9 февраля 2018 Уралсиб (ФК) | УРАЛСИБ Кэпитал - Финансовые услуги
Внешний рынок
Вчера днем доходность UST10 продолжала расти и вернулась к достигнутому в понедельник четырехлетнему максимуму на уровне 2,87%, однако вечером она немного снизилась. В свою очередь, нефть заметно подешевела. Эти факторы оказали давление на российские евробонды, которые вчера значительно упали в цене. Аэропорт «Домодедово» разместил пятилетние еврооблигации на 300 млн долл. под 5,075% годовых. ГТЛК объявила о намерении разместить долларовый евробонд с амортизацией и сроком до погашения 7–10 лет.
Внутренний рынок
ОФЗ вчера ожидаемо начали день со снижения котировок и завершили торговую сессию, потеряв в среднем 0,1–0,2 п.п. от номинала. Сегодня в центре внимания – заседание совета директоров ЦБ по ставке. Согласно нашим ожиданиям, ставка будет снижена на 25 б.п. до 7,5%, на что ОФЗ едва ли отреагируют. МегаФон сегодня предложит новый трехлетний выпуск объемом не менее 15 млрд руб., ориентир купона – 7,3–7,4% годовых. РусГидро разместило рублевый евробонд на 20 млрд руб. с доходностью 7,4% годовых.
ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК
Сегодня состоится заседание ЦБ по ключевой ставке, мы ждем ее снижения на 25 б.п. до 7,5%.
НОВОСТИ ЭМИТЕНТОВ
ЕвроХим (BB-/-/BB)
Группа «ЕвроХим» опубликовала консолидированные финансовые результаты за 2017 г. по МСФО. Компания в ближайшее время планирует запустить калийное производство и продолжает инвестировать в расширение мощностей. Мы не исключаем расширения спредов EUCHEM’20 (YTM 3,8%) и EUCHEM’21 (YTM 4%) к суверенной кривой в случае дальнейшего роста долговой нагрузки из-за высокого уровня капитальных затрат.
ВКРАТЦЕ
Северо-американский дивизион группы ТМК (B+/B1/-), ТМК IPSCO Tubulars Inc., объявил о переносе IPO на Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE).
Заместитель председателя правления Газпрома Андрей Круглов сообщил, что стоимость строительства газопровода «Турецкий поток» оценивается в 7 млрд евро (предыдущая оценка – 6 млрд евро). Проект будет изначально профинансирован из бюджета Газпрома, затем возможно рефинансирование посредством проектных облигаций. Bloomberg.
Роснефть установила ставку 1-го купона облигаций серии 002P-04 на уровне 7,5% годовых, что соответствует доходности к 5-летней оферте 7,64% годовых. Первоначально компания планировала разместить выпуск не менее чем на 15 млрд руб., в ходе маркетинга объем был увеличен сначала до 40 млрд руб., а в итоге составил 50 млрд руб. Техническое размещение 10-летних бумаг запланировано на 15 февраля. Интерфакс.
Международное агентство S&P Global Ratings улучшило долгосрочные кредитные рейтинги МОЭСК и МРСК Центра с «BB-» до «BB». Прогноз изменения рейтингов – стабильный. Повышение рейтингов МОЭСК и МРСК Центра отражает ожидания агентства, что компании в случае необходимости получат своевременную поддержку со стороны материнской структуры – Россети, учитывая их стратегическое значение для холдинга. Интерфакс.
«Дочка» Globaltrans – Новая перевозочная компания 13 февраля, с 11:00 до 15:00 мск, проведет сбор заявок на 5-летние облигации серии ПБО-01 объемом 5 млрд руб. Ориентир ставки 1-го купона составляет 7,50-7,75% годовых, что соответствует доходности к погашению 7,64–7,90% годовых. Техническое размещение выпуска намечено на 20 февраля. Интерфакс.
http://www.uralsibenter.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Вчера днем доходность UST10 продолжала расти и вернулась к достигнутому в понедельник четырехлетнему максимуму на уровне 2,87%, однако вечером она немного снизилась. В свою очередь, нефть заметно подешевела. Эти факторы оказали давление на российские евробонды, которые вчера значительно упали в цене. Аэропорт «Домодедово» разместил пятилетние еврооблигации на 300 млн долл. под 5,075% годовых. ГТЛК объявила о намерении разместить долларовый евробонд с амортизацией и сроком до погашения 7–10 лет.
Внутренний рынок
ОФЗ вчера ожидаемо начали день со снижения котировок и завершили торговую сессию, потеряв в среднем 0,1–0,2 п.п. от номинала. Сегодня в центре внимания – заседание совета директоров ЦБ по ставке. Согласно нашим ожиданиям, ставка будет снижена на 25 б.п. до 7,5%, на что ОФЗ едва ли отреагируют. МегаФон сегодня предложит новый трехлетний выпуск объемом не менее 15 млрд руб., ориентир купона – 7,3–7,4% годовых. РусГидро разместило рублевый евробонд на 20 млрд руб. с доходностью 7,4% годовых.
ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК
Сегодня состоится заседание ЦБ по ключевой ставке, мы ждем ее снижения на 25 б.п. до 7,5%.
НОВОСТИ ЭМИТЕНТОВ
ЕвроХим (BB-/-/BB)
Группа «ЕвроХим» опубликовала консолидированные финансовые результаты за 2017 г. по МСФО. Компания в ближайшее время планирует запустить калийное производство и продолжает инвестировать в расширение мощностей. Мы не исключаем расширения спредов EUCHEM’20 (YTM 3,8%) и EUCHEM’21 (YTM 4%) к суверенной кривой в случае дальнейшего роста долговой нагрузки из-за высокого уровня капитальных затрат.
ВКРАТЦЕ
Северо-американский дивизион группы ТМК (B+/B1/-), ТМК IPSCO Tubulars Inc., объявил о переносе IPO на Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE).
Заместитель председателя правления Газпрома Андрей Круглов сообщил, что стоимость строительства газопровода «Турецкий поток» оценивается в 7 млрд евро (предыдущая оценка – 6 млрд евро). Проект будет изначально профинансирован из бюджета Газпрома, затем возможно рефинансирование посредством проектных облигаций. Bloomberg.
Роснефть установила ставку 1-го купона облигаций серии 002P-04 на уровне 7,5% годовых, что соответствует доходности к 5-летней оферте 7,64% годовых. Первоначально компания планировала разместить выпуск не менее чем на 15 млрд руб., в ходе маркетинга объем был увеличен сначала до 40 млрд руб., а в итоге составил 50 млрд руб. Техническое размещение 10-летних бумаг запланировано на 15 февраля. Интерфакс.
Международное агентство S&P Global Ratings улучшило долгосрочные кредитные рейтинги МОЭСК и МРСК Центра с «BB-» до «BB». Прогноз изменения рейтингов – стабильный. Повышение рейтингов МОЭСК и МРСК Центра отражает ожидания агентства, что компании в случае необходимости получат своевременную поддержку со стороны материнской структуры – Россети, учитывая их стратегическое значение для холдинга. Интерфакс.
«Дочка» Globaltrans – Новая перевозочная компания 13 февраля, с 11:00 до 15:00 мск, проведет сбор заявок на 5-летние облигации серии ПБО-01 объемом 5 млрд руб. Ориентир ставки 1-го купона составляет 7,50-7,75% годовых, что соответствует доходности к погашению 7,64–7,90% годовых. Техническое размещение выпуска намечено на 20 февраля. Интерфакс.
http://www.uralsibenter.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter