21 марта 2023 БКС Экспресс | Роснефть
Роснефть представила отчет по МСФО, а также производственные результаты за 2022 г.
Финансовые показатели
Динамика операционных показателей и сложившаяся макроэкономическая конъюнктура в сочетании с грамотными управленческими решениями позволили компании в отчетном году добиться роста ряда ключевых финансовых показателей деятельности, отметили в Роснефти.
Выручка за 2022 г. увеличилась на 3,2% в годовом выражении.
Показатель EBITDA вырос на 9,5%, достигнув 2551 млрд руб.
Чистая прибыль, относящаяся к акционерам, за 2022 г. составила 813 млрд руб., сократившись на 7,9% г/г. Динамика показателя была во многом обусловлена влиянием неденежных факторов. Достигнутый уровень чистой прибыли является солидной базой для выплаты дивидендов за отчетный год, подчеркивается в пресс-релизе Роснефти. По оценкам БКС Мир инвестиций, итоговые дивиденды за 2022 г. могут составить около 18 руб. (доходность 4,9%) дополнительно к ранее выплаченным 20,39 руб.
Рост цен на электроэнергию, а также увеличение тарифов на транспортировку нефти и нефтепродуктов по железной дороге и трубопроводам негативно отразились на динамике операционных и транспортных расходов.
Объем капитальных затрат компании в 2022 г. достиг 1,1 трлн руб., увеличившись на 7,9% относительно 2021 г.
Реализация мероприятий, направленных на поддержание финансовой устойчивости, позволила сократить уровень финансового долга и задолженности по предоплатам компании на 0,7 трлн руб. по сравнению с началом 2022 г. Отношение чистого финансового долга к EBITDA на конец отчетного периода составило 1,3х, что соответствует значению на начало прошлого года.
Операционные показатели
Разведка и добыча
Добыча углеводородов за 2022 г. достигла 5,10 млн б.н.э. в сутки, превысив результат 2021 г. на 2,3%. При этом благодаря возобновлению добычи на проекте «Сахалин-1» в 4 кв. 2022 г. среднесуточная добыча углеводородов выросла до 5,50 млн б.н.э.
Добыча газа в отчетном году достигла нового исторического максимума в 74,4 млрд куб. м, превысив показатель 2021 г. на 15,0%.
За 2022 г. Роснефть на суше РФ выполнила более 4,4 тыс. пог. км сейсмических работ 2Д и свыше 6,8 тыс. кв. км сейсмических работ 3Д. Завершены испытанием 64 поисково-разведочные скважины с успешностью 80%.
Высокая эффективность геологоразведочных работ позволила компании открыть 7 месторождений и 153 новых залежи углеводородов с запасами по категории АВ1С1+B2С2 в объеме около 0,3 млрд т н.э. К числу наиболее значимых открытий можно отнести Мадачагское месторождение на шельфе Печорского моря с извлекаемыми запасами нефти 82,3 млн т по категории АВ1С1+В2С2. Это крупнейшее открытие в РФ в 2022 г. В результате запасы углеводородов Компании по российской классификации на 31 декабря 2022 г. составили 159,3 млрд б.н.э. (21,5 млрд т н.э.) по категории АВ1С1+В2С2.
По результатам проведения аудита запасов по международной классификации PRMS (Система управления углеводородными ресурсами) запасы углеводородов Компании по категории 1Р на 31 декабря 2022 г. составили 42,3 млрд б.н.э., 2Р – 84,2 млрд б.н.э., 3Р – 132,4 млрд б.н.э. Восполнение добычи приростом 2Р запасов превышает 100%.
Проходка в эксплуатационном бурении по итогам 2022 г. составила 11,2 млн м, увеличившись на 3,3% год к году. В последние годы Роснефть, несмотря на волатильность макроэкономической и геополитической среды, поддерживает стабильно высокие объемы эксплуатационного бурения. В отчетном году количество вновь введенных в эксплуатацию скважин превысило 3 тыс. ед., а доля наиболее эффективных новых горизонтальных скважин составила 68%. Количество новых горизонтальных скважин с многостадийным гидроразрывом пласта за 2022 г. превысило 1,3 тыс. ед., или 43% от общего числа введенных скважин. Удельная добыча на горизонтальную скважину более чем в 2 раза выше данного показателя для наклонно-направленных скважин. Использование таких скважин позволяет компании поддерживать стабильную добычу на зрелых месторождениях за счет вовлечения в разработку более сложных запасов, а также снизить затраты на разработку традиционных запасов.
Проект «Восток Ойл»
В рамках флагманского проекта «Восток Ойл» за 2022 г. выполнено более 2 тыс. пог. км сейсморазведочных работ 2Д и 2 тыс. кв. км работ 3Д, завершено бурением 6 поисково-разведочных скважин и строительством 4 скважины, 5 скважин находятся на стадии испытаний. В результате в отчетном году ресурсная база проекта увеличилась на 300 млн т до 6,5 млрд т. Высокий ресурсный потенциал подтвержден результатами независимого международного аудита.
Во II полугодии 2022 г. компания приступила к опытно-промышленной разработке Пайяхского месторождения. На текущий момент пробурено более 25 тыс. м проходки, закончено бурением 7 эксплуатационных скважин, еще на 5 скважинах выполняется бурение.
Продолжается обустройство магистрального нефтепровода «Ванкор – Пайяха – Бухта Север». Идет расширение береговой и причальной инфраструктуры. В рамках проекта построены рекордные по протяженности зимние автодороги, длиной 2 тыс. км, проходящие по территории севера Красноярского края и Ямало-Ненецкого автономного округа.
Переработка и сбыт
За отчетный год компания переработала 94,4 млн т нефти. По итогам 2022 г. глубина переработки нефти на российских нефтеперерабатывающих активах увеличилась до 76,2%, выход светлых нефтепродуктов — до 57,1%.
В отчетном году Роснефть продолжила полностью обеспечивать растущие потребности внутреннего рынка в качественных моторных топливах. Объем реализации нефтепродуктов на внутреннем рынке за 2022 г. достиг рекордных 42,1 млн т, увеличившись на 6% год к году.
Компания проводит систематическую работу по развитию отечественных технологий и импортозамещению, снабжая свои российские заводы собственными катализаторами, необходимыми для производства моторных топлив, отвечающих современным стандартам. Высокое качество собственных катализаторов позволило в отчетном году начать их поставки за рубеж.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Финансовые показатели
Динамика операционных показателей и сложившаяся макроэкономическая конъюнктура в сочетании с грамотными управленческими решениями позволили компании в отчетном году добиться роста ряда ключевых финансовых показателей деятельности, отметили в Роснефти.
Выручка за 2022 г. увеличилась на 3,2% в годовом выражении.
Показатель EBITDA вырос на 9,5%, достигнув 2551 млрд руб.
Чистая прибыль, относящаяся к акционерам, за 2022 г. составила 813 млрд руб., сократившись на 7,9% г/г. Динамика показателя была во многом обусловлена влиянием неденежных факторов. Достигнутый уровень чистой прибыли является солидной базой для выплаты дивидендов за отчетный год, подчеркивается в пресс-релизе Роснефти. По оценкам БКС Мир инвестиций, итоговые дивиденды за 2022 г. могут составить около 18 руб. (доходность 4,9%) дополнительно к ранее выплаченным 20,39 руб.
Рост цен на электроэнергию, а также увеличение тарифов на транспортировку нефти и нефтепродуктов по железной дороге и трубопроводам негативно отразились на динамике операционных и транспортных расходов.
Объем капитальных затрат компании в 2022 г. достиг 1,1 трлн руб., увеличившись на 7,9% относительно 2021 г.
Реализация мероприятий, направленных на поддержание финансовой устойчивости, позволила сократить уровень финансового долга и задолженности по предоплатам компании на 0,7 трлн руб. по сравнению с началом 2022 г. Отношение чистого финансового долга к EBITDA на конец отчетного периода составило 1,3х, что соответствует значению на начало прошлого года.
Операционные показатели
Разведка и добыча
Добыча углеводородов за 2022 г. достигла 5,10 млн б.н.э. в сутки, превысив результат 2021 г. на 2,3%. При этом благодаря возобновлению добычи на проекте «Сахалин-1» в 4 кв. 2022 г. среднесуточная добыча углеводородов выросла до 5,50 млн б.н.э.
Добыча газа в отчетном году достигла нового исторического максимума в 74,4 млрд куб. м, превысив показатель 2021 г. на 15,0%.
За 2022 г. Роснефть на суше РФ выполнила более 4,4 тыс. пог. км сейсмических работ 2Д и свыше 6,8 тыс. кв. км сейсмических работ 3Д. Завершены испытанием 64 поисково-разведочные скважины с успешностью 80%.
Высокая эффективность геологоразведочных работ позволила компании открыть 7 месторождений и 153 новых залежи углеводородов с запасами по категории АВ1С1+B2С2 в объеме около 0,3 млрд т н.э. К числу наиболее значимых открытий можно отнести Мадачагское месторождение на шельфе Печорского моря с извлекаемыми запасами нефти 82,3 млн т по категории АВ1С1+В2С2. Это крупнейшее открытие в РФ в 2022 г. В результате запасы углеводородов Компании по российской классификации на 31 декабря 2022 г. составили 159,3 млрд б.н.э. (21,5 млрд т н.э.) по категории АВ1С1+В2С2.
По результатам проведения аудита запасов по международной классификации PRMS (Система управления углеводородными ресурсами) запасы углеводородов Компании по категории 1Р на 31 декабря 2022 г. составили 42,3 млрд б.н.э., 2Р – 84,2 млрд б.н.э., 3Р – 132,4 млрд б.н.э. Восполнение добычи приростом 2Р запасов превышает 100%.
Проходка в эксплуатационном бурении по итогам 2022 г. составила 11,2 млн м, увеличившись на 3,3% год к году. В последние годы Роснефть, несмотря на волатильность макроэкономической и геополитической среды, поддерживает стабильно высокие объемы эксплуатационного бурения. В отчетном году количество вновь введенных в эксплуатацию скважин превысило 3 тыс. ед., а доля наиболее эффективных новых горизонтальных скважин составила 68%. Количество новых горизонтальных скважин с многостадийным гидроразрывом пласта за 2022 г. превысило 1,3 тыс. ед., или 43% от общего числа введенных скважин. Удельная добыча на горизонтальную скважину более чем в 2 раза выше данного показателя для наклонно-направленных скважин. Использование таких скважин позволяет компании поддерживать стабильную добычу на зрелых месторождениях за счет вовлечения в разработку более сложных запасов, а также снизить затраты на разработку традиционных запасов.
Проект «Восток Ойл»
В рамках флагманского проекта «Восток Ойл» за 2022 г. выполнено более 2 тыс. пог. км сейсморазведочных работ 2Д и 2 тыс. кв. км работ 3Д, завершено бурением 6 поисково-разведочных скважин и строительством 4 скважины, 5 скважин находятся на стадии испытаний. В результате в отчетном году ресурсная база проекта увеличилась на 300 млн т до 6,5 млрд т. Высокий ресурсный потенциал подтвержден результатами независимого международного аудита.
Во II полугодии 2022 г. компания приступила к опытно-промышленной разработке Пайяхского месторождения. На текущий момент пробурено более 25 тыс. м проходки, закончено бурением 7 эксплуатационных скважин, еще на 5 скважинах выполняется бурение.
Продолжается обустройство магистрального нефтепровода «Ванкор – Пайяха – Бухта Север». Идет расширение береговой и причальной инфраструктуры. В рамках проекта построены рекордные по протяженности зимние автодороги, длиной 2 тыс. км, проходящие по территории севера Красноярского края и Ямало-Ненецкого автономного округа.
Переработка и сбыт
За отчетный год компания переработала 94,4 млн т нефти. По итогам 2022 г. глубина переработки нефти на российских нефтеперерабатывающих активах увеличилась до 76,2%, выход светлых нефтепродуктов — до 57,1%.
В отчетном году Роснефть продолжила полностью обеспечивать растущие потребности внутреннего рынка в качественных моторных топливах. Объем реализации нефтепродуктов на внутреннем рынке за 2022 г. достиг рекордных 42,1 млн т, увеличившись на 6% год к году.
Компания проводит систематическую работу по развитию отечественных технологий и импортозамещению, снабжая свои российские заводы собственными катализаторами, необходимыми для производства моторных топлив, отвечающих современным стандартам. Высокое качество собственных катализаторов позволило в отчетном году начать их поставки за рубеж.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter