Иванищев Александр Инфина | Акции

Европа снова возвращает себе статус главного поставщика плохих новостей на глобальные рынки

На смену долговым проблемам, сотрясавшим европейские финансы в 2010-2012 гг., в Европу пришли проблемы экономического порядка. Вчера инвесторов разочаровали данные о падении GDP Германии и еврозоны по итогам 2012 г. Это не могло не отразиться на положении европейской валюты Европа снова возвращает себе статус главного поставщика плохих новостей на глобальные рынки. На смену долговым проблемам, сотрясавшим европейские финансы в 2010-2012 гг., в Европу пришли проблемы экономического порядка. Вчера инвесторов разочаровали данные о падении GDP Германии и еврозоны по итогам 2012 г. Это не могло не отразиться на положении европейской валюты. Пара евро/доллар снизилась к нижней границе 3-месячного up-тренда, что негативно повлияло на отношение инвесторов к другим рискованным активам, хотя, по большому счету, европейским производителям сейчас именно это и нужно - слабый евро.

Вчерашняя реакция наших участников на внешний негатив оказалась чрезмерно спекулятивной. В последние два дня торговля сопровождается повышенной внутридневной волатильностью. Помимо чисто внешних факторов влияние оказывает также и экспирация срочных контрактов (третья пятница месяца).

Возросшая динамика цен заметно подогрела спекулятивный ажиотаж участников. Вчерашнее резкое движение индекса ММВБ к уровню 1550 п. многие игроки восприняли как сигнал для фиксации результата. Возможность получения быстрой прибыли в условиях волатильного рынка принуждает спекулянтов к подобным молниеносным действиям, в результате чего торговый оборот по индексу ММВБ вчера достиг рекордного значения с сентября 2012 г. (51 млрд. руб.). Полагаем, что основной вклад в рост объемов продолжают вносить преимущественно короткие спекулятивные деньги. Консервативные инвесторы, по определению, обычно стараются избегать торговлю в условиях высокой волатильности. По идее, спекулятивный ажиотаж на сегодняшних торгах должен пойти на убыль.

Индекс ММВБ закрылся вчера ниже основных краткосрочных индикаторов - месячной (ОВР-20=1531,46 п.) и недельной (ОВР-5=1522,29 п.) балансовой цены. Иными словами, краткосрочный спекулятивный интерес продолжает смотреть строго вниз. Более того, с учетом высокого вчерашнего торгового оборота на рынке скопился значительный навес коротких позиций. Судя по индикатору нетто-объема недельных позиций (OBV-5) такое большое количество незафиксированных short`ов в последний раз отмечалось на рынке в мае прошлого года.

В целом вчерашний день на ММВБ принес много неожиданного, что значительно спутало прежние прогнозы и усилило неопределенность на рынке. Полагаем, после прошедших бурных событий рынку необходимо стабилизироваться для прояснения дальнейшей динамики. Внешний фон на утро пятницы пока выглядит нейтрально. Мировые рынки акций относительно спокойно пережили вчерашние негативные новости из Европы. Индекс ММВБ сегодня, скорее всего, будет консолидироваться в диапазоне ОВР-5/ОВР-20 (1522-1531 п.)

Итоги торгов: российский рынок акций завершил торги в четверг на отрицательной территории

Российский рынок акций завершил торги в четверг на отрицательной территории на фоне слабых данных ВВП Еврозоны за 4 кв. 2012 г., вызвавших снижение европейских бирж. В ходе основной сессии индекс ММВБ уменьшился на 1,22% до 1519,2 п., индекс РТС упал на 1,51% и составил 1588,3 п. Активность игроков была выше средней: объем торгов акциями на ММВБ достиг 51,1 млрд. рублей, общий объем торгов на фондовой бирже ММВБ-РТС составил 485,1 млрд. рублей.

В отраслевом срезе на ММВБ худшую динамику показали телекоммуникационный (-1,45%), энергетический (-1,38%) и нефтегазовый (-1,32%) индексы. В зеленой зоне закрылись индексы потребительского (+0,18%) и финансового (+0,13%) секторов.

Лидерами падения стали бумаги Норникеля (-3,37%), Газпрома (-2,15%), Роснефти (-1,86%), Ростелекома (-1,34%), а также привилегированные акции Сбербанка (-1,98%)

Рынок акций: ключевые фондовые индексы США закрылись практически на уровне предыдущего дня

США – Ключевые фондовые индексы США закрылись практически на уровне предыдущего дня. Основным негативным фактором стала макростатистика из Японии и ЕС, на стороне покупателей выступили данные о снижении числа первичных обращений за пособием по безработице в США. По итогам дня индекс S&P500 подрос на 0,07%, DJIA просел на 0,07%, Nasdaq прибавил 0,06%. В лидерах снижения были акции телекоммуникационных компаний (-1,868%), энергетики (-0,817%) и химии (-0,544%). Лидеры роста – компании сектора финансовых услуг (+0,712%), нефтегазового сектора (+0,614%) и пищевой промышленности (+0,849%). Среди голубых фишек лучшую динамику показали JPMorgan Chase (+1,130%), American Intl Group (+0,888%) и Alcoa (+2,033%). Аутсайдерами торгов стали Coca-Cola (-0,981%), Wal-Mart Stores (-0,791%), DuPont (-0,736%).

Фьючерсы на американские индексы торгуются в красной зоне утром в пятницу.

Европа – Фондовые торги в Европе вчера завершились понижением ведущих индексов: FTSE100 (-0,50%), DAX (-1,05%), CAC40 (-0,78%). Азия – На азиатских фондовых площадках сегодня преобладают продавцы. По состоянию на 10:15 мск Nikkei225 снижается на 1,20%, Hang Seng – на 0,09%, Kospi повышается на 0,01%.

Товарные рынки: индекс акций золотодобывающих компаний увеличился на 0,3%

Товарные индексы – Индекс товарных рынков CRB снизился на 0,3%. Энергоносители в цене не изменились, базовые металлы подешевели на 0,7%, драгоценные металлы – на 0,5%. Индекс стоимости фрахта Baltic Dry Index уменьшился на 0,4%.

Нефть – Фьючерсный контракт на нефть сорта light sweet подорожал на 0,3% до $97,3 за баррель, контракт на нефть сорта brent подешевел на 0,6% до $118. Индекс акций нефтяных компаний сократился на 0,1%.

Драгоценные металлы – В пятницу утром спотовая цена на золото опустилась до $1633 за тройскую унцию, цена на серебро – до $30,3. Индекс акций золотодобывающих компаний увеличился на 0,3%.

Базовые металлы – 3-m фьючерсы на базовые металлы завершили день разнонаправленным движением цен. В наибольшей степени подорожал контракт на алюминий (+0,7%), подешевел - на никель (-0,7%).

Валютный рынок: европейская валюта оказалась под сильным давлением продаж

€ – Европейская валюта оказалась под сильным давлением продаж после публикации данных о падении ВВП Германии и Еврозоны в 2012 г., которые оказались хуже ожиданий. Евро упал к доллару до минимума - 1,3315; к иене - до 123,8. В пятницу в Азии пара евро/доллар торгуется на уровне 1,336, пара иена/евро – на 123,95 (07:30 мск).

$ - Негативное отношение инвесторов к риску, спровоцированное плохими экономическими новостями в Европе, повысило спрос на защитный американский доллар. Индекс доллара вчера достиг максимума на 80,61 , но к концу дня на фоне восстановления рынка акций США игроки начали фиксировать позиции по доллару, что вызвало снижение индекса DXY к закрытию до 80,458.

$/¥ - Иена укрепилась к доллару с 93,39 до 92,88 вчера и продолжает пользоваться спросом утром в Азии (92,78).

/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
При полном или частичном использовании материалов - ссылка обязательна http://elitetrader.ru/index.php?newsid=170561. Присылайте свои материалы для публикации на сайте. Об использовании информации.