Велес Капитал | Обзор рынка

На следующеи? неделе динамика нефтяных котировок по-прежнему будет определяющеи? при формировании аппетита инвесторов на внутренние долговые обязательства

23 июня 2017  Источник http://www.veles-capital.ru/
Акции

Рынок сегодня.

Сегодня, в пятницу 23 июня, россии?скии? рынок, открывшись небольшим снижением, рос в пределах половины процента.

Среди лидеров роста сегодня были Дикси, Уралкалия и АФК Системы. Наихудшую динамику продемонстрировали акции Аэрофлота, Магнита (дивидендная отсечка) и Банка ВТБ.

Со стороны западных рынков приходили смешанные сигналы: основные американские фондовые индексы, открывшись снижением, вышли в плюс благодаря хорошеи? статистике – продажи новых домов в США в мае 2017 года выросли на 2,9% по сравнению с предыдущим месяцем - до 610 тыс. в годовом исчислении (аналитики ожидали только 590 тыс.)

Европа в пятницу торговалась в минусе: инвесторы, оценивая противоречивую статистику еврозоны, фиксировали прибыль на фоне снижения цен на нефть. Сильнее всего снижались котировки компании? здравоохранения, а также нефтяного и потребительского секторов.

Рынок на следующеи? неделе.

В понедельник будет опубликованы данные по объе?му заказов на товары длительного пользования в США. В понедельник будет дивидендная отсечка по акциям Газпром Нефти. Также состоятся ГОСА РусГидро и АФК Система.

Облигации

Рынок сегодня. В пятницу интерес инвесторов к локальному рублевому долгу сохранился. ОФЗ дорожали с момента открытия благодаря поддержке со стороны таких традиционных факторов как нефть и рубль. В результате длинные и среднесрочные выпуски закрылись на 9-12 бп ниже в доходности, в то время как короткии? сегмент видимых изменении? не продемонстрировал. Наибольшая торговая активность и ценовои? рост наблюдались в серии 26207, чья доходность опустилась за сегодня на 11 бп до 7,69%. Таким образом, федеральные заи?мы вернулись на уровни, зафиксированные накануне прошедшего 16 июня опорного заседания ЦБ РФ, в целом завершив неделю с положительными результатами. Торговая активность в последнии? рабочии? день на этои? неделе оказалась невысокои?. Суммарныи? торговыи? оборот составил чуть более 18 млрд руб., что заметно уступает средним уровням последних недель. Более того, в отличие от последних торговых сессии?, большая часть денежных средств инвесторов сегодня была направлена на сделки с ОФЗ с плавающим купоном (более 55% дневного оборота). На сниженных оборотах флоатерам удалось продемонстрировать заметныи? ценовои? рост. Так, например, серия 29008 подорожала на 0,45 пп от номинала (YTM 9,79%, -6 бп).

Рынок завтра. На следующеи? неделе динамика нефтяных котировок по-прежнему будет определяющеи? при формировании аппетита инвесторов на внутренние долговые обязательства.

Валюта и Денежныи? рынок

С самого утра доллар оставался ниже 60 руб., куда скорректировался еще накануне вечером в четверг. При этом в течение пятницы рубль несколько раз предпринимал попытки продвинуться ниже 59,5 против доллара, используя рост нефтяных котировок выше 45,5 руб.

На денежном рынке ставки МБК опустились до локальных минимумов. В понедельник банки проведут основную часть налоговых платежеи?, а в среду закроют налоговыи? период уплатои? налога на прибыль. Совокупныи? отток ликвидности в рамках указанных событии? может превысить 800 млрд руб. Однако к пику налоговых выплат банки подходят во всеоружии: объем свободнои? ликвидности на корсчетах в ЦБ к утру пятницы достигал комфортного уровня в 2,4 трлн руб., а ставки МБК находились ниже ключевои? ставки ЦБ.
При полном или частичном использовании материалов - ссылка обязательна http://elitetrader.ru/index.php?newsid=347228. Присылайте свои материалы для публикации на сайте. Об использовании информации.