ИТОГИ НЕДЕЛИ: Техника готова продолжить падение, но внешний фон не готов поддержать

В целом опасения прошлой недели не совсем подтвердились. "Голова-плечи" по индексу ММВБ только начала реализовываться в начале недели, но пир медведей был недолог. Остановка пришлась на начало заседания FOMC, от которого инвесторы ждали позитивного импульса и рывка вверх В целом опасения прошлой недели не совсем подтвердились. "Голова-плечи" по индексу ММВБ только начала реализовываться в начале недели, но пир медведей был недолог. Остановка пришлась на начало заседания FOMC, от которого инвесторы ждали позитивного импульса и рывка вверх. В среду рывок уже последовал, а вот позитив оказался сомнительным. ФРС США заявил, что оставит ставку на низком уровне, впрочем, это не стало сюрпризом, и сохранит программу стимулирования национальной экономики на $600 млрд. до июня 2011 года. Фактически этим импульсом все потери начала недели были отбиты. По итогу российский рынок практически остался на том же уровне.

Однако технически индекс ММВБ сформировал очередную фигуру, которая ориентировочно будет отыгрываться на следующей неделе. К сожалению для быков, но на счастье продавцов - это формация медвежий "клин". Ее полный технический потенциал находится в районе 1690 - 1700. Однако выход из диапазона должен подкрепляться внешним негативом, который пока в дефиците.

Некоторые ликвидные бумаги, несмотря на разрозненный внешний фон, продемонстрировали заметный рост. Среди лидеров оказался ФСК ЕЭС, который выстреливал на 16% на новостях о том, что компания намерена получить листинг на Лондонской фондовой бирже (LSE), после чего возможно размещение 4,11% ее акций среди круга инвесторов в рамках приватизации. Кроме ФСК неплохо смотрелась Роснефть, но технически бумага дала старт реализации фигуры "сходящийся треугольник". Среди отрицательных героев фигурировали золотодобытчики. Бумаги снижались вслед за драгоценным металлом



«В ближайшее время акции компаний ПИК и ЛСР, то есть тех компаний, чья деятельность сосредоточена на строительстве недвижимости эконом-класса, будут привлекательными для инвестирования», - считает Ирина Пенкина

ГМК НорНикель: Исторические максимумы все ближе

Последнее время бумаги НорНикеля консолидируются в районе своих послекризисных максимумов. При этом акции выглядят лучше остального рынка, постепенно мало-помалу прибавляя в цене и избегая общей коррекции по рынку в целом. Цена держится около 7600, под сильным и значимым сопротивлением двухлетнего восходящего тренда с начала 2009 года.

Поддержку бумагам все это время оказывает продолжающийся конфликт акционеров и интрига вокруг проведения buy-back компании на $4,5 млрд. Это является наиболее важным сейчас для динамики бумаг ГМК. Решение суда по иску Русала об отмене buyback инвесторы будут ждать с особенным интересом. При этом возможно, что Норникель не будет выплачивать дивиденды за 2010 год в связи с проведением двух этапов buy-back на $3 млрд. (срок подачи заявок завершился 20 января) и $1,5 млрд. (средства для скупки акций на рынке). Учитывая, что затраты на два buy-back составят почти 90% прибыли НорНикеля за 2010 год, возможный отказ от выплаты дивидендов выглядит вполне логичным. Проведение этого buyback сейчас и оказывает спекулятивную поддержку акциям.

В итоге бумага упорно держится под сопротивлением двухлетнего восходящего тренда в районе 7600-7650, постоянно тестируя ее и организуя попытки пробоя. При этом постепенно цена приближается к линии поддержки восходящего тренда с конца ноября в районе 7450-7500. На внутрикорпоративных новостях ГМК возможно еще сможет пробить такое сильное долгосрочное сопротивление, но закрепиться выше него будет очень непросто. Как результат, НорНикель держится в широком восходящем клине, снова обновляя годовые максимумы и приближаясь к историческим на 7723. Открытый шорт следует закрывать при пробитии сопротивления на 7650.

Торговый план:

- Спекулятивный. Шорт от 7650 с целью 7450 со стопом на 7723

ЛУКОЙЛ: В расширяющемся треугольнике

Коррекция после резкого роста в начале года приняла затяжной характер. Бумага движется в расширяющемся треугольнике. Назревавшая разворотная фигура «голова и плечи» дискредитирована. Лукойл так и не смог пробить линию шеи на 1875. От этой сильной поддержки началась покупка, вернувшие бумагу к 1930. От сопротивления Лукойл ожидаемо развернулся вниз и вернулся к 200 часовой средней на 1850.

От уровня ожидаем технический отскок с целью на 1885. Но внешний фон поддерживает продавцов, и после отскока от поддержки Лукойл может вновь вернуться к 200 часовой и пробить уровень. Уход ниже 1850 открывает путь для падения до 1825, и ниже к 1790.

Торговый план:

- Спекулятивный. Покупки от 1850 с целью на 1885. Стоп на 1845.
- Спекулятивный2. продажи от 1845 с первой целью на 1825, и потенциалом до 1790. Стоп на 1850.

Сбербанк: Дежавю...

Довольно динамично проходят торги января в бумагах флагмана отечественного рынка. За три недели инвесторы увидели три соответствующих волны с амплитудой колебаний порядка 6 руб. (5%), итоговый результат весьма скромный, но для краткосрочных спекуляций ситуация вполне подходящая. К текущему моменту доминирует краткосрочный up-тренд, в рамках которого канал движения котировок несколько расширился в ходе сегодняшних торгов. Пока бумаги российского кредитора выглядят чуть лучше рынка, и в случае улучшения внешней конъюнктуры могут возглавить список лидеров, однако вопрос ее улучшения зависит теперь от статистики по американскому ВВП, прогнозы по которому выглядят несколько завышенными (+3,5%). Более того, предстоящие выходные чреваты неожиданными решениями китайского регулятора, который в преддверии затяжных национальных праздников (со 2 февраля) может вновь удивить рынки очередным повышением ставок. Таким образом, в текущей ситуации можно осуществить повторную продажу из диапазона 109-109,5, со стопом на 110,1 и теми же ближайшими целями на 106-107.

Торговый план:
- Краткосрочный: Продажа из диапазона 109 - 109,50 с потенциалом на 106 - 107. Стоп на 110,1

Газпром: Рывок до двухлетних максимумов - дубль два

Неделя Газпрому выдалась по праву бычья. Бумага после легкого негативного старта в начале недели в среду реабилитировалась, оттолкнувшись от сформированного бычьего тренда. На этом импульсе цена добралась до основного нисходящего тренда, а потом и вовсе пробила сопротивление, не оставив при этом шансов медведям отыграться.

Фактически после столь заметного рывка вверх Газпром способен и дальше продолжать рост, тем более находясь в шаге от лакомой цели. Сначала на максимум 2010 года, а далее обновить двухлетние максимумы в районе 204,5. Тем не менее, входить в бумагу стоит только после коррекции к значимому уровню.

На данный момент мы рекомендуем вставать в лонг от уровня 198 -196 - бычья поддержка. С коротким стопом на 194 - 196. Потенциал на 202,60, далее 204,50.

Торговый план:
- Краткосрочный: Покупка на отскоке от бычьего тренда на 198 - 196 со стопом на 194 - 196. Ориентир на на 202,60, далее 204,50.

Источник http://bcs-express.ru/ http://www.bcs-express.ru/
При копировании ссылка http://elitetrader.ru/index.php?newsid=109337 обязательна
Условия использования материалов

Лучший европейский брокер

40 лет На финансовом рынке. 20 лет Лицензирована в Великобритании. 0.2 pips спреды с быстрым исполнением. 24/5 Служба поддержки клиентов с персональным менеджером

Брокер бинарных опционов

Binarium предоставляет профессиональные услуги начиная с 2012 года. Получите бонус 100% на депозит от 2000 рублей