17 сентября 2012 DailyFX Веккьо Кристофер
В понедельник рынки продолжили консолидацию, оправданную с технической точки зрения, учитывая масштабы ралли предыдущих двух с половиной недель. В условиях здоровых с технической точки зрения рынков, после такого масштабного роста, какой был зафиксирован после решения ЕЦБ, опубликованного 6 сентября, необходима понижающая коррекция или, хотя бы, небольшая пауза (в течение которой трейдеры будут фиксировать прибыль, а перегрев уходит с рынка).
Учитывая относительное спокойствие новостных изданий, а также отсутствие масштабных публикаций экономической статистики, основными факторами, определившими движение цен в начале торговой недели стали два события. Первым стал выход данных экспорта Сингапура, отразивших существенное снижение в августе показателей экспорта электроники (-11,0% в годовом исчислении) и объема экспорта без учета нефти (-10,6% в годовом исчислении), подчеркнувших значимость данных о снижении темпов экономического роста в Китае. Масштабы сокращения экспорта связаны, в первую очередь, с летним замедлением темпов экономического роста региона (изменение объемов экспорта без учета нефти достигло -9,1% м-к-м). Несомненно, эта новость усиливает опасения (к которым мы вынуждены присоединиться) «жесткой посадки» экономики Китая.
Вторым - стали опасения, связанные с протестным движением, возобновившемся в выходные на Иберийском полуострове (затронуты как Португалия, так и Испания), против вводимых мер экономии, и разрушающем (на фоне результатов выборов в парламент Нидерландов) все доводы «За» принимаемые непопулярные решения. Таким образом, в сочетании с отказом Испании от обращения за помощью, в результате которого ЕЦБ мог начать выкуп гособлигаций, сложившаяся ситуация может заставить инвесторов волноваться за исход охоты, потому что дичь начала показывать зубы.
Что касается долговых обязательств, то доходность гособлигаций стран европейской периферии возобновила рост. Так, доходность 2-х летних итальянских гособлигаций достигла 2,288% (+8,9 базисных пункта), а испанских – 3,132% (+13,7 базисных пункта). При этом доходность 10-ти летних итальянских гособлигаций составила 5,042% (+4,8 базисных пункта), а испанских – 5,814% (+8,7 базисных пункта). Высокая доходность предполагает меньшую стоимость.
ОТНОСИТЕЛЬНЫЕ ИЗМЕНЕНИЯ К ДОЛЛАРУ США: 10:48 по Гринвичу (14:48 МСК)
NZD: +0,07%
GBP:+0,07%
JPY:+0,04%
CHF:-0,09%
CAD:-0,09%
EUR:-0,14%
AUD: -0,25%
Долларовый индекс Dow Jones FXCM (тикер: USDOLLAR): +0,02% (-1,50% за последние 5 дней)
ЭКОНОМИЧЕСКИЙ КАЛЕНДАРЬ
Неделя начинается очень спокойно. Так единственной важной публикацией, запланированной на сегодняшнюю североамериканскую торговую сессию, будет выходы данных об Изменении объемов продаж жилья на вторичном рынке в Канаде (за август). Учитывая показатели изменения объемов продаж жилья на первичном рынке (за август) данные могут подтвердить дальнейшее укрепление канадского доллара.
ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ
EURUSD: Пара EURUSD остановилась у отметки 76,4% коррекции Фибоначчи между максимумом февраля 2012 года и минимумом июля 2012 года (1.3145), закрывшись в пятницу ниже ключевого соотношения. Сегодняшнее падение нельзя назвать значительным, поскольку укрепление доллара США все еще ограничивается последствиями решения, принятого ФРС. Краткосрочное сопротивление находится у отметок 1.3145, 1.3165/70, 1.3240, 1.3265/85 и 1.3360. Возможно, что долгосрочная поддержка может быть встречена по отметке минимума конца июля - 1.2040/45. Промежуточная поддержка установлена в области 1.2995/1.3005 (5-EMA, разворотный минимум середины апреля), 1.2930/35 и 1.2820/30 (200-DMA, разворотный максимум конца апреля).
BB обозначает полосы Боллинжера (Bollinger Bands)®
USDJPY: Пара USDJPY замедлила движение сегодня, найдя поддержку в росте доходности 10-ти летних Казначейских облигаций (расширение 2s10s спреда). Отметка разворотного минимума 1 июня (77.65/70) была пройдена еще в четверг, после чего начался отсчет формирования новых минимумов ниже 77.30 (за последние несколько недель стало правилом). Закрытие выше отметки 78.10/20 оставляет возможности для достижения 78.60 и 79.10/30 (100-DMA, 200-DMA, нисходящий тренд от максимумов 20 апреля и 25 июня). Движение ниже 78.10/20 может встретить промежуточную поддержку на уровне 77.90, 77.65/70 (минимум 1 июня), 77.45/50 и 77.10/15 (минимум сентября).
GBPUSD: В пятницу отметка 1.6120/40 была пройдена с легкостью, и мы ожидаем продолжения тенденции в обозримом будущем. Недельное закрытие выше указанной отметки позволяет говорить о продолжении роста к области 1.6400. После пробоя нисходящего тренда, установленного от максимумов апреля и августа 2011 года, все внимание сосредоточено на разворотных максимумах апреля - 1.6260 (на закрытии), 1.6300 (максимум). При движении ниже 1.5930/40 краткосрочная поддержка установлена в области 1.5860/75 (восходящих канал от минимумов 2 августа и 31 августа), 1.5770/85 (разворотные минимумы конца августа) и 1.5700.
AUDUSD: Складывается впечатление, что пара AUDUSD провалила пятничный прорыв. На суточном графике пара сформировала фигуры Обратный молот/Падающая звезда (Inverse Hammer/Shooting Star) по нисходящему тренду от максимумов февраля и августа 2012 года (сегодня 1.0550/60). Краткосрочное сопротивление установлено в области 1.0550/60, 1.0600/15 (максимум августа) и 1.0630. Повтор неудачи ралли к отметке 1.0600 сформирует фигуру Двойная вершина (Double Top) и даст сигнал для тестирования отметки 1.0250/70 (восходящий канал от минимумов 1 июня и 6 сентября), а затем области 1.0200/05 (100-DMA).
http://x.elitetrader.ru/img/clip3326368_3Kb.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Учитывая относительное спокойствие новостных изданий, а также отсутствие масштабных публикаций экономической статистики, основными факторами, определившими движение цен в начале торговой недели стали два события. Первым стал выход данных экспорта Сингапура, отразивших существенное снижение в августе показателей экспорта электроники (-11,0% в годовом исчислении) и объема экспорта без учета нефти (-10,6% в годовом исчислении), подчеркнувших значимость данных о снижении темпов экономического роста в Китае. Масштабы сокращения экспорта связаны, в первую очередь, с летним замедлением темпов экономического роста региона (изменение объемов экспорта без учета нефти достигло -9,1% м-к-м). Несомненно, эта новость усиливает опасения (к которым мы вынуждены присоединиться) «жесткой посадки» экономики Китая.
Вторым - стали опасения, связанные с протестным движением, возобновившемся в выходные на Иберийском полуострове (затронуты как Португалия, так и Испания), против вводимых мер экономии, и разрушающем (на фоне результатов выборов в парламент Нидерландов) все доводы «За» принимаемые непопулярные решения. Таким образом, в сочетании с отказом Испании от обращения за помощью, в результате которого ЕЦБ мог начать выкуп гособлигаций, сложившаяся ситуация может заставить инвесторов волноваться за исход охоты, потому что дичь начала показывать зубы.
Что касается долговых обязательств, то доходность гособлигаций стран европейской периферии возобновила рост. Так, доходность 2-х летних итальянских гособлигаций достигла 2,288% (+8,9 базисных пункта), а испанских – 3,132% (+13,7 базисных пункта). При этом доходность 10-ти летних итальянских гособлигаций составила 5,042% (+4,8 базисных пункта), а испанских – 5,814% (+8,7 базисных пункта). Высокая доходность предполагает меньшую стоимость.
ОТНОСИТЕЛЬНЫЕ ИЗМЕНЕНИЯ К ДОЛЛАРУ США: 10:48 по Гринвичу (14:48 МСК)
NZD: +0,07%
GBP:+0,07%
JPY:+0,04%
CHF:-0,09%
CAD:-0,09%
EUR:-0,14%
AUD: -0,25%
Долларовый индекс Dow Jones FXCM (тикер: USDOLLAR): +0,02% (-1,50% за последние 5 дней)
ЭКОНОМИЧЕСКИЙ КАЛЕНДАРЬ
Неделя начинается очень спокойно. Так единственной важной публикацией, запланированной на сегодняшнюю североамериканскую торговую сессию, будет выходы данных об Изменении объемов продаж жилья на вторичном рынке в Канаде (за август). Учитывая показатели изменения объемов продаж жилья на первичном рынке (за август) данные могут подтвердить дальнейшее укрепление канадского доллара.
ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ
EURUSD: Пара EURUSD остановилась у отметки 76,4% коррекции Фибоначчи между максимумом февраля 2012 года и минимумом июля 2012 года (1.3145), закрывшись в пятницу ниже ключевого соотношения. Сегодняшнее падение нельзя назвать значительным, поскольку укрепление доллара США все еще ограничивается последствиями решения, принятого ФРС. Краткосрочное сопротивление находится у отметок 1.3145, 1.3165/70, 1.3240, 1.3265/85 и 1.3360. Возможно, что долгосрочная поддержка может быть встречена по отметке минимума конца июля - 1.2040/45. Промежуточная поддержка установлена в области 1.2995/1.3005 (5-EMA, разворотный минимум середины апреля), 1.2930/35 и 1.2820/30 (200-DMA, разворотный максимум конца апреля).
BB обозначает полосы Боллинжера (Bollinger Bands)®
USDJPY: Пара USDJPY замедлила движение сегодня, найдя поддержку в росте доходности 10-ти летних Казначейских облигаций (расширение 2s10s спреда). Отметка разворотного минимума 1 июня (77.65/70) была пройдена еще в четверг, после чего начался отсчет формирования новых минимумов ниже 77.30 (за последние несколько недель стало правилом). Закрытие выше отметки 78.10/20 оставляет возможности для достижения 78.60 и 79.10/30 (100-DMA, 200-DMA, нисходящий тренд от максимумов 20 апреля и 25 июня). Движение ниже 78.10/20 может встретить промежуточную поддержку на уровне 77.90, 77.65/70 (минимум 1 июня), 77.45/50 и 77.10/15 (минимум сентября).
GBPUSD: В пятницу отметка 1.6120/40 была пройдена с легкостью, и мы ожидаем продолжения тенденции в обозримом будущем. Недельное закрытие выше указанной отметки позволяет говорить о продолжении роста к области 1.6400. После пробоя нисходящего тренда, установленного от максимумов апреля и августа 2011 года, все внимание сосредоточено на разворотных максимумах апреля - 1.6260 (на закрытии), 1.6300 (максимум). При движении ниже 1.5930/40 краткосрочная поддержка установлена в области 1.5860/75 (восходящих канал от минимумов 2 августа и 31 августа), 1.5770/85 (разворотные минимумы конца августа) и 1.5700.
AUDUSD: Складывается впечатление, что пара AUDUSD провалила пятничный прорыв. На суточном графике пара сформировала фигуры Обратный молот/Падающая звезда (Inverse Hammer/Shooting Star) по нисходящему тренду от максимумов февраля и августа 2012 года (сегодня 1.0550/60). Краткосрочное сопротивление установлено в области 1.0550/60, 1.0600/15 (максимум августа) и 1.0630. Повтор неудачи ралли к отметке 1.0600 сформирует фигуру Двойная вершина (Double Top) и даст сигнал для тестирования отметки 1.0250/70 (восходящий канал от минимумов 1 июня и 6 сентября), а затем области 1.0200/05 (100-DMA).
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://x.elitetrader.ru/img/clip3326368_3Kb.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter