Bybit запустила премаркет токена Notcoin
Реклама
Внутри дня фьючерс нашел поддержку в районе 128 500 пунктов, уйдя во флэт 128 500 - 129 500 пунктов. Выход из данного диапазона приведет к развитию движения.
Акции "Газпрома" обновили многолетний минимум и продолжают оставаться под давлением нисходящего тренда. Индекс ММВБ сейчас выглядит сильнее индекса РТС за счет ряда бумаг (к примеру, Роснефть оттолкнулась от объемной зоны 210 рублей, которая была сформирована осенью 2012 года). Однако локальное сопротивление для акции в районе 220 рублей привело к отбойному импульсу. Акции Лукойла находятся уже порядка 9 месяцев в диапазоне 1850-2100 рублей, последние два дня мы наблюдали отскок от нижней границы данного диапазона.
В целом, сохраняется шанс, что рынок уйдет в новую консолидацию. Обновления годового минимума на этой волне нисходящего движения может не произойти.
Важнейшие события дня:07-00 - Решение по процентной ставке Банка Японии
12-00 - Слушания по ESM и программе ЕЦБ по выкупу гособлигаций, день 1
Фьючерс на индекс РТС: тестируем минимум года
После вчерашнего пробоя "клина" фьючерс на индекс РТС снизился в районе годовых минимумов. Отрицательный моментум, по-прежнему, сохраняется, поэтому покупки сейчас без подтверждения являются весьма рисковыми.
Рисунок 1. Пробой клина и отработка годового минимума
Шортовые позиции, открытые вчера в момент пробоя клина, сегодня необходимо сократить на половину. На вторую половину установить трейлинг-стоп в районе 128 500 пунктов. В случае пробоя годового минимума движение вниз может существенным образом ускориться. От лонговых позиций в районе 127 000 пунктов лучше всего воздержаться. Ибо высока вероятность покупки "падающего ножа".
Важнейшее событие сегодняшнего торгового дня — выход фьючерса на индекс РТС из фигуры консолидации последних дней («клин»). Прорыв «клина» был импульсным в районе 15 часов (открытие американского премаркета). Однако ближе к вечеру агрессивность продаж немного смеркнула и утихла. При этом «быкам» хорошей жизни пока никто не обещает. Годовые минимумы продолжат манить цену на многие инструменты на рынке. Конечно, сохраняется гипотетический шанс уйти в новую фигуру консолидации, пересидеть смутные времена в ней, «отогреться» от «медвежьего» рынка.
Как показывает практика, ближе к экспирации часто начинается «пила». Поэтому сохраняется шанс на поглощение сегодняшних продаж в предэкспирационную неделю и начало движения в горизонтальном диапазоне 128 000 — 132 000 пунктов.
Конечно, это всего лишь один из сценариев, коих может быть превеликое множество. Поэтому рассмотрим объективно факторы роста и падения.
Нисходящий тренд сохраняется с начала года, во второй половине мая отскок завершился и началось новое движение вниз, которое привело к обновлению годового минимума. Отскок последних 3 дней существенно не изменил диспозиции. Уровень 131 500 пунктов выступил серьезной преградой в восходящем движении. Стоит напомнить, что в районе 133 000 пунктов был набран весьма существенный хедж, который до экспирации может так и остаться «плитой». Ведь, если бы мы вынурнули выше 131 500 пунктов сегодня, то дорога к 133 000 пунктам и выше была бы открыта. Оператор рынка не сдержал бы покупки. Поэтому спрос был убит в зародыше.
На споте продолжается «медвежья» феерия. Многие акции обновляют свои минимумы. Как известно, самый надежный и верный сигнал — это обновление многолетнего максимума или минимума. Газпром — одна из самых увесистых в индексе фишек сегодня зафиксировала очередной 4-летний минимум. В районе 112 рублей у акции остался незакрытый гэп от марта 2009 года. Возможно, что скоро это перестанет быть фантастическим предположением.
С индексом S&P500 в этом году наблюдается сильнейшая раскорреляция. Индекс корреляции ушел в отрицательную плоскость на недельных графиках. При растущем S&P500 российские индексы частенько показывают движение вниз. Ситуация не является уникальной. В истории примеров было весьма много. Однако текущая раскорреляция исторически самая сильная (-0,777 на 20-периодном индикаторе). Близкие значения были в 1998 и 2005 годах (рисунок 1).
Рисунок 1. Коэффициент корреляции между индексом РТС и индексом S&P500
Таким образом, выводы по текущему дню:
1) «Медвежий» рынок продолжается, об этом свидетельствует прорыв клина вниз, слабая реакция на отскок американских индексов, непробитый уровень сопротивления в районе 131 500 пунктов;
2) На споте акции, находящиеся в «медвежьем» тренде, сегодня зафиксировали новые многолетние минимумы, что свидетельствует о серьезности текущего нисходящего движения с позиции 2013 года;
3) Во второй половине дня агрессивность продаж спала, поэтому есть шанс ухода в новую консолидационную фигуру;
4) На дневном графике фьючерса на индекс РТС, по итогам текущего дня, сверху висит весьма опасный «хвост», который может привести либо к обновлению сегодняшнего минимума (128 570), либо к обновлению годового минимума (126 950).
/Компиляция. 11 июня. 2013 г. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2012-12/1354359089_132785s200x53.png (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter