2 июня 2016 Промсвязьбанк
Координаты рынка
Мировые фондовые рынки
Европейский фондовый рынок второй день подряд снижался, возглавляемый акциями финсектора, сырьевых компаний и турбизнеса (EuroTOP100: -1,0%; DAX: - 0,6%; CAC40: -0,7%; FTMIB: -1,2%) на фоне пересмотра вероятности неблагоприятных итогов июньского референдума в Великобритании (данный фактор уже учтен, по нашему мнению) при укреплении евро, а также предупреждений США о возможности террористических атак в Европе летом, в частности, в ходе грядущего чемпионата Европы по футболу.
Основные индексы США в среду перешли к консолидации, сумев удержаться от дальнейшего снижения (S&P500: +0,1%; Dow Jones IA: 0%; NASDAQ Composite: +0,1%) ввиду неплохого промышленного ISM (51,3 пункта при ожидавшихся 50,4 пунктов), а также устойчивости товарных рынков, в первую очередь, нефтяного. Несмотря на неплохие общие продажи автомобилей в стране (восстановились до уровня февраля) продажи легковых машин американского производства несколько сжались, вызвав продаж акций автопроизводителей, ставших аутсайдерами дня. .
Российский фондовый рынок
Индекс ММВБ (-0,3%) в ходе торговой сессии среды пытался продолжить инерционное снижение, однако устойчивость нефтяных котировок и рынка акций США в отсутствие негативного сюрприза от китайского и американского промышленных PMI способствовали минимизации потерь по итогам дня. Из ключевых секторов заметно снизились лишь акции финсектора, где игроки частично фиксировали прибыль по акциям МосБиржи (-2,5%), АФК Система (-2,3%) и Сбербанка (оа: -0,9%; па: -0,7%), а также телекомы, из-за снижения курса акций МТС (-2,0%). Из растущих сегментов рынка отметим прибавляющие 0,7%-2,0% акции строительных компаний и девелоперов, которых в меньшей степени затрагивает общерыночная конъюнктура. В остальных секторах наблюдалась разнонаправленная динамика. Так, в акциях электроэнергетики сильно разошлись в динамике акции Россетей (оа: -5,6%; па: +11,1%) на дивидендных рекомендациях Совета директоров (0,83 и 7,45 копеек соответственно) при разнонаправленном движении котировки остальных ликвидных бумаг (ФСК: -1,1%; ОГК-2: -1,2%; Э.ОН Россия: +3,6%; Русгидро: 0%; Интер РАО: -0,3%). В металлургах отметим отскок в бумагах НорНикеля (+0,4%), РусАла (+0,7%), Алроса (+0,6%) и Северстали (+0,6%) при сильной просадке прочих сталелитейных и угольных компаний (в аутсайдерах здесь ММК: -4,7%). В акциях нефтегазовых компаний продемонстрировали повышение котировок сильно упавшие накануне Татнефть (+2,6%), Транснефть (+1,4%) и Лукойл (+0,4%), а подешевели - Роснефть (-1,0%) и Сургутнефтегаз (-1,4%). %). Евгений Локтюхов
Товарные рынки
Цены на нефть пока остаются выше 49 долл./барр. Сегодня в фокусе заседание ОПЕК: в СМИ появились новости, что Саудовская Аравия может поддержать установление лимитов на добычу картелем, но при условии, если квота будет повышена до 32,5 млн барр./день. Однако надо понимать, что в настоящее время квота составляет 30 млн барр./день, но при этом ОПЕК стабильно ее превышает (в среднем с начала этого года – на 3 млн барр./день). Т.о., даже при условии, что страны ОПЕК договорятся заморозить добычу, особого ограничивающего эффекта на мировое предложение нефти может и не быть. Статистика по запасам нефти и нефтепродуктов от API показала неожиданный прирост в запасах сырой нефти на 2,4 млн барр., тогда как ожидалось снижение на 2,5 млн барр. Запасы бензинов сократились на 1,5 млн барр. – в соответствии с ожиданиями, запасы дистиллятов снизились на 1,2 млн барр., превысив ожидания. Мы пока сохраняем ожидания, что нефть будем находиться в диапазоне 49-52 долл./барр.
Екатерина Крылова
Наши прогнозы и рекомендации
На мировых рынках накануне наблюдалось некоторое ухудшение настроений, вызванное слабостью макроэкономической статистики по США, муссирования темы возможного выхода Великобритании из ЕС после референдума 23 июня, а также фиксации прибыли перед чередой значимых событий конца недели. Блок макроэкономической статистики по экономике США пока производит неоднозначное впечатление, мы видим ослабление деловой активности и падение уверенности потребителей при усилении инфляционных процессов, а в «бежевой книге» ФРС подчеркивается скромные темпы экономического роста в большинстве регионов США, на этом фоне вероятность повышения ставки в июне сократилась до 22%, согласно динамике фьючерсов на Fed Funds. Сегодняшний день, возможно, станет ключевым для формирования среднесрочной тенденции: во-первых, состоятся заседания ОПЕК (по данным WSJ, Саудовская Аравия готова обсудить вопрос заморозки добычи), и ЕЦБ (в фокусе внимания экономические прогнозы и намеки на возможность расширения стимулов), во-вторых, выйдут данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США, а также данные по числу новых рабочих мест от ADP, что позволит сформировать ожидания по пятничному отчету Минтруда США по занятости.
Российский фондовый рынок вновь продемонстрировал снижение, отступив к отметке 1893 пункта по индексу ММВБ. Сегодня к открытию торгов формируются условия для частичного восстановления утраченных в начале недели позиций. Мы полагаем, что вызванный спекуляциями в отношении обсуждения заморозки добычи отскок цен на нефть может способствовать повышению индекса ММВБ выше 1900 пунктов первые часы торгов, при улучшении настроений в течение дня возможен возврат в диапазон 1910-1915 пунктов. Однако в дальнейшем инвесторы могут вновь занять выжидательную позицию, что связано с обилием важных событий. Первая реакция на них может быть иррациональной, поэтому консервативным инвесторам сегодня имеет смысл понаблюдать за рынком со стороны.
Илья Фролов
Корпоративные новости
Россети могут выплатить дивиденды за I квартал в объеме 1,8 млрд руб. - выше предложения Минэнерго, но ниже предложения Минэкономразвития
Ведомства нашли компромиссный вариант размера промежуточных выплат акционерам Россети за январь-март текущего года - компания направит на дивиденды в общей сложности 1,785 млрд руб., что составляет около 4,8% от чистой прибыли компании за этот период. Как сообщил госхолдинг, размер дивидендов на привилегированную акцию составит 0,07452614 руб., на обыкновенную - 0,00831813 руб.
КАМАЗ увеличил продажи в РФ в мае на 17,6%, до 2 тыс. грузовиков
КАМАЗ реализовал в РФ в мае текущего года 2 тыс. грузовиков, сообщил Интерфаксу заместитель генерального директора по продажам и сервису компании Сергей Афанасьев. По словам представителя компании, в мае 2015 г. КАМАЗ реализовал в РФ около 1 тыс. 700 грузовиков, на экспорт тогда было отправлено 550 машин. Таким образом, рост продаж в РФ составил 17,6%.
Михаил Прохоров может продать долю в Уралкалии
Онэксим Михаила Прохорова ведет переговоры с УралХимом о продаже своей 20%-ной доли в Уралкалии, сообщили Интерфаксу источники, знакомые с ситуацией. По данным источников Bloomberg, соглашения по сделке нет и на текущий момент, а М.Прохоров не принял окончательного решения о продаже. При этом он рассчитывает получить за свой пакет около $4 млрд - примерно по такой цене Онэксим покупал долю в Уралкалии в 2013 году (известно, что УралХим за аналогичный пакет заплатил $3,8 млрд). Однако с тех пор Уралкалий подешевел более чем в два раза.
Мажоритарии Фармстандарта купили у Шустера 10% компании, довели долю до 79,9%
Augment Investments, бенефициарами которой являются Виктор Харитонин и Егор Кульков, увеличила долю в Фармстандарте до 79,87%. Как говорится в сообщении фармпроизводителя, доля основных акционеров выросла в результате покупки у бывшего члена совета директоров Фармстандарта Александра Шустера 15 млн 166 тыс. 917 GDR фармпроизводителя, что составляет 10,032% уставного капитала общества. Сделка была закрыта 25 мая.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Мировые фондовые рынки
Европейский фондовый рынок второй день подряд снижался, возглавляемый акциями финсектора, сырьевых компаний и турбизнеса (EuroTOP100: -1,0%; DAX: - 0,6%; CAC40: -0,7%; FTMIB: -1,2%) на фоне пересмотра вероятности неблагоприятных итогов июньского референдума в Великобритании (данный фактор уже учтен, по нашему мнению) при укреплении евро, а также предупреждений США о возможности террористических атак в Европе летом, в частности, в ходе грядущего чемпионата Европы по футболу.
Основные индексы США в среду перешли к консолидации, сумев удержаться от дальнейшего снижения (S&P500: +0,1%; Dow Jones IA: 0%; NASDAQ Composite: +0,1%) ввиду неплохого промышленного ISM (51,3 пункта при ожидавшихся 50,4 пунктов), а также устойчивости товарных рынков, в первую очередь, нефтяного. Несмотря на неплохие общие продажи автомобилей в стране (восстановились до уровня февраля) продажи легковых машин американского производства несколько сжались, вызвав продаж акций автопроизводителей, ставших аутсайдерами дня. .
Российский фондовый рынок
Индекс ММВБ (-0,3%) в ходе торговой сессии среды пытался продолжить инерционное снижение, однако устойчивость нефтяных котировок и рынка акций США в отсутствие негативного сюрприза от китайского и американского промышленных PMI способствовали минимизации потерь по итогам дня. Из ключевых секторов заметно снизились лишь акции финсектора, где игроки частично фиксировали прибыль по акциям МосБиржи (-2,5%), АФК Система (-2,3%) и Сбербанка (оа: -0,9%; па: -0,7%), а также телекомы, из-за снижения курса акций МТС (-2,0%). Из растущих сегментов рынка отметим прибавляющие 0,7%-2,0% акции строительных компаний и девелоперов, которых в меньшей степени затрагивает общерыночная конъюнктура. В остальных секторах наблюдалась разнонаправленная динамика. Так, в акциях электроэнергетики сильно разошлись в динамике акции Россетей (оа: -5,6%; па: +11,1%) на дивидендных рекомендациях Совета директоров (0,83 и 7,45 копеек соответственно) при разнонаправленном движении котировки остальных ликвидных бумаг (ФСК: -1,1%; ОГК-2: -1,2%; Э.ОН Россия: +3,6%; Русгидро: 0%; Интер РАО: -0,3%). В металлургах отметим отскок в бумагах НорНикеля (+0,4%), РусАла (+0,7%), Алроса (+0,6%) и Северстали (+0,6%) при сильной просадке прочих сталелитейных и угольных компаний (в аутсайдерах здесь ММК: -4,7%). В акциях нефтегазовых компаний продемонстрировали повышение котировок сильно упавшие накануне Татнефть (+2,6%), Транснефть (+1,4%) и Лукойл (+0,4%), а подешевели - Роснефть (-1,0%) и Сургутнефтегаз (-1,4%). %). Евгений Локтюхов
Товарные рынки
Цены на нефть пока остаются выше 49 долл./барр. Сегодня в фокусе заседание ОПЕК: в СМИ появились новости, что Саудовская Аравия может поддержать установление лимитов на добычу картелем, но при условии, если квота будет повышена до 32,5 млн барр./день. Однако надо понимать, что в настоящее время квота составляет 30 млн барр./день, но при этом ОПЕК стабильно ее превышает (в среднем с начала этого года – на 3 млн барр./день). Т.о., даже при условии, что страны ОПЕК договорятся заморозить добычу, особого ограничивающего эффекта на мировое предложение нефти может и не быть. Статистика по запасам нефти и нефтепродуктов от API показала неожиданный прирост в запасах сырой нефти на 2,4 млн барр., тогда как ожидалось снижение на 2,5 млн барр. Запасы бензинов сократились на 1,5 млн барр. – в соответствии с ожиданиями, запасы дистиллятов снизились на 1,2 млн барр., превысив ожидания. Мы пока сохраняем ожидания, что нефть будем находиться в диапазоне 49-52 долл./барр.
Екатерина Крылова
Наши прогнозы и рекомендации
На мировых рынках накануне наблюдалось некоторое ухудшение настроений, вызванное слабостью макроэкономической статистики по США, муссирования темы возможного выхода Великобритании из ЕС после референдума 23 июня, а также фиксации прибыли перед чередой значимых событий конца недели. Блок макроэкономической статистики по экономике США пока производит неоднозначное впечатление, мы видим ослабление деловой активности и падение уверенности потребителей при усилении инфляционных процессов, а в «бежевой книге» ФРС подчеркивается скромные темпы экономического роста в большинстве регионов США, на этом фоне вероятность повышения ставки в июне сократилась до 22%, согласно динамике фьючерсов на Fed Funds. Сегодняшний день, возможно, станет ключевым для формирования среднесрочной тенденции: во-первых, состоятся заседания ОПЕК (по данным WSJ, Саудовская Аравия готова обсудить вопрос заморозки добычи), и ЕЦБ (в фокусе внимания экономические прогнозы и намеки на возможность расширения стимулов), во-вторых, выйдут данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США, а также данные по числу новых рабочих мест от ADP, что позволит сформировать ожидания по пятничному отчету Минтруда США по занятости.
Российский фондовый рынок вновь продемонстрировал снижение, отступив к отметке 1893 пункта по индексу ММВБ. Сегодня к открытию торгов формируются условия для частичного восстановления утраченных в начале недели позиций. Мы полагаем, что вызванный спекуляциями в отношении обсуждения заморозки добычи отскок цен на нефть может способствовать повышению индекса ММВБ выше 1900 пунктов первые часы торгов, при улучшении настроений в течение дня возможен возврат в диапазон 1910-1915 пунктов. Однако в дальнейшем инвесторы могут вновь занять выжидательную позицию, что связано с обилием важных событий. Первая реакция на них может быть иррациональной, поэтому консервативным инвесторам сегодня имеет смысл понаблюдать за рынком со стороны.
Илья Фролов
Корпоративные новости
Россети могут выплатить дивиденды за I квартал в объеме 1,8 млрд руб. - выше предложения Минэнерго, но ниже предложения Минэкономразвития
Ведомства нашли компромиссный вариант размера промежуточных выплат акционерам Россети за январь-март текущего года - компания направит на дивиденды в общей сложности 1,785 млрд руб., что составляет около 4,8% от чистой прибыли компании за этот период. Как сообщил госхолдинг, размер дивидендов на привилегированную акцию составит 0,07452614 руб., на обыкновенную - 0,00831813 руб.
КАМАЗ увеличил продажи в РФ в мае на 17,6%, до 2 тыс. грузовиков
КАМАЗ реализовал в РФ в мае текущего года 2 тыс. грузовиков, сообщил Интерфаксу заместитель генерального директора по продажам и сервису компании Сергей Афанасьев. По словам представителя компании, в мае 2015 г. КАМАЗ реализовал в РФ около 1 тыс. 700 грузовиков, на экспорт тогда было отправлено 550 машин. Таким образом, рост продаж в РФ составил 17,6%.
Михаил Прохоров может продать долю в Уралкалии
Онэксим Михаила Прохорова ведет переговоры с УралХимом о продаже своей 20%-ной доли в Уралкалии, сообщили Интерфаксу источники, знакомые с ситуацией. По данным источников Bloomberg, соглашения по сделке нет и на текущий момент, а М.Прохоров не принял окончательного решения о продаже. При этом он рассчитывает получить за свой пакет около $4 млрд - примерно по такой цене Онэксим покупал долю в Уралкалии в 2013 году (известно, что УралХим за аналогичный пакет заплатил $3,8 млрд). Однако с тех пор Уралкалий подешевел более чем в два раза.
Мажоритарии Фармстандарта купили у Шустера 10% компании, довели долю до 79,9%
Augment Investments, бенефициарами которой являются Виктор Харитонин и Егор Кульков, увеличила долю в Фармстандарте до 79,87%. Как говорится в сообщении фармпроизводителя, доля основных акционеров выросла в результате покупки у бывшего члена совета директоров Фармстандарта Александра Шустера 15 млн 166 тыс. 917 GDR фармпроизводителя, что составляет 10,032% уставного капитала общества. Сделка была закрыта 25 мая.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter