8 апреля 2016 Промсвязьбанк
Координаты рынка
Мировые фондовые рынки
Европейские фондовые рынки в четверг снизились (EuroTOP100: -0.7%) на фоне снижения склонности к риску и падения цен на сырье. В лидеры снижения вышли акции горно-металлургического сектора - Glencore (-5.7%) и Anglo American (-3.1%), а также банки (BNP Paribas: -3.8%; Caixabank: -3.0%). Вместе с тем, рост котировок при высокой торговой активности показали акции Vodafone (+1.4%), на новостях об IPO индийской «дочки», а также фармацевтическая GlaxoSmithKline (+0.9%) на спекуляциях о возможном поглощении со стороны Pfizer.
Фондовый рынок США значительно снизился по итогам сессии в четверг (SnP500: -1.2%; Nasdaq Comp: -1.5%). Инвесторы готовятся к стартующему сезону отчетности (11 апреля – Alcoa), ожидания по нему пока сдержанно пессимистичные. Вчера наиболее заметно подешевели акции финансового сектора (Citigroup: -3.8%; JP Morgan: -2.5%; BofA: -3.2%; Goldman Sachs: -3.1%), а также представители hi-tech (Intel: -1.7%).
Российский фондовый рынок
Торги на российском фондовом рынке в четверг проходили в коррекционном настрое, что было связано с откатом цен на нефть и преобладанием негативной динамики на мировых фондовых площадках. На рынке акций продолжается «день сурка»: попытки штурма верхних границ торговых диапазонов по индексам ММВБ 1830-1870 пунктов и РТС 840-880 пунктов встречают сопротивление, что приводит к их обратному движению в область 1850 и 850, соответственно.
В нефтегазовом секторе наиболее выразительно снижались привилегированные акции Сургутнефтегаза (-2.1%), а также бумаги Роснефти (-0.7%) и НОВАТЭКа (-1.6%). При этом в плюсе завершили сессию Татнефть (ао: +3.1%; ап: +0.1%) и Транснефть, ап (+0.7%), последняя после публикации отчетности по МСФО. Металлургический сектор также находился под давлением на фоне коррекции глобальных майнинговых компаний из-за рисков углубления снижения цен на сырье и шаткого финансового положения ряда крупных производителей (Glencore, BHP Billiton, Anglo American продолжают отвесно падать, что не добавляет позитива инвесторам). Вместе с тем, сталелитейный сегмент выглядел более оптимистично, в лидерах подъема НЛМК (+1.9%). Финансовый сектор вновь выглядел сильнее рынка во главе с акциями Сбербанка (ао: +0.5%; ап: +0.9%), а также Банка Санкт-Петербург (+5.4%). Среди акций телекоммуникационных операторов стоит отметить вновь подешевевший МегаФон (-1.6%) – в бумаге продолжается негативный ре-рейтинг после отчетности и консервативных прогнозов менеджмента. Сектор электроэнергетики выглядел по рынку, не продемонстрировав сильных движений в разрезе отдельных бумаг.
Илья Фролов
Товарные рынки
Нефть держится на уровне около 40 долл./барр., не находя особых поводов для дальнейшего роста. Мы считаем, что до итогов встречи производителей нефти 17 апреля на сильное укрепление нефти пока нельзя рассчитывать (т.е. выше 41-42 долл./барр. не ждем). Тем не менее, после встречи, даже если заморозки не будет, в плюс нефти будут играть старт автомобильного сезона в США и ожидаемое нами ослабление доллара, что будет способствовать росту нефти в зону 44+ долл./барр.
Екатерина Крылова
Наши прогнозы и рекомендации
На мировых рынках акций в четверг вновь наблюдалась коррекция на фоне неуверенности инвесторов в перспективах роста ведущих экономик, а также из-за отката цен на сырье, что вновь побудило инвесторов продавать акции сырьевых производителей. Кроме того, выражено негативную динамику на текущей неделе на развитых рынках демонстрируют акции банков и автопроизводителей. Дж.Йеллен вчера выразила уверенность в том, что экономика США движется к полной занятости, хотя она и отметила наличие некоторых проблем на рынке труда. В сочетании с содержанием протокола мартовского заседания Федрезерва, это можно трактовать как намек на возможное повышение ставки на одном из ближайших заседаний, но вряд ли на апрельском. Сегодня инвесторы будут следить за статистикой по числу буровых, а также за итогами встречи нефтедобывающих стран Латинской Америки – ускорение роста цен на нефть может развернуть рынки. А на следующей неделе внимание будет обращено на стартующий сезон корпоративной отчетности в США за 1-й квартал.
Российский рынок акций продолжает консолидироваться в рамках диапазонов 840-880 пунктов РТС и 1830-1870 пунктов ММВБ. Неоднозначная динамика цен на нефть ограничивает возможности для роста рынка, однако, похоже, что уже вскоре все же произойдет выход из этого консолидационного состояния. Мы думаем, нефть может устремиться в направлении 41-42 долл./барр. в ближайшее время, что связано с ожиданиями продуктивности переговоров в Дохе 17 апреля и скорым стартом автомобильного сезона в США. Сегодня же восстановление котировок нефти Brent выше 40 долл./барр. располагает к умеренно позитивному открытию рынка и новым попыткам преодолеть отметку 1870 пунктов при располагающей внешнерыночной конъюнктуре.
Илья Фролов
Корпоративные новости
АФК "Система" в IV квартале сократила выручку на 0,7%, увеличила OIBDA на 19,6%
Выручка АФК Система по МСФО в IV квартале 2015 года сократилась на 0,7% по сравнению с аналогичным показателем (без учета Башнефти) годом ранее, до 192,7 млрд рублей, говорится в сообщении компании. Скорректированная OIBDA выросла на 19,6%, до 35,6 млрд рублей, рентабельность по OIBDA увеличилась до 18,5% с 15,3%. Скорректированный чистый убыток АФК снизился до 9,5 млрд рублей с 20,4 млрд рублей в IV квартале 2014 года. Выручка Системы по итогам 2015 года увеличилась на 9,7%, до 708,6 млрд рублей. Скорректированная OIBDA выросла на 6,7%, до 176 млрд рублей, рентабельность OIBDA снизилась до 25% с 25,6%. Операционная прибыль АФК в IV квартале 2015 года составила 1,2 млрд рублей против убытка в 17,5 млрд рублей годом ранее. В 2015 году операционная прибыль выросла на 14,5%, до 69 млрд рублей.
Сбербанк в I квартале увеличил чистую прибыль по РСБУ почти в 4 раза - до 100,4 млрд руб.
Сбербанк России в первом квартале 2016 года увеличил чистую прибыль по РСБУ в 3,8 раза - до 100,444 млрд рублей по сравнению с 26,320 млрд рублей за первые три месяца 2015 года, говорится в сообщении банка. В марте 2016 года банк получил чистую прибыль в сумме 40,7 млрд рублей против 15 млрд рублей за аналогичный период 2015 года. Чистый процентный доход банка в первом квартале 2016 года вырос на 74,6% - до 269,8 млрд рублей.. Активы Сбербанка в марте 2016 года уменьшились на 2,2% и составили на 1 апреля 22,5 трлн рублей. Операционные расходы выросли на 8,0% - до 97,1 млрд рублей, а расходы на совокупные резервы - на 40,7%, до 110,6 млрд рублей.
НОВАТЭК в I кв. увеличил добычу газа на 6,7% - до 17,2 млрд куб. м, добычу ЖУВ - на 61%, до 3,2 млн т
НОВАТЭК в первом квартале 2016 года увеличил добычу газа на 6,7% - до 17,24млрд куб. м, добыча жидких углеводородов выросла на 61,1% - до 3,2 млн т, сообщила компания. Объем переработки деэтанизированного газового конденсата на Пуровском ЗПК составил 3,2 млн т, увеличившись на 29,8% по сравнению с первым кварталом 2015 года. В первом квартале 2016 года на комплексе в Усть-Луге переработано 1,8 млн т стабильного газового конденсата, что на 4,7% больше по сравнению с первым кварталом 2015 года. По предварительным данным, в первом квартале 2016 года было реализовано 1,9 млн т готовой продукции комплекса, в том числе 1,15 млн т нафты, 297 тыс. тонн керосина, 433 тыс. тонн мазута и дизельной фракции (газойля). Объем экспортных поставок стабильного газового конденсата составил 479 тыс. тонн.
Уралкалий выкупил 4,89% акций в рамках buyback, free float упал до 8,96%
Уралкалий завершил программу buyback, выкупив с рынка 4,89% уставного капитала, говорится в сообщении компании. По состоянию на 7 апреля free float компании снизился до 8,96%, что ниже установленного Московской биржей порога для включения ценных бумаг в котировальный список первого уровня. Совет директоров Уралкалия 23 ноября утвердил программу выкупа акций и GDR в объеме до 6,5% уставного капитала. Срок действия программы - с 24 ноября по 31 марта 2016 года.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Мировые фондовые рынки
Европейские фондовые рынки в четверг снизились (EuroTOP100: -0.7%) на фоне снижения склонности к риску и падения цен на сырье. В лидеры снижения вышли акции горно-металлургического сектора - Glencore (-5.7%) и Anglo American (-3.1%), а также банки (BNP Paribas: -3.8%; Caixabank: -3.0%). Вместе с тем, рост котировок при высокой торговой активности показали акции Vodafone (+1.4%), на новостях об IPO индийской «дочки», а также фармацевтическая GlaxoSmithKline (+0.9%) на спекуляциях о возможном поглощении со стороны Pfizer.
Фондовый рынок США значительно снизился по итогам сессии в четверг (SnP500: -1.2%; Nasdaq Comp: -1.5%). Инвесторы готовятся к стартующему сезону отчетности (11 апреля – Alcoa), ожидания по нему пока сдержанно пессимистичные. Вчера наиболее заметно подешевели акции финансового сектора (Citigroup: -3.8%; JP Morgan: -2.5%; BofA: -3.2%; Goldman Sachs: -3.1%), а также представители hi-tech (Intel: -1.7%).
Российский фондовый рынок
Торги на российском фондовом рынке в четверг проходили в коррекционном настрое, что было связано с откатом цен на нефть и преобладанием негативной динамики на мировых фондовых площадках. На рынке акций продолжается «день сурка»: попытки штурма верхних границ торговых диапазонов по индексам ММВБ 1830-1870 пунктов и РТС 840-880 пунктов встречают сопротивление, что приводит к их обратному движению в область 1850 и 850, соответственно.
В нефтегазовом секторе наиболее выразительно снижались привилегированные акции Сургутнефтегаза (-2.1%), а также бумаги Роснефти (-0.7%) и НОВАТЭКа (-1.6%). При этом в плюсе завершили сессию Татнефть (ао: +3.1%; ап: +0.1%) и Транснефть, ап (+0.7%), последняя после публикации отчетности по МСФО. Металлургический сектор также находился под давлением на фоне коррекции глобальных майнинговых компаний из-за рисков углубления снижения цен на сырье и шаткого финансового положения ряда крупных производителей (Glencore, BHP Billiton, Anglo American продолжают отвесно падать, что не добавляет позитива инвесторам). Вместе с тем, сталелитейный сегмент выглядел более оптимистично, в лидерах подъема НЛМК (+1.9%). Финансовый сектор вновь выглядел сильнее рынка во главе с акциями Сбербанка (ао: +0.5%; ап: +0.9%), а также Банка Санкт-Петербург (+5.4%). Среди акций телекоммуникационных операторов стоит отметить вновь подешевевший МегаФон (-1.6%) – в бумаге продолжается негативный ре-рейтинг после отчетности и консервативных прогнозов менеджмента. Сектор электроэнергетики выглядел по рынку, не продемонстрировав сильных движений в разрезе отдельных бумаг.
Илья Фролов
Товарные рынки
Нефть держится на уровне около 40 долл./барр., не находя особых поводов для дальнейшего роста. Мы считаем, что до итогов встречи производителей нефти 17 апреля на сильное укрепление нефти пока нельзя рассчитывать (т.е. выше 41-42 долл./барр. не ждем). Тем не менее, после встречи, даже если заморозки не будет, в плюс нефти будут играть старт автомобильного сезона в США и ожидаемое нами ослабление доллара, что будет способствовать росту нефти в зону 44+ долл./барр.
Екатерина Крылова
Наши прогнозы и рекомендации
На мировых рынках акций в четверг вновь наблюдалась коррекция на фоне неуверенности инвесторов в перспективах роста ведущих экономик, а также из-за отката цен на сырье, что вновь побудило инвесторов продавать акции сырьевых производителей. Кроме того, выражено негативную динамику на текущей неделе на развитых рынках демонстрируют акции банков и автопроизводителей. Дж.Йеллен вчера выразила уверенность в том, что экономика США движется к полной занятости, хотя она и отметила наличие некоторых проблем на рынке труда. В сочетании с содержанием протокола мартовского заседания Федрезерва, это можно трактовать как намек на возможное повышение ставки на одном из ближайших заседаний, но вряд ли на апрельском. Сегодня инвесторы будут следить за статистикой по числу буровых, а также за итогами встречи нефтедобывающих стран Латинской Америки – ускорение роста цен на нефть может развернуть рынки. А на следующей неделе внимание будет обращено на стартующий сезон корпоративной отчетности в США за 1-й квартал.
Российский рынок акций продолжает консолидироваться в рамках диапазонов 840-880 пунктов РТС и 1830-1870 пунктов ММВБ. Неоднозначная динамика цен на нефть ограничивает возможности для роста рынка, однако, похоже, что уже вскоре все же произойдет выход из этого консолидационного состояния. Мы думаем, нефть может устремиться в направлении 41-42 долл./барр. в ближайшее время, что связано с ожиданиями продуктивности переговоров в Дохе 17 апреля и скорым стартом автомобильного сезона в США. Сегодня же восстановление котировок нефти Brent выше 40 долл./барр. располагает к умеренно позитивному открытию рынка и новым попыткам преодолеть отметку 1870 пунктов при располагающей внешнерыночной конъюнктуре.
Илья Фролов
Корпоративные новости
АФК "Система" в IV квартале сократила выручку на 0,7%, увеличила OIBDA на 19,6%
Выручка АФК Система по МСФО в IV квартале 2015 года сократилась на 0,7% по сравнению с аналогичным показателем (без учета Башнефти) годом ранее, до 192,7 млрд рублей, говорится в сообщении компании. Скорректированная OIBDA выросла на 19,6%, до 35,6 млрд рублей, рентабельность по OIBDA увеличилась до 18,5% с 15,3%. Скорректированный чистый убыток АФК снизился до 9,5 млрд рублей с 20,4 млрд рублей в IV квартале 2014 года. Выручка Системы по итогам 2015 года увеличилась на 9,7%, до 708,6 млрд рублей. Скорректированная OIBDA выросла на 6,7%, до 176 млрд рублей, рентабельность OIBDA снизилась до 25% с 25,6%. Операционная прибыль АФК в IV квартале 2015 года составила 1,2 млрд рублей против убытка в 17,5 млрд рублей годом ранее. В 2015 году операционная прибыль выросла на 14,5%, до 69 млрд рублей.
Сбербанк в I квартале увеличил чистую прибыль по РСБУ почти в 4 раза - до 100,4 млрд руб.
Сбербанк России в первом квартале 2016 года увеличил чистую прибыль по РСБУ в 3,8 раза - до 100,444 млрд рублей по сравнению с 26,320 млрд рублей за первые три месяца 2015 года, говорится в сообщении банка. В марте 2016 года банк получил чистую прибыль в сумме 40,7 млрд рублей против 15 млрд рублей за аналогичный период 2015 года. Чистый процентный доход банка в первом квартале 2016 года вырос на 74,6% - до 269,8 млрд рублей.. Активы Сбербанка в марте 2016 года уменьшились на 2,2% и составили на 1 апреля 22,5 трлн рублей. Операционные расходы выросли на 8,0% - до 97,1 млрд рублей, а расходы на совокупные резервы - на 40,7%, до 110,6 млрд рублей.
НОВАТЭК в I кв. увеличил добычу газа на 6,7% - до 17,2 млрд куб. м, добычу ЖУВ - на 61%, до 3,2 млн т
НОВАТЭК в первом квартале 2016 года увеличил добычу газа на 6,7% - до 17,24млрд куб. м, добыча жидких углеводородов выросла на 61,1% - до 3,2 млн т, сообщила компания. Объем переработки деэтанизированного газового конденсата на Пуровском ЗПК составил 3,2 млн т, увеличившись на 29,8% по сравнению с первым кварталом 2015 года. В первом квартале 2016 года на комплексе в Усть-Луге переработано 1,8 млн т стабильного газового конденсата, что на 4,7% больше по сравнению с первым кварталом 2015 года. По предварительным данным, в первом квартале 2016 года было реализовано 1,9 млн т готовой продукции комплекса, в том числе 1,15 млн т нафты, 297 тыс. тонн керосина, 433 тыс. тонн мазута и дизельной фракции (газойля). Объем экспортных поставок стабильного газового конденсата составил 479 тыс. тонн.
Уралкалий выкупил 4,89% акций в рамках buyback, free float упал до 8,96%
Уралкалий завершил программу buyback, выкупив с рынка 4,89% уставного капитала, говорится в сообщении компании. По состоянию на 7 апреля free float компании снизился до 8,96%, что ниже установленного Московской биржей порога для включения ценных бумаг в котировальный список первого уровня. Совет директоров Уралкалия 23 ноября утвердил программу выкупа акций и GDR в объеме до 6,5% уставного капитала. Срок действия программы - с 24 ноября по 31 марта 2016 года.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter