1 октября 2019 БКС Экспресс
Горнодобывающая компания Мечел приняла оферту на выкуп 34% из 49% в Эльгинском месторождении, принадлежащих Газпромбанку. Доля Мечела в предприятии после сделки может составить около 85%. Об этом сообщает агентство Reuters со ссылкой на представителей банка и компании.
Ранее Газпромбанк, один из крупнейших кредиторов Мечела, сообщил о получении предложения о покупке своей 49% доли в Эльгинском проекте от компании А-Проперти сооснователя телекоммуникационного оператора Yota Альберта Авдоляна. В связи с этим банк направил оферту Мечелу, имеющему по законодательству преимущественное право на покупку.
Сроки и цену возможной сделки компания и банк не раскрыли. По данным источника информационного агентства РБК, сумма сделки может составить около 31 млрд руб.
Компания Мечел испытывает проблемы с чрезмерной долговой нагрузкой. По состоянию на 30 июня 2019 г. чистый долг компании составлял 411 млрд руб., коэффициент Net Debt/EBITDA составляет около 6,4х. В настоящий момент компания ведет переговоры о новой реструктуризации долга, чтобы перенести срок погашения с 2020-2022 гг. на 2024-2026 гг.
Источник финансирования сделки по покупке доли в Эльге компания не назвала. Другие крупнейшие кредиторы Мечела, Сбербанк и ВТБ, которым компания должна 49 млрд и 148 млрд руб. соответственно, также отказались от комментариев.
Аналитик БКС Кирилл Чуйко прокомментировал ситуацию для агентства Reuters, отметив, что выкуп 34% в Эльге по факту является досрочным погашением кредита Мечела перед Газпромбанком.
«Это просто была сделка репо... По большому счету, это был кредит под залог актива. Мечел вернет кредит и получит свой актив обратно. Оформлено это может быть как угодно. У Мечела только одна возможность получить деньги (на покупку) – это взять кредит», – сказал аналитик.
Агентство РБК сообщает, основываясь на данных письма члена совета директоров «Якутугля» (дочка Мечела, владеющая 51% в Эльге) Дарьи Правдиной, что «Якутуголь» может объявить дефолт из-за сопутствующих убытков и нарушений в части выполнения ковенант.
«Совершение сделки может повлечь дефолт общества из-за понесенных обществом убытков и нарушения положений КОД [кредитно-обеспечительной документации] ... Есть все основания полагать, что совершение сделки с учетом вышеуказанного может с высокой степенью вероятности быть расценено как доведение общества [«Якутуголь»] до банкротства», — цитирует РБК Правдину. По ее словам, «ООО «Эльгауголь» в 2019 году покажет убытки и в обозримой перспективе [до десяти лет] будет являться убыточным предприятием, развитие которого требует значительных ресурсов, которых общество не имеет и привлечь не сможет».
По итогам торгов в понедельник 30 сентября обыкновенные акции Мечела на Московской бирже потеряли -2,33%. Привилегированные бумаги также завершили день на отрицательной территории с результатом -0,94%.
Эльгинский проект, включает в себя одно из крупнейших в мире месторождений коксующегося угля с запасами 2,2 млрд тонн, а также железнодорожные активы. Летом 2016 г. Газпромбанк купил 49% Эльгинского проекта у Мечела за 34,4 млрд руб. Большую часть этих средств угольная компания потратила на снижения долга перед Сбербанком.
ПАО «Мечел», основанное в 2003 году, – одна из ведущих мировых компаний в горнодобывающей и металлургической отраслях. В компанию входят производственные предприятия в 11 регионах России, а также в Литве и Украине.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Ранее Газпромбанк, один из крупнейших кредиторов Мечела, сообщил о получении предложения о покупке своей 49% доли в Эльгинском проекте от компании А-Проперти сооснователя телекоммуникационного оператора Yota Альберта Авдоляна. В связи с этим банк направил оферту Мечелу, имеющему по законодательству преимущественное право на покупку.
Сроки и цену возможной сделки компания и банк не раскрыли. По данным источника информационного агентства РБК, сумма сделки может составить около 31 млрд руб.
Компания Мечел испытывает проблемы с чрезмерной долговой нагрузкой. По состоянию на 30 июня 2019 г. чистый долг компании составлял 411 млрд руб., коэффициент Net Debt/EBITDA составляет около 6,4х. В настоящий момент компания ведет переговоры о новой реструктуризации долга, чтобы перенести срок погашения с 2020-2022 гг. на 2024-2026 гг.
Источник финансирования сделки по покупке доли в Эльге компания не назвала. Другие крупнейшие кредиторы Мечела, Сбербанк и ВТБ, которым компания должна 49 млрд и 148 млрд руб. соответственно, также отказались от комментариев.
Аналитик БКС Кирилл Чуйко прокомментировал ситуацию для агентства Reuters, отметив, что выкуп 34% в Эльге по факту является досрочным погашением кредита Мечела перед Газпромбанком.
«Это просто была сделка репо... По большому счету, это был кредит под залог актива. Мечел вернет кредит и получит свой актив обратно. Оформлено это может быть как угодно. У Мечела только одна возможность получить деньги (на покупку) – это взять кредит», – сказал аналитик.
Агентство РБК сообщает, основываясь на данных письма члена совета директоров «Якутугля» (дочка Мечела, владеющая 51% в Эльге) Дарьи Правдиной, что «Якутуголь» может объявить дефолт из-за сопутствующих убытков и нарушений в части выполнения ковенант.
«Совершение сделки может повлечь дефолт общества из-за понесенных обществом убытков и нарушения положений КОД [кредитно-обеспечительной документации] ... Есть все основания полагать, что совершение сделки с учетом вышеуказанного может с высокой степенью вероятности быть расценено как доведение общества [«Якутуголь»] до банкротства», — цитирует РБК Правдину. По ее словам, «ООО «Эльгауголь» в 2019 году покажет убытки и в обозримой перспективе [до десяти лет] будет являться убыточным предприятием, развитие которого требует значительных ресурсов, которых общество не имеет и привлечь не сможет».
По итогам торгов в понедельник 30 сентября обыкновенные акции Мечела на Московской бирже потеряли -2,33%. Привилегированные бумаги также завершили день на отрицательной территории с результатом -0,94%.
Эльгинский проект, включает в себя одно из крупнейших в мире месторождений коксующегося угля с запасами 2,2 млрд тонн, а также железнодорожные активы. Летом 2016 г. Газпромбанк купил 49% Эльгинского проекта у Мечела за 34,4 млрд руб. Большую часть этих средств угольная компания потратила на снижения долга перед Сбербанком.
ПАО «Мечел», основанное в 2003 году, – одна из ведущих мировых компаний в горнодобывающей и металлургической отраслях. В компанию входят производственные предприятия в 11 регионах России, а также в Литве и Украине.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter