16 июня 2010 Уником-Партнёр Калиберда Сергей
Технические факторы (а также дорогая нефть и рост американских площадок) сделали своё дело. Неспособность индекса ММВБ на прошлой неделе уйти ниже 1.300 пунктов в совокупности с пробоем вбок локального нисходящего тренда (который мы строили на графике с начала апреля) и бычьей дивергенцией по RSI привело к тому, что после топтания на месте рынок всё-таки вышел вверх.
Таким образом, с точки зрения технического анализа мы видим, что практически сформировалась разворотная фигура "перевёрнутая голова-плечи" с целью роста на 1.500-1.550 пунктов по индексу - выше этих отметок мы в этом году рынок пока не прогнозируем, полагая наиболее вероятным движением широкий боковик по индексу ММВБ. Впрочем, даже этот сценарий является пока наиболее оптимистичным из всех - поскольку для его реализации график индекса ММВБ должен пройти вверх мощную область сопротивления на 1.380-1.400 пунктов, где расположены несколько локальных максимумов конца прошлого года и начала II квартала года нынешнего. Мы полагаем, что пройти их будет не так уж и легко, по крайней мере, с первого раза.
Что же касается вчерашних торгов по отдельным бумагам, то тут можно отметить ралли по банковскому сектору: акции Сбербанка прибавили +5,28%, а ВТБ +4,22%. Локальным поводом к такому росту могла стать информация о сокращении официальной безработицы в России до уровня меньше 2 млн. человек, что всегда хорошо для банковского сектора, поскольку снижает уровень неплатежей по кредитам и увеличивает количество клиентов, активно пользующихся банковскими услугами.
Однако надо отметить, что акции Сбербанка вчера вплотную подошли к своему собственному нисходящему тренду, построенному по локальным максимумам апреля и мая и расположенному на уровне 76 рублей за акцию - но сопротивление на уровне 75 рублей уже формально пройдено вверх. И если этот нисходящий тренд также будет преодолён вверх, то можно прогнозировать рост акций Сбербанка к уровню 80 и, выше, 85 рублей (впрочем, это опять же оптимистичный сценарий и мы не видим пока их в этом году выше отметки в 90 руб.).
Другой компанией, неплохо увеличившей капитализацию, оказалось "РусГидро", акции которой выросли на +4,36%. И это при том, что рейтинговое агентство Moody’s снизило рейтинг компании с уровня "Ваа3" до уровня "Ва1", сопроводив его "стабильным" прогнозом. Таким образом, мы видим на рынке ростки оптимизма, которые вполне способны немножко подрасти, но вряд ли окажутся в силе дать богатый урожай к осени.
СЕГОДНЯ:
Ведущие мировые рынки во вторник закрылись ростом: немецкий DAX +0,82%, британский FTSE +0,30%, DJIA +2,10%. Азиатские рынки сегодня утром растут, при этом японский Nikkei225 показывает движение на +1,79%. Фьючерсы на S&P500 демонстрируют изменение на -0,26%.
Пара EUR/USD находится в области €/$1,2333, а USD/JPY - в области $/¥91,46. Золото стоит $1.234,62 за тройскую унцию, серебро - $18,62 за тройскую унцию, медь - $6.761, а никель - $20.410 за метрическую тонну.
Доходность по UST-2 0,75 по UST-10 3,30.
Цены на нефть за последние 24 часа выросли на $1,88 до $77,19 за баррель сорта Brent.
В 08.30 GMT в Великобритании выйдут данные по уровню безработицы по методологии МОТ за апрель (ILO Unemployment Rate, прогноз 8,0%).
В 09.00 GMT в ЕС выйдет индекс потребительских цен Еврозоны за май (Euro-Zone CPI, прогноз 0,1%).
В 12.30 GMT в США выйдут данные по индексу цен производителей за май (Producer Price Index, прогноз -0,5%), а также статистика по числу закладок новых фундаментов в мае (Housing Starts, прогноз 648К, изменение на -3,7%) и данные по количеству выданных разрешений на строительство в мае (Building Permits, прогноз 625К, изменение на +2,5%).
В 13.15 GMT в США выйдут данные по изменению объёмов промышленного производства за май (Industrial Production, прогноз 0,9%).
В 14.30 GMT в США выйдут также данные по изменению объёмов запасов энергоносителей за неделю.
Таким образом, сегодня мы ждём разнонаправленного изменения котировок ценных бумаг с большей вероятностью роста.
http://x.elitetrader.ru/img/clip3940866_12Kb.jpg (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Таким образом, с точки зрения технического анализа мы видим, что практически сформировалась разворотная фигура "перевёрнутая голова-плечи" с целью роста на 1.500-1.550 пунктов по индексу - выше этих отметок мы в этом году рынок пока не прогнозируем, полагая наиболее вероятным движением широкий боковик по индексу ММВБ. Впрочем, даже этот сценарий является пока наиболее оптимистичным из всех - поскольку для его реализации график индекса ММВБ должен пройти вверх мощную область сопротивления на 1.380-1.400 пунктов, где расположены несколько локальных максимумов конца прошлого года и начала II квартала года нынешнего. Мы полагаем, что пройти их будет не так уж и легко, по крайней мере, с первого раза.
Что же касается вчерашних торгов по отдельным бумагам, то тут можно отметить ралли по банковскому сектору: акции Сбербанка прибавили +5,28%, а ВТБ +4,22%. Локальным поводом к такому росту могла стать информация о сокращении официальной безработицы в России до уровня меньше 2 млн. человек, что всегда хорошо для банковского сектора, поскольку снижает уровень неплатежей по кредитам и увеличивает количество клиентов, активно пользующихся банковскими услугами.
Однако надо отметить, что акции Сбербанка вчера вплотную подошли к своему собственному нисходящему тренду, построенному по локальным максимумам апреля и мая и расположенному на уровне 76 рублей за акцию - но сопротивление на уровне 75 рублей уже формально пройдено вверх. И если этот нисходящий тренд также будет преодолён вверх, то можно прогнозировать рост акций Сбербанка к уровню 80 и, выше, 85 рублей (впрочем, это опять же оптимистичный сценарий и мы не видим пока их в этом году выше отметки в 90 руб.).
Другой компанией, неплохо увеличившей капитализацию, оказалось "РусГидро", акции которой выросли на +4,36%. И это при том, что рейтинговое агентство Moody’s снизило рейтинг компании с уровня "Ваа3" до уровня "Ва1", сопроводив его "стабильным" прогнозом. Таким образом, мы видим на рынке ростки оптимизма, которые вполне способны немножко подрасти, но вряд ли окажутся в силе дать богатый урожай к осени.
СЕГОДНЯ:
Ведущие мировые рынки во вторник закрылись ростом: немецкий DAX +0,82%, британский FTSE +0,30%, DJIA +2,10%. Азиатские рынки сегодня утром растут, при этом японский Nikkei225 показывает движение на +1,79%. Фьючерсы на S&P500 демонстрируют изменение на -0,26%.
Пара EUR/USD находится в области €/$1,2333, а USD/JPY - в области $/¥91,46. Золото стоит $1.234,62 за тройскую унцию, серебро - $18,62 за тройскую унцию, медь - $6.761, а никель - $20.410 за метрическую тонну.
Доходность по UST-2 0,75 по UST-10 3,30.
Цены на нефть за последние 24 часа выросли на $1,88 до $77,19 за баррель сорта Brent.
В 08.30 GMT в Великобритании выйдут данные по уровню безработицы по методологии МОТ за апрель (ILO Unemployment Rate, прогноз 8,0%).
В 09.00 GMT в ЕС выйдет индекс потребительских цен Еврозоны за май (Euro-Zone CPI, прогноз 0,1%).
В 12.30 GMT в США выйдут данные по индексу цен производителей за май (Producer Price Index, прогноз -0,5%), а также статистика по числу закладок новых фундаментов в мае (Housing Starts, прогноз 648К, изменение на -3,7%) и данные по количеству выданных разрешений на строительство в мае (Building Permits, прогноз 625К, изменение на +2,5%).
В 13.15 GMT в США выйдут данные по изменению объёмов промышленного производства за май (Industrial Production, прогноз 0,9%).
В 14.30 GMT в США выйдут также данные по изменению объёмов запасов энергоносителей за неделю.
Таким образом, сегодня мы ждём разнонаправленного изменения котировок ценных бумаг с большей вероятностью роста.
http://x.elitetrader.ru/img/clip3940866_12Kb.jpg (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter