Bybit запустила премаркет токена Notcoin
Реклама
Инвесторы пережили ПМЭФ-2018, что привело к резкому корпоративному всплеску на рынке, но сегодня, особенно в свете выходного дня в США, инвесторы будут пребывать в некотором корпоративном вакууме, ориентируясь преимущественно на внутренние новости и какую-либо статистику.
На валютном рынке последняя не сильно радует, но неделя будет богатой на статистику, которая будет способна привести к дальнейшему укреплению доллара. Если данные по инфляции в Германии и во Франции, которые будут обнародованы среди недели, станут позитивным опережающим индикатором для инфляции в Еврозоне, которая выйдет в четверг, то есть все шансы увидеть просадку доллара к евро. В США будем ждать данных по рынку труда и индексу деловой активности ISM в пятницу, а также индекс расходов на личное потребление, на который ФРС всегда ориентируется, думая об инфляции и ее целевых уровнях.
Если последние данные в США покажут рост, для ФРС снова появится «козырь в рукаве» для повышения ставок. В противном случае и у ФРС, и у ЕЦБ не будет поводов для того, чтобы начать быстро сворачивать меры монетарного стимулирования.
Давление на рубль, наоборот, будет усиливаться, поскольку высокий уровень нефтяных цен, который довольно долго радовал своим присутствием российских инвесторов, может перестать быть таковым после соответствующих заявлений глав энергетических ведомств России и Саудовской Аравии. Не забудем и об окончании налогового периода, который на этой неделе завершается в виде уплаты налога на прибыль. Это значит, что шансов на укрепление доллара на глобальных рынках сейчас чуть больше, чем у рубля, поэтому незначительный интерес к валютам развивающихся стран будет очень чувствительным для российских бумаг и для рубля, который на текущей неделе может устроить снижение к доллару до уровня 63-63,5.
Долговой рынок почти в 2 раза показал снижение оборотов по сравнению со средними показателями за месяц. Из-за коррекции на валютном рынке некоторые иностранные инвесторы могут начать закрывать позиции в долгосрочных бондах, желая зафиксировать прибыль после снижения доходностей на 9-10 базисных пунктов с начала недели. Длинные ОФЗ на этом фоне будут прибавлять в доходности примерно на 3-6 базисных пунктов в отличие от бондов с плавающим купоном и индексируемых на инфляцию.
Наконец, нельзя обойти стороной и историю с Испанией, которая может сильно ударить по курсу евро в ближайшее. Речь идет о возможном объявлении вотума недоверия премьер-министру страны Мариано Рахою, который может повлечь за собой и уход всего действующего кабинета министров из-за скандала об участии последнего в коррупционных схемах.
На прошлой неделе суд в Испании признал виновными в отмывании денег и мошенничестве около 30 человек, связанных с «Народной партией», чьим лидером является Рахой. Партию обязали выплатить штраф, а премьер был призван к даче показаний. Теперь опять есть риск возврата к теме независимости Каталонии, которая ждет любого удобного для этого повода. Вот повод может и найтись, прием весьма неожиданно в виде недоверия действующей власти.
Торги в пятницу на российском рынке стартовали на позитивной ноте с оглядкой на оптимизм европейских инвесторов. Индексы в Европе спокойно перенесли новости об отмене саммита между США и КНДР, но коррекция на рынке нефти из-за опасений пересмотра условий сделки ОПЕК+ имела место.
На нефтяных рынках цены утром снижаются в пределах 2,5%, продолжая отыгрывать новости о возможном смягчении условий сделки ОПЕК+ и статистику из США по буровым установкам.
Министр энергетики РФ Александр Новак заявил в пятницу на Петербургском международном экономическом форуме, что постепенное увеличение нефтедобычи в рамках соглашения ОПЕК+ может начаться с третьего квартала текущего года, если будет принято такое решение. Позднее Новак добавил, что страны сделки в течение месяца проработают варианты смягчения ограничений на добычу, при этом одним из вариантов является выход на уровни добычи, которые были при подписании соглашения.
Удешевлению нефти способствуют и данные по динамике числа буровых установок в США. Согласно данным Baker Hughes, за прошлую неделю число буровых установок в США выросло на 1,2% до уровня в 1 059 штук. В годовом выражении количество буровых установок увеличилось в 1,2 раза, а число нефтяных буровых установок за неделю выросло на 1,8% до 859 единиц, а газодобывающих — снизилось на 1% до 198 единиц.
Стоимость августовских фьючерсов на смесь марки Brent снижалась на 1,74% до уровня в $75,14 за баррель, цена июльских фьючерсов на нефть марки WTI просела на 2,45% до $66,22 за баррель. В пятницу нефть подешевела на 3-4%.
На американском рынке фондовые индикаторы демонстрируют позитивный настрой.
Инвесторы положительно реагируют на новости об итогах очередного раунда торговых переговоров США и Китая. В минувшие выходные представители США и КНР заявили об успехе очередного раунда переговоров, на этот раз проходивших в Вашингтоне. Вице-премьер Госсовета КНР Лю Хэ уточнил, что стороны согласились принимать меры, которые не допустили бы торговой войны между странами, включая противодействие росту торговых тарифов.
США и Китай «поставили торговую войну на паузу», заявил в воскресенье американский министр финансов Стивен Мнучин. По его словам, Вашингтон и Пекин действительно отказались от идеи взаимного повышения торговых тарифов и продолжают работать над деталями соглашения между двумя странами. Китай согласился увеличить закупку американских товаров, однако соглашения об определенном объеме сокращения торгового дефицита достигнуто не было.
Котировки акций всех 30 компаний индекса Dow Jones росли в ходе торгов, также растут индикаторы всех 11 ключевых отраслевых групп индекса S&P 500. Акции Caterpillar подорожали в ходе торгов на 3%, нивелировав падение с середины февраля, когда США заявили о планах введения повышенных тарифов на импорт стали и алюминия.
Стоимость бумаг регионального банка MB Financial выросла в ходе торгов на 13,6% на информации о том, что Fifth Third Bancorp приобретет MB Financial в рамках сделки объемом $4,7 млрд. Цена бумаг General Electric увеличилась на 3,7% после объявления об объединении подразделения транспортного машиностроения GE Transportation с поставщиком оборудования, программного обеспечения и услуг для железнодорожного транспорта Wabtec Corp. GE получит $2,9 млрд. в денежной форме в результате сделки. Холдинг и его акционеры будут контролировать 50,1% объединенной компании.
Индекс Dow Jones прибавил 1,37% до уровня в 25 054,47 пунктов. S&P500 вырос на 0,81% до уровня в 2 734,98 пунктов. NASDAQ повысился на 0,93% до 7 422,73 пунктов.
На азиатских рынках основные площадки региона преимущественно растут, инвесторы реагируют на новости о том, что делегация из США обсуждает саммит с представителями КНДР.
Накануне представитель госдепартамента Хезер Науэрт заявила журналистам, что делегация из США в воскресенье проводит переговоры с представителями КНДР в переговорном пункте Пханмунджом в демилитаризованной зоне в рамках подготовки саммита лидеров США и Северной Кореи.
Первоначально Вашингтон и Пхеньян договорились провести переговоры двух лидеров в Сингапуре 12 июня, но 24 мая Дональд Трамп сообщил в письме Ким Чен Ыну, что не считает нужным встречаться с ним из-за последних «враждебных» заявлений КНДР. Он заявил, что саммит будет отменен, но подчеркнул, что готов встретиться с Ким Чен Ыном в будущем. Хотя пока невозможно точно сказать, насколько они придут к согласию друг с другом, похоже, обе стороны хотят достичь прогресса.
Падение нефтяных цен сдерживает рост бирж региона. Бумаги австралийской Beach Energy теряют в цене 8,9%, акции Woodside Petroleum дешевеют на 3,5%, BHP Billiton — на 3%, Oil Search — на 2,4%.
Индекс Shanghai Composite вырос на 0,18% до 3 146,85 пунктов, индекс Shenzhen Composite вырос на 0,42% до 1 817,67 пунктов. Гонконгский индекс Hang Seng поднимался на 0,56% до 30 758,49 пунктов, корейский KOSPI вырос на 0,76% до 2 479,61 пунктов. Австралийский индекс ASX 200 снижался на 0,5% до уровня в 6 002,9 пункта, японский Nikkei 225 увеличивался на 0,06% до 22 464,21 пунктов.
Теперь к российскому рынку акций:
1. В металлургическом секторе лучше рынка смотрелись бумаги «Русала», которые участвуют в ралли на 2,5% после утреннего рывка на 4% в рамках реакции на официальный выход Олега Дерипаски, попавшего под американские санкции, из совета директоров компании. Напомним, что ранее американский Минфин сообщал, что может снять санкции с алюминиевого гиганта, если Дерипаска откажется от контроля над предприятием. Месяц назад бизнесмен сократил свою долю в En+, а теперь покинул совет директоров для защиты интересов акционеров в связи с санкциями США.
2. В лидерах роста были акции Новатэка, где прирост превышал 4%. Инвесторы с большим энтузиазмом восприняли сообщения о том, что российская компания договорилась с французским концерном Total о его вхождении в проект «Арктик СПГ - 2» на Гыданском полуострове. Сделка закроется в первом квартале следующего года. Total получит 10% в проекте с возможностью увеличения доли до 15%. Напомним, на данный момент у французской компании уже есть порядка 19% акций «Новатэка».
ПРОГНОЗ: Сегодня мы ожидаем бокового движения из-за малых объемов торгов по причине выходного в США и коррекции на нефтяном рынке после заявлений глав энергетических ведомств России и Саудовской Аравии. Не исключена и фиксация прибыли на неделе в условиях нестабильной геополитической обстановки в мире.
ОАО "МТС"
Сегодня глава компании МТС Алексей Корня сообщил о том, что затраты МТС на реализацию «закона Яровой» составят до 60 млрд. рублей в течение 5 лет. Размер инвестиций на 2018-2019 годы будет известен после завершения процесса закупок необходимого оборудования.
Напомним, что пакет антитеррористических законов, подписанный президентом РФ в июле 2016 года (так называемый "пакет Яровой"), в том числе, обязывает операторов связи и интернет-компании до 6 месяцев хранить информацию о содержании разговоров и переписки пользователей, включая фото-, видео- и звуковые файлы, чтобы предоставлять их по запросу спецслужб.
В апреле 2018-го года правительство РФ утвердило правила хранения операторами связи пользовательского трафика: с 1 октября 2018 года компании должны будут в полном объеме хранить в течение полугода трафик за последние 30 суток, а далее в течение 5 лет наращивать емкости для хранения на 15% ежегодно. Изначально норма о хранении должна была заработать уже с 1 июля, но ряд компаний называл выполнение требований этих правил затруднительным из-за нехватки сертифицированного оборудования.
Мы считаем данную новость негативной для бумаг МТС, поскольку компания объективно будет нести наибольшие затраты среди всех федеральных операторов. VEON Ltd., владеющая российским «Вымпелкомом», оценила расходы на реализацию "пакета Яровой" в 45 млрд. рублей на 5 лет, из которых примерно 6 миллиардов планируется потратить в 2018-м финансовом году. Мегафон заявлял, что планирует направить на реализацию закона в 2018 году около 7-8 миллиардов рублей. Ростелекому может не потребоваться дополнительных инвестиций в 2018 году, поскольку оператор обладает большим количеством собственных хранилищ данных.
Цена: 287,7
Цель: 316,2
Рекомендация: Держать
ОАО "Газпром"
Сегодня стало известно о том, что международное рейтинговое агентство Moody's положительно оценивает для Газпрома решение Еврокомиссии по антимонопольному делу, говорится в обзоре Moody's.
Напомним, что еврокомиссия 24 мая завершила без штрафов процесс антимонопольного расследования в отношении Газпрома, начатого еще в 2012 году. Тогда ЕК наложила на монополиста целый ряд обязательств по его работе в определенных странах Центральной и Восточной Европы, за нарушение которых могут быть введены штрафные санкции в размере до 10% от глобального оборота компании. В рамках дела российскому холдингу выдвигались обвинения в нарушениях в Болгарии, Чехии, Эстонии, Венгрии, Латвии, Литве, Польше и Словакии.
Мы считаем данную новость позитивной для бумаг Газпрома в долгосрочной перспективе, поскольку закрытие еврокомиссией антимонопольного дела является кредитно положительным развитием событий для Газпрома, так как устраняет неопределенность в регулировании по будущим операциям компании в Европе и не предусматривает каких-либо финансовых штрафов против компании.
Цена: 145,25
Цель: 151,9
Рекомендация: Держать
http://analytic.ricom.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter