21 сентября 2021 Душин Олег
Технологическая война между США и Китаем не окончилась с уходом Трампа из Белого Дома. Америка привычными санкционными методами пытается придержать развитие своего основного соперника — особенно по направлению развития телекоммуникационных сетей 5G. А это побуждает, в свою очередь, анализировать попытки приспособиться к новым реалиям Китая и его ответные действия, прежде всего, в области экономики.
Так, следствием американского давления на компанию Huawei стало восхождение новой звезды на китайском небосклоне — компании Unisoc. В 2021г. компания резко нарастила долю на рынке AP/SoC — рынке процессоров для мобильных приложений. Это произошло за счет давления США как на Huawei — в большей степени, так и давления на SMIC — Semiconductor Manufacturing International Corporation.
доля на рынке поставщиков процессоров для мобильных приложений, ист Counterpoint
Доля Unisoc на глобальном рынке процессоров для мобильных приложений во втором квартале 2021 (за год) возросла с 4% до 9%, доля дочернего предприятия Huawei — Hisilicon снизилась с 16% до 3%. При этом доля американской Qualcomm также упала с 28% до 24%. Последнее объясняют дефицитом чипов, из которых собираются блоки микросхемы (чипсеты) Qualcomm. Но падение с 28% до 24% по Qualcomm произошло во втором квартале и по сравнению с первым кварталом 2021 после внесения SMIC — поставщика чипов 14 и 28 нм для Qualcomm в черный список США 18 декабря 2020. В результате американская компания была вынуждена разведывать почву уже с осени 2020г. у новых поставщиков чипов на Тайване и Корее.
Зато тайваньский дизайнер микросхем MediaTek, близкий по расположению, к тайваньскому производителю чипов Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC), нарастил долю на рынке за год с 26% до 43%. Доминирование Тайване в области физического производства полупроводников, особенно продвинутых, — это факт мирового разделения труда. Отсюда рождаются умозрительные сценарии попыток захвата острова Китаем, хотя на практике Родина больше пытается переманить на материк тайваньские кадры. Увы, китайской SMIC своими разумением и силами доступны пока лишь техпроцессы в производстве полупроводников от 14 нм и выше.
Так или иначе, решения по процессорам Unisoc (сделанные на основе тайваньских чипов) в нижнем и среднем сегментах смартфонов устроили Honor (отделившийся от Huawei), Realme, Motorola, Hisense, ZTE. Так, в конце 2020г. компания Hisense представила смартфон A7 5G с поддержкой мобильных сетей пятого поколения на основе процессора Unisoc Tiger T7510, произведённого по техпроцессу 12 nm.
Остается пока загадкой вопрос о применении широко заявленного Unisoc в 2020г. процессора T7520, переименованного в 2021г. Unisoc T770 Tanggula. Чип для него производится на TSMC по 6 нанометровому процессу по технологии EUV (Extreme ultraviolet lithography). Именно эта технология EUV — фотолитография в экстремальном ультрафиолете — голландской компании ASML стала недоступна для Huawei из-за санкций. В принципе ввод аналогичных санкций может грозить и Unisoc, если того захочет администрация Байдена, усмотрев в ней угрозу национальной безопасности.
2. Компания Huawei, будучи в US Entity list, лишена доступа ко всем американским технологиям, если не имеет специальных лицензий от США на их приобретение. Тем не менее она продолжает ведущую роль в переходе на сети 5G в Китае. Перед вводом санкций компания составила большой запас чипов в том числе 7 нм Tiangang
(производимых TSMC) для базовых станций. По оценкам, чтобы снабжать китайских операторов связи базовыми станциями для сетей 5G их должно хватить вплоть до конца 2021 года. А далее, если ничего не изменится по режиму санкций, китайцам придется идти на замены — на сторону менее продвинутых чипов. Это в принципе технологически возможно.
Тем не менее в начале августа 2021 пришло печальное известие для Huawei о том, что она проиграла в тендере на 320000 базовых станций China Mobile. 50% заказа выиграла платформа Qualcomm X55, 42% Ziguang Zhanrui (торговая марка — Unisoc — смотри выше), 8% Mediatek. Как пишут китайские источники, «дело не в том, что модулирующая полоса пропускания 5G от Huawei недостаточно хороша. В основном это связано с тем, что из-за текущего американского запрета на использование микросхем микросхемы модулирующей передачи 5G от Huawei закончились.»
А ведь ранее в 2021г. при развертывании совместного проекта China Mobile и China Broadcasting Network (CBN) на 700 MHz 5G network около 60% заказа досталось именно Huawei. Побеждала Huawei и на летнем размещении заказа на рабочие станции 2,1 GHz по совместному проекту China Telecom и China Unicom.
Число подписчиков на 5G в Китае. Развитие 5G в КНР и Южной Корее опережает всю планету
Впрочем, на результаты последнего тендера China Mobile можно посмотреть и с другой стороны. 30-31 октября на саммите G20 состоится встреча Байден и Си Цзиньпина. Китаю надо выполнять условия торговой сделки с США, по которой страна должна купить на $200 млрд товаров и услуг больше, чем в 2017г. Возможно, и по этим соображениям Huawei пришлось уступить место Qualcomm на тендере.
Байден встречался с китайским лидером еще будучи вице-президентом
Большой запас в преддверии санкций Huawei делался и по мобильным 5 нм процессорам Kirin 9000. Но объявленная 29 июля 2021 компанией модель смартфона P50, увы, не содержат радиокомпоненты RF, необходимые для выхода в сеть 5G. Это какой-то парадокс. Ведущий поставщик для сетей 5G не может обеспечить для своих смартфонов модем для приема 5G! Конечно, это ведет к потере привлекательности смартфонов Huawei.
рынок смартфонов в Китае, ист. Counterpoint
Дело в том, что компания Qualcomm (США) получила в 2020г. в США лицензию на поставку Huawei чипсетов только 4 поколения. Получила лицензию США на поставку Huawei чипов и TSMC, но она исключает поставки продвинутых чипов (по слухам, от 16 нм и ниже).
Распространились слухи, что новый процессор Kirin9000L для PM50 производится для китайцев на заводе Samsung по 5нм технологии EUV, каким-то образом обходящий запрет использования американских технологий. Если Samsung получил лицензию США аналогичную Qualcomm, это станет, в конце концов, известно на рынке. Но ясности до сих пор в этом вопросе — где производится, как, почему — нет.
3. Что будет с Huawei ближайшем будущем, подскажут новые тендеры по 5G сетям в КНР. Многие другие страны под давлением США отказались от сотрудничества с китайской компанией, несмотря на удобства договоров с единственным в мире поставщиком 5G «под ключ». В политическом плане многое может зависеть от переговоров Байдена и Си. Выдача США 25 августа лицензии Huawei на покупку компанией автомобильных чипов для видеоэкранов и сенсоров, последующий звонок Байдена 9 сентября Си Цзиньпин могут быть хорошими знаками. Как никак до санкций Huawei покупал чипов в США на $12 млрд и обеспечивал работой 40000 рабочих мест. Сейчас, конечно, в мире наблюдается чиповый дефицит. Покупатели стоят в очереди за полупроводниками. Но всё равно лобби в США есть и у этой продвинутой китайской компании. Интересы национальной безопасности США здесь сталкиваются с экономическими интересами американских корпораций.
Новая звезда на китайском небосклоне — champion в китайской стратегии развития Unisoc. Этой компании предстоит еще разделаться с долгами родителя Tsinghua Unigroup, балансирующего, как сообщают, на грани банкротства. Как писала РБК,«Unisoc надеется найти инвесторов, готовых заплатить $3,1 млрд за 35,2%-ную долю компании, принадлежащую Tsinghua.», что может быть и дороговато для компании, чья предполагаемая годовая выручка варьирует от $1,2 до 2 млрд (её финансовая отчетность закрыта после 2016 года). Лишь после этого речь пойдет об IPO новой технологической звезды.
Регистрация на IPO на Shanghai Stock Exchange's STAR Market была проведена ещё 8 июня 2020г.
(C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Так, следствием американского давления на компанию Huawei стало восхождение новой звезды на китайском небосклоне — компании Unisoc. В 2021г. компания резко нарастила долю на рынке AP/SoC — рынке процессоров для мобильных приложений. Это произошло за счет давления США как на Huawei — в большей степени, так и давления на SMIC — Semiconductor Manufacturing International Corporation.
доля на рынке поставщиков процессоров для мобильных приложений, ист Counterpoint
Доля Unisoc на глобальном рынке процессоров для мобильных приложений во втором квартале 2021 (за год) возросла с 4% до 9%, доля дочернего предприятия Huawei — Hisilicon снизилась с 16% до 3%. При этом доля американской Qualcomm также упала с 28% до 24%. Последнее объясняют дефицитом чипов, из которых собираются блоки микросхемы (чипсеты) Qualcomm. Но падение с 28% до 24% по Qualcomm произошло во втором квартале и по сравнению с первым кварталом 2021 после внесения SMIC — поставщика чипов 14 и 28 нм для Qualcomm в черный список США 18 декабря 2020. В результате американская компания была вынуждена разведывать почву уже с осени 2020г. у новых поставщиков чипов на Тайване и Корее.
Зато тайваньский дизайнер микросхем MediaTek, близкий по расположению, к тайваньскому производителю чипов Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC), нарастил долю на рынке за год с 26% до 43%. Доминирование Тайване в области физического производства полупроводников, особенно продвинутых, — это факт мирового разделения труда. Отсюда рождаются умозрительные сценарии попыток захвата острова Китаем, хотя на практике Родина больше пытается переманить на материк тайваньские кадры. Увы, китайской SMIC своими разумением и силами доступны пока лишь техпроцессы в производстве полупроводников от 14 нм и выше.
Так или иначе, решения по процессорам Unisoc (сделанные на основе тайваньских чипов) в нижнем и среднем сегментах смартфонов устроили Honor (отделившийся от Huawei), Realme, Motorola, Hisense, ZTE. Так, в конце 2020г. компания Hisense представила смартфон A7 5G с поддержкой мобильных сетей пятого поколения на основе процессора Unisoc Tiger T7510, произведённого по техпроцессу 12 nm.
Остается пока загадкой вопрос о применении широко заявленного Unisoc в 2020г. процессора T7520, переименованного в 2021г. Unisoc T770 Tanggula. Чип для него производится на TSMC по 6 нанометровому процессу по технологии EUV (Extreme ultraviolet lithography). Именно эта технология EUV — фотолитография в экстремальном ультрафиолете — голландской компании ASML стала недоступна для Huawei из-за санкций. В принципе ввод аналогичных санкций может грозить и Unisoc, если того захочет администрация Байдена, усмотрев в ней угрозу национальной безопасности.
2. Компания Huawei, будучи в US Entity list, лишена доступа ко всем американским технологиям, если не имеет специальных лицензий от США на их приобретение. Тем не менее она продолжает ведущую роль в переходе на сети 5G в Китае. Перед вводом санкций компания составила большой запас чипов в том числе 7 нм Tiangang
(производимых TSMC) для базовых станций. По оценкам, чтобы снабжать китайских операторов связи базовыми станциями для сетей 5G их должно хватить вплоть до конца 2021 года. А далее, если ничего не изменится по режиму санкций, китайцам придется идти на замены — на сторону менее продвинутых чипов. Это в принципе технологически возможно.
Тем не менее в начале августа 2021 пришло печальное известие для Huawei о том, что она проиграла в тендере на 320000 базовых станций China Mobile. 50% заказа выиграла платформа Qualcomm X55, 42% Ziguang Zhanrui (торговая марка — Unisoc — смотри выше), 8% Mediatek. Как пишут китайские источники, «дело не в том, что модулирующая полоса пропускания 5G от Huawei недостаточно хороша. В основном это связано с тем, что из-за текущего американского запрета на использование микросхем микросхемы модулирующей передачи 5G от Huawei закончились.»
А ведь ранее в 2021г. при развертывании совместного проекта China Mobile и China Broadcasting Network (CBN) на 700 MHz 5G network около 60% заказа досталось именно Huawei. Побеждала Huawei и на летнем размещении заказа на рабочие станции 2,1 GHz по совместному проекту China Telecom и China Unicom.
Число подписчиков на 5G в Китае. Развитие 5G в КНР и Южной Корее опережает всю планету
Впрочем, на результаты последнего тендера China Mobile можно посмотреть и с другой стороны. 30-31 октября на саммите G20 состоится встреча Байден и Си Цзиньпина. Китаю надо выполнять условия торговой сделки с США, по которой страна должна купить на $200 млрд товаров и услуг больше, чем в 2017г. Возможно, и по этим соображениям Huawei пришлось уступить место Qualcomm на тендере.
Байден встречался с китайским лидером еще будучи вице-президентом
Большой запас в преддверии санкций Huawei делался и по мобильным 5 нм процессорам Kirin 9000. Но объявленная 29 июля 2021 компанией модель смартфона P50, увы, не содержат радиокомпоненты RF, необходимые для выхода в сеть 5G. Это какой-то парадокс. Ведущий поставщик для сетей 5G не может обеспечить для своих смартфонов модем для приема 5G! Конечно, это ведет к потере привлекательности смартфонов Huawei.
рынок смартфонов в Китае, ист. Counterpoint
Дело в том, что компания Qualcomm (США) получила в 2020г. в США лицензию на поставку Huawei чипсетов только 4 поколения. Получила лицензию США на поставку Huawei чипов и TSMC, но она исключает поставки продвинутых чипов (по слухам, от 16 нм и ниже).
Распространились слухи, что новый процессор Kirin9000L для PM50 производится для китайцев на заводе Samsung по 5нм технологии EUV, каким-то образом обходящий запрет использования американских технологий. Если Samsung получил лицензию США аналогичную Qualcomm, это станет, в конце концов, известно на рынке. Но ясности до сих пор в этом вопросе — где производится, как, почему — нет.
3. Что будет с Huawei ближайшем будущем, подскажут новые тендеры по 5G сетям в КНР. Многие другие страны под давлением США отказались от сотрудничества с китайской компанией, несмотря на удобства договоров с единственным в мире поставщиком 5G «под ключ». В политическом плане многое может зависеть от переговоров Байдена и Си. Выдача США 25 августа лицензии Huawei на покупку компанией автомобильных чипов для видеоэкранов и сенсоров, последующий звонок Байдена 9 сентября Си Цзиньпин могут быть хорошими знаками. Как никак до санкций Huawei покупал чипов в США на $12 млрд и обеспечивал работой 40000 рабочих мест. Сейчас, конечно, в мире наблюдается чиповый дефицит. Покупатели стоят в очереди за полупроводниками. Но всё равно лобби в США есть и у этой продвинутой китайской компании. Интересы национальной безопасности США здесь сталкиваются с экономическими интересами американских корпораций.
Новая звезда на китайском небосклоне — champion в китайской стратегии развития Unisoc. Этой компании предстоит еще разделаться с долгами родителя Tsinghua Unigroup, балансирующего, как сообщают, на грани банкротства. Как писала РБК,«Unisoc надеется найти инвесторов, готовых заплатить $3,1 млрд за 35,2%-ную долю компании, принадлежащую Tsinghua.», что может быть и дороговато для компании, чья предполагаемая годовая выручка варьирует от $1,2 до 2 млрд (её финансовая отчетность закрыта после 2016 года). Лишь после этого речь пойдет об IPO новой технологической звезды.
Регистрация на IPO на Shanghai Stock Exchange's STAR Market была проведена ещё 8 июня 2020г.
(C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter