О сборе заявок в рамках SPO Аэрофлота

5 октября 2020 БКС Экспресс
Аэрофлот объявил о формировании книги заявок на 39 млрд руб.
Аэрофлот получил заявки от действующих акционеров на 986 млн акций, в том числе на 869 млн от государства, что подразумевает отсутствие изменений при максимально возможной эмиссии в размере 1,7 млрд акций (т.е. увеличения количества акций в обращении в 2,5 раза). После сбора заявок на преимущественное право компания запустила процедуру букбилдинга на 39 млрд руб. (568 млн акций по цене закрытия в пятницу, 2 октября). Аэрофлот намерен привлечь более 80 млрд руб. в ходе размещения, включая реализацию преимущественного права. Ранее представители правительства сообщали, что в результате размещения госпакет акций Аэрофлота останется по крайней мере неизменным. Как сообщает Bloomberg со ссылкой на два неназванных источника, книга заявок была собрана в пятницу после закрытия торгов.

«Если допустить реализацию 100% преимущественных прав, общий размер размещения достигнет 106 руб. млрд (или 1,5 млрд акций) по цене закрытия в пятницу, — комментируют аналитики BCS Global Markets. — Следовательно, теоретически диапазон размещения составляет 80-106 млрд руб. Мы полагаем, что размещение, скорее всего, состоится ближе к нижней границе — 80 млрд руб. Успешный букбилдинг, на наш взгляд, подразумевает меньшее вливание средств государства. Привлеченных денег должно хватить на покрытие основной части банковских кредитов, выданных с начала 2020 г., что позволит компании избежать дополнительных расходов на его обслуживание. Такое значительное вливание в капитал даст сильные конкурентные преимущества, позволяющие увеличивать долю на рынке и приблизиться к достижению амбициозных целей, а именно рост пассажиропотока до 130 млн к 2028 г. против 60.7 млн в 2019 г. AFLT торгуется с привлекательным мультипликатором 4.3x EV/EBITDA и обладает потенциалом роста на горизонте более 12 месяцев».

Добыча Газпрома в сентябре почти восстановилась до прошлогоднего уровня.
Газпром в сентябре 2020 г. добыл около 36,4 млрд кубометров газа, что лишь на полтора процента ниже, чем в сентябре 2019 г. (37,04 млрд куб. м), при том что ранее в этом году добыча монополии снижалась на 20% и более. За 9 месяцев 2020 г. добыча Газпрома (324 млрд куб. м) снизилась по отношению к январю-сентябрю 2019 г. на 12%.

«Газпром восстанавливает поставки в дальнее зарубежье на фоне улучшившейся конъюнктуры на рынке газа, соответственно, наращивая и добычу, — отмечают аналитики Промсвязьбанка. — Мы положительно оцениваем наращивание операционных результатов Газпрома. Ожидающаяся по метеопрогнозам суровая зима будет оказывать дополнительную поддержку».

Х5 планирует увеличить долю рынка до 13% по итогам 2020 г.
X5 Retail Group планирует по итогам 2020 г. увеличить долю на рынке продуктовой офлайн-розницы до 13% с 11,5% в 2019 году, сообщается в презентации компании. В 2023 г. ритейлер планирует нарастить долю до 15%.

«Пандемия коронавируса существенно ускорила процесс трансформации бизнеса ритейлеров, причем не только продуктовых, —комментируют аналитики Промсвязьбанка. — Отличительной чертой стал уход в онлайн сегмент. Увеличить долю X5 сможет помимо онлайн сегмента и за счет расширения своего присутствия в регионах, в частности, Дальнего Востока».

Добыча нефти в РФ за 9 месяцев снизилась на 7,8%, до 386,77 млн т.
Объем добычи нефти и газового конденсата в России за три квартала 2020 г. снизился на 7,8% по сравнению с аналогичным периодом 2019 г. и составил 386,77 млн тонн, сообщается в оперативной сводке ЦДУ ТЭК. Среднесуточная добыча зафиксирована на уровне 10,35 млн баррелей. Поправка на високосный год учтена. В сентябре 2020 г. в России добыто 40,65 млн тонн нефти с газовым конденсатом, что на 11,8% ниже показателя сентября 2019 г. Среднесуточная добыча зафиксирована на уровне 9,93 млн баррелей.

«По сравнению с августом добыча нефти снизилась широким фронтом по всем компаниям, за исключением операторов СРП и Новатэка, — отмечают аналитики Промсвязьбакна. — Сильнее всего – у Татнефти и Газпром нефти. Совокупно добыча упала на 2,5% по сравнению с августом. Снижение добычи обусловлено продолжением действия соглашения ОПЕК+. Но если пересчитать на посуточные объемы в баррелях, то в сентябре добыча выросла на 0,7% - до 9,9 млн б/с».
http://bcs-express.ru/ (C)

Нашли ошибку: выделите и [Ctrl+Enter]
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией Условия использования
При копировании ссылка http://elitetrader.ru/index.php?newsid=524585 обязательна