21 октября 2020 Открытие Кочетков Андрей
К 15:15 мск индекс МосБиржи снижался на 0,54% до 2787,79 п., а РТС корректировался на 0,21% до 1138,29 п. К середине сессии утренний оптимизм на российском рынке иссяк. Наиболее сильные потери наблюдались в потребительском секторе (-0,94%). Напомним, что накануне вышла статистика розничных продаж за сентябрь. Показатель упал на 3% в годовом выражении. Сектор финансов прибавлял более 1,4%, но этого было явно недостаточно, чтобы компенсировать распродажи в других сегментах. Активность оставалась сравнимой с предыдущим днём. К середине торгов объём сделок на основной секции Московской биржи превысил 37 млрд рублей.
Среди лидеров дня явно преобладали бумаги финансовых компаний: банк «Санкт-Петербург», TCS Group, Московская биржа, Сбербанк и даже ВТБ продолжали дорожать. Аутсайдерами оказались АФК «Система», X5 Retail Group, «Лента», а также «Полюс», «Петропавловск», Polymetal и «Детский мир». «Лента» сообщила об увеличении выручки в III квартале на 4,6%. Однако разочарование в секторе последовало на фоне публикации отчёта Росстата о реально располагаемых доходах. В III квартале они упали на 4,8%. Оценка за II квартал ухудшена до 8,4% с 8,0%. За период с января по сентябрь падение реально располагаемых доходов оказалось на уровне 4,3%. Ситуация в IV квартале вряд ли будет лучше на фоне возвращения ограничительных мер в условиях COVID-19.
Рубль игнорирует нефть и ориентируется на аукционы ОФЗ
Рубль в первой половине дня в моменте укреплялся до 76,86 за доллар и 91,15 за евро. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 3280 рублей. Ставки MosPrime выросли на день до 4,50%, на неделю до 4,52%, а на месяц остались на уровне 4,54%. Оптимизм в рубле поддерживается как внешним фоном, так и внутренними факторами. Индекс доллара терял до 0,35%, а AUD и NZD отыгрывали у «американца» более 0,5% и 0,75% соответственно. Минфин в среду проводит три аукциона ОФЗ, которые вновь показывают высокий спрос. На первом из них были размещены ОФЗ-ПК выпуска 29015 с погашением 18 октября 2028 года. Размещённый объём составил 309,591 млрд рублей по номиналу при спросе 361,5 млрд рублей по номиналу. Средневзвешенная цена составила 96,19% от номинала. Высокий спрос на ОФЗ с переменным купоном явно указывает на то, что рынок более не закладывает снижение ставки ЦБ РФ, а, скорее, напротив, ждёт разворота в денежной политике. С другой стороны, падение реальных доходов россиян является одним из самых сильных дефляционных факторов. К 15:15 мск:
USD-RUB – 77,155 (-0,24%),
EUR-RUB – 91,41 (-0,09%),
EUR-USD – $1,185 (+0,22%),
GBP-USD – $1,306 (+0,89%),
USD-JPY – 104,86 (-0,6%).
Европа в пессимизме
В первой половине дня европейские индексы торговались в минусе. Худшими сегментами рынка были строительный, а также базовые материалы. В телекомах наблюдались осторожные покупки. Между тем можно было предположить, что региональные инвесторы сосредоточат своё внимание на новостях из США, где глава администрации Белого дома Марк Мидоус сообщил, что переговоры по стимулирующему пакету возобновятся в среду и стороны рассчитывают на сделку до конца недели. Переговорщик Евросоюза Мишель Барнье сообщил, что торговое соглашение с Великобританией всё ещё возможно, но это заявление помогло лишь фунту стерлингов укрепиться на 0,8% против доллара США, что оказало дополнительное давление на FTSE 100. В телекомах оптимизм во многом связан с сильной отчётностью Ericsson, который активно строит сети 5G в Китае. Впрочем, в условиях социального дистанцирования услуги связи также выигрывают. Из статистики важно отметить разогрев инфляции в Великобритании до 0,5% в сентябре с 0,2% в августе. К 15:15 мск:
FTSE 100 - 5817,94 п. (-1,21%),
DAX - 12624,36 п. (-0,88%),
CAC 40 - 4880,11 п. (-1,00%).
Нефть пугается роста запасов в США и добычи в OPEC
Накануне API сообщило, что на неделе до 16 октября коммерческие запасы нефти в США выросли на 584 тыс. бар. Запасы бензина упали на 1,6 млн бар., а дистиллятов почти на 6,0 млн. Согласно опросу S&P Global Platts, на рынке ждут сокращения запасов нефти на 1,9 млн бар., а также сокращения запасов бензина на 1,6 млн бар. и дистиллятов на 3,0 млн бар. Негативом для цен также является динамика восстановления добычи в Ливии. После того, как восточный альянс под командованием Халифы Хафтара снял блокаду с месторождений и экспортных терминалов, добыча в стране восстановилась до 500 тыс. бар. в сутки, а к концу текущей недели может достичь уже 570-600 тыс. бар. в сутки. От более активного снижения нефть удерживает слабый доллар, который терял свои позиции на ожиданиях очередного масштабного пакета стимулирующих мер. К 15:15 мск:
Brent - $42,44 (-1,67%),
WTI - $40,97 (-1,75%),
золото - $1921,4 (+0,31%),
медь - $7020,64 (+1,16%),
никель - $16110 (+0,54%).
В первой половине дня фьючерсы на индексы США торговались в плюсе, но затем наступил их черед уйти в минус. Падение на старте дня может составить до 0,1% в Dow Jones и до 0,2% в NASDAQ. Нефтесервисная компания Baker Hughes отчиталась об убытках третий квартал подряд. Телекоммуникационный гигант Verizon, напротив, отчитался лучше прогнозов. Netflix отчитался хуже ожиданий по прибыли и росту базы подписчиков, но это не помешало ряду аналитиков повысить свои целевые уровни. В целом внешний фон можно назвать тревожным, хотя это в большей степени относится к слабости нефти и укреплению иены. В остальном, чем бы переговоры по стимулам в США не закончились на текущей неделе, это не отменит их одобрение в обозримом будущем. В ожидании этого продолжает дорожать золото и промышленные металлы. Поэтому на российском рынке слабость во многом связана с секторами нефти и газа, а также потребительским, но и эта слабость также имеет ограниченную протяжённость во времени.
http://open-broker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Среди лидеров дня явно преобладали бумаги финансовых компаний: банк «Санкт-Петербург», TCS Group, Московская биржа, Сбербанк и даже ВТБ продолжали дорожать. Аутсайдерами оказались АФК «Система», X5 Retail Group, «Лента», а также «Полюс», «Петропавловск», Polymetal и «Детский мир». «Лента» сообщила об увеличении выручки в III квартале на 4,6%. Однако разочарование в секторе последовало на фоне публикации отчёта Росстата о реально располагаемых доходах. В III квартале они упали на 4,8%. Оценка за II квартал ухудшена до 8,4% с 8,0%. За период с января по сентябрь падение реально располагаемых доходов оказалось на уровне 4,3%. Ситуация в IV квартале вряд ли будет лучше на фоне возвращения ограничительных мер в условиях COVID-19.
Рубль игнорирует нефть и ориентируется на аукционы ОФЗ
Рубль в первой половине дня в моменте укреплялся до 76,86 за доллар и 91,15 за евро. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 3280 рублей. Ставки MosPrime выросли на день до 4,50%, на неделю до 4,52%, а на месяц остались на уровне 4,54%. Оптимизм в рубле поддерживается как внешним фоном, так и внутренними факторами. Индекс доллара терял до 0,35%, а AUD и NZD отыгрывали у «американца» более 0,5% и 0,75% соответственно. Минфин в среду проводит три аукциона ОФЗ, которые вновь показывают высокий спрос. На первом из них были размещены ОФЗ-ПК выпуска 29015 с погашением 18 октября 2028 года. Размещённый объём составил 309,591 млрд рублей по номиналу при спросе 361,5 млрд рублей по номиналу. Средневзвешенная цена составила 96,19% от номинала. Высокий спрос на ОФЗ с переменным купоном явно указывает на то, что рынок более не закладывает снижение ставки ЦБ РФ, а, скорее, напротив, ждёт разворота в денежной политике. С другой стороны, падение реальных доходов россиян является одним из самых сильных дефляционных факторов. К 15:15 мск:
USD-RUB – 77,155 (-0,24%),
EUR-RUB – 91,41 (-0,09%),
EUR-USD – $1,185 (+0,22%),
GBP-USD – $1,306 (+0,89%),
USD-JPY – 104,86 (-0,6%).
Европа в пессимизме
В первой половине дня европейские индексы торговались в минусе. Худшими сегментами рынка были строительный, а также базовые материалы. В телекомах наблюдались осторожные покупки. Между тем можно было предположить, что региональные инвесторы сосредоточат своё внимание на новостях из США, где глава администрации Белого дома Марк Мидоус сообщил, что переговоры по стимулирующему пакету возобновятся в среду и стороны рассчитывают на сделку до конца недели. Переговорщик Евросоюза Мишель Барнье сообщил, что торговое соглашение с Великобританией всё ещё возможно, но это заявление помогло лишь фунту стерлингов укрепиться на 0,8% против доллара США, что оказало дополнительное давление на FTSE 100. В телекомах оптимизм во многом связан с сильной отчётностью Ericsson, который активно строит сети 5G в Китае. Впрочем, в условиях социального дистанцирования услуги связи также выигрывают. Из статистики важно отметить разогрев инфляции в Великобритании до 0,5% в сентябре с 0,2% в августе. К 15:15 мск:
FTSE 100 - 5817,94 п. (-1,21%),
DAX - 12624,36 п. (-0,88%),
CAC 40 - 4880,11 п. (-1,00%).
Нефть пугается роста запасов в США и добычи в OPEC
Накануне API сообщило, что на неделе до 16 октября коммерческие запасы нефти в США выросли на 584 тыс. бар. Запасы бензина упали на 1,6 млн бар., а дистиллятов почти на 6,0 млн. Согласно опросу S&P Global Platts, на рынке ждут сокращения запасов нефти на 1,9 млн бар., а также сокращения запасов бензина на 1,6 млн бар. и дистиллятов на 3,0 млн бар. Негативом для цен также является динамика восстановления добычи в Ливии. После того, как восточный альянс под командованием Халифы Хафтара снял блокаду с месторождений и экспортных терминалов, добыча в стране восстановилась до 500 тыс. бар. в сутки, а к концу текущей недели может достичь уже 570-600 тыс. бар. в сутки. От более активного снижения нефть удерживает слабый доллар, который терял свои позиции на ожиданиях очередного масштабного пакета стимулирующих мер. К 15:15 мск:
Brent - $42,44 (-1,67%),
WTI - $40,97 (-1,75%),
золото - $1921,4 (+0,31%),
медь - $7020,64 (+1,16%),
никель - $16110 (+0,54%).
В первой половине дня фьючерсы на индексы США торговались в плюсе, но затем наступил их черед уйти в минус. Падение на старте дня может составить до 0,1% в Dow Jones и до 0,2% в NASDAQ. Нефтесервисная компания Baker Hughes отчиталась об убытках третий квартал подряд. Телекоммуникационный гигант Verizon, напротив, отчитался лучше прогнозов. Netflix отчитался хуже ожиданий по прибыли и росту базы подписчиков, но это не помешало ряду аналитиков повысить свои целевые уровни. В целом внешний фон можно назвать тревожным, хотя это в большей степени относится к слабости нефти и укреплению иены. В остальном, чем бы переговоры по стимулам в США не закончились на текущей неделе, это не отменит их одобрение в обозримом будущем. В ожидании этого продолжает дорожать золото и промышленные металлы. Поэтому на российском рынке слабость во многом связана с секторами нефти и газа, а также потребительским, но и эта слабость также имеет ограниченную протяжённость во времени.
http://open-broker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter