12 февраля 2018 БКС Экспресс
Индексы:
Котировки на 18:50 МСК
Индекс МосБиржи: 2220,12 пункта (+1,05%)
Индекс РТС: 1206,22 пункта (+1,72%)
О главном
Позитивный внешний фон позволил российскому рынку начать неделю с положительным результатом
Позитивные факторы
- Ожидания более агрессивного смягчения монетарной политики Банка России
- Нефтяные котировки прибавляют 1,2% и торгуются на уровне $63,5 за баррель марки Brent
Негативные факторы
- Рост доходности американских Treasures
- Риски возобновления распродаж на рынке США
В деталях
Новая неделя началась с роста российского рынка. Основной вклад в подъем внесли бумаги Системы, Сбербанка, Газпрома, Лукойла и НЛМК. В итоге индекс МосБиржи вырос на 1,05% до 2220,12 пункта, индекс РТС прибавил 1,72% и завершил сессию на уровне 1206,22 пункта. Национальная валюта укрепилась на 0,66% к доллару США и на 0,41% к евро.
Поддержку покупателям сегодня оказал позитивный внешний фон. Азия закрыла день преимущественно в плюсе. Сегодня биржи Японии закрыты в связи с праздником по случаю Дня основания государства.
Европейские индексы весь день провели в зеленой зоне. К 18:50 МСК индекс 50 крупнейших европейских компаний Euro Stoxx 50 смог прибавить 1,97% после просадки на 5,6% по итогам прошлой недели.
Американские индексы начали день уверенным ростом. К 18:50 МСК индекс S&P 500 в плюсе на 0,6%, Dow Jones растет на 0,8%, а высокотехнологичный NASDAQ прибавляет 0,6%. Внимание инвесторов переключилось на инфраструктурные обещания президента США Дональда Трампа, который на этой неделе должен представить проект бюджета на следующий финансовый год. Тем не менее продолжение роста доходностей гособлигаций продолжает вызывать опасения. К 17.00 МСК доходность 10-летних Treasuries находится на уровне 2,87%, закрепившись выше ключевой отметки в 2,65%.
«Жду новой волны снижения на американском рынке акций на фоне взлета доходностей гособлигаций, - отмечает Оксана Холоденко, эксперт БКС Экспресс. - Мой базовый сценарий – просадка по индексу S&P 500 до 2500-2400 пунктов. При этом волатильность, судя по всему, будет оставаться повышенной». Подробнее о ситуации на рынке США >>
Нефтяные котировки к 18:50 МСК прибавляют 1,2% и торгуются на уровне $63,5 за баррель марки Brent. Сегодня свой ежемесячный доклад о ситуации на рынке опубликовал ОПЕК. Организация увеличила прогноз по спросу на нефть в мире в 2018 году на 0,09 млн баррелей в сутки (б/с) по сравнению с январским прогнозом - до 98,6 млн б/с. В то же время ОПЕК повысила свой прогноз на 2018 год по предложению на рынке нефти со стороны стран, не входящих в организацию, - на 0,32 млн б/с, до 59,26 млн б/с. Как отмечается в обзоре картеля, ОПЕК в январе снизила добычу на символические 8 тыс. б/с - до 32,3 млн б/с в основном за сет снижения производства в Венесуэле.
Российский рынок в условиях улучшения настроений на мировых и товарных рынках закрыл понедельник в уверенном плюсе. Индекс МосБиржи поднялся на 1,05% и завершил сессию на уровне 2220 пунктов – в непосредственной близости от своего сопротивления (2225-2230 п.). «При этом стоит сказать, что вероятность полного разворота индекса и начала движения к новым максимумам сейчас не очень высокая», - считает Василий Карпунин, начальник отдела экспертов БКС Экспресс.
Текущая неделя будет богата на события. Ключевыми могут оказаться данные из США по потребительской инфляции за январь, которые выйдут в среду. В частности, рост инфляции выше прогнозов усилит опасения инвесторов относительно более агрессивного поднятия ставки. Также стоит обратить внимание на розничные продажи, промпроизводство, статистику по потребительскому доверию и рынку недвижимости (среда, четверг и пятница соответственно).
Из ближайших событий выделим публикацию итогов квартальной ребалансирировки индекса MSCI Russia. Релиза ждем сегодня ночью. Все изменения вступают в силу 1 марта. Между тем аналитики не ожидают каких-либо изменений в составе индекса MSCI Russia после февральской ребалансировки.
Корпоративный сектор
Основные покупки сегодня проходили в бумагах сектора «металлургии и добычи». По итогам сессии отраслевой индекс Micex M&M смог прибавить 1,06%. В лидерах роста оказались акции НЛМК (+4,17%), Мечела (+3,17%) и Распадской (+4,8%). Более 1% смогли прибавить бумаги Полиметалла. Выросли акции Норникеля, Сервестали, ММК. Акции ТМК в середине дня смогли сменить вектор движения и закончили день в плюсе на 0,44%. В минусе закрыли день лишь бумаги Русала и Алросы.
С результатом плюс 0,83% завершил понедельник отраслевой индекс финансового сектора. Здесь продолжился уверенный подъем акций Системы (+7,6%). Основной владелец компании Владимир Евтушенков в пятницу сообщил, что мировое соглашение с Роснефтью не повлияет на дивидендную политику АФК. Она предполагает минимальную дивдоходность около 6% по средневзвешенной годовой цене акций и минимальный уровень годовых выплат 1,19 руб. на акцию. Учитывая промежуточные выплаты за 9 месяцев 2017 года в размере 0,68 руб. на бумагу, финальный дивиденд за прошедший год может составить 0,51 руб. на акцию, что предполагает дивидендную доходность на уровне 4,3%.
После существенной просадки в пятницу отскочили бумаги Сбербанка, по итогам дня прибавившие около 2%.
Подъем сектора энергетики на 0,9% обеспечили покупки в бумагах Русгидро, ФСК ЕЭС, Мосэнерго, ТГК-1 и ряда региональных МРСК.
Отраслевой индекс нефтегазового сектора завершил сессию в плюсе на 0,5%. В лидерах роста здесь оказались акции Лукойла, Газпрома и Башнефти ап.
Потребительский сектор смог подняться на 1,04%. Спросом сегодня пользовались акции ритейлеров: Дикси, Магнита, Ленты, М.Видео и гдр X5.На 7% подскочили бумаги Черкизово, на 4,3% - Мостотреста.
Под конец сессии в лидеры роста после продаж в первой половине дня вышел отраслевой индекс Micex TLC. Возобновились покупки в бумагах МТС (+2,38%), в плюсе закрыли день и акции Мегафона (+1,63%).
В аутсайдерах дня оказался сектор химического производства, который прибавил скромные 0,28% за счет продаж в акциях Фосагро и НКНХ.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Котировки на 18:50 МСК
Индекс МосБиржи: 2220,12 пункта (+1,05%)
Индекс РТС: 1206,22 пункта (+1,72%)
О главном
Позитивный внешний фон позволил российскому рынку начать неделю с положительным результатом
Позитивные факторы
- Ожидания более агрессивного смягчения монетарной политики Банка России
- Нефтяные котировки прибавляют 1,2% и торгуются на уровне $63,5 за баррель марки Brent
Негативные факторы
- Рост доходности американских Treasures
- Риски возобновления распродаж на рынке США
В деталях
Новая неделя началась с роста российского рынка. Основной вклад в подъем внесли бумаги Системы, Сбербанка, Газпрома, Лукойла и НЛМК. В итоге индекс МосБиржи вырос на 1,05% до 2220,12 пункта, индекс РТС прибавил 1,72% и завершил сессию на уровне 1206,22 пункта. Национальная валюта укрепилась на 0,66% к доллару США и на 0,41% к евро.
Поддержку покупателям сегодня оказал позитивный внешний фон. Азия закрыла день преимущественно в плюсе. Сегодня биржи Японии закрыты в связи с праздником по случаю Дня основания государства.
Европейские индексы весь день провели в зеленой зоне. К 18:50 МСК индекс 50 крупнейших европейских компаний Euro Stoxx 50 смог прибавить 1,97% после просадки на 5,6% по итогам прошлой недели.
Американские индексы начали день уверенным ростом. К 18:50 МСК индекс S&P 500 в плюсе на 0,6%, Dow Jones растет на 0,8%, а высокотехнологичный NASDAQ прибавляет 0,6%. Внимание инвесторов переключилось на инфраструктурные обещания президента США Дональда Трампа, который на этой неделе должен представить проект бюджета на следующий финансовый год. Тем не менее продолжение роста доходностей гособлигаций продолжает вызывать опасения. К 17.00 МСК доходность 10-летних Treasuries находится на уровне 2,87%, закрепившись выше ключевой отметки в 2,65%.
«Жду новой волны снижения на американском рынке акций на фоне взлета доходностей гособлигаций, - отмечает Оксана Холоденко, эксперт БКС Экспресс. - Мой базовый сценарий – просадка по индексу S&P 500 до 2500-2400 пунктов. При этом волатильность, судя по всему, будет оставаться повышенной». Подробнее о ситуации на рынке США >>
Нефтяные котировки к 18:50 МСК прибавляют 1,2% и торгуются на уровне $63,5 за баррель марки Brent. Сегодня свой ежемесячный доклад о ситуации на рынке опубликовал ОПЕК. Организация увеличила прогноз по спросу на нефть в мире в 2018 году на 0,09 млн баррелей в сутки (б/с) по сравнению с январским прогнозом - до 98,6 млн б/с. В то же время ОПЕК повысила свой прогноз на 2018 год по предложению на рынке нефти со стороны стран, не входящих в организацию, - на 0,32 млн б/с, до 59,26 млн б/с. Как отмечается в обзоре картеля, ОПЕК в январе снизила добычу на символические 8 тыс. б/с - до 32,3 млн б/с в основном за сет снижения производства в Венесуэле.
Российский рынок в условиях улучшения настроений на мировых и товарных рынках закрыл понедельник в уверенном плюсе. Индекс МосБиржи поднялся на 1,05% и завершил сессию на уровне 2220 пунктов – в непосредственной близости от своего сопротивления (2225-2230 п.). «При этом стоит сказать, что вероятность полного разворота индекса и начала движения к новым максимумам сейчас не очень высокая», - считает Василий Карпунин, начальник отдела экспертов БКС Экспресс.
Текущая неделя будет богата на события. Ключевыми могут оказаться данные из США по потребительской инфляции за январь, которые выйдут в среду. В частности, рост инфляции выше прогнозов усилит опасения инвесторов относительно более агрессивного поднятия ставки. Также стоит обратить внимание на розничные продажи, промпроизводство, статистику по потребительскому доверию и рынку недвижимости (среда, четверг и пятница соответственно).
Из ближайших событий выделим публикацию итогов квартальной ребалансирировки индекса MSCI Russia. Релиза ждем сегодня ночью. Все изменения вступают в силу 1 марта. Между тем аналитики не ожидают каких-либо изменений в составе индекса MSCI Russia после февральской ребалансировки.
Корпоративный сектор
Основные покупки сегодня проходили в бумагах сектора «металлургии и добычи». По итогам сессии отраслевой индекс Micex M&M смог прибавить 1,06%. В лидерах роста оказались акции НЛМК (+4,17%), Мечела (+3,17%) и Распадской (+4,8%). Более 1% смогли прибавить бумаги Полиметалла. Выросли акции Норникеля, Сервестали, ММК. Акции ТМК в середине дня смогли сменить вектор движения и закончили день в плюсе на 0,44%. В минусе закрыли день лишь бумаги Русала и Алросы.
С результатом плюс 0,83% завершил понедельник отраслевой индекс финансового сектора. Здесь продолжился уверенный подъем акций Системы (+7,6%). Основной владелец компании Владимир Евтушенков в пятницу сообщил, что мировое соглашение с Роснефтью не повлияет на дивидендную политику АФК. Она предполагает минимальную дивдоходность около 6% по средневзвешенной годовой цене акций и минимальный уровень годовых выплат 1,19 руб. на акцию. Учитывая промежуточные выплаты за 9 месяцев 2017 года в размере 0,68 руб. на бумагу, финальный дивиденд за прошедший год может составить 0,51 руб. на акцию, что предполагает дивидендную доходность на уровне 4,3%.
После существенной просадки в пятницу отскочили бумаги Сбербанка, по итогам дня прибавившие около 2%.
Подъем сектора энергетики на 0,9% обеспечили покупки в бумагах Русгидро, ФСК ЕЭС, Мосэнерго, ТГК-1 и ряда региональных МРСК.
Отраслевой индекс нефтегазового сектора завершил сессию в плюсе на 0,5%. В лидерах роста здесь оказались акции Лукойла, Газпрома и Башнефти ап.
Потребительский сектор смог подняться на 1,04%. Спросом сегодня пользовались акции ритейлеров: Дикси, Магнита, Ленты, М.Видео и гдр X5.На 7% подскочили бумаги Черкизово, на 4,3% - Мостотреста.
Под конец сессии в лидеры роста после продаж в первой половине дня вышел отраслевой индекс Micex TLC. Возобновились покупки в бумагах МТС (+2,38%), в плюсе закрыли день и акции Мегафона (+1,63%).
В аутсайдерах дня оказался сектор химического производства, который прибавил скромные 0,28% за счет продаж в акциях Фосагро и НКНХ.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter