29 ноября 2017 finanz.ru
Компания Russian Standard Ltd, принадлежащая российскому водочному и банковскому магнату Рустаму Тарико, не смогла выполнить обязательства перед держателями валютных облигаций на сумму 451 млн долларов.
По бумагам с погашением в 2022 году, которые оказались на руках у кредиторов Тарико в 2015 году в рамках реструктуризации долга банка "Русский стандарт", наступил дефолт, сообщил в среду Национальный расчетный депозитарий, который занимается хранением и учетом этих евробондов.
27 октября компания Тарико должна была выплатить купон на 35 млн долларов, однако деньги не поступили. 30 октября состоялся технический дефолт, а спустя месяц, согласно международной практике, - реальный.
Еще в начале осени Russian Standard начала процесс идентификации держателей бумаг, что "обычно предшествует корпоративному действию по инициативе заемщика", объясняла тогда аналитик Сбербанк CIB Екатерина Сидорова.
Кредиторы Тарико, предчувствуя такой сценарий, заранее начали собирать коалицию, в которую вошли больше 25% держателей долга, чтобы не допустить его повторной реструктуризации.
Она может понадобиться Тарико, разбогатевшему на продажах водки и купившему банк за два года до самого сурового за 20 лет падения цен нефть, "на фоне достаточно слабых результатов" "Русского стандарта", объясняла Сидорова: прибыль лишь немногим больше нуля (0,2 млрд рублей за второй квартал), а просрочка по кредитному портфелю достигает 43%.
"Бумаги были выпущены специальным юрлицом и не дают права требовать возврата средств с банка; при этом они обеспечены залогом в виде 49%- доли в банке "Русский Стандарт", - говорит Сидорова. Инвесторы намерены взыскать этот залог, сказал "Ведомостям" человек, близкий к одному из фондов-держателей евробондов. Помимо этого кредиторы хотят получить места в совете директоров и право провести судебную экспертизу, знает представитель другого держателя облигаций.
Держатели облигаций, владеющие в совокупности не менее 25% выпуска, должны дать инструкцию трасти обратить взыскание на предмет залога, говорит партнер Tertychny Agabalyan Иван Тертычный, таким образом, 49% акций банка "Русский стандарт" могут быть проданы на публичных торгах или напрямую третьему лицу.
"В любом случае покупателю придется заручиться предварительным согласием ЦБ. Даже если договор залога и предусматривает возможность оставления предмета залога залогодержателем за собой, вряд ли условия выпуска облигаций предусматривают возможность дальнейшего распределения акций банка между держателями облигаций", - замечает он.
http://www.finanz.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
По бумагам с погашением в 2022 году, которые оказались на руках у кредиторов Тарико в 2015 году в рамках реструктуризации долга банка "Русский стандарт", наступил дефолт, сообщил в среду Национальный расчетный депозитарий, который занимается хранением и учетом этих евробондов.
27 октября компания Тарико должна была выплатить купон на 35 млн долларов, однако деньги не поступили. 30 октября состоялся технический дефолт, а спустя месяц, согласно международной практике, - реальный.
Еще в начале осени Russian Standard начала процесс идентификации держателей бумаг, что "обычно предшествует корпоративному действию по инициативе заемщика", объясняла тогда аналитик Сбербанк CIB Екатерина Сидорова.
Кредиторы Тарико, предчувствуя такой сценарий, заранее начали собирать коалицию, в которую вошли больше 25% держателей долга, чтобы не допустить его повторной реструктуризации.
Она может понадобиться Тарико, разбогатевшему на продажах водки и купившему банк за два года до самого сурового за 20 лет падения цен нефть, "на фоне достаточно слабых результатов" "Русского стандарта", объясняла Сидорова: прибыль лишь немногим больше нуля (0,2 млрд рублей за второй квартал), а просрочка по кредитному портфелю достигает 43%.
"Бумаги были выпущены специальным юрлицом и не дают права требовать возврата средств с банка; при этом они обеспечены залогом в виде 49%- доли в банке "Русский Стандарт", - говорит Сидорова. Инвесторы намерены взыскать этот залог, сказал "Ведомостям" человек, близкий к одному из фондов-держателей евробондов. Помимо этого кредиторы хотят получить места в совете директоров и право провести судебную экспертизу, знает представитель другого держателя облигаций.
Держатели облигаций, владеющие в совокупности не менее 25% выпуска, должны дать инструкцию трасти обратить взыскание на предмет залога, говорит партнер Tertychny Agabalyan Иван Тертычный, таким образом, 49% акций банка "Русский стандарт" могут быть проданы на публичных торгах или напрямую третьему лицу.
"В любом случае покупателю придется заручиться предварительным согласием ЦБ. Даже если договор залога и предусматривает возможность оставления предмета залога залогодержателем за собой, вряд ли условия выпуска облигаций предусматривают возможность дальнейшего распределения акций банка между держателями облигаций", - замечает он.
http://www.finanz.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter