21 марта 2011 МФД-ИнфоЦентр
В пятницу, 18 марта, ведущие фондовые индексы США умеренно выросли после сообщений ведущих банков об увеличении размера дивидендов с одобрения Федрезерва, объявившего об успешном завершении стресс-тестов. Тем не менее, закрытие рынка состоялось ниже внутридневных максимумов, что было связано с фиксацией прибыли в преддверии выходных на опасениях поступления негативных новостей из Ливии и Японии.
Федеральная резервная система США в пятницу объявила о завершении стресс-тестов 19 крупнейших американских банков, которым было предложено рассчитать доходы, прибыль и кредитные убытки по трём различным сценариям, включая возможность повторной рецессии с увеличением уровня безработицы до 11%.
В итоге, Федрезерв сообщил о «существенном улучшении как экономических условий, так и состояния капиталов финансовых институтов». За период с VI квартала 2008 года по конец 2010 года 19 крупнейших банков увеличили акционерный капитал в общей сложности более чем на 300 млрд долл. Детальные результаты стресс-тестов будут опубликованы в конце апреля.
После подведения итогов тестирования Федрезерв решил ослабить требования к распределению банковского капитала, позволив банкам увеличить объём выплачиваемых дивидендов до 30% от прибыли и возобновить выкуп собственных акций.
Дополнительным поводом для роста рынка в начале торгового дня стало сообщение правительства Ливии о принятии резолюции СБ ООН и готовности прекратить военные действия против повстанцев. Напомним, в ночь с четверга на пятницу СБ ООН принял резолюцию с требованием прекращения огня в Ливии, которая предусматривала возможность проведения иностранной военной операции для защиты оппозиции от войск лидера страны Муамара Каддафи.
Кроме того, инвесторы позитивно отреагировали на решение стран G-7 провести совместные валютные интервенции для сдерживания роста японской иены. По мнению аналитиков Deutsche Bank, совокупный объём вливаний может составить не менее 500 млрд долл. Вместе с тем, по оценке Deutsche Bank, валютные интервенции могут увеличить госдолг Японии примерно на 10% от ВВП.
На текущий момент уровень госдолга Японии достиг почти 200% от ВВП, что является максимальным показателем среди ведущих стран мира. Из-за высокого уровня госдолга в конце января агентство Standard & Poor's впервые с 2002 года понизило долгосрочный суверенный кредитный рейтинг Японии с «AA» до «АА-».
«Инвесторы вошли в рынок в четверг, скупая акции ведущих компаний на привлекательных уровнях после 5%-ного снижения индекса S&P 500, однако сегодняшнее ралли были приторможено из-за сохраняющейся неопределённости в мире», - заявил Пол Бриганди, вице-президент по трейдингу хедж-фонда Direxion Funds.
«Отсутствие уверенности могло стать одной из причин снижения рынка во второй половине дня, поскольку инвесторы не были склонны держать длинные позиции в преддверии уик-энда, когда остаётся слишком много вопросов по Японии и ситуации на Ближнем Востоке», - отметил Джо Салуцци, соуправляющий торговым подразделением компании Themis Trading.
К закрытию NYSE индекс Dow Jones Industrial Average достиг отметки 11858.52, прибавив 0.71%. Индекс широкого рынка S&P 500 и индекс Nasdaq Composite выросли на 0.43% (до 1279.21) и 0.29% (до 2643.67) соответственно.
По итогам недели индекс DJIA снизился на 1.5%, индекс S&P 500 – на 1.9%, а Nasdaq Composite – на 2.6%.
«Вероятность получения в выходные плохих новостей намного выше появления хороших», - заявил Ури Лэндесмен, президент Platinum Partners. Он полагает, что технические индикаторы указывают на возможное продолжение снижение индекса S&P 500.
«Я всё ещё думаю, что на этом движении мы протестируем 1230 пунктов по S&P 500, а затем, невзирая на возможные негативные новости, мы можем возобновить ралли с этих уровней», - отметил Лэндесмен.
Совокупный торговый оборот на NYSE, ASE и Nasdaq в пятницу составил 9.61 млрд акций против среднего дневного оборота за прошлый год в 8.47 млрд акций.
Пара EUR/USD к 00:00 мск достигла отметки 1.4181 против 1.4018 вечером в четверг.
Глава Европейского Центрального банка Жан-Клод Трише, отвечая на вопрос репортёров, не изменились ли взгляды ЕЦБ на денежно-кредитную стратегию в свете последних событий, заявил, что он «придерживается сказанного ранее». Таким образом, Трише дал понять, что недавняя волатильность финансовых рынков, вызванная землетрясением и угрозой ядерного заражения в Японии, решением стран G-7 о совместных интервенциях иены, а также событиями в Ливии, не повлияла на решение ЕЦБ повысить процентную ставку в апреле как минимум на 25 б.п. до 1.25%.
По мнению Ларса Фелда, экономического советника канцлера Германии Ангелы Меркель, в этом году ЕЦБ следует повысить ставку на 50 – 75 б.п. с целью обуздания инфляции в Германии. «Мы очень обеспокоены инфляцией в Германии, поэтому ЕЦБ должен нанести ответный удар и повысить ключевую ставку... Я жду, что ЕЦБ повысит ставку до летних каникул», - заявил Фелд.
Среди акций 30-ти компаний, входящих в индекс Dow Jones Industrial, 26 закрылись в положительной области. Лидером повышения стали акции банка JPMorgan, подорожавшие на 2.65% после его сообщения об увеличении квартальных дивидендов с 5 до 25 центов на акцию, а также о намерении запустить программу выкупа собственных акций на сумму 15 млрд долл. Как ожидается, в текущем году банк израсходует на выкуп акций 8 млрд долл.
Акции Bank of America прибавили 0.43%, индекс финансового сектора в S&P 500 вырос на 1.1%.
Акции оператора кредитных карт American Express подорожали на 1.73%. Компания подтвердила намерения направлять на выплату дивидендов 50% от прибыли. Следует отметить, что в ходе финансового кризиса AmEx не снижала размер дивидендов, составляющий 18 центов на акцию и намерена объявить о решении по программе выкупа акций после публикации финансовых результатов за I квартал.
О своём решении повысить дивиденды объявили банки Wells Fargo (+1.5%), BB&T (+0.52%), US Bancorp (+1.14%) и KeyCorp (+0.79%).
Банк Wells Fargo сообщил о намерении выкупить 200 млн собственных акций, банк Goldman Sachs Group (+2.7%) заявил, что выкупит привилегированные акции на сумму 5 млрд долл у компании Berkshire Hathaway Inc., которые были приобретены ею на пике финансового кризиса. Банк US Bancorp планирует выкупить акции на сумму 50 млн долл, банк SunTrust Banks Inc. (+4.74%) – на сумму 1 млрд долл.
Банк KeyCorp сообщил, что выкупит акции на сумму 2.5 млрд долл, переданные Казначейству в рамках программы TARP, и осуществит допэмиссию обыкновенных акций на сумму 625 млн долл.
Корпорация Capital One Financial (-0.9%) сохранила дивиденды на прежнем уровне в 5 центов на акцию, заявив о «твёрдых позициях по уровню собственного капитала».
Индекс промышленного сектора в индексе S&P 500 вырос на 0.7%. Бумаги сектора стали вторыми по востребованности у инвесторов после акций финансовых компаний. Акции производителя строительного оборудования Caterpillar Inc. подорожали на 1.9% после сообщения компании о росте розничных продаж её продукции по всему миру за три месяца, окончившихся в феврале, на 59% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Акции производителя компьютеров IBM прибавили 1.1%, несмотря на сообщение Комиссии по ценным бумагам и биржам о намерении оштрафовать компанию за подкуп правительственных чиновников в Южной Корее и Китае.
Акции технологической компании Cisco Systems выросли на 0.8% после её сообщения о намерении начать с 20 апреля выплату дивидендов в размере 6 центов на акцию.
Акции ведущих нефтяных компаний Exxon Mobil Corp. (-0.38%) и Chevron Corp. (+0.55%) закрылись разнонаправленно на фоне снижения стоимости апрельского контракта на нефть марки WTI к закрытию Nymex на 0.35 долл (0.4%) до 101.07 долл за барр. По итогам недели цены на нефть снизились на 0.1%.
Однако в выходные стоимость нефти марки WTI вновь превысила 103 долл за барр. после сообщений о том, что международная коалиция нанесла ракетные удары по Ливии, мотивируя свои действия тем, что Мауммар Каддафи не прекратил нападения на повстанцев.
На текущий момент операция против режима Каддафи, которая получила название «Одиссея. Рассвет», осуществляется силами США, Великобритании, Франции, Италии и Канады. О своём намерении принять в ней участие в той или иной мере заявили Испания, Дания, Бельгия, Нидерланды, Норвегия, ОАЭ, Катар и Турция.
В воскресенье в 22:00 мск руководство ливийской армии отдало приказ о немедленном прекращении огня, однако бои на территории Ливии продолжились. Западные СМИ сообщили, что в центре ливийской столицы Триполи прогремел мощный взрыв, а дворец Каддафи частично разрушен.
Ливия потребовала немедленного созыва Совета Безопасности ООН для обсуждения «франко-британо-американской агрессии», в то время как руководство Лиги арабских государств (ЛАГ) выразило недовольство ходом военной операции, проводимой международной коалицией в Ливии.
«Мы хотим защиты мирного населения этой страны, а не нанесения авиаударов по еще большему количеству гражданских лиц», - заявил генеральный секретарь ЛАГ Амр Муса.
В воскресенье появились новые сообщения из сферы M&A. Американская телекоммуникационная компания AT&T достигла соглашения с немецкой Deutsche Telekom AG о покупке американского подразделения Deutsche Telekom - компании T- Mobile USA за 39 млрд долл.
Ранее, в пятницу, биотехнологическая компания Quest Diagnostics (-0.85%) объявила о покупке своего конкурента Celera (+33.97%) за 657 млн долл, а производитель продуктов питания General Mills (+1.4%) сообщил о проведении переговоров о покупке 50% акций производителя йогуртов Yoplait.
В понедельник, 21 марта, в 17:00 мск Национальная ассоциация риэлтеров (NAR) опубликует данные по продажам на рынке вторичного жилья за февраль. Прогноз: сокращение продаж до 5.15 млн домов в годовом исчислении против 5.36 млн в январе.
В 18:30 мск Казначейство США объявит результаты аукционов по размещению краткосрочных долговых обязательств.
Подготовлено отделом аналитики МФД – ИнфоЦентра с использованием материалов Bloomberg, Reuters, CNBC и The Wall Street Journal.
http://mfd.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Федеральная резервная система США в пятницу объявила о завершении стресс-тестов 19 крупнейших американских банков, которым было предложено рассчитать доходы, прибыль и кредитные убытки по трём различным сценариям, включая возможность повторной рецессии с увеличением уровня безработицы до 11%.
В итоге, Федрезерв сообщил о «существенном улучшении как экономических условий, так и состояния капиталов финансовых институтов». За период с VI квартала 2008 года по конец 2010 года 19 крупнейших банков увеличили акционерный капитал в общей сложности более чем на 300 млрд долл. Детальные результаты стресс-тестов будут опубликованы в конце апреля.
После подведения итогов тестирования Федрезерв решил ослабить требования к распределению банковского капитала, позволив банкам увеличить объём выплачиваемых дивидендов до 30% от прибыли и возобновить выкуп собственных акций.
Дополнительным поводом для роста рынка в начале торгового дня стало сообщение правительства Ливии о принятии резолюции СБ ООН и готовности прекратить военные действия против повстанцев. Напомним, в ночь с четверга на пятницу СБ ООН принял резолюцию с требованием прекращения огня в Ливии, которая предусматривала возможность проведения иностранной военной операции для защиты оппозиции от войск лидера страны Муамара Каддафи.
Кроме того, инвесторы позитивно отреагировали на решение стран G-7 провести совместные валютные интервенции для сдерживания роста японской иены. По мнению аналитиков Deutsche Bank, совокупный объём вливаний может составить не менее 500 млрд долл. Вместе с тем, по оценке Deutsche Bank, валютные интервенции могут увеличить госдолг Японии примерно на 10% от ВВП.
На текущий момент уровень госдолга Японии достиг почти 200% от ВВП, что является максимальным показателем среди ведущих стран мира. Из-за высокого уровня госдолга в конце января агентство Standard & Poor's впервые с 2002 года понизило долгосрочный суверенный кредитный рейтинг Японии с «AA» до «АА-».
«Инвесторы вошли в рынок в четверг, скупая акции ведущих компаний на привлекательных уровнях после 5%-ного снижения индекса S&P 500, однако сегодняшнее ралли были приторможено из-за сохраняющейся неопределённости в мире», - заявил Пол Бриганди, вице-президент по трейдингу хедж-фонда Direxion Funds.
«Отсутствие уверенности могло стать одной из причин снижения рынка во второй половине дня, поскольку инвесторы не были склонны держать длинные позиции в преддверии уик-энда, когда остаётся слишком много вопросов по Японии и ситуации на Ближнем Востоке», - отметил Джо Салуцци, соуправляющий торговым подразделением компании Themis Trading.
К закрытию NYSE индекс Dow Jones Industrial Average достиг отметки 11858.52, прибавив 0.71%. Индекс широкого рынка S&P 500 и индекс Nasdaq Composite выросли на 0.43% (до 1279.21) и 0.29% (до 2643.67) соответственно.
По итогам недели индекс DJIA снизился на 1.5%, индекс S&P 500 – на 1.9%, а Nasdaq Composite – на 2.6%.
«Вероятность получения в выходные плохих новостей намного выше появления хороших», - заявил Ури Лэндесмен, президент Platinum Partners. Он полагает, что технические индикаторы указывают на возможное продолжение снижение индекса S&P 500.
«Я всё ещё думаю, что на этом движении мы протестируем 1230 пунктов по S&P 500, а затем, невзирая на возможные негативные новости, мы можем возобновить ралли с этих уровней», - отметил Лэндесмен.
Совокупный торговый оборот на NYSE, ASE и Nasdaq в пятницу составил 9.61 млрд акций против среднего дневного оборота за прошлый год в 8.47 млрд акций.
Пара EUR/USD к 00:00 мск достигла отметки 1.4181 против 1.4018 вечером в четверг.
Глава Европейского Центрального банка Жан-Клод Трише, отвечая на вопрос репортёров, не изменились ли взгляды ЕЦБ на денежно-кредитную стратегию в свете последних событий, заявил, что он «придерживается сказанного ранее». Таким образом, Трише дал понять, что недавняя волатильность финансовых рынков, вызванная землетрясением и угрозой ядерного заражения в Японии, решением стран G-7 о совместных интервенциях иены, а также событиями в Ливии, не повлияла на решение ЕЦБ повысить процентную ставку в апреле как минимум на 25 б.п. до 1.25%.
По мнению Ларса Фелда, экономического советника канцлера Германии Ангелы Меркель, в этом году ЕЦБ следует повысить ставку на 50 – 75 б.п. с целью обуздания инфляции в Германии. «Мы очень обеспокоены инфляцией в Германии, поэтому ЕЦБ должен нанести ответный удар и повысить ключевую ставку... Я жду, что ЕЦБ повысит ставку до летних каникул», - заявил Фелд.
Среди акций 30-ти компаний, входящих в индекс Dow Jones Industrial, 26 закрылись в положительной области. Лидером повышения стали акции банка JPMorgan, подорожавшие на 2.65% после его сообщения об увеличении квартальных дивидендов с 5 до 25 центов на акцию, а также о намерении запустить программу выкупа собственных акций на сумму 15 млрд долл. Как ожидается, в текущем году банк израсходует на выкуп акций 8 млрд долл.
Акции Bank of America прибавили 0.43%, индекс финансового сектора в S&P 500 вырос на 1.1%.
Акции оператора кредитных карт American Express подорожали на 1.73%. Компания подтвердила намерения направлять на выплату дивидендов 50% от прибыли. Следует отметить, что в ходе финансового кризиса AmEx не снижала размер дивидендов, составляющий 18 центов на акцию и намерена объявить о решении по программе выкупа акций после публикации финансовых результатов за I квартал.
О своём решении повысить дивиденды объявили банки Wells Fargo (+1.5%), BB&T (+0.52%), US Bancorp (+1.14%) и KeyCorp (+0.79%).
Банк Wells Fargo сообщил о намерении выкупить 200 млн собственных акций, банк Goldman Sachs Group (+2.7%) заявил, что выкупит привилегированные акции на сумму 5 млрд долл у компании Berkshire Hathaway Inc., которые были приобретены ею на пике финансового кризиса. Банк US Bancorp планирует выкупить акции на сумму 50 млн долл, банк SunTrust Banks Inc. (+4.74%) – на сумму 1 млрд долл.
Банк KeyCorp сообщил, что выкупит акции на сумму 2.5 млрд долл, переданные Казначейству в рамках программы TARP, и осуществит допэмиссию обыкновенных акций на сумму 625 млн долл.
Корпорация Capital One Financial (-0.9%) сохранила дивиденды на прежнем уровне в 5 центов на акцию, заявив о «твёрдых позициях по уровню собственного капитала».
Индекс промышленного сектора в индексе S&P 500 вырос на 0.7%. Бумаги сектора стали вторыми по востребованности у инвесторов после акций финансовых компаний. Акции производителя строительного оборудования Caterpillar Inc. подорожали на 1.9% после сообщения компании о росте розничных продаж её продукции по всему миру за три месяца, окончившихся в феврале, на 59% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Акции производителя компьютеров IBM прибавили 1.1%, несмотря на сообщение Комиссии по ценным бумагам и биржам о намерении оштрафовать компанию за подкуп правительственных чиновников в Южной Корее и Китае.
Акции технологической компании Cisco Systems выросли на 0.8% после её сообщения о намерении начать с 20 апреля выплату дивидендов в размере 6 центов на акцию.
Акции ведущих нефтяных компаний Exxon Mobil Corp. (-0.38%) и Chevron Corp. (+0.55%) закрылись разнонаправленно на фоне снижения стоимости апрельского контракта на нефть марки WTI к закрытию Nymex на 0.35 долл (0.4%) до 101.07 долл за барр. По итогам недели цены на нефть снизились на 0.1%.
Однако в выходные стоимость нефти марки WTI вновь превысила 103 долл за барр. после сообщений о том, что международная коалиция нанесла ракетные удары по Ливии, мотивируя свои действия тем, что Мауммар Каддафи не прекратил нападения на повстанцев.
На текущий момент операция против режима Каддафи, которая получила название «Одиссея. Рассвет», осуществляется силами США, Великобритании, Франции, Италии и Канады. О своём намерении принять в ней участие в той или иной мере заявили Испания, Дания, Бельгия, Нидерланды, Норвегия, ОАЭ, Катар и Турция.
В воскресенье в 22:00 мск руководство ливийской армии отдало приказ о немедленном прекращении огня, однако бои на территории Ливии продолжились. Западные СМИ сообщили, что в центре ливийской столицы Триполи прогремел мощный взрыв, а дворец Каддафи частично разрушен.
Ливия потребовала немедленного созыва Совета Безопасности ООН для обсуждения «франко-британо-американской агрессии», в то время как руководство Лиги арабских государств (ЛАГ) выразило недовольство ходом военной операции, проводимой международной коалицией в Ливии.
«Мы хотим защиты мирного населения этой страны, а не нанесения авиаударов по еще большему количеству гражданских лиц», - заявил генеральный секретарь ЛАГ Амр Муса.
В воскресенье появились новые сообщения из сферы M&A. Американская телекоммуникационная компания AT&T достигла соглашения с немецкой Deutsche Telekom AG о покупке американского подразделения Deutsche Telekom - компании T- Mobile USA за 39 млрд долл.
Ранее, в пятницу, биотехнологическая компания Quest Diagnostics (-0.85%) объявила о покупке своего конкурента Celera (+33.97%) за 657 млн долл, а производитель продуктов питания General Mills (+1.4%) сообщил о проведении переговоров о покупке 50% акций производителя йогуртов Yoplait.
В понедельник, 21 марта, в 17:00 мск Национальная ассоциация риэлтеров (NAR) опубликует данные по продажам на рынке вторичного жилья за февраль. Прогноз: сокращение продаж до 5.15 млн домов в годовом исчислении против 5.36 млн в январе.
В 18:30 мск Казначейство США объявит результаты аукционов по размещению краткосрочных долговых обязательств.
Подготовлено отделом аналитики МФД – ИнфоЦентра с использованием материалов Bloomberg, Reuters, CNBC и The Wall Street Journal.
http://mfd.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter