13 февраля 2015 Вести Экономика
Кредитная линия МВФ для УкраиныМВФ готов выделить Украине $17 млрд
Международный валютный фонд и Украина предварительно согласовали четырехлетнюю программу кредитования на $40 млрд в обмен на реформы. Об этом сообщает ТАСС со ссылкой на официальное заявление главы МВФ Кристин Лагард.
От Украины по-прежнему требуют проведения экономических реформ и преобразования "Нафтогаза".
"Пока это соглашение, достигнутое с Киевом на экспертном уровне, - сказала Лагард. - Программа пока не одобрена советом директоров. Я надеюсь ее предложить к одобрению до конца февраля". Кстати, Лагард отказалась отвечать на вопрос, будет ли задействована в этой программе Россия.
Отметим, что финансирование программы должно проводиться за счет самого МВФ, стран ЕС и частных инвесторов. Кроме того, МВФ отдельно предоставит Киеву кредитную линию на сумму $17 млрд.
Эти деньги нужны Украине сейчас как воздух, ведь, по сути, только масштабная финансовая помощь может предотвратить дефолт страны. Экономика Украины переживает самую тяжелую рецессию с 2009 г., золотовалютные резервы упали до минимума за 11 лет, а гривна показала худшую в мире динамику.
Рынок на заявления госпожи Лагард почти не отреагировал. Евробонды Украины со погашением в 2023 г. практически не изменились в цене, доходность по ним опустилась всего на два базисных пункта до 19%.
В текущем году Украине предстоит погасить долги на сумму $11 млрд.
Конечно, общая ситуация на Украине осложняется войной на юго-востоке страны, ведь, по словам самого президента Петра Порошенко, только на нее Украина тратит ежедневно около $10 млн.
Заявления МВФ прошли на фоне проходящей в Минске встречи лидеров России, Украины, Франции и Германии, которая длится с вечера четверга, и вот буквально только что - в 12:10 по московскому времени - Владимир Путин сообщил, что стороны договорились о прекращении огня с 15 февраля, а также об имплементации соглашения о специальном статусе для Донбасса.
Дефляция в Германии в январе достигла 0,5%
Потребительские цены в Германии, гармонизированные со стандартами Евросоюза, в январе упали на 0,5% в месячном выражении, свидетельствуют окончательные данные Федерального статистического управления страны (Destatis).
Потребительские цены в ФРГ относительно предыдущего месяца упали на 1,3%.
Динамика обоих показателей совпала как с предварительными данными, так и со средними прогнозами аналитиков, опрошенных агентством Bloomberg.
Дефляция в годовом выражении в Германии в прошлом месяце зафиксирована впервые с октября 2009 г.
Потребительские цены, рассчитанные по национальным стандартам, в январе упали на 0,4% в годовом выражении и на 1,1% относительно предыдущего месяца. Динамика обоих показателей также совпала с предварительными данными и ожиданиями экспертов.
Согласно прогнозу Еврокомиссии инфляция в ФРГ в 2015 г. составит 0,1%, в 2016 г. - 1,6%.
Мнение эксперта ГК TeleTrade Александр Егоров
"Снижение индекса потребительских цен в Германии в январе оказалось не только хуже предыдущей оценки показателя, но самым значительным за последние годы. Это тревожный знак и для федерального правительства страны, и для Европейского центрального банка, который предпринимает пока еще безуспешные попытки вернуть вектор инфляционного давления на положительную территорию".
Китай может столкнуться с риском дефляции
Экономика Китая может столкнуться с риском дефляции на фоне слабого внутреннего спроса, полагает директор научно-исследовательского подразделения Народного банка КНР Лу Лэй.
"В среднесрочной перспективе наибольшую неопределенность несет в себе риск дефляции", - цитирует Лу Лэя MarketWatch.
По его мнению, ВВП КНР в 2015 г. вырастет на 7,1%, потребительские цены вырастут на 1,8%.
В 2014 г. ВВП КНР увеличился на 7,4%, что стало самым слабым подъемом с 1990 г. Эксперты ожидают, что власти установят целевой показатель роста ВВП на текущий год на уровне 7%.
Потребительские цены в Китае в 2014 г. увеличились на 2% относительно предыдущего года, в январе инфляция замедлилась до 0,8% в годовом выражении.
По словам Лу, китайской экономике необходим новый двигатель роста на долгосрочную перспективу.
Он отметил, что производственный сектор страны по-прежнему испытывает проблемы в связи с потерей конкурентных преимуществ, а также перепроизводством в ряде отраслей.
Правительству следует корректировать политику в соответствии с развитием ситуации, добавил он.
Минфин впервые с 2013 г разместил ОФЗ на 20 млрд руб
Минфин до 11 февраля с начала 2015 г. на четырех аукционах разместил не полностью три выпуска ОФЗ на 11 млрд руб. из-за низкого спроса и плохой доходности.
11 февраля Минфин провел успешно два аукциона на 20 млрд руб. по размещению ОФЗ – с постоянным и плавающим купоном, который зависит от ставок на межбанковском рынке. В аукционе приняли участие около десяти банков.
Объем предложения ОФЗ с плавающим купоном выпуска 24018RMFS с датой погашения 27 декабря 2017 г. составил 15 млрд руб. Объем спроса составил 30,296 млрд руб., размещенный объем выпуска – 15 млрд руб.
Выручка от размещения составила 14,171 млрд руб. Цена отсечения – 94% от номинала, доходность по цене отсечения – 13,93% годовых, средневзвешенная цена – 94,0536% от номинала, средневзвешенная доходность – 13,91% годовых.
На втором аукционе был предложен выпуск ОФЗ-ПД 26216RMFS с датой погашения 15 мая 2019 г. объемом 5 млрд руб.
Объем спроса составил 20,360 млрд руб., в итоге было размещено 4,874 млрд руб.
Выручка от размещения составила 3,925 млрд руб., цена отсечения – 78,9% от номинала, доходность по цене отсечения – 13,79% годовых, средневзвешенная цена – 78,9868% от номинала, средневзвешенная доходность – 13,76% годовых.
Согласно графику Минфина в I квартале планируется разместить ОФЗ на 150 млрд руб. на 11 аукционах (пять уже проведено) как с фиксированным, так и с плавающим купонами. ОФЗ сроком погашения до 5 лет планируется разместить на 80 млрд руб., 7-10 лет – на 50 млрд руб., 15-20 лет – на 20 млрд руб.
Таблица. Результаты аукционов по размещению ОФЗ с 1 января по 10 февраля 2015 г.
Безработица в Австралии достигла рекорда за 13 лет
Экономика Австралии неожиданно потеряла рабочие места в январе, при этом безработица достигла самого высокого за 13 лет уровня, показали данные, опубликованные в четверг, в результате чего доллар начал снижаться.
Число занятых людей за прошлый уменьшилось на 12,200 за месяц, свидетельствуют данные Австралийского бюро статистики, тогда как экономисты, опрошенные Reuters, ожидали прибавления 5 тыс. рабочих мест.
В результате уровень безработицы повысился до 6,4%. Это худший показатель с августа 2002 г. и намного выше ожидавшихся 6,2%. Безработица остается в диапазоне 6,1-6,3% с июня прошлого года.
Полная занятость снизилась на 28 100 в январе, и частичная занятость повысилась на 15,900, по сезонно скорректированным данным. Между тем, число безработных, ищущих полный рабочий день, выросло от 200 до 551 800, а число безработных, ищущих неполный рабочий день, повысилось с 34300 до 243400.
Данные лишь усилили мнение о дальнейшем монетарном смягчении. Резервный банк Австралии снизил ставки на прошлой неделе впервые с августа 2013 г. на четверть пункта до нового рекордно низкого уровня в 2,25%.
Согласно прогнозам ЦБ темпы роста ВВП в 2015 г. будут меньше 3% - уровня, который обычно считают необходимым для предотвращения роста безработицы. Инфляция будет держаться в целевом диапазоне от 2% до 3% до середины 2017 г., а возможно, и дольше.
Рост промзаказов в Японии достиг максимума
Заказы на производственное оборудование в Японии в декабре прошлого года увеличились на 8,3% по сравнению с ноябрем, что стало максимальным подъемом с июня, показывают опубликованные в среду официальные данные.
Экономисты, опрошенные агентством Bloomberg, в среднем ожидали увеличения показателя на 2,3%. Рост заказов по сравнению с декабрем 2013 г. составил 11,4%, также превысив средний прогноз аналитиков, предполагавший рост на 5,6%.
Заказы японских производственных компаний в позапрошлом месяце подскочили на 24,1% - это самый значительный рост с июня 2006 г.
Объем заказов на промышленное оборудование, хоть и является чрезвычайно волатильным показателем, считается главным индикатором капитальных инвестиций японских компаний.
Рост потребительских цен в Японии в декабре 2014 г. замедлился по итогам пятого месяца подряд на фоне падения цен на нефть, сообщает агентство Bloomberg.
Согласно официальным данным инфляция без учета свежих продуктов питания - индикатор, для которого Банк Японии установил целевой показатель в 2%, - в прошлом месяце составила 2,5% в годовом выражении против 2,7% в ноябре. Экономисты, опрошенные агентством Bloomberg, ожидали роста показателя на 2,6%.
Без учета последствий повышенного в апреле налога на потребление декабрьская инфляция составила 0,5%, что является минимальным показателем с июня 2013 г. В ноябре этот показатель составил 0,7%.
Дефицит бюджета США вырос на 6% в новом фингоду
Дефицит государственного бюджета США в январе текущего года уменьшился до $17,5 млрд по сравнению с $10,3 млрд за тот же месяц прошлого года, передало министерство финансов страны.
В результате за четыре месяца 2015 финансового года, который начался 1 октября прошлого года, дефицит бюджета вырос более чем на 6% до $194,2 млрд против $182,8 млрд за аналогичный период годом ранее.
Поступления в бюджет страны в январе увеличились на 3,6%, достигнув $306,7 млрд. Это продиктовано в том числе ростом налоговых поступлений от физических лиц ввиду повышению заработной платы. Расходы бюджета в прошлом месяце выросли на 5,9% до $324,3 млрд.
Дефицит государственного бюджета США по итогам 2014 финансового года, который закончился 30 сентября, сократился почти на 29% и составил $483,4 млрд, или 2,8% ВВП. Это минимальный уровень с 2008 г., когда дефицит составил $459 млрд, а в процентном отношении - с 2007 г. (1,1% ВВП). Наряду с этим результат 2014 фингода самый низкий за время президентства Барака Обамы.
Бюджетное управление Конгресса США (CBO) прогнозирует дальнейшее уменьшение дефицита по итогам 2015 фингода до $468 млрд, или 2,6% ВВП США. В следующем фингоду отрицательное сальдо уменьшится крайне несущественно - до $467 млрд, как ожидает CBO.
Последний раз годовой профицит бюджета был отмечен в США в 2001 г. В 2009 г. был достигнут максимальный дефицит в истории страны - $1,41 трлн (9,8% ВВП). Средний размер дефицита бюджета страны за период с 1980 г. составляет около 3,2% ВВП.
Розничные продажи в США в январе упали
Розничные продажи в США в январе сократились на 0,8% по сравнению с предыдущим месяцем, свидетельствуют данные министерства торговли страны.
Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, прогнозировали сокращение всего на 0,4%.
В декабре розничные продажи упали на 0,9%.
Падение показателя по итогам двух месяцев говорит о том, что повышение потребительских расходов может замедлиться в этом году после сильного подъема во втором полугодии 2014 г.
Падение продаж в прошлом месяце было отмечено в 6 из 13 основных категорий розничных товаров.
Розничные продажи без учета автомобилей сократились на 0,9%, при этом показатель демонстрирует негативную динамику второй месяц подряд. Эксперты прогнозировали падение на 0,5%.
В то же время розничные продажи без учета автомобилей, бензина и стройматериалов (так называемая "контрольная группа" - показатель, используемый для расчета ВВП США) выросли в январе на 0,1% при ожидавшемся повышении на 0,4%.
В декабре этот показатель упал на 0,3%, а не на 0,4%, как было объявлено ранее.
ЦБР подписал меморандум с IOSCO по финрынку
Банк России объявил о присоединении к многостороннему меморандуму о взаимопонимании Международной организации комиссий по ценным бумагам (IOSCO MMoU).
Уполномоченный орган Международной организации комиссий по ценным бумагам (IOSCO Decision Making Group) одобрил заявку Банка России на присоединение к Многостороннему меморандуму о взаимопонимании по вопросам консультаций, сотрудничества и обмена информацией Международной организации комиссий по ценным бумагам (IOSCO MMoU), сообщается в пресс-релизе ЦБ.
После прохождения процедуры официального подписания IOSCO MMOU Банк России будет включен в список "А", содержащий перечень лиц, подписавших IOSCO MMoU, что позволит приступить к обмену информацией в рамках этого документа.
Присоединение к меморандуму будет способствовать повышению эффективности деятельности Банка России при осуществлении им надзорных функций, позволит участвовать в разработке принципов и стандартов регулирования финансового рынка, расширить сотрудничество с регуляторами финансового рынка других стран.
IOSCO MMoU разработан в 2002 г. в целях обмена информацией между регуляторами рынка ценных бумаг — членами IOSCO и предотвращения недобросовестных практик поведения на финансовом рынке. Меморандум подписали 103 государства.
Международная организация комиссий по ценным бумагам (IOSCO) является органом, объединяющим более 120 национальных регуляторов рынка ценных бумаг, определяет стандарты и международно признанные подходы в этой сфере.
Число ипотечных кредитов впервые превысило 1 млн
Количество выданных в 2014 г. ипотечных кредитов впервые превысило 1 млн в РФ и составило 1,012 млн, что на 22,7% больше, чем годом ранее, сообщается в опубликованных в четверг данных ЦБ.
Сумма предоставленных физлицам ипотечных кредитов выросла за год на 30,2% до 1,763 трлн руб.
В целом задолженность физлиц по ипотечным жилищным кредитам перед банками по итогам 2014 г. выросла на 32,9% до 3,520 трлн руб., в т. ч. рублевых ипотечных кредитов увеличилась на 33,4% до 3,384 трлн руб.
Объем портфеля валютных ипотечных кредитов вырос в рублевом эквиваленте на 21,9% до 136,4 млрд руб. из-за снижения курса рубля.
Доля ипотечных кредитов в совокупном портфеле кредитов физлиц выросла с 26,6% до 31,1%.
Объем просроченных кредитов за 2014 г. увеличился на 16,3% до 46,1 млрд руб. Доля просроченных кредитов в совокупном ипотечном портфеле за 2014 г. снизилась с 1,5% до 1,3%.
Объем просроченных рублевых кредитов за 2014 г. увеличился на 13,8% до 29,0 млрд руб.
Объем просроченных валютных кредитов в рублевом эквиваленте в 2014 г. увеличился на 20,7% до 17 млрд руб. Доля просроченных валютных кредитов к началу 2015 г. составила 12,6%.
Число заявок по безработице в США выросло
Число американцев, впервые обратившихся за пособием по безработице, на прошлой неделе выросло на 25 тыс. до 304 тыс., говорится в отчете Министерства труда США.
На предыдущей неделе было подано 279 тыс. заявок, а не 278 тыс., как сообщалось ранее.
Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, прогнозировали рост числа заявок с ранее указанного уровня на 9 тыс. до 287 тыс.
При этом средний показатель за последние четыре недели упал до минимума с середины ноября - 289,75 тыс. с 293 тыс. неделей ранее.
Число продолжающих получать пособие по безработице американцев за неделю, завершившуюся 31 января, упало на 51 тыс. до 2,354 млн человек.
Неделей ранее, согласно уточненным данным, пособия продолжали получать 2,405 млн граждан США, а не 2,4 млн, как сообщалось прежде. Аналитики не ожидали изменения с ранее объявленного уровня.
Банк Англии за два года восстановит инфляцию до 2%
Банк Англии планирует предпринять меры монетарной политики, с тем чтобы за два года восстановить рост потребительских цен в Великобритании до 2% с текущих 0,5%, сообщается в ежеквартальном ЦБ. Вялость повышения цен он объясняет снижением цен на нефть.
"С учетом характера изменений, воздействующих на рост потребительских цен, комитет по монетарной политике считает целесообразным формировать денежно-кредитную политику таким образом, чтобы инфляция вернулась к намеченным 2% в течение двух лет", - сообщается в записке главы Центробанка Марка Карни, адресованной министру финансов Великобритании Джорджу Осборну.
Наряду с этим, по оценкам Банка Англии, через три года рост потребительских цен будет выше таргетируемых им 2% и составит примерно 2,2%. В текущем году темпы инфляции составят 0,5%, а не 1,4%, как предполагалось ранее, в следующем - 1,8%.
ВВП Великобритании вырастет на 2,9% в 2015 г., оценивает Банк России, что совпадает с предыдущим прогнозом. Вместе с тем прогнозы на 2016-2017 г. улучшены до 2,9% и 2,7% соответственно. Увеличение реального дохода после вычета налогов составит 3,5% в этом году вместо прогнозировавшихся 1,25%.
Банк Англии также обратил внимание на риски для британской экономики, в том числе факторы, обусловленные ситуацией в еврозоне. С учетом этих рисков повышение основной процентной ставки ЦБ будет ограниченным и постепенным, разъяснил Карни.
При этом в случае проявления понижательных рисков для инфляционного прогноза Банк Англии может снизить ставку с текущего рекордного минимума в 0,5% или даже возобновить выкуп активов, подчеркнул он.
Польша возобновила реверс газа на Украину
Польша возобновила реверс газа на Украину. "Поставки уже идут", - заявила пресс-секретарь оператора газотранспортной системы (ГТС) Польши Gaz-System Малгожата Полковская.
По данным Gaz-System, заявка на поставку газа через пункт Германовичи в направлении Украины на 12 февраля составляет 120 тыс. куб. м, отмечает ТАСС.
Польша в начале года прекратила реверсные поставки газа на Украину. В последней декаде декабря 2014 г. реверсные поставки газа из Польши на Украину составляли в среднем 2,16 млн куб. м в сутки.
"Нафтогаз Украины" рассчитывал возобновить реверсные поставки газа из Польши в тестовом режиме 6 февраля. "Мы подписали (контракт - ред.) на закупку небольшого объема, чтобы протестировать. И теперь операторы готовятся технически к восстановлению (реверса - ред.). В какой конкретно день пойдет газ - они сейчас согласовывают режимы, поэтому точно не ясно", - отметил ранее директор по развитию бизнеса "Нафтогаза Украины" Юрий Витренко.
В декабре 2014 г. Украина импортировала из Польши 67 млн куб. м газа.
ЦБ РФ вводит запрет по валютной ипотеке
ЦБ РФ повышает в 2 раза до 300% коэффициенты риска при расчете достаточности капитала для валютной ипотеки, выданной после 1 апреля 2015 г.
ЦБ опубликовал соответствующий проект указания, который вступит в силу в ближайшее время после окончательного утверждения.
"Проект разработан в целях пресечения накопления банками чрезмерных рисков в сегменте валютного ипотечного кредитования, снижения темпов выдачи ипотечных кредитов в иностранной валюте", - поясняется в документе.
Банк России уже предпринял меры по дестимулированию банков выдавать валютную ипотеку, заявила неделей ранее глава ЦБ Эльвира Набиуллина, отмечая, что для этого нет необходимости вводить запрет через закон.
"Сейчас банкам в 1,5 раза дороже с точки зрения капитала выдавать валютную ипотеку, чем рублевую. Мы этот коэффициент готовы повысить и дальше, для того чтобы практически валютная ипотека была запретительной", - сказала Набиуллина, признав, что банки зачастую навязывали валютную ипотеку, пользуясь неграмотностью клиентов.
В середине января 2015 г. Банк России разослал банкам письмо, подписанное главой финрегулятора Эльвирой Набиуллиной, с рекомендациями конвертировать "плохие" долги по валютной ипотеке курсу на 1 октября 2014 г. - по 39,4 руб. за доллар и 49,98 руб. за евро соответственно, если кредиты были в долларах и евро.
Это касается не только россиян, взявших кредиты в 2014 г., когда рубль обесценился почти в 2 раза.
Согласно данным ЦБ задолженность по валютным ипотечным кредитам в РФ составляет около 120 млрд руб. (около 4% от всего долга по ипотеке), а в кредитных портфелях банков - не более 10%.
FESCO отсрочит долг в 5 млрд руб. по облигациям
Дальневосточное морское пароходство, одна из крупнейших транспортных групп FESCO, предложило отложить на 1,5 года платежи по облигациям на 5 млрд руб. со сроком обращения три года.
Держателям облигаций предлагается подумать до середины марта.
Группа "Сумма" Зиявудина Магомедова является основным акционером ДВМП и FESCO в 2012 г.
Размещенные облигации ДВМП в июне 2013 г. предлагается погасить не в мае 2016 г., а в ноябре 2017 г.
Предлагается погашение облигаций по 10% от номинала в 2016 г. в два приема, а оставшиеся 10% и 70% – в 2017 г.
Доходность купона привязывается к ставке ЦБ: 4-й (текущий) купон – 10,25% годовых 5-й купон – ключевая ставка ЦБ РФ + [1]%, но не менее 10,25% годовых и не более 16% годовых 6-й купон - ключевая ставка ЦБ РФ + [1]%, но не менее 10,25% годовых и не более 16% годовых 7-й купон - ключевая ставка ЦБ РФ + [3]% годовых, но не менее 10,25% годовых и не более 15% годовых 8-й купон - ключевая ставка ЦБ РФ + [3]% годовых, но не менее 10,25% годовых и не более 15% годовых
Shell: спрос на нефть будет расти быстрее поставок
Рост поставок нефти не сможет удовлетворить весь спрос на нефть, считает главный исполнительный директор британо-голландской Royal Dutch Shell Plc Бен ван Бёрден.
Более того, на его взгляд, существует высокая вероятность снижения поставок, если цены на нефть останутся низкими. Глава Shell считает, что ускорение темпов экономического роста в текущем году должно перерасти в повышение спроса на нефть.
"Но, видя сегодняшние цены, можно сделать вывод, что поставки, вероятно, не будут повышаться теми же темпами. Они даже могут снизиться", - заявил Бен ван Бёрден.
Он также отметил, что вероятно быстрое восстановление нефтяных цен, в том случае если "проекты будут откладываться или даже закрываться".
"Это приведет к уменьшению новых поставок - не столько сейчас, сколько через два-три года. В совокупности с экономическим ростом рынок при таком развитии событий может быстро перейти к напряженности", - сказал он.
Однако в то же время Бен ван Бёрден отметил, что на фоне умеренного экономического роста цены могут оставаться низкими достаточно долго, даже если добыча в США несколько уменьшится.
Федеральный бюджет стал дефицитным в январе
Дефицит федерального бюджета РФ в январе 2015 г. составил 277 млрд 857,2 млн руб. против профицита в 466 млрд руб. годом ранее, сообщил Минфин РФ.
Доходы за январь составили 1 трлн 316 млрд 465,6 млн руб., расходы - 1 трлн 594 млрд 322,8 млн руб.
Первичный дефицит составил 246 млрд 417,6 млн руб.
Федеральная налоговая служба консолидировала в федеральный бюджет доходов на 490 млрд 271,9 млн руб., Федеральная таможенная служба - 446 млрд руб., Росимущество - 756 млн руб.
Другие федеральные органы обеспечили поступление в федеральный бюджет 379 млрд 434,1 млн руб., без учета доходов от перечисления части прибыли Центрального банка и управления средствами Резервного фонда и Фонда национального благосостояния - 290 млрд 564,22 млн руб.
http://www.vestifinance.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter