Кочетков Андрей Открытие | Обзор рынка

Дорогая нефть будет двигать рынок вверх до закрытия основной торговой сессии

1 ноября 2017  Источник http://open-broker.ru/

К 15:10 (мск) индекс ММВБ укреплялся на 1% до 2084,99 п., а РТС рос на 1,45% до 1129,55 п. Основным фактором роста российского рынка в среду стали цены на сырьевые товары. Особенно сильно это проявилось в бумагах ГМК «Норильский никель» (+3,19%), которые отреагировали на подорожание меди на 2,1% и никеля на 4,9%. Рост цен на промышленные металлы частично связан с надеждами на «Новый шёлковый путь», а также на рост спроса со стороны производителей электромобилей. Растут и бумаги прочих металлургов: «Северсталь» (+1,65%), НЛМК (+1,05%), «РусАл» (+2,52%). Нефтегазовый сектор позитивно реагирует на нефть в районе $61,5 за баррель Brent: «Газпром» (+0,27%), «ЛУКОЙЛ» (+1,52%), «Роснефть» (+1,19%). Между тем, в секторе розничной торговли давление сохраняется: «Магнит» (-1,1%), «Дикси» (-0,36%), «Лента» (-0,41%). Акции «Мосэнерго» (-0,23%) снижались, хотя компания увеличила прибыль по РСБУ в январе-сентябре в 2,8 раза до 17,9 млрд рублей. В целом сектор электроэнергетики демонстрировал слабость, что вполне ожидаемо, если в центре внимания находятся другие секторы: «МРСК Центра» (-2,84%), ТГК-1 (-1,57%), «Русгидро» (-1,17%), ОГК-2 (-0,92%). Кроме того, в лидерах и аутсайдерах дня оказались: «АЛРОСА» (+2,53%), Polymetal (+1,75%), ап «Сургутнефтегаз» (+1,7%), ао «Сургутнефтегаз» (+1,7%), а также «Аэрофлот» (-4,5%), ап «Транснефть» (-0,94%), «ПИК» (-0,93%).

Рубль воспользовался ростом цен на сырьевые товары. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 3575 рублей. Однодневная ставка MosPrime выросла до 8,33%, недельная – до 8,32%, а месячная – до 8,35%. Ещё одним фактором поддержки рубля являются аукционы Минфина. Впрочем, на сей раз объём аукционов минимальный с 2016 года. На первом из них ведомство предложило инвесторам ОФЗ-ПД 26207 в объёме 15 млрд рублей. Спрос на бумаги составил 21,8 млрд рублей. Средневзвешенная ставка 7,61%. Данные бумаги имеют срок погашения 3 февраля 2027 года. Вполне заметно, что спрос на ОФЗ уже не столь высокий по таким ставкам, что, вероятно, и стало причиной сокращения предложения. К 15:10 (мск) USD/RUB – 58,16 (-0,27%), EUR/RUB – 67,702 (-0,33%).

Европейские рынки демонстрировали рост, а основной его силой стали бумаги сырьевого сектора: Anglo American (+3,49%), BHP Billiton (+3,23%), Antofagasta PLC (+3,13%). Покупательской активности в Европе также способствовало небольшое ослабление евро. Да и германский DAX вновь демонстрировал сильный рост до новых рекордов, так как накануне торги в ФРГ не проводились в связи с праздником. Бумаги банка Standard Chartered провалились более чем на 6%, так как руководство банка продолжает говорить о низкой доходности инвестиций, хотя прибыль в III квартале удвоилась. Бумаги фармацевтической Novo Nordisk провалились в начале торгов на 3% на фоне прогноза компании о росте прибыли и выручки всего на несколько процентов в 2018 году. В остальном, стоит отметить, что MSCI World Index вновь обновляет рекорды на фоне ускорения роста как в Азии, так и в США. PMI в промышленности Великобритании в октябре составил 56,3 п. при ожиданиях 55,8 п. Ещё одним поводом для оптимизма являются слухи о том, что президент США Д. Трамп выдвинет кандидатуру Джерома Пауэлла на пост председателя ФРС. Пауэлл часто рассматривается в качестве сторонника более мягкой политики. К 15:10 (мск) DAX – 13458,37 п. (+1,73%), CAC 40 – 5523,64 п. (+0,37%), FTSE 100 – 7502,56 п. (+0,13%).

Нефть сохранила свой рост на свидетельствах довольной высокой дисциплины соглашения OPEC+. По данным Reuters, соглашение выполняется на 92%, что обещает небольшой дефицит поставок в ближайшие месяцы. В октябре OPEC снизила добычу на 80 тыс. бар. до 32,87 млн бар. в сутки. Между тем, статистика из США также поддерживает положительный настрой. По данным API, на неделе, завершившейся 27 октября, коммерческие запасы нефти в США сократились на 5,1 млн бар. Запасы бензина упали на 7,7 млн бар., а дистиллятов на 3,1 млн бар. Опрос S&P Global Platts показал, что на рынке ожидали снижения запасов нефти на 1,4 млн бар., сокращение запасов бензина на 1,7 млн бар. и дистиллятов на 2,5 млн бар. Вечером выйдет отчёт Минэнерго США, который может подтвердить эти сведения, что позволит нефти продолжить своё восхождение до $62-$63 за баррель Brent. К 15:10 (мск) Brent – $61,49 (+0,90%), WTI – $55 (+1,14%), золото – $1277,4 (+0,54%), медь – $6951,2 (+1,68%), никель – $12850 (+4,51%), палладий – $987,8 (+0,88%).

Фьючерс на индекс доллара подрастал на 0,1% до 94,54. Сырьевые валюты демонстрировали незначительную волатильность и лишь AUD укреплялся на 0,2% против доллара США. К 15:10 (мск) EUR/USD – $1,164 (-0,06%), GBP/USD –$1,331 (+0,17%), USD/JPY – 114,04 (+0,34%).

По данным ADP Services, в октябре частный сектор американской экономики создал 235 тыс. новых рабочих мест. Ожидалось, что цифра выйдет на уровне 200 тыс. Существенного влияния на индекс доллара статистика не оказала. Фьючерс на S&P 500 подрастал почти на 0,4%. Легко предположить, что на американском рынке лидерами торгов могут стать компании секторов базовых материалов и энергетики. Аналогичные тенденции наблюдаются и на российском рынке. Нефтяники и производители металлов пользуются повышенным спросом, который сохранится до конца дня. Рубль также сможет удержать своё скромное укрепление, но есть риски того, что ФРС будет более «жёсткой», когда выйдет итоговое заявление в 21:00 (мск).

При полном или частичном использовании материалов - ссылка обязательна http://elitetrader.ru/index.php?newsid=366274. Присылайте свои материалы для публикации на сайте. Об использовании информации.