22 марта 2018 БКС Экспресс | Банк Санкт-Петербург (BSPB)
Банк Санкт-Петербург объявил финансовые результаты за IV квартал и 2017 г. по МСФО.
Основные финансовые показатели за 2017 г.
- Чистый процентный доход составил 20,5 млрд руб. за 2017 год (-7,2% по сравнению с 2016 г.) и 5,9 млрд руб. за 4 квартал 2017 года (-2,7% по сравнению с IV кварталом 2017 г.).
- Чистая процентная маржа составила 3,6% за 2017 г. (4,1% за 2016 г.) и 4,3% за IV квартал 2017 года (4,5% за IV квартал 2016 г.).
- Чистый комиссионный доход за 2017 г. составил 5,2 млрд руб., что выше результата 2016 г. на 10,9%. За IV квартал 2017 г. комиссионный доход вырос на 19% г/г, составив 1,4 млрд руб.
- Доход от операций на финансовых рынках за 2017 г. достиг 6,2 млрд руб. (+49,8% по сравнению с 2016 г.), при этом 85% составили доходы от операций с иностранными валютами и производными финансовыми инструментами.
- За IV квартал 2017 г. доход от операций на финансовых рынках вырос на 1% г/г, составив 0,7 млрд руб.
- Выручка составила рекордные 33,2 млрд руб. за 2017 г. (+6,8% по сравнению с 2016 г.) и 8,5 млрд рублей за IV квартал 2017 г. (+8,8% по сравнению с IV кварталом 2016 года).
- Отношение издержек к доходам за 2017 г. составило 40,6% (41,0% 2016 г.). Операционные расходы Банка за 2017 г. составили 13,5 млрд руб. (+5,9% по сравнению с 2016 г.) и 3,7 млрд руб. за IV квартал 2017 г. (+2,4% по сравнению с IV кварталом 2017 г.).
- Чистая прибыль выросла на 75% и достигла наивысшего результата за всю историю Банка 7,5 млрд руб. за 2017 г., в том числе 1,8 млрд руб. составила чистая прибыль IV квартала 2017 г. (+40,6% по сравнению с IV кварталом 2016 г.).
- Рентабельность капитала (ROАE) составила 11,4% за 2017 г. (7,3% за 2016 г.) и 9,9% за IV квартал 2017 г. (8,2% за IV квартал 2016 г.).
- Активы по итогам 2017 г. составили 606,9 млрд руб. (+4,6% по сравнению с 1 января 2017 г.; +6,0% по сравнению с 1 октября 2017 г.).
- Средства клиентов составили 360,2 млрд руб. (+0,7% по сравнению с 1 января 2017 г.; +7,3% по сравнению с 1 октября 2017 года). Объем текущих и расчетных счетов клиентов составил 109,2 млрд руб. (+4,8% по сравнению с 1 января 2017 г.; +1,1% по сравнению с 1 октября 2017 г.). Объем срочных депозитов составил 251 млрд руб. (-1,0% по сравнению с 1 января 2017 г.; +10,2% по сравнению с 1 октября 2017 г.). На 1 января 2018 г. 57,1% средств клиентов составили средства физических лиц, 42,9% – средства корпоративных клиентов.
Капитал. На 1 января 2018 г. собственные средства Банка составили 70,9 млрд рублей (+16,5% по сравнению с 1 января 2017 г.; +2,6% по сравнению с 1 октября 2017 года). Капитал Банка составил 89,0 млрд руб. (+9,0% по сравнению с 1 января 2017 г.; +1,0% по сравнению с 1 октября 2017 г.). Главным фактором прироста капитала стали чистая прибыль 7,5 млрд руб. и эмиссия акций объемом 3,2 млрд руб. По состоянию на 1 января 2018 г.
- Достаточность капитала Банка в соответствии с требованиями Базельского комитета составила 16,7%, в том числе достаточность капитала первого уровня – 12,4%.
- Качество кредитного портфеля. На 1 января 2018 г. доля проблемной задолженности (общая доля просроченных кредитов и обесцененных, но не просроченных) составила 14,3% (15,2% на 1 января 2017 г.). Доля просроченных кредитов составила 5,9% кредитного портфеля. Доля просроченных кредитов корпоративным клиентам составила 6,2%; доля просроченных кредитов физическим лицам – 4,7%. Доля обесцененных, но не просроченных кредитов на 1 января 2018 г. составила 8,3% кредитного портфеля. Уровень резерва под обесценение кредитов составил 11,0% (11,2% на 1 января 2017 г.). За 2017 год отчисления в резервы составили 9,6 млрд руб. Объем списаний за 2017 г. составил 9,7 млрд руб.
Комментарии Александра Савельева, председателя Правления Банка:
«2017 год стал очень успешным для Банка; результаты превзошли наши самые смелые ожидания. Мы заработали рекордные 7,5 млрд рублей прибыли, существенно лучше стал кредитный портфель. Самый сложный период явно позади, основная задача – зарабатывать еще больше».
Согласно рейтингу агентства Интерфакс, на 1 января 2018 года Банк занимает 16 место по объему активов и 15 место по объему депозитов населения среди российских банков. Сегодня в Банке обслуживается 1 930 000 физических лиц и 50 000 компаний. По состоянию на 1 января 2018 года количество банковских карт, эмитированных Банком, составляет 1 300 000; количество банкоматов составило 804 ед. Количество пользователей Интернет-Банка превысило 960 000 человек.
В июне 2017 года рейтинговое агентство Fitch Ratings подтвердило долгосрочные рейтинги Банка в иностранной и национальной валюте на уровне «BB-», прогноз «Стабильный». В декабре 2017 года рейтинговое агентство АКРА подтвердило кредитный рейтинг Банка на уровне А-(RU), прогноз «Стабильный».
Комментарий Сергея Сидилева, БКС Брокер:
«Основные финансовые результаты за IV квартал 2017 г. вышли немного слабее консенсус-прогноза аналитиков. Чистая прибыль, хоть и продолжает бить собственные рекорды банка, оказалась на 9% хуже прогнозов. В первую очередь это связано с падением рентабельности собственного капитала и повышением стоимости риска.
Позитивным фактором для компании выступает рост чистой процентной маржи до 4,3%. Данный факт связан с увеличением объемов розничного кредитования при снижении стоимости фондирования.
При текущих ценах банка показатель ROE продолжает сохраняться довольно на высоком уровне 11,4% (у Сбербанка ROE 20,6%), имея тенденцию к росту. Просадка в IV квартале связана больше с сезонным фактором банковской деятельности. Отношение цены компании к балансовой стоимости остаётся низким, составляя 0,4х (у Сбербанка для сравнения 1,7х). При текущей доходности собственного капитала срок окупаемости составляет 3,7 лет.
Реакция инвесторов на опубликованную отчетность довольно позитивная. Акции Банка Санкт-Петербурга к 11:30 МСК выросли на 2,3%, торгуясь около 59,35 руб.».
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Основные финансовые показатели за 2017 г.
- Чистый процентный доход составил 20,5 млрд руб. за 2017 год (-7,2% по сравнению с 2016 г.) и 5,9 млрд руб. за 4 квартал 2017 года (-2,7% по сравнению с IV кварталом 2017 г.).
- Чистая процентная маржа составила 3,6% за 2017 г. (4,1% за 2016 г.) и 4,3% за IV квартал 2017 года (4,5% за IV квартал 2016 г.).
- Чистый комиссионный доход за 2017 г. составил 5,2 млрд руб., что выше результата 2016 г. на 10,9%. За IV квартал 2017 г. комиссионный доход вырос на 19% г/г, составив 1,4 млрд руб.
- Доход от операций на финансовых рынках за 2017 г. достиг 6,2 млрд руб. (+49,8% по сравнению с 2016 г.), при этом 85% составили доходы от операций с иностранными валютами и производными финансовыми инструментами.
- За IV квартал 2017 г. доход от операций на финансовых рынках вырос на 1% г/г, составив 0,7 млрд руб.
- Выручка составила рекордные 33,2 млрд руб. за 2017 г. (+6,8% по сравнению с 2016 г.) и 8,5 млрд рублей за IV квартал 2017 г. (+8,8% по сравнению с IV кварталом 2016 года).
- Отношение издержек к доходам за 2017 г. составило 40,6% (41,0% 2016 г.). Операционные расходы Банка за 2017 г. составили 13,5 млрд руб. (+5,9% по сравнению с 2016 г.) и 3,7 млрд руб. за IV квартал 2017 г. (+2,4% по сравнению с IV кварталом 2017 г.).
- Чистая прибыль выросла на 75% и достигла наивысшего результата за всю историю Банка 7,5 млрд руб. за 2017 г., в том числе 1,8 млрд руб. составила чистая прибыль IV квартала 2017 г. (+40,6% по сравнению с IV кварталом 2016 г.).
- Рентабельность капитала (ROАE) составила 11,4% за 2017 г. (7,3% за 2016 г.) и 9,9% за IV квартал 2017 г. (8,2% за IV квартал 2016 г.).
- Активы по итогам 2017 г. составили 606,9 млрд руб. (+4,6% по сравнению с 1 января 2017 г.; +6,0% по сравнению с 1 октября 2017 г.).
- Средства клиентов составили 360,2 млрд руб. (+0,7% по сравнению с 1 января 2017 г.; +7,3% по сравнению с 1 октября 2017 года). Объем текущих и расчетных счетов клиентов составил 109,2 млрд руб. (+4,8% по сравнению с 1 января 2017 г.; +1,1% по сравнению с 1 октября 2017 г.). Объем срочных депозитов составил 251 млрд руб. (-1,0% по сравнению с 1 января 2017 г.; +10,2% по сравнению с 1 октября 2017 г.). На 1 января 2018 г. 57,1% средств клиентов составили средства физических лиц, 42,9% – средства корпоративных клиентов.
Капитал. На 1 января 2018 г. собственные средства Банка составили 70,9 млрд рублей (+16,5% по сравнению с 1 января 2017 г.; +2,6% по сравнению с 1 октября 2017 года). Капитал Банка составил 89,0 млрд руб. (+9,0% по сравнению с 1 января 2017 г.; +1,0% по сравнению с 1 октября 2017 г.). Главным фактором прироста капитала стали чистая прибыль 7,5 млрд руб. и эмиссия акций объемом 3,2 млрд руб. По состоянию на 1 января 2018 г.
- Достаточность капитала Банка в соответствии с требованиями Базельского комитета составила 16,7%, в том числе достаточность капитала первого уровня – 12,4%.
- Качество кредитного портфеля. На 1 января 2018 г. доля проблемной задолженности (общая доля просроченных кредитов и обесцененных, но не просроченных) составила 14,3% (15,2% на 1 января 2017 г.). Доля просроченных кредитов составила 5,9% кредитного портфеля. Доля просроченных кредитов корпоративным клиентам составила 6,2%; доля просроченных кредитов физическим лицам – 4,7%. Доля обесцененных, но не просроченных кредитов на 1 января 2018 г. составила 8,3% кредитного портфеля. Уровень резерва под обесценение кредитов составил 11,0% (11,2% на 1 января 2017 г.). За 2017 год отчисления в резервы составили 9,6 млрд руб. Объем списаний за 2017 г. составил 9,7 млрд руб.
Комментарии Александра Савельева, председателя Правления Банка:
«2017 год стал очень успешным для Банка; результаты превзошли наши самые смелые ожидания. Мы заработали рекордные 7,5 млрд рублей прибыли, существенно лучше стал кредитный портфель. Самый сложный период явно позади, основная задача – зарабатывать еще больше».
Согласно рейтингу агентства Интерфакс, на 1 января 2018 года Банк занимает 16 место по объему активов и 15 место по объему депозитов населения среди российских банков. Сегодня в Банке обслуживается 1 930 000 физических лиц и 50 000 компаний. По состоянию на 1 января 2018 года количество банковских карт, эмитированных Банком, составляет 1 300 000; количество банкоматов составило 804 ед. Количество пользователей Интернет-Банка превысило 960 000 человек.
В июне 2017 года рейтинговое агентство Fitch Ratings подтвердило долгосрочные рейтинги Банка в иностранной и национальной валюте на уровне «BB-», прогноз «Стабильный». В декабре 2017 года рейтинговое агентство АКРА подтвердило кредитный рейтинг Банка на уровне А-(RU), прогноз «Стабильный».
Комментарий Сергея Сидилева, БКС Брокер:
«Основные финансовые результаты за IV квартал 2017 г. вышли немного слабее консенсус-прогноза аналитиков. Чистая прибыль, хоть и продолжает бить собственные рекорды банка, оказалась на 9% хуже прогнозов. В первую очередь это связано с падением рентабельности собственного капитала и повышением стоимости риска.
Позитивным фактором для компании выступает рост чистой процентной маржи до 4,3%. Данный факт связан с увеличением объемов розничного кредитования при снижении стоимости фондирования.
При текущих ценах банка показатель ROE продолжает сохраняться довольно на высоком уровне 11,4% (у Сбербанка ROE 20,6%), имея тенденцию к росту. Просадка в IV квартале связана больше с сезонным фактором банковской деятельности. Отношение цены компании к балансовой стоимости остаётся низким, составляя 0,4х (у Сбербанка для сравнения 1,7х). При текущей доходности собственного капитала срок окупаемости составляет 3,7 лет.
Реакция инвесторов на опубликованную отчетность довольно позитивная. Акции Банка Санкт-Петербурга к 11:30 МСК выросли на 2,3%, торгуясь около 59,35 руб.».
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter