2 декабря 2022 Алго Капитал Манжос Виталий
Неоднозначное утреннее состояние внешнего фона создает условия для открытия индекса МосБиржи со сдержанным изменением. Позднее он с большой долей вероятности продолжит свою вчерашнюю безыдейную консолидацию.
Во второй половине дня заметное влияние на ход торгов в России способны оказать лишь важные внешнеполитические или корпоративные новости. Многочисленные иностранные статистические показатели не будут иметь существенного значения для динамики отечественных фондовых индексов.
В минувший четверг российские фондовые индексы МосБиржи (IMOEX2, +0.71%) и РТС (RTSI, -0.13%) завершили торги с неравномерным разнонаправленным отклонением. Курс доллара США существенно повысился на 0.50 руб., или на 0.8%, до уровня 61.49 руб.
Вчера рублевый индекс МосБиржи сумел открыться с заметным разрывом вверх, величина которого превысила 0.5%. Это стало возможным при поддержке улучшившегося состояния внешнего фона. Весь остаток торгового дня указанный индекс провел в состоянии консолидации в рамках очень узкого диапазона. Фактически после позитивного старта торгов он уже не сумел существенно сдвинуться в любую сторону.
Несмотря на вчерашнее весомое повышение, среднесрочная техническая картина в индексе МосБиржи существенно не изменилась. Она остается позитивной. В качестве ближайшей цели для него по-прежнему выступает близкий «круглый» уровень 2200 п. Его вероятное преодоление позволило бы игрокам на повышение действовать более уверенно.
Среди значимых внешних событий стоит отметить лишь сохраняющуюся неопределенность касательно обсуждаемой в ЕС предельной величины цены на нефть российского происхождения. Речь идет про потолок цен на «черное золото» при поставках в адрес третьих стран. Его введение должно быть приурочено к вступлению в силу европейского эмбарго на морские поставки российской нефти с 5 декабря 2022 года.
Пока непонятно, в какой степени российские нефтяные компании сумеют обходить новые внешние ограничения. Официальная позиция РФ заключается в том, что отечественное углеводородное сырье не будет продаваться по регулируемым извне ценам. Совет ЕС, в свою очередь, недавно принял принципиальное решение о введении уголовной ответственности за нарушение вводимых Евросоюзом санкций.
Несмотря на значительный прирост индекса МосБиржи по итогам дня наиболее ликвидные акции закрылись с неравномерным разнонаправленным отклонением стоимости в пределах 6%.
Лидерами повышения среди голубых фишек вновь выступили акции золотодобывающих предприятий: Полюс (PLZL RM, +2.54%), Polymetal (POLY RM, +5.66%). В течение нескольких недель эти бумаги пользовались спросом, потому что они находились на уровнях, привлекательных для среднесрочных и долгосрочных покупок. Вчера же интерес к ним подогрел довольно сильный рост стоимости фьючерсов на золото. За минувшие сутки они подорожали на 3.1%. Кроме того, указанные контракты обновили свое максимальное значение более чем за 3 месяца.
Лучше рынка также закрылись бумаги ГМК Норильский Никель (GMKN RM, +1.85%), Новатэк (NVTK RM, +1.48%), Русал-ао (RUAL RM, +2.28%), Селигдар (SELG RM, +4.16%), iQIWI (QIWI RM, +3.11%), Лензолото-ао (LNZL RM, +2.79%). Как мы видим, в акциях металлургических предприятий сохраняется повышенная торговая активность.
Акции Газпром (GAZP RM, -0.43%) умеренно подешевели против повысившегося рынка на фоне выхода тревожных корпоративных новостей. Вчера стало известно, что объем добычи эмитента за 11 месяцев текущего года сократился на 19.4%. Объем экспорта «Газпрома» в дальнее зарубежье за тот же период упал на 44.5%.
Очевидно, что ухудшение указанных показателей связано с резким падением поставок российского трубопроводного газа на европейском направлении. Днем ранее вышла новость о том, что германская компания Uniper инициировала судебное разбирательство с ООО «Газпром экспорт» в международном арбитражном трибунале в Стокгольме. Она требует возмещения убытков, понесенных в связи с недопоставками российского газа с середины текущего года. На данный момент их величина оценивается в 11.6 млрд евро.
Некоторым утешением для держателей бумаг «Газпрома» вчера стало сообщение об увеличении внутренних регулируемых цен на природный газ для всех категорий потребителей на 8.5%. Соответствующие приказы ФАС России были зарегистрированы в Министерстве юстиции.
Низколиквидные акции Русолово (ROLO RM, -5.74%) корректировались после сильного прироста на 15.17% днем ранее. Недавний всплеск спекулятивных покупок в указанных бумагах состоялся без явных информационных поводов. Вероятно, в ближайшие дни в них продолжатся заметные движения.
Сегодня утром фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют умеренное падение стоимости в пределах 0.1-0.4%. Контракты на нефть сорта Brent подорожали на 0.2%. Фьючерсы на золото потеряли в цене 0.2%. Китайский фондовый индекс Shanghai Composite понизился на 0.2%. Японский Nikkei225 просел на 1.7%.
Текущее состояние внешнего фона можно охарактеризовать как неоднозначное или смешанное. Это создает условия для открытия индекса МосБиржи с несущественным изменением.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба