2 марта 2017
Ежегодно я делаю обзоры по рейтингу лучших хедж-фондов HedgeCo.Net и собираю собственный рейтинг «русских» хедж-фондов. Но в этом году рейтинг «русских» хедж-фондов делать не буду, так как рейтинговые агентства в России не представляют информации. А те фонды, по которым я делал обзор в 2015 из открытых источников либо ушли с рынка, либо перестали публиковать информацию в открытые источники.
Лучшие хедж-фонды за 2016 год по рейтингу HedgeCo.Net
Диапазон лучшей доходности рейтинга 2016 года гораздо уже чем в 2015 года и составил от минимальной 66.45% до максимальной 145.59%. В 2015 году диапазон составлял минимальная доходность 58.52% и максимальная 332.01%. Нет преобладания в какой-то определенной стратегии ни в 2015 году, ни в 2016 году. В 2016 году в рейтинг лучших фондов вошел фонд со стратегией на биткоинах. Никого из лидеров 2015 года не осталось в лидерах 2016 года.
Более значимым рейтингом будет рейтинг хедж-фондов за период три года. Такой долгосрочный рейтинг помогает выявить самые стабильные хедж-фонды в получении сверх доходности.
Лучшие хедж-фонды рейтинга HedgeCo.Net за период 2014-2016
Рейтинг фондов по доходности за три года возглавил хедж-фонд Renovatio Fund, который был первым в рейтинге и в 2015 году.
Средняя доходность лучших фондов за три года осталась приблизительно такой же, как и в прошлом году от 100% до 130%, что соответствует 35-40% годовых. Коэффициент Шарпа больше 1. Активов под управлением от 6 до 17 млн. долларов.
Что стало с лидерами рейтинга HedgeCo.Net за 2015 год?
Как я написал выше, что самые ценные фонды те, которые могут стабильно в течение нескольких лет показывать стабильную доходность выше рынка. И если вы посмотрите на рейтинг за 2016 год, то обнаружите, что большинство хедж-фондов из рейтинга новички, т.е. фонды с историей не более 3 лет. Сначала я сделал вывод, что новичкам везет, но посмотрев рейтинг лучших хедж-фондов за 2015 год, обнаружил, что там большинство фондов старше 5 лет. Давайте посмотрим, что же стало с лидерами 2015 года.
Выводы
Традиционно, делая рейтинги я провожу сравнения с нашим фондом Eganov Asset Management Stocks&Derivatives Strategies и бенчмарком индексом S&P500. В 2016 году фонд Eganov Asset Management Stock&Derivatives Strategies вырос на 14.87%, а индекс S&P500 на 9.54%. В сравнении с бенчмарком, мы впервые показали хороший результат. Но чтобы войти в рейтинг лучших хедж-фондов и привлечь интересов инвесторов к фонду необходимо минимум три года подряд показывать доходность 35-40% годовых и поднять коэффициент Шарпа минимум до 1.
(C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Лучшие хедж-фонды за 2016 год по рейтингу HedgeCo.Net
Диапазон лучшей доходности рейтинга 2016 года гораздо уже чем в 2015 года и составил от минимальной 66.45% до максимальной 145.59%. В 2015 году диапазон составлял минимальная доходность 58.52% и максимальная 332.01%. Нет преобладания в какой-то определенной стратегии ни в 2015 году, ни в 2016 году. В 2016 году в рейтинг лучших фондов вошел фонд со стратегией на биткоинах. Никого из лидеров 2015 года не осталось в лидерах 2016 года.
Более значимым рейтингом будет рейтинг хедж-фондов за период три года. Такой долгосрочный рейтинг помогает выявить самые стабильные хедж-фонды в получении сверх доходности.
Лучшие хедж-фонды рейтинга HedgeCo.Net за период 2014-2016
Рейтинг фондов по доходности за три года возглавил хедж-фонд Renovatio Fund, который был первым в рейтинге и в 2015 году.
Средняя доходность лучших фондов за три года осталась приблизительно такой же, как и в прошлом году от 100% до 130%, что соответствует 35-40% годовых. Коэффициент Шарпа больше 1. Активов под управлением от 6 до 17 млн. долларов.
Что стало с лидерами рейтинга HedgeCo.Net за 2015 год?
Как я написал выше, что самые ценные фонды те, которые могут стабильно в течение нескольких лет показывать стабильную доходность выше рынка. И если вы посмотрите на рейтинг за 2016 год, то обнаружите, что большинство хедж-фондов из рейтинга новички, т.е. фонды с историей не более 3 лет. Сначала я сделал вывод, что новичкам везет, но посмотрев рейтинг лучших хедж-фондов за 2015 год, обнаружил, что там большинство фондов старше 5 лет. Давайте посмотрим, что же стало с лидерами 2015 года.
Выводы
Традиционно, делая рейтинги я провожу сравнения с нашим фондом Eganov Asset Management Stocks&Derivatives Strategies и бенчмарком индексом S&P500. В 2016 году фонд Eganov Asset Management Stock&Derivatives Strategies вырос на 14.87%, а индекс S&P500 на 9.54%. В сравнении с бенчмарком, мы впервые показали хороший результат. Но чтобы войти в рейтинг лучших хедж-фондов и привлечь интересов инвесторов к фонду необходимо минимум три года подряд показывать доходность 35-40% годовых и поднять коэффициент Шарпа минимум до 1.
(C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter