Надежды мелких спекулянтов необоснованы

Среднесрочные фундаментальные факторы отложим в сторонку, ибо в текущем рынке, он просто не работает, пока. Последнее время рынком движут непонятные и просто глупые ожидания. Прошедшая неделя это показала во всей красе. Всю прошлую неделю евровалюта была поддержана краткосрочной макроэкономической статистикой Среднесрочные фундаментальные факторы отложим в сторонку, ибо в текущем рынке, он просто не работает, пока. Последнее время рынком движут непонятные и просто глупые ожидания. Прошедшая неделя это показала во всей красе. Всю прошлую неделю евровалюта была поддержана краткосрочной макроэкономической статистикой.

Индекс настроений в деловой среде от института ZEW увеличился больше, чем вдвое по сравнению с прогнозом - 15.4, против 7.0%. Кроме того, евро поддержали аукционы по продажам долговых инструментов проблемных стран еврозоны, хотя не скажу, что эти аукционы были уж очень удачными. Данные IFO оказались выше прогноза.

Американские же данные были несколько смешанными, но если присмотреться по категории значимости, то можно сказать, что в принципе они были позитивными. Производственный индекс Empire Manufacturing показал рост до 11.92, тогда как ожидали роста до 12.57, а данные по количеству закладок новых фундаментов продемонстрировали рост на 529 тысяч, вместо ожидаемых 550. Зато данные по первичным заявкам за пособиями по безработице порадовали. За неделю показали снижение до 404 тыс., при прогнозе в 425 тыс. Данные по продажам на вторичном рынке жилья тоже довольно неплохие, продажи выросли на 12.3%, при ожиданиях в 4.5%.

В целом, европейские данные и данные из штатов можно назвать как взаимозаменяемые, в плане того, как должен был бы на них реагировать рынок. По итогам недели, основываясь только на данных, должна была получиться “ничья”, но рынки реагировали совершенно по-другому. Евро покупали снова и снова. Причем, на тех данных, что выходили по ЕС, евро рос неадекватно.

Во-первых, это данные по Германии, а не по всей Еврозоне, а как известно, Южная Европа далеко не в лучшем положении. Ориентироваться на немецкие данные и кричать что в ЕС все отлично, просто абсурдно, а на рынках это и происходило. Во-вторых, рост чересчур уж бурный после релиза данных, все технически сильные уровни просто не замечали.

А если сюда добавить другие события, которые были на прошлой неделе, то по итогам недели евро должно было показать снижение против доллара, пусть даже небольшое.
Один из этих факторов - рейтинговые ребята. Глава отдела по рейтингам Fitch Ratings Дэвид Райли, заявил, что Греции требуется больше помощи со стороны МВФ и ЕС и то, что Греции может потребоваться аудит со стороны МВФ.

Не оставили без внимания и Испанию. Fitch вообще призывает к необходимости плана по реструктуризации банков. Досталось и Португалии, аналитики Fitch выдали свой прогноз, в котором было сказано, что очень может быть, Португалия попадет в рецессию в этом году. Агентство Moody’s что-то невнятно высказалось про снижение рейтинга Испании, но все это рынок как будто не заметил, и евро снова продолжали покупать.

Второй фактор - это ситуация на долговых рынках. Проблема долгового кризиса себя не исчерпала, о чем этот рынок и свидетельствует, доходности 10-летних португальских и испанских облигаций снова выросли и находятся у максимальных значений. То есть, евро даже растет вопреки этому.

Зато кругом и всюду в новостных лентах пишут, что на рынках царит позитивное отношение к евро, на ожиданиях повышения процентной ставки и того, что чиновникам ЕС удастся что-то придумать, чтобы ситуация в проблемных странах ухудшилась. Ну-ну, при их фактическом бездействии этот экономический процесс вряд ли они остановят. И второе, если Португалия, Испания и другие продолжают занимать на долговых рынках каждый раз под более высокий процент, исход тут по - любому только один, повторение греческого сценария. Не буду уже даже говорить о том, что Южной Европе сейчас просто необходим низкий курс евро.

Но мелкие спекулянты этого не понимают, поэтому и гонят курс евро выше и выше на глупых ожиданиях, только вот надежды пока эти необоснованны. Ух, весело же будет, когда придут крупные игроки, думаю, теперь они дождутся уровней 1.40. В итоге, мы получили то, что в торгах по евровалюте чисто спекулятивный интерес, и как следствие, общий фундамент пока разошелся с направлением рынка, и в принципе, уже техника разошлась с фундаментом.

Вероятно, теперь до следующего заседания ЕЦБ, хотя, заседания ФРС 25 января может все поправить, или наоборот. Все будет зависеть от того, что на нем скажут. Если будут плакаться про плохое состояние экономики и дефляцию, то это только усилит давление на доллар, в остальных же случаях тяжело сказать, что ответят им на это рынки.

В любом случае, фундаментально и среднесрочно, мое мнение относительно ситуации в ЕС не поменялось, последствия не заставят себя долго ждать. А пока, придется видимо следовать за глупой логикой рынков, не забывая про то, что в любой момент это все может закончиться. Позже посмотрим, что нам расскажут графики.

Небольшие технические зарисовки по EURUSD

Теперь посмотрим, что нам нарисовали графики. Для начала начнем с внутридневных масштабов, ибо среднесрочно сейчас планировать что-то нет смысла. Начнем с часового. Здесь теперь уже можно четко наблюдать восходящий тренд. Сейчас пара исполняет нормальную техническую коррекцию к нижней границе восходящего канала, примерно в зону 1.3520. Где по сути рискует упасть ниже, до нормального уровня поддержки 1,3495.

Вот здесь интересный момент. Если 1,3495 будет пробит ценой закрытия, то дальше технически только падение до 1,3370-3380 и никак иначе. Во-первых, сегодняшний геп вверх дает все основания предполагать, что евро будет падать, для начала в рамках коррекции, а дальше уже в рамках нормального логичного рынка, со всеми техническими и фундаментальными особенностями. А технический риск пробить 1,3495 есть.

На четырех часах огромный, серийный дивер MACD, и максимальной целью отработки данного дивера является зона 1,3370, это уже во-вторых. Получается некое сходство. На часовом масштабе в этом районе нормальный уровень supp, на четырех часах максимальная цель отработки дивера.

Надежды мелких спекулянтов необоснованы
Надежды мелких спекулянтов необоснованы


Кроме того, если разобраться в движениях на прошлой неделе, особенно в четверг, когда после данных доллар вырос против всех и ощутимо вырос, евро очень слабо отреагировала на эти данные. Если при росте, евро становится уже волатильнее фунта, то при падении, она явного желания не демонстрирует. Хотя при ее-то положении, она должна охотнее идти вниз. Объясняется это глупыми ожиданиями роста ставок – это раз. И два – некие кроссовые интересы.

Евро очень хорошо скупают в кросс парах, особенно против франка и иены. Именно этот кроссовый интерес и не дает очень сильно падать вниз, а при росте евро улетает очень далеко. Уже вторую неделю наблюдаю за евро через кроссы, и несмотря на сякие там технические особенности на графиках евро, отрабатывают именно особенности на графиках кроссов евро.

В этот раз на графиках кроссов евро тоже есть признаки, как минимум, коррекции. Не буду полностью делать всю разметку графиков, может быть на этой неделе и покажу что там за картинка сложилась, но самый простой из них можно видеть невооруженным взглядом – дивер MACD

Надежды мелких спекулянтов необоснованы
Надежды мелких спекулянтов необоснованы
Надежды мелких спекулянтов необоснованы
Надежды мелких спекулянтов необоснованы


По графикам eur/jpy цель дивера 111,00-111,30, по графикам eur/chf 1,2920 и очень вероятно достанут до 1,2840. Это не является рекомендацией, это пока мои технические наброски, посмотрю, как будет дальше, хотя евро-иену пробовать продавать можно, только с умом.

И на закуску дневной график eur/usd. Все технические уровни ress прошли, даже не обратили на них внимания, толпа сделала свое дело. Но пробитие уровня 1,3510-3520 остается пока под вопросом. В плане того, не является ли это очередным false break, которое мы недавно видели снизу. Пока это не подтвердили повторной ценой закрытия. Наличие массовых диверов против евро, дает право предполагать, что это пока всего лишь ложный пробой. Кроме того, уровень 1,3520 был очень сильным уровнем ress, и технический возврат к пробитому сильному уровню должен быть, это так сказать классика тех. анализа. Посмотрим, как на этот раз поведет себя рынок.

Надежды мелких спекулянтов необоснованы


Ну и соответственно, если этот пробой не ложный, то до самых 1,3770 у евро тормозов никаких нет, а если и этот уровень пройдут, то 1,3940 будет по - любому. Сейчас пока в фокусе именно 1.3510-3520 и 1,3770. Своим ребятам в он-лайне ночью, пока дал команду продать евро, сподобились по 1,3635 с целью 1,3500, сейчас стопы уже поставили в 0, и будем ждать. На данный момент, технически это наиболее правильный вариант, учитывая массовое наличие диверов против евро и нормальный технический возврат к 1,3510-3520.

А дальше уже надо смотреть, стоит держать дальше продажи, или начинать покупать с целью 1.3770. Примерный технический расклад я дал. Если 1,3495 пробивают вниз, то ждем 1,3370, если подтверждают, что пробитие 1,3510-3520 не ложное, то ждем 1.3770.
Единственное, что может испортить всю картину падения, это заседание ФРС, а скорее реакция на сопроводительный текст. Поэтому, здесь и сейчас, никаких конкретных рекомендаций давать не буду. Даю пока техническое развитие событий, пользоваться этим можно. Думаю, после заседания ФРС, картина немного прояснится
Источник https://www.instaforex.com/ http://instaforex.com/
При копировании ссылка http://elitetrader.ru/index.php?newsid=108600 обязательна
Условия использования материалов


27 инструментов для прибыльной торговли на биржах в одном интерфейсе

Угадай точный счет матча и получи $100.
1. Открой торговый счет в компании AMEGA в период проведения конкурса и пополни его на сумму $20 или более. Тип счета Premium, валюта USD;
2. Размести заявку на предполагаемый точный счет матча в данной теме. Пример заявки приведен ниже;
3. Соверши до начала матча на счете сделки объемом не менее 0.5 лот.

Начни торговлю и скажи всем, что у тебя теперь тоже есть криптовалюты! Открыть торговый счет в NORDFX