. после чистых покупок в августе на сумму $128,7 млрд. Радость вызвал лишь отчет по промпроизводству, отразивший рост показателя максимальными за последние три месяца, продолжив оказывать поддержку экономическому восстановлению в США. Объем производства в секторе обрабатывающей промышленности увеличился на 0,5% после роста в сентябре на 0,1% (по предварительным данным, в сентябре было зафиксировано сокращение на 0,2%).

Экономика все еще восстанавливается, но слабоватыми темпами. Получается, недавнее решение Федрезерва было вполне обосновано: рост надо стимулировать, индекс цен не несет в себе угрозы, причем настолько, что дефляция более вероятна, чем инфляция. Однако что бы там ни происходило в США, все внимание рынка вчера было приковано к Ирландии, по поводу которой каждую минуты выходили противоречивые слухи; Австрии, которая вроде задерживает выплату спасительного транша Греции и Китаю с его перспективами по ужесточению монетарной политики.

Сегодня на повестке дня данные по состоянию рынка труда, а также отчет по CPI. Учитывая, что индикаторы здоровья американской экономики особенно важны в настоящий момент, игроки будут пристально наблюдать за показателями. Не думаем, что проблемы еврозоны отойдут на второй план, однако значительное отклонение от прогнозов все же может оказать влияние на валюты. Обратите внимание на инфляцию - пока не будет угрозы роста цен ФРС вряд ли перейдет в режим ужесточения.


EUR

Еврозона действительно всех запутала, что и заставляет инвесторов отказываться от евро на ближайшее время. Нет ничего хуже для рынка, чем неопределенность. Пока Ирландия утверждает, что им в помине не нужна помощь, ЕС уже вовсю обсуждает, как бы им эту помощь предоставить. Причем с завидной периодичностью появляются сообщения о том, когда будет объявлен четкий план спасения. Кто из них вводит нас в заблуждение, пока не понятно. Но ясно одно, пока не будет прояснения, единая валюта будет страдать, и даже сильные экономические данные не смогут помочь.

В ноябре доверие немецких потребителей продемонстрировало рост впервые за 7 месяцев на фоне того, что крупнейшая европейская экономика вырвалась вперед, опередив своих соседей. Центр европейских экономических исследований ZEW сообщил, что в текущем месяце индекс ожиданий инвесторов и аналитиков вырос до 1,8 против -7,2 в октябре, в то время как экономисты рассчитывали, что показатель останется на отрицательной территории, составив -6. Да и инфляция в еврозоне ускорилась в октябре до максимальных темпов почти за два года, в первую очередь, за счет повышения цен на энергоносители. Потребительские цены в еврозоне выросли в годовом исчислении на 1,9% после повышения в сентябре на 1,8%. Это максимальный рост цен с ноября 2008 года. На сегодня ключевых отчетов не запланировано, так что внимание рынка будет вновь приковано к ирландским перипетиям.


GBP

Фунт не спасли даже сильные данные по инфляции. Темпы роста цен в Великобритании превысили 3%-й лимит, установленный правительством, и вынудив главу Банка Англии Мервина Кинга написать четвертое объяснительное письмо с начала текущего года. Потребительские цены выросли в годовом исчислении на 3,2%. Ускорение роста цен может не позволить монетарным властям увеличить объем стимулирования экономики в период сильнейшего сокращения бюджета со времен Второй мировой войны. Кинг в своем выступлении отметил-таки, что ЦБ может расширить программу количественного смягчения в случае необходимости, намекая, что MPC не до конца выкинул эту идею из головы.

Впрочем, разобраться детальнее в том, о чем думает Комитет по монетарной политике, нам поможет публикуемый сегодня протокол прошлого заседания по ставкам. Изменения в соотношении голосов могут оказать влияние на фунт: чем меньшую вероятность смягчения монетарной политики увидит рынок, тем больше шансов у британца укрепиться. Дополнительную поддержку могут оказать данные по рынку труда. Ближайшей целью в случае позитивного исхода будет отметка 1.5950 и далее 1.60.


JPY

Если не считать пару с долларом, то йена смогла воспользоваться бегством из рискованных активов и укрепилась против своих соперников. На текущий момент проблемы Японии отошли на второй план, а отсутствие интересных отчетов не способствует привлечению внимания. На текущий момент в Азии самой главной темой для разговора является вероятность повышения ставки Банком Китая, учитывая недавнее решение Банка Южной Кореи. Такое решение ЦБ КНР может вызвать новую волну бегства от рисков и поддержать укрепление доллара и йены. В паре доллар/йена победит первый.

Запланированные на сегодня события:

12.30 мск. - Великобритания: ноябрь, протокол заседания MPC Банка Англии (за пред. период: 1-7-1)
12.30 мск. - Великобритания: сентябрь, недельные зарплаты без учета премий (прогноз: +2,3% 3 мес. г/г; за пред. период: +2,0% 3 мес. г/г)
12.30 мск. - Великобритания: сентябрь, недельные зарплаты с учетом премии (за пред. период: +1,7% 3 мес. г/г)
12.30 мск. - Великобритания: сентябрь, ставка безработицы ILO (прогноз: 7,7%; за пред. период: 7,7%)
12.30 мск. - Великобритания: октябрь, уровень безработицы (прогноз: +6,0 тыс.; за пред. период: +5,3 тыс.)
12.30 мск. - Великобритания: октябрь, ставка безработицы (прогноз: 4,5%; за пред. период: 4,5%)
13.00 мск. - Е-16: сентябрь, объем производства в строительном секторе (за пред. период: -0,4% м/м, -8,5% г/г)
13.00 мск. - Италия: сентябрь, баланс текущих операций (за пред. период: -Е5,044 млрд.)
15.00 мск. - США: индекс заявок на получение ипотеки (MBA) за нед. на 12 ноября (за пред. период: +5,8%)
*16.00 мск. - США: выступление представителя ФРС Эрика Розенгрена на тему американской экономики
16.30 мск. - США: октябрь, количество начатых жилищных строительств (прогноз: 600 тыс.; за пред. период: 610 тыс.)
16.30 мск. - США: октябрь, разрешения на строительство (прогноз: 570 тыс.; за пред. период: 539 тыс.)
16.30 мск. - США: октябрь, индекс потребительских цен (CPI) (прогноз: +0,4% м/м; за пред. период: +0,1% м/м)
16.30 мск. - США: октябрь, CPI без учета продовольствия и энергоносителей (прогноз: +0,1% м/м, +0,7% г/г; за пред. период: неизм. м/м, +0,8% г/г)
*17.15 мск. - США: выступление представителя ФРС Булларда
*17.20 мск. - Е-16: выступление представителя ЕЦБ Витора Констанцио на тему финансового надзора
18.30 мск. - США: отчет EIA по запасам нефти и нефтепродуктов за нед. на 12 ноября (за пред. период: -3,3 млн. до 364,9 млн. барр.)

USDJPY

Цены движутся к уровню сопротивления 83.50/60. Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 84.00. Однако на 4-х часовом графике (рис.1) трендовый индикатор OsMA приобретает нисходящую направленность. Поэтому вполне возможно, что цены, оттолкнувшись от указанного уровня сопротивления, начнут нисходящую фазу движения. Осцилляторы наметили разворот вверх. На часовом графике (рис.2) OsMA и SS устремлены вверх., тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва указанного уровня сопротивления и продолжения роста цен. В то же время, RSI разворачивается в противоположную сторону, сигнализируя в пользу возвратного хода.
Таким образом, на мой взгляд, позиции на покупку с близким стоп-лоссом целесообразно открывать выше уровня сопротивления 83.60.

Support: 83.30, 83.00, 82.80, 82.50, 82.10/00, 81.70/60, 81.30, 81.00, 80.70, 80.50/30, 80.00, 79.00, 78.00, 77.00.
Resistance: 83.60, 84.00, 84.30/40, 84.70, 85.00/10, 85.40, 85.70, 85.90/86.00, 86.30/40, 86.70, 87.00, 87.30/40, 88.00.

рис. 1 рис.2.


USDCHF

Цены консолидируются в пределах узкого диапазона, ограниченного уровнями 0.9950 - 0.9975. На 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA приобретает нисходящую направленность, сигнализируя в пользу того, что цены предпримут попытку выйти из диапазона с прорывом его нижней границы. В этом случае стоит ждать дальнейшего падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 0.9900. Осцилляторы также разворачиваются в медвежьем направлении (SS в зоне перекупленности). На часовом графике (рис.4) OsMA уверенно устремлена вниз, подтверждая предположение о возможности прорыва указанного уровня поддержки и продолжения падения цен. SS и RSI развернулись разнонаправлено.
В свете сказанного, на мой взгляд, целесообразная стратегия - вне рынка. Продажи с близким стоп-лосом целесообразны ниже уровня 0.9950.

Support: 0.9950, 0.9900, 0.9870, 0.9840, 0.9800, 0.9740, 0.9700/0.9690, 0.9660, 0.9610/00, 0.9570/60, 0.9500, 0.9450, 0.9400, 0.9300, 0.9200.
Resistance: 1.0000, 1.0030, 1.0070, 1.0100, 1.0130/40, 1.0175, 1.0200, 1.0250, 1.0280, 1.0300, 1.0320.

рис. 3 рис.4.


EURUSD

Пара движется в пределах диапазона, ограниченного уровнями 1.3475 - 1.3510. Трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.5) приобрел восходящую направленность. Вверх развернулся и осциллятор SS. Все это позволяет предположить, что цены предпримут попытку выйти из диапазона с прорывом его верхней границы. В этом случае стоит ждать дальнейшего роста, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.3560. RSI направлен вниз, сигнализируя в пользу падения к нижней границе канала. На часовом графике (рис.6) OsMA устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва уровня 1.3510 и продолжения роста. Оба осциллятора уверенно устремлены вниз, что свидетельствует в пользу падения цен.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит пока оставаться вне рынка. Покупки с близким стоп-лосом целесообразны выше уровня сопротивления 1.3510.

Support: 1.3460/50, 1.3430, 1.3400, 1.3450/60, 1.3500, 1.3560, 1.3600. 1.3630, 1.3680.
Resistance: 1.3500/10, 1.3560, 1.3600, 1.3630, 1.3680, 1.3700, 1.3740, 1.3780, 1.3800, 1.3830/40, 1.3860, 1.3900, 1.3930, 1.3960, 1.4000, 1.4030, 1.4070, 1.4100, 1.4140, 1.4200.

рис. 5 рис.6.


GBPUSD

Цены тестируют уровень поддержки 1.5870. Его прорыв откроет путь к дальнейшему снижению, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.5830. На 4-х часовом графике (рис.7) трендовый индикатор OsMA приобретает восходящую направленность. Это позволяет предположить, что цены, оттолкнувшись от указанной отметки, начнут подъем к 1.5900. Вверх в зоне перепроданности наметил разворот и стохастик. На часовом графике (рис.8) OsMA и оба осциллятора достаточно уверенно устремлены в медвежьем направлении. Это подтверждает предположение о возможности прорыва уровня 1.5870 и продолжении падения цен.
На мой взгляд, в данном случае покупки с близким стоп-лоссом целесообразно рассматривать выше уровня сопротивления 1.5900.

Support: 1.5870, 1.5830, 1.5800, 1.5770, 1.5740, 1.5700, 1.5660, 1.5620/00, 1.5560, 1.5500, 1.5470/60, 1.5430, 1.5400, 1.5350.
Resistance: 1.5900, 1.5925, 1.5960, 1.6000, 1.6030, 1.6050/60, 1.6100, 1.6170, 1.6200/10, 1.6300, 1.6340, 1.6400, 1.6500, 1.6600, 1.6640, 1.6700, 1.6730, 1.6800, 1.6900.

рис. 7 рис.8.



Источник http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1310972617_logo3.png http://www.akmos.ru/
При копировании ссылка http://elitetrader.ru/index.php?newsid=101650 обязательна
Условия использования материалов