4 мая 2017 Открытие Кочетков Андрей
По итогам торгов 3 мая индекс ММВБ снизился на 1,64% до 1993,66 п., а РТС потерял 2,13% и закрылся на отметке 1096,35 п. Главным событием на российском рынке стали новости об иске «Роснефти» (-1,38%) к АФК «Системе» (-36,92%) на 106,6 млрд рублей.
«Систему» обвиняют в преднамеренном обесценивании «Башнефти» и сокрытии этой информации. Если суд окажется на стороне «Роснефти», то «Системе» может понадобиться продажа своих пакетов в других компаниях, в том числе «МТС» (-10,4%) и «Детском мире» (-7,03%). Однако не только исками был богат день. Совет директоров «Мостотреста» (-3,39%) рекомендовал одобрить дивиденды в размере 10,64 рубля на акцию. «Детский мир» отчитался о росте прибыли в I квартале по МСФО на 34,4% до 137 млн рублей и может направить 50% от прибыли на дивиденды. «ЭНЕЛ Россия» (-0,5%) отчиталась о росте прибыли по РСБУ в I квартале в три раза до 2,9 млрд рублей. Московская Биржа (+0,77%) сообщает о том, что в апреле рост объёма торгов на денежном рынке составил 20,2%, на фондовом рынке – 17,9%, а на валютном рынке – 9,5% по сравнению с показателями апреля 2016 года. Лидерами дня стали бумаги «Мечела» (+2,44%), привилегированные акции «Транснефти» (+2,37%), «Сургутнефтегаза» (+1,42%), ТГК-1 (+1,3%). В нефтяных бумагах наблюдалась слабость: «ЛУКОЙЛ» (-3,28%), «Татнефть» (-2,79%).
На валютном рынке рубль терял свои позиции как на фоне снижения спроса на ОФЗ, так и падения цен на нефть. Минфин провёл два аукциона. На первом были предложены ОФЗ-ПД 26219 в объёме 20 млрд рублей. Спрос составил 36,375 млрд рублей, а средневзвешенная доходность – 7,67%. На втором аукционе инвесторам предлагались ОФЗ-ПД серии 26222 с погашением 16 октября 2024 года в объёме 25 млрд рублей. На сей раз спрос составил 61,25 млрд рублей при средневзвешенной доходности 7,73%.
Тем не менее стоит отметить, что спрос все же оказался несколько ниже, чем на аукционах в марте и апреле. По данным ЦБ РФ, на 1 апреля 2017 года доля нерезидентов на рынке ОФЗ достигла 30,1% или 1,805 трлн рублей. На 1 марта эта доля составляла 27,5%, а год назад – 22,3%.
Соответственно, если ЦБ РФ продолжит смягчать денежную политику, сокращая разрыв в долларовой и рублёвой доходностях, то постепенно нерезиденты начнут терять интерес к покупкам отечественных ОФЗ.
Главным событием на американских торгах стало заседание ФРС, итоговое заявление которого оказалось мягче предыдущих. Во-первых, регулятор отмечает замедление экономической активности, но подчёркивает возможный временный характер данного обстоятельства.
Инфляция остаётся вблизи целевого уровня, но в марте было замечено снижение потребительских цен. Риски для экономики выглядят сбалансированными. ФРС продолжит следить за инфляцией и экономическими показателями с целью определения своей дальнейшей политики. В итоговом документе также говорится, что реинвестирование доходов от имеющихся в её портфеле долговых бумаг. Подобный принцип будет сохраняться до момента нормализации ставки по федеральным фондам. За сохранение политики без изменения проголосовали все девять членов комитета по операциям на открытом рынке. Тем не менее на рынке все же обратили внимание на то, что замедление темпов роста в I квартале ФРС считает временным явлением. В последний час торгов инвесторы смогли ликвидировать существенную часть потерь по индексам. Доходность по 10-летним казначейским обязательствам поднялась до 2,32%, что оказало давление на защитные активы. Некоторое вдохновение покупатели получили от статистики ADP Services, которая показала создание 177 тыс. новых рабочих мест в частном секторе американской экономики за апрель. Бумаги Apple потеряли около 0,31% на фоне снижения продаж iPhone в I квартале.
Банковский сектор показал одну из лучших динамик, реагируя на рост доходности по казначейским обязательствам: Bank of America (+1,02%), Citigroup (+0,89%), J.P.Morgan (+0,58%). Отскок также наблюдался в бумагах автомобилестроителей, которые показали обвальное снижение во вторник: Ford Motor (+1,37%), General Motors (+0,84%). По итогам торгов DJIA прибавил 0,04% до 20957,90 п., S&P 500 снизился на 0,13% до 2388,13 п.
Азиатские рынки преимущественно снижались. Вероятность повышения ставки ФРС на июньском заседании подскочила до 72%. Иена ослабла до 112,72 за доллар. Однако это не оказывало какого-либо влияния на японский рынок, так как торги в Токио не проводились. Китайский индекс деловой активности в сфере услуг PMI CAIXIN снизился в апреле до 51,5 с 52,2 в марте ( при прогнозе 52,6). К 9:05 (мск) Shanghai Composite – 3128,62 (-0,21%).
Нефть торговалась в минусе на азиатской сессии. Накануне Минэнерго США сообщило, что на неделе, завершившейся 28 апреля, коммерческие запасы нефти в США сократились на 0,9 млн бар. до 527,8 млн бар. (при прогнозах снижения почти на 2,2 млн бар). Запасы бензина выросли на 0,2 млн бар., а дистиллятов снизились на 0,6 млн бар. Общие топливные запасы выросли на 1,3 млн бар. Импорт сырой нефти на отчётной неделе снизился на 648 тыс. бар. в сутки до 8,3 млн бар. ежедневных поставок. Средний показатель спроса за четыре недели составил 19,6 млн бар. общих топливных поставок в сутки или -2,4% за год, 9,2 млн бар. бензина в сутки или -2,7% за год, а также 4,2 млн бар. дистиллятов в сутки или
+3,3% за год.
Однако наиболее «медвежий» сигнал для рынка содержится в статистике производства. За прошедшую неделю оно выросло на 28 тыс. бар. до 9,293 млн бар. в сутки. На фоне снижения дисциплины в OPEC по соблюдению соглашения о сокращении добычи 11 недель непрерывного роста производства в США может организовать ещё одно обвальное снижение котировок. К 9:25 (мск) Brent – $50,61 (-0,35%), WTI – $47,63 (-0,40%), золото – $1235,5 (-1,04%), медь – $5566,69 (-0,73%), никель – $9100 (-1,41%), палладий – $797,9 (-0,18%).
Фьючерс на индекс доллара снижался в пределах 0,1% до 99,19. К 9:25 (мск) EUR/USD – $1,089 (+0,1%), GBP/USD – $1,287 (-0,01%), USD/JPY – 112,76 (+0,09%).
Внешний фон перед открытием торгов в России умеренно негативный. Азиатские рынки торговались преимущественно в минусе. Наиболее заметное снижение наблюдалось в промышленных металлах, но и у нефти могут появиться новые поводы для обновления годовых минимумов. Соответственно, российский рынок может вновь начать торги в красной зоне, хотя некоторые чрезмерно распроданные бумаги способны показать отскок. Рубль также будет слабеть на фоне общего укрепления доллара на мировом рынке и слабости сырьевых контрактов.
http://open-broker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
«Систему» обвиняют в преднамеренном обесценивании «Башнефти» и сокрытии этой информации. Если суд окажется на стороне «Роснефти», то «Системе» может понадобиться продажа своих пакетов в других компаниях, в том числе «МТС» (-10,4%) и «Детском мире» (-7,03%). Однако не только исками был богат день. Совет директоров «Мостотреста» (-3,39%) рекомендовал одобрить дивиденды в размере 10,64 рубля на акцию. «Детский мир» отчитался о росте прибыли в I квартале по МСФО на 34,4% до 137 млн рублей и может направить 50% от прибыли на дивиденды. «ЭНЕЛ Россия» (-0,5%) отчиталась о росте прибыли по РСБУ в I квартале в три раза до 2,9 млрд рублей. Московская Биржа (+0,77%) сообщает о том, что в апреле рост объёма торгов на денежном рынке составил 20,2%, на фондовом рынке – 17,9%, а на валютном рынке – 9,5% по сравнению с показателями апреля 2016 года. Лидерами дня стали бумаги «Мечела» (+2,44%), привилегированные акции «Транснефти» (+2,37%), «Сургутнефтегаза» (+1,42%), ТГК-1 (+1,3%). В нефтяных бумагах наблюдалась слабость: «ЛУКОЙЛ» (-3,28%), «Татнефть» (-2,79%).
На валютном рынке рубль терял свои позиции как на фоне снижения спроса на ОФЗ, так и падения цен на нефть. Минфин провёл два аукциона. На первом были предложены ОФЗ-ПД 26219 в объёме 20 млрд рублей. Спрос составил 36,375 млрд рублей, а средневзвешенная доходность – 7,67%. На втором аукционе инвесторам предлагались ОФЗ-ПД серии 26222 с погашением 16 октября 2024 года в объёме 25 млрд рублей. На сей раз спрос составил 61,25 млрд рублей при средневзвешенной доходности 7,73%.
Тем не менее стоит отметить, что спрос все же оказался несколько ниже, чем на аукционах в марте и апреле. По данным ЦБ РФ, на 1 апреля 2017 года доля нерезидентов на рынке ОФЗ достигла 30,1% или 1,805 трлн рублей. На 1 марта эта доля составляла 27,5%, а год назад – 22,3%.
Соответственно, если ЦБ РФ продолжит смягчать денежную политику, сокращая разрыв в долларовой и рублёвой доходностях, то постепенно нерезиденты начнут терять интерес к покупкам отечественных ОФЗ.
Главным событием на американских торгах стало заседание ФРС, итоговое заявление которого оказалось мягче предыдущих. Во-первых, регулятор отмечает замедление экономической активности, но подчёркивает возможный временный характер данного обстоятельства.
Инфляция остаётся вблизи целевого уровня, но в марте было замечено снижение потребительских цен. Риски для экономики выглядят сбалансированными. ФРС продолжит следить за инфляцией и экономическими показателями с целью определения своей дальнейшей политики. В итоговом документе также говорится, что реинвестирование доходов от имеющихся в её портфеле долговых бумаг. Подобный принцип будет сохраняться до момента нормализации ставки по федеральным фондам. За сохранение политики без изменения проголосовали все девять членов комитета по операциям на открытом рынке. Тем не менее на рынке все же обратили внимание на то, что замедление темпов роста в I квартале ФРС считает временным явлением. В последний час торгов инвесторы смогли ликвидировать существенную часть потерь по индексам. Доходность по 10-летним казначейским обязательствам поднялась до 2,32%, что оказало давление на защитные активы. Некоторое вдохновение покупатели получили от статистики ADP Services, которая показала создание 177 тыс. новых рабочих мест в частном секторе американской экономики за апрель. Бумаги Apple потеряли около 0,31% на фоне снижения продаж iPhone в I квартале.
Банковский сектор показал одну из лучших динамик, реагируя на рост доходности по казначейским обязательствам: Bank of America (+1,02%), Citigroup (+0,89%), J.P.Morgan (+0,58%). Отскок также наблюдался в бумагах автомобилестроителей, которые показали обвальное снижение во вторник: Ford Motor (+1,37%), General Motors (+0,84%). По итогам торгов DJIA прибавил 0,04% до 20957,90 п., S&P 500 снизился на 0,13% до 2388,13 п.
Азиатские рынки преимущественно снижались. Вероятность повышения ставки ФРС на июньском заседании подскочила до 72%. Иена ослабла до 112,72 за доллар. Однако это не оказывало какого-либо влияния на японский рынок, так как торги в Токио не проводились. Китайский индекс деловой активности в сфере услуг PMI CAIXIN снизился в апреле до 51,5 с 52,2 в марте ( при прогнозе 52,6). К 9:05 (мск) Shanghai Composite – 3128,62 (-0,21%).
Нефть торговалась в минусе на азиатской сессии. Накануне Минэнерго США сообщило, что на неделе, завершившейся 28 апреля, коммерческие запасы нефти в США сократились на 0,9 млн бар. до 527,8 млн бар. (при прогнозах снижения почти на 2,2 млн бар). Запасы бензина выросли на 0,2 млн бар., а дистиллятов снизились на 0,6 млн бар. Общие топливные запасы выросли на 1,3 млн бар. Импорт сырой нефти на отчётной неделе снизился на 648 тыс. бар. в сутки до 8,3 млн бар. ежедневных поставок. Средний показатель спроса за четыре недели составил 19,6 млн бар. общих топливных поставок в сутки или -2,4% за год, 9,2 млн бар. бензина в сутки или -2,7% за год, а также 4,2 млн бар. дистиллятов в сутки или
+3,3% за год.
Однако наиболее «медвежий» сигнал для рынка содержится в статистике производства. За прошедшую неделю оно выросло на 28 тыс. бар. до 9,293 млн бар. в сутки. На фоне снижения дисциплины в OPEC по соблюдению соглашения о сокращении добычи 11 недель непрерывного роста производства в США может организовать ещё одно обвальное снижение котировок. К 9:25 (мск) Brent – $50,61 (-0,35%), WTI – $47,63 (-0,40%), золото – $1235,5 (-1,04%), медь – $5566,69 (-0,73%), никель – $9100 (-1,41%), палладий – $797,9 (-0,18%).
Фьючерс на индекс доллара снижался в пределах 0,1% до 99,19. К 9:25 (мск) EUR/USD – $1,089 (+0,1%), GBP/USD – $1,287 (-0,01%), USD/JPY – 112,76 (+0,09%).
Внешний фон перед открытием торгов в России умеренно негативный. Азиатские рынки торговались преимущественно в минусе. Наиболее заметное снижение наблюдалось в промышленных металлах, но и у нефти могут появиться новые поводы для обновления годовых минимумов. Соответственно, российский рынок может вновь начать торги в красной зоне, хотя некоторые чрезмерно распроданные бумаги способны показать отскок. Рубль также будет слабеть на фоне общего укрепления доллара на мировом рынке и слабости сырьевых контрактов.
http://open-broker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter