20 октября 2011 Открытие Кочетков Андрей
Рынки вновь испытывают нервозность относительно способности европейских чиновников договориться о методах преодоления долгового кризиса. Корпоративная Америка также не ожидает позитивных изменений в ближайшее время. Рискованные активы под давлением против доллара.
По итогам торгов 19 октября, индекс ММВБ снизился на -0,33% до 1420,50, а RTS вырос на +0,80% до 1438,63 пункта. Торги в на российском фондовом рынке проходили в привычной волатильной манере. Диапазон колебаний индекса ММВБ составил 32 пункта. При этом объем торгов вновь оказался выше среднего и, в основном, реализовывался во время фаз падения. Внешний фон играл главную роль в повышении пессимизма участников торгов. Уже на вечерней сессии рынок попал под влияние снижающихся цен на нефть и резкого ухудшения положения на западных фондовых площадках. «Голубые фишки» завершили день преимущественно хуже рынка, если не говорить о наиболее крупных компаниях: «Газпром» +0,79%, «Роснефть» -0,91%, «ЛУКОЙЛ» -1,06%, ГМК «Норникель» -2,17%, «Северсталь» +0,32%, «Сбербанк» +3,26%, «ВТБ» +0,03%, «ИРАО» +4,79%. Технически, индекс ММВБ провел консолидационный день в диапазоне 1380-1460. Волатильность остается высокой при объемах выше среднего. При этом высокие объемы сохраняются уже несколько сессий подряд, но за это время рынок не смог показать какой-либо существенный рост. Это может быть свидетельством того, что большинство спекулянтов предпочитает сделки внутри дня, а не долгосрочные вложения, или значительная часть инвесторов выходит из позиций, набранных еще две недели назад. От своих минимальных значений индекс ММВБ вырос на 178 пунктов. На ближайшее время зона консолидации 1380-1460 останется актуальной. При пробое этих уровней может продолжиться движение в сторону пробоя. Однако, если для снижения рынка постоянно появляются поводы извне, то для роста пока отсутствуют необходимые условия позитивных тенденций в мировой экономике.
Торги в Нью-Йорке завершились сильным снижением индексов. При этом утренняя статистика не способствовала такому ходу событий. Потребительская инфляция в США выросла за сентябрь на 0,3%, а стержневой показатель на 0,1%. Число новых строительств увеличилось в сентябре на 15%. Однако в «Бежевой книге» ФРС вновь прозвучали слова о пессимистичных оценках корпораций по поводу ближайшего будущего. Впрочем, наиболее негативное влияние вновь оказывала Европа. В прессе появилась информация о том, что переговоры между Германией и Францией зашли в тупик. Главным камнем преткновения стал вопрос участия ЕЦБ в расширении Европейского Стабилизационного Фонда. Фактически, Франция хочет увеличить кредитное плечо ЕСФ за счет печатного станка ЕЦБ, чему крайне сопротивляется Германия. Кроме того, из германского парламента доходят слухи, что германцы более не считают возможным расширять размер ЕСФ. Президент Франции Николя Саркози даже был вынужден совершить экстренный визит в Германию, чтобы попытаться договориться с канцлером Ангелой Меркель до европейского саммита, который пройдет в эти выходные. Из заметных событий на фондовом рынке США можно отметить провал акций Apple Inc. на -5,6% после квартального отчета, который оказался хуже ожиданий. KBW Bank Index упал на -2,9% на фоне очередных опасений по поводу влияния европейского кризиса на банки. В итоге, DJIA упал на -0,62% до 11504,62, а SNP 500 снизился на -1,26% до 1209,88 пункта. Технически, без продолжения данное снижение не играет серьезной роли. Однако вариант снижения до 1190 по SNP 500 еще можно рассматривать в качестве оздоровительной коррекции. При пробое 1190 коррекция превращается в краткосрочный нисходящий тренд. Сверху возможный рост ограничен, как линией 1230, так и сильной зоной сопротивления 1250-1255.
Торги в Азии начались со снижения основных индексов. MSCI Asia-Pacific терял к середине сессии более -1,3%. Жан-Клод Юнкер, председательствующий среди министров финансов еврозоны заявил, что встреча лидеров Франции и Германии во Франкфурте оказалась безрезультатной. Разногласия касались также принудительной рекапитализации банков и более масштабных списаний греческого долга. Инвесторы в Азии также обеспокоены состоянием американской экономики, которое не позволяет рассчитывать на рост потребительских расходов, что негативно отразиться на перспективах азиатского экспорта. За полтора часа до закрытия японский Nikkei 225 снижался на -1%, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с падением на -1,95%.
Накануне рынок нефти испытал достаточно сильное снижение. Основной причиной для этого послужило ухудшение ситуации на финансовых рынках, а также укрепление доллара. Пессимизм американского корпоративного сектора, отмеченный в «Бежевой книге» ФРС, не добавил поводов для покупок. При этом статистика запасов оказалась вполне «бычьей». Согласно данным Минэнерго США, на неделе, завершившейся 14 октября, коммерческие запасы нефти в Америке сократились на -4,7 млн. бар. до 332,9 млн. бар., запасы бензина упали на 3,3 млн. бар., а дистиллятов на 4,3 млн. бар. Средний показатель спроса за четыре недели составил: 18,8 млн. бар. нефти в сутки, или -0,9% за год, 8,9 млн. бар. бензина в сутки, или -1,5% за год, 4,0 млн. бар. дистиллятов в сутки, или +5,8% за год. Таким образом, данные по запасам оказались вполне «бычьими», но неприятие рисков привело к распродажам. На азиатской сессии котировки стабилизировались и демонстрировали менее значительные колебания. К 9:15 мск, Brent -0,34% $108,02, WTI -0,63% $85,75 за баррель.
Промышленные металлы, напротив, продолжили свое обвальное падение в Азии. Неуверенность в американской экономике, пессимизм по поводу темпов роста Китая, а также неприятие риска из-за ситуации с долговым кризисом в Европе не дают повода для игры на повышение. Медь, рассматриваемая многими в качестве опережающего индикатора, продолжает свое резкое снижение второй день подряд. При этом золото, как источник ликвидности, также оказалось под давлением. Резервы SPDR Gold Trust не меняются который день подряд и сохраняются на уровне 1227,51 тонны. Необходимо отметить, что вероятность еще одной волны тотальных распродаж постепенно становится все сильней. При этом золото может также резко провалиться. Европейские банки, которые не желают принудительной рекапитализации, могут начать второй раунд ликвидации позиций на финансовых рынках, чтобы избежать повышения достаточности капитала, сравнимое с национализацией. К 9:15 мск, медь -3,8%, золото -1,76%, серебро -2,2%, платина -3,2%, палладий -3,7%, никель -2,66%.
Валютный рынок указывает на неприятие рисков. Фьючерс на индекс доллара подрастает на 0,2% до 77,55. AUD, NZD, CAD слабеют к доллару США на -0,4%-0,6%. Евро несет потери к доллару США и более сильные к иене. К 9:15 мск, EUR-JPY -0,53%, EUR-USD -0,4% $1,37.
Из существенной статистики на предстоящий день можно выделить: в 10:00 мск цены производителей Германии и торговый баланс Швейцарии, в 12:30 мск розничные продажи в Великобритании, в 16:30 мск первичные обращения за пособиями по безработице за прошлую неделю, в 18:00 мск продажи домов на вторичном рынке США, а также индекс деловой активности ФРБ Филадельфии и индекс опережающих экономических индикаторов. Фон перед открытием торгов в России смотрится негативным. Основные индикаторы, на которые мы обращаем внимание, и, которые достаточно точно оценивают движение рынка, указывают на открытие с утренним разрывом вниз в зоне 1400-1410 ММВБ. Нефть в минусе, медь в сильном минусе, сырьевые валюты слабеют, Азия в красном, а информационный фон пока не предлагает поводов для оптимизма. Возможно, что в течение дня индекс ММВБ может попытаться совершить более глубокое снижение к уровню поддержки, где появятся поводы для покупки. Стоит предупредить, что волатильность в последние дни определяется информационным фоном, который постоянно изменяется. До европейского саммита в грядущие выходные можно ожидать различных ложных и неложных информационных вбросов. Перед стартом торгов в РФ фьючерс на SNP 500 снижался на -0,2%.
http://open-broker.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
По итогам торгов 19 октября, индекс ММВБ снизился на -0,33% до 1420,50, а RTS вырос на +0,80% до 1438,63 пункта. Торги в на российском фондовом рынке проходили в привычной волатильной манере. Диапазон колебаний индекса ММВБ составил 32 пункта. При этом объем торгов вновь оказался выше среднего и, в основном, реализовывался во время фаз падения. Внешний фон играл главную роль в повышении пессимизма участников торгов. Уже на вечерней сессии рынок попал под влияние снижающихся цен на нефть и резкого ухудшения положения на западных фондовых площадках. «Голубые фишки» завершили день преимущественно хуже рынка, если не говорить о наиболее крупных компаниях: «Газпром» +0,79%, «Роснефть» -0,91%, «ЛУКОЙЛ» -1,06%, ГМК «Норникель» -2,17%, «Северсталь» +0,32%, «Сбербанк» +3,26%, «ВТБ» +0,03%, «ИРАО» +4,79%. Технически, индекс ММВБ провел консолидационный день в диапазоне 1380-1460. Волатильность остается высокой при объемах выше среднего. При этом высокие объемы сохраняются уже несколько сессий подряд, но за это время рынок не смог показать какой-либо существенный рост. Это может быть свидетельством того, что большинство спекулянтов предпочитает сделки внутри дня, а не долгосрочные вложения, или значительная часть инвесторов выходит из позиций, набранных еще две недели назад. От своих минимальных значений индекс ММВБ вырос на 178 пунктов. На ближайшее время зона консолидации 1380-1460 останется актуальной. При пробое этих уровней может продолжиться движение в сторону пробоя. Однако, если для снижения рынка постоянно появляются поводы извне, то для роста пока отсутствуют необходимые условия позитивных тенденций в мировой экономике.
Торги в Нью-Йорке завершились сильным снижением индексов. При этом утренняя статистика не способствовала такому ходу событий. Потребительская инфляция в США выросла за сентябрь на 0,3%, а стержневой показатель на 0,1%. Число новых строительств увеличилось в сентябре на 15%. Однако в «Бежевой книге» ФРС вновь прозвучали слова о пессимистичных оценках корпораций по поводу ближайшего будущего. Впрочем, наиболее негативное влияние вновь оказывала Европа. В прессе появилась информация о том, что переговоры между Германией и Францией зашли в тупик. Главным камнем преткновения стал вопрос участия ЕЦБ в расширении Европейского Стабилизационного Фонда. Фактически, Франция хочет увеличить кредитное плечо ЕСФ за счет печатного станка ЕЦБ, чему крайне сопротивляется Германия. Кроме того, из германского парламента доходят слухи, что германцы более не считают возможным расширять размер ЕСФ. Президент Франции Николя Саркози даже был вынужден совершить экстренный визит в Германию, чтобы попытаться договориться с канцлером Ангелой Меркель до европейского саммита, который пройдет в эти выходные. Из заметных событий на фондовом рынке США можно отметить провал акций Apple Inc. на -5,6% после квартального отчета, который оказался хуже ожиданий. KBW Bank Index упал на -2,9% на фоне очередных опасений по поводу влияния европейского кризиса на банки. В итоге, DJIA упал на -0,62% до 11504,62, а SNP 500 снизился на -1,26% до 1209,88 пункта. Технически, без продолжения данное снижение не играет серьезной роли. Однако вариант снижения до 1190 по SNP 500 еще можно рассматривать в качестве оздоровительной коррекции. При пробое 1190 коррекция превращается в краткосрочный нисходящий тренд. Сверху возможный рост ограничен, как линией 1230, так и сильной зоной сопротивления 1250-1255.
Торги в Азии начались со снижения основных индексов. MSCI Asia-Pacific терял к середине сессии более -1,3%. Жан-Клод Юнкер, председательствующий среди министров финансов еврозоны заявил, что встреча лидеров Франции и Германии во Франкфурте оказалась безрезультатной. Разногласия касались также принудительной рекапитализации банков и более масштабных списаний греческого долга. Инвесторы в Азии также обеспокоены состоянием американской экономики, которое не позволяет рассчитывать на рост потребительских расходов, что негативно отразиться на перспективах азиатского экспорта. За полтора часа до закрытия японский Nikkei 225 снижался на -1%, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с падением на -1,95%.
Накануне рынок нефти испытал достаточно сильное снижение. Основной причиной для этого послужило ухудшение ситуации на финансовых рынках, а также укрепление доллара. Пессимизм американского корпоративного сектора, отмеченный в «Бежевой книге» ФРС, не добавил поводов для покупок. При этом статистика запасов оказалась вполне «бычьей». Согласно данным Минэнерго США, на неделе, завершившейся 14 октября, коммерческие запасы нефти в Америке сократились на -4,7 млн. бар. до 332,9 млн. бар., запасы бензина упали на 3,3 млн. бар., а дистиллятов на 4,3 млн. бар. Средний показатель спроса за четыре недели составил: 18,8 млн. бар. нефти в сутки, или -0,9% за год, 8,9 млн. бар. бензина в сутки, или -1,5% за год, 4,0 млн. бар. дистиллятов в сутки, или +5,8% за год. Таким образом, данные по запасам оказались вполне «бычьими», но неприятие рисков привело к распродажам. На азиатской сессии котировки стабилизировались и демонстрировали менее значительные колебания. К 9:15 мск, Brent -0,34% $108,02, WTI -0,63% $85,75 за баррель.
Промышленные металлы, напротив, продолжили свое обвальное падение в Азии. Неуверенность в американской экономике, пессимизм по поводу темпов роста Китая, а также неприятие риска из-за ситуации с долговым кризисом в Европе не дают повода для игры на повышение. Медь, рассматриваемая многими в качестве опережающего индикатора, продолжает свое резкое снижение второй день подряд. При этом золото, как источник ликвидности, также оказалось под давлением. Резервы SPDR Gold Trust не меняются который день подряд и сохраняются на уровне 1227,51 тонны. Необходимо отметить, что вероятность еще одной волны тотальных распродаж постепенно становится все сильней. При этом золото может также резко провалиться. Европейские банки, которые не желают принудительной рекапитализации, могут начать второй раунд ликвидации позиций на финансовых рынках, чтобы избежать повышения достаточности капитала, сравнимое с национализацией. К 9:15 мск, медь -3,8%, золото -1,76%, серебро -2,2%, платина -3,2%, палладий -3,7%, никель -2,66%.
Валютный рынок указывает на неприятие рисков. Фьючерс на индекс доллара подрастает на 0,2% до 77,55. AUD, NZD, CAD слабеют к доллару США на -0,4%-0,6%. Евро несет потери к доллару США и более сильные к иене. К 9:15 мск, EUR-JPY -0,53%, EUR-USD -0,4% $1,37.
Из существенной статистики на предстоящий день можно выделить: в 10:00 мск цены производителей Германии и торговый баланс Швейцарии, в 12:30 мск розничные продажи в Великобритании, в 16:30 мск первичные обращения за пособиями по безработице за прошлую неделю, в 18:00 мск продажи домов на вторичном рынке США, а также индекс деловой активности ФРБ Филадельфии и индекс опережающих экономических индикаторов. Фон перед открытием торгов в России смотрится негативным. Основные индикаторы, на которые мы обращаем внимание, и, которые достаточно точно оценивают движение рынка, указывают на открытие с утренним разрывом вниз в зоне 1400-1410 ММВБ. Нефть в минусе, медь в сильном минусе, сырьевые валюты слабеют, Азия в красном, а информационный фон пока не предлагает поводов для оптимизма. Возможно, что в течение дня индекс ММВБ может попытаться совершить более глубокое снижение к уровню поддержки, где появятся поводы для покупки. Стоит предупредить, что волатильность в последние дни определяется информационным фоном, который постоянно изменяется. До европейского саммита в грядущие выходные можно ожидать различных ложных и неложных информационных вбросов. Перед стартом торгов в РФ фьючерс на SNP 500 снижался на -0,2%.
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://open-broker.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу