1 июня 2015 Открытие Кочетков Андрей
Немного итогов предыдущей пятидневки. Индекс ММВБ упал с 1665,66 до 1609,19, а RTS с 1051,21 до 968,81. Пара EUR/USD почти не изменилась за неделю, оставаясь вблизи $1,1, USD/RUB прибавила почти два рубля до 52,314, а EUR/RUB – 2,46 рубля до 57,52. Нефть Brent завершила неделю без существенных изменений – $65,56. Американский индекс широкого рынка SnP 500 снизился с 2126,06 до 2107,39.
Первая неделя месяца почти всегда отличается повышенной насыщенностью событиями. На сей раз ключевая американская статистика в пятницу может стать основанием для принятия решения о повышении ставки ФРС. Впрочем, не менее интересными будут данные по еврозоне. Закручивается интрига событий на Ближнем Востоке, пока глава внешнеполитического ведомства США вынужден уйти на больничный. Однако начнем в традиционном календарном стиле.
В понедельник следим за индексами PMI от NBS и HSBC Китая, что, безусловно, повлияет и на сырьевые площадки. Естественно, что схожие индексы публикуют в начале месяца почти все: от Японии до Великобритании. Кроме того, в Германии выйдет предварительная оценка инфляции, а в США личные расходы и доходы, вслед за которыми выйдет местный индекс PMI и статистика расходов на строительство. Вечерний блок событий замкнет выступление главы ФРБ Бостона Эрика Розенгрена. Во вторник в Италии празднуют День Республики, в Австралии Резервный банк принимает решение по ставке. Затем в Европе Германия публикует статистику по безработице, а Великобритания индекс активности в строительном секторе. Более важной будет информация в полдень по еврозоне, когда выйдет статистика инфляции. В США публикуются данные по продажам автомобилей и производственных заказов.
Середина недели будет крайне насыщенным днем. Австралия публикует оценку ВВП за I квартал, а также индекс деловой активности в сфере услуг. Кстати, аналогичные индексы выходят от Японии до Великобритании, а также и на Североамериканском континенте. Впрочем, особое внимание мы уделим индексу в сфере услуг по Китаю от HSBC. В тот же день выходит статистика розничных продаж и безработицы в Еврозоне. Испания проведет тест рынка облигаций, размещая 10-летние обязательства. В США выйдет ISM в непроизводственной сфере, который дополнит картину производственного ISM, вышедшего в понедельник. Но еще до этого появится цифра по торговому балансу, который неприятно удивил в апреле. В среду также публикуются данные от Минэнерго США по запасам и потреблению нефти и нефтепродуктов, а к занавесу дня выйдет «Бежевая книга» ФРС. Замкнет цепочку событий дня президент ФРБ Чикаго Чарльз Эванс.
Четверг откроет выступление главы Банка Японии Саяко Куроды, затем обратим внимание на австралийский экспорт-импорт. Франция разместит в этот день 10-летние облигации. Банк Англии примет решение по ставке, в США опубликуют свежие цифры по первичным обращениям за пособием по безработице, а вечером выступит представитель ФРС Дэниел Тарулло.
Пятница способна оказаться самым ярким днем из-за американской статистики. Однако день начнется с индекса опережающих экономических индикаторов Японии, Германия публикует данные по производственным заказам, Франция по торговому балансу, а Великобритания по ценам на жилье. Далее днем публикуется очередная оценка ВВП еврозоны. Вполне естественно, что данные по канадской безработице в 15:30 (мск) будут интересовать во вторую очередь, поскольку в это время выйдет аналогичный блок информации по США. Напомним, что некоторое представление о рынке труда даст информация ADP Services в 15:15 (мск) в среду. Замкнет пятницу выступление одного из самых влиятельных представителей ФРС, а именно президента ФРБ Нью-Йорка Уильяма Дадли.
Индекс деловой активности в промышленности Китая от HSBC оказался лучше предварительной оценки и составил 49,2, да и официальный PMI подрос до 50,2 по сравнению с 50,1 месяцем ранее. В Японии показатель сохранился на уровне 50,9. В Китае индексы отреагировали очередным ростом, этому помогло сообщение о возможности удвоения программы обмена местных облигаций на облигации провинций и городов. На текущий момент объем такой программы составляет 1 трлн юаней. Mizuho Securities оценивает объем долгов местных администраций Китая в 25 трлн юаней. К 9:10 (мск) Nikkei 225 укрепился на 0,03% до 20569,87, Shanghai Composite на 3,74% до 4784,023.
Сырьевой рынок переживает весьма интересные времена. Армия Йемена угрожает атаками против нефтяной инфраструктуры Саудовской Аравии. Исламское государство объявило о планах разделения Саудовской Аравии на пять государств. Ливийские власти обвинили местных исламистов в своем отступлении из порта Сирт. Главы МИД Египта и СА сделали совместное заявление о недопустимости вмешательства Ирана в дела арабских стран. Представители йеменской «Ансар Алла» были замечены в переговорах с американцами в Омане по поводу прекращения бомбежек со стороны арабской коалиции. Если же говорить о чистой экономике, то американские нефтяники сократили еще на 13 единиц число активных буровых, доведя его до 646 штук. Снижение происходит уже 25 недель подряд. С другой стороны, на месторождении Eagle Ford число буровых растет на 1 единицу третью неделю подряд. Коротко о пятнице: котировки нефти взлетели по весьма традиционным основаниям – ИГИЛ признает свою ответственность за взрыв возле шиитской мечети в Саудовской Аравии, доллар немного слабеет, а затем уже и поступает статистика о сокращении буровых. К 9:25 (мск) Brent подешевел 0,58% до $65,18, WTI на 0,85% до $59,79, золото вырос на 0,1% до $1191, медь на 0,44% до $6040,68.
Фьючерс на индекс доллара прибавил 0,25% до 97,18, AUD, NZD укреплялись в пределах 0,25% относительно доллара США. К 9:25 (мск) пара EUR/USD потеряла 0,36% до $1,095, USD/JPY выросла на 0,05% до 124,16.
Закрытие российского рынка в пятницу смотрелось весьма печально с технических позиций. Ускорение движения вниз на растущих объемах словно предупреждает о низкой сопротивляемости «быков». Впрочем, основной их рубеж пролегает на отметке 1570, да и далее весьма вязкая зона. В пятницу Герман Греф высказался в том смысле, что «Мечел» уже должен определиться со своим долгом и банкротством. В самом деле, банковская система находится в далеко не самом лучшем состоянии, а долги «Мечела» все еще представляют существенный риск. Впрочем, аутсайдером рынка оказались бумаги «Уралкалия» (-10,34%). Возможно, что держатели бумаги осознали весь казус ситуации, когда обратный выкуп на частично заемные средства осуществляется преимущественно у одного акционера. Столь же печально смотрелись бумаги экспортеров «Алроса», «Татнефть» и привилегированные «Сургутнефтегаз», да и «Газпрома» с «Роснефтью». Что самое тревожащее, падение рынка на 2,9% происходило на фоне бурного роста котировок нефти. Как тут не вспомнить слова одного из представителей Black Rock, что они фиксируют прибыль по российским бумагам. С другой стороны, мы уже давно отслеживаем нарастающий объем факторов снижения рынка и вряд ли данная ситуация должна была стать неожиданной. Тем не менее, стоит напомнить, что вышедшие объемы на 1720-1840 ММВБ были значительными, и для возникновения нового интереса к российским бумагам потребуются яркие основания или привлекательные уровни. В самом деле, RTS от декабрьских минимумов показал рост почти на 100%. В конце немного вспомним о рубле. Ситуация на валютном рынке в начале недели будет характеризоваться низким спросом на рублевые ресурсы, а также ожиданиями снижения ставки ЦБ РФ. Впрочем, уже сейчас можно говорить, что ралли на рынке российских облигаций во многом завершилось и этот фактор укрепления можно также снимать с повестки дня, хотя какое-то время рынок будет отличаться повышенной волатильностью.
http://open-broker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Первая неделя месяца почти всегда отличается повышенной насыщенностью событиями. На сей раз ключевая американская статистика в пятницу может стать основанием для принятия решения о повышении ставки ФРС. Впрочем, не менее интересными будут данные по еврозоне. Закручивается интрига событий на Ближнем Востоке, пока глава внешнеполитического ведомства США вынужден уйти на больничный. Однако начнем в традиционном календарном стиле.
В понедельник следим за индексами PMI от NBS и HSBC Китая, что, безусловно, повлияет и на сырьевые площадки. Естественно, что схожие индексы публикуют в начале месяца почти все: от Японии до Великобритании. Кроме того, в Германии выйдет предварительная оценка инфляции, а в США личные расходы и доходы, вслед за которыми выйдет местный индекс PMI и статистика расходов на строительство. Вечерний блок событий замкнет выступление главы ФРБ Бостона Эрика Розенгрена. Во вторник в Италии празднуют День Республики, в Австралии Резервный банк принимает решение по ставке. Затем в Европе Германия публикует статистику по безработице, а Великобритания индекс активности в строительном секторе. Более важной будет информация в полдень по еврозоне, когда выйдет статистика инфляции. В США публикуются данные по продажам автомобилей и производственных заказов.
Середина недели будет крайне насыщенным днем. Австралия публикует оценку ВВП за I квартал, а также индекс деловой активности в сфере услуг. Кстати, аналогичные индексы выходят от Японии до Великобритании, а также и на Североамериканском континенте. Впрочем, особое внимание мы уделим индексу в сфере услуг по Китаю от HSBC. В тот же день выходит статистика розничных продаж и безработицы в Еврозоне. Испания проведет тест рынка облигаций, размещая 10-летние обязательства. В США выйдет ISM в непроизводственной сфере, который дополнит картину производственного ISM, вышедшего в понедельник. Но еще до этого появится цифра по торговому балансу, который неприятно удивил в апреле. В среду также публикуются данные от Минэнерго США по запасам и потреблению нефти и нефтепродуктов, а к занавесу дня выйдет «Бежевая книга» ФРС. Замкнет цепочку событий дня президент ФРБ Чикаго Чарльз Эванс.
Четверг откроет выступление главы Банка Японии Саяко Куроды, затем обратим внимание на австралийский экспорт-импорт. Франция разместит в этот день 10-летние облигации. Банк Англии примет решение по ставке, в США опубликуют свежие цифры по первичным обращениям за пособием по безработице, а вечером выступит представитель ФРС Дэниел Тарулло.
Пятница способна оказаться самым ярким днем из-за американской статистики. Однако день начнется с индекса опережающих экономических индикаторов Японии, Германия публикует данные по производственным заказам, Франция по торговому балансу, а Великобритания по ценам на жилье. Далее днем публикуется очередная оценка ВВП еврозоны. Вполне естественно, что данные по канадской безработице в 15:30 (мск) будут интересовать во вторую очередь, поскольку в это время выйдет аналогичный блок информации по США. Напомним, что некоторое представление о рынке труда даст информация ADP Services в 15:15 (мск) в среду. Замкнет пятницу выступление одного из самых влиятельных представителей ФРС, а именно президента ФРБ Нью-Йорка Уильяма Дадли.
Индекс деловой активности в промышленности Китая от HSBC оказался лучше предварительной оценки и составил 49,2, да и официальный PMI подрос до 50,2 по сравнению с 50,1 месяцем ранее. В Японии показатель сохранился на уровне 50,9. В Китае индексы отреагировали очередным ростом, этому помогло сообщение о возможности удвоения программы обмена местных облигаций на облигации провинций и городов. На текущий момент объем такой программы составляет 1 трлн юаней. Mizuho Securities оценивает объем долгов местных администраций Китая в 25 трлн юаней. К 9:10 (мск) Nikkei 225 укрепился на 0,03% до 20569,87, Shanghai Composite на 3,74% до 4784,023.
Сырьевой рынок переживает весьма интересные времена. Армия Йемена угрожает атаками против нефтяной инфраструктуры Саудовской Аравии. Исламское государство объявило о планах разделения Саудовской Аравии на пять государств. Ливийские власти обвинили местных исламистов в своем отступлении из порта Сирт. Главы МИД Египта и СА сделали совместное заявление о недопустимости вмешательства Ирана в дела арабских стран. Представители йеменской «Ансар Алла» были замечены в переговорах с американцами в Омане по поводу прекращения бомбежек со стороны арабской коалиции. Если же говорить о чистой экономике, то американские нефтяники сократили еще на 13 единиц число активных буровых, доведя его до 646 штук. Снижение происходит уже 25 недель подряд. С другой стороны, на месторождении Eagle Ford число буровых растет на 1 единицу третью неделю подряд. Коротко о пятнице: котировки нефти взлетели по весьма традиционным основаниям – ИГИЛ признает свою ответственность за взрыв возле шиитской мечети в Саудовской Аравии, доллар немного слабеет, а затем уже и поступает статистика о сокращении буровых. К 9:25 (мск) Brent подешевел 0,58% до $65,18, WTI на 0,85% до $59,79, золото вырос на 0,1% до $1191, медь на 0,44% до $6040,68.
Фьючерс на индекс доллара прибавил 0,25% до 97,18, AUD, NZD укреплялись в пределах 0,25% относительно доллара США. К 9:25 (мск) пара EUR/USD потеряла 0,36% до $1,095, USD/JPY выросла на 0,05% до 124,16.
Закрытие российского рынка в пятницу смотрелось весьма печально с технических позиций. Ускорение движения вниз на растущих объемах словно предупреждает о низкой сопротивляемости «быков». Впрочем, основной их рубеж пролегает на отметке 1570, да и далее весьма вязкая зона. В пятницу Герман Греф высказался в том смысле, что «Мечел» уже должен определиться со своим долгом и банкротством. В самом деле, банковская система находится в далеко не самом лучшем состоянии, а долги «Мечела» все еще представляют существенный риск. Впрочем, аутсайдером рынка оказались бумаги «Уралкалия» (-10,34%). Возможно, что держатели бумаги осознали весь казус ситуации, когда обратный выкуп на частично заемные средства осуществляется преимущественно у одного акционера. Столь же печально смотрелись бумаги экспортеров «Алроса», «Татнефть» и привилегированные «Сургутнефтегаз», да и «Газпрома» с «Роснефтью». Что самое тревожащее, падение рынка на 2,9% происходило на фоне бурного роста котировок нефти. Как тут не вспомнить слова одного из представителей Black Rock, что они фиксируют прибыль по российским бумагам. С другой стороны, мы уже давно отслеживаем нарастающий объем факторов снижения рынка и вряд ли данная ситуация должна была стать неожиданной. Тем не менее, стоит напомнить, что вышедшие объемы на 1720-1840 ММВБ были значительными, и для возникновения нового интереса к российским бумагам потребуются яркие основания или привлекательные уровни. В самом деле, RTS от декабрьских минимумов показал рост почти на 100%. В конце немного вспомним о рубле. Ситуация на валютном рынке в начале недели будет характеризоваться низким спросом на рублевые ресурсы, а также ожиданиями снижения ставки ЦБ РФ. Впрочем, уже сейчас можно говорить, что ралли на рынке российских облигаций во многом завершилось и этот фактор укрепления можно также снимать с повестки дня, хотя какое-то время рынок будет отличаться повышенной волатильностью.
http://open-broker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу