21 декабря 2010 МФД-ИнфоЦентр
В понедельник, 20 декабря, ведущие фондовые индексы США S&P 500 и Nasdaq Composite умеренно выросли, поддержанные сообщениями о новых сделках в сфере M&A. Индекс Dow Jones Industrial Average закрылся в отрицательной области, ослабленный падением акций American Express.
В целом, лучше рынка выглядели акции сферы услуг, нефтяных и домостроительных компаний. Выборочные продажи наблюдались в акциях транспортного, технологического и финансового секторов.
«Слабость рынка в понедельник, вероятно, стала результатом некоторой нервозности инвесторов перед наступлением нового года в ожидании важных экономических новостей, которые поступят позже на этой неделе, включая отчёт по темпам роста ВВП и данные по продажам домов на вторичном рынке недвижимости, выходящие в среду», - заявил Даг Робертс, глава отдела инвестиционных стратегий компании ChannelCapitalResearch.com.
Вместе с тем, Даг Робертс ожидает, что акции продолжат расти, поскольку инвесторы стремятся вложить деньги, остававшиеся вне рынка или ранее инвестированные в бонды, учитывая, что Федрезерв по-прежнему стимулирует экономику покупками казначейских облигаций. По мнению Робертса, наиболее серьёзным негативом для американского рынка акций могут стать внешние факторы, в том числе, события в Еврозоне или ужесточение монетарной политики властями Китая.
Аналитики компании TrimTabs Investment Research заявили, что остаются «осторожными оптимистами», ожидая повышения рынка в среднесрочной перспективе. Некоторые опасения TrimTabs связаны с двумя внутренними факторами: компании и корпоративные инсайдеры являются чистыми продавцами акций, а позитивный настрой инвесторов «стал бить через край, указывая на то, что дальнейшее повышение рынка может быть скромным».
По информации TrimTabs, объём продаж акций корпоративными инсайдерами в ноябре составил 10.6 млрд долл, а в декабре – 10.7 млрд долл, достигнув уровней, не фиксировавшихся с момента роста фондовых индексов к историческим максимумам в октябре 2007 года.
К закрытию NYSE индекс Dow Jones Industrial Average достиг отметки 11478.13, потеряв 0.12%. Индекс широкого рынка S&P 500 и индекс Nasdaq Composite прибавили по 0.25%, достигнув 1247.08 и 2649.56 соответственно.
По мнению Марка Падо, аналитика Cantor Fitzgerald, сильные финансовые результаты ведущих компаний за IV квартал могут обеспечить повышение рынка, несмотря на краткосрочную техническую перекупленность. «Мы перекуплены, не вопрос. Но прибыль компаний двигает рынки, и поэтому у нас есть больше топлива для саней Санты», - отметил Падо.
Совокупный торговый оборот на NYSE, ASE и Nasdaq в понедельник составил 6.37 млрд акций против среднего дневного оборота за текущий год в 8.5 млрд акций.
Пара EUR/USD к 00:00 мск достигла отметки 1.3124 против 1.3185 вечером в пятницу.
Давление на евро оказало сообщение ЕЦБ о сокращении вложений в бонды европейских стран. На прошлой неделе объём покупок правительственных бондов стран Еврозоны, реализуемых ЕЦБ в рамках специальной программы Securities Markets Program, направленной на поддержку долгового рынка, составил 603 млн евро против 2.667 млрд евро неделей ранее.
Кроме того, Еврокомиссия сообщила о снижении индекса потребительского доверия в Еврозоне в декабре до минус 11 пунктов против минус 10 в ноябре и ожидаемого роста до минус 9 пунктов. Индекс снизился впервые за последние шесть месяцев.
Международное рейтинговое агентство Moody`s в понедельник понизило рейтинги нескольких ирландских банков с «Aa2» до «Baa1» - уровня, до которого на прошлой неделе был понижен рейтинг Ирландии. Кроме того, Moody`s поместило на пересмотр с возможностью понижения рейтинги 30 испанских банков вслед за принятым на прошлой неделе решением о постановке на пересмотр суверенного рейтинга Испании «Aa1».
Негативным фактором для евро также стало сообщение Bloomberg News о том, что текущая стоимость французских CDS (108 б.п. против 102 б.п. в пятницу) соответствует суверенному кредитному рейтингу на уровне «Baa1» - на семь ступеней ниже текущего кредитного рейтинга Франции «Ааа», установленного агентством Moody’s.
Крупнейший в мире облигационный инвестфонд Pimco призвал Грецию, Ирландию и Португалию временно выйти за пределы Еврозоны и реструктурировать свои долги при условии, что единая валюта будет «сохранять тенденции радикального изменения курса». В Pimco считают, что эти страны могли бы присоединиться к Еврозоне «после соответствующей реструктуризации долга», проведя девальвацию, которая позволит им, оздоровив экономику, найти обратный путь в Еврозону.
Среди акций 30-ти компаний, входящих в индекс Dow Jones Industrial, 12 закрылись в отрицательной области. Лидером снижения стали акции оператора кредитных карт American Express, подешевевшие на 3.4% после присвоения им инвестиционного рейтинга «держать» после предыдущей рекомендации «покупать» аналитиками Stifel Nicolaus. Эксперты полагают, что в сравнении со своими конкурентами AmEx пострадает в наибольшей степени в результате планируемого Федрезервом изменения системы платежей по транзакциям, совершаемым с помощью кредитных карт.
Тем не менее, инвестиционный банк KBW повысил прогноз по целевой стоимости акций AmEx с 56 до 60 долл и акций Capital One Financial (+1.4%) с 45 до 47 долл, но снизил прогноз по целевой стоимости акций Visa (+1.6%) со 100 до 98 долл.
Акции крупнейших банков JPMorgan и Bank of America подорожали на 0.7% и 0.4% соответственно, индекс финансового сектора в S&P 500 вырос на 0.4%. Акции регионального банка Huntington Bancshares прибавили 4.7% после повышения рекомендаций по ним до «покупать» аналитиками Bank of America.
Вторым по размеру потерь компонентом индекса Dow Jones стал авиастроительный концерн Boeing, чьи акции подешевели на 2.7%. Катарская авиакомпания Qatar Airways в выходные заявила о возможном пересмотре книги заказов на покупку 787 Dreamliner в пользу европейского Airbus A-380 в случае повторной задержки выпуска Dreamliner. В понедельник появились неподтвержденные сообщения, что первая поставка 787 Dreamliner может быть отсрочена, по меньшей мере, ещё на шесть месяцев.
Акции технологической компании Intel Corp. снизились на 1.07% после сообщения The Wall Street Journal, что европейские регуляторы могут пересмотреть первоначальное решение и не одобрить сделку Intel по покупке компании McAfee Inc.
Телекоммуникационная компания AT&T в понедельник сообщила о готовности заплатить 1.93 млрд долл за лицензию на технологическое оборудование компании Qualcomm (-0.04%) по поддержке широкого спектра мобильной беспроводной связи, включая 4G. Акции AT&T подешевели на 0.3%.
Уверенный рост продемонстрировали акции производителя алюминия Alcoa, прибавившие 1.44% на фоне повышения цен на металлы.
Акции многопрофильной промышленной компании 3M выросли на 1.12% после сообщений о разработке программы преемственности руководства 3М после ухода в отставку в следующем году главы компании 65-летнего Джорджа Бакли.
Акции ведущих нефтяных компаний Exxon Mobil Corp. и Chevron Corp. прибавили 0.07% и 0.35% соответственно на фоне повышения стоимости наиболее активно торгуемого февральского контракта на нефть марки WTI к закрытию Nymex на 0.77 долл (+0.9%) до 89.37 долл за барр.
Аналитики Bank of America в понедельник опубликовали прогноз, ожидая роста цен на нефть в 2011 году до 118 – 120 долл за барр.
Индекс нефтегазового сектора в S&P 500 вырос на 1%, поддержанный сообщением известного инвестора, миллиардера Карла Икана об увеличении своей доли в газовой компании Chesapeake Energy Corp. (+8.8%). Акции Conoco Philips, Marathon Oil и Valero подорожали на 1.43%, 2% и 5.22% соответственно.
Росту акций угледобывающих компаний способствовало повышение рекомендаций до «лучше рынка» по бумагам Consol Energy (+3.08%), Cloud Peak Energy (+2.76%) и Patriot Coal (+7.16%) аналитиками FBR Capital Markets.
Индекс потребительского сектора в S&P 500 вырос на 0.6% после выхода отчёта SpendingPulse, подготовленного компанией Mastercard Advisors, которая оценивает продажи в розничном секторе и сфере услуг, исходя из информации о расчетах кредитными и дебетовыми картами. По сообщению Mastercard Advisors, за первые две недели декабря на потребительском рынке США наблюдается «продолжение ноябрьского восходящего импульса».
Наиболее уверенный рост демонстрирует торговля он-лайн и магазины по продаже одежды и аксессуаров. Объём продаж в интернет-магазинах США с начала рождественского сезона до 11 декабря включительно вырос на 13.5% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а в магазинах по продаже одежды – на 9.8%. Объём продаж ювелирных изделий и товаров класса «люкс» увеличился на 2.6%.
По оценке исследовательской компании comScore, продажи в интернет-магазинах США в ходе праздничного сезона вырастут на 12% по сравнению с прошлым годом и достигнут 26.5 млрд долл. Вместе с тем, некоторые эксперты полагают, что в числе отстающих могут оказаться ведущие дисконтные ритейлеры Wal-mart (+0.03%) и Sears (+1%), а также сети магазинов Gap (-0.14%) и Talbots (-1%).
Аналитики Barclays Capital подтвердили инвестиционный рейтинг он-лайн ритейлера Amazon.com Inc. на уровне «лучше рынка», повысив прогноз по целевой стоимости акций компании на 8% до 195 долл, ожидая «сильного праздничного сезона для торговли он-лайн» и «продолжения увеличения доли рынка» Amazon. К закрытию торгов акции компании выросли на 3.2%.
По информации агентства Reuters со ссылкой на анонимные источники, производитель продуктов питания и напитков Sara Lee Corp. проводит переговоры о продаже контрольного пакета акций бразильскому производителю мясной продукции JBS, однако стороны пока не пришли к соглашению относительно стоимости сделки. Акции Sara Lee подорожали на 2.5%.
Акции крупнейших домостроительных компаний Lennar, Pulte Group и D.R. Horton выросли на 5.3%, 3% и 3.7% соответственно в преддверии публикации на этой неделе данных по продажам домов за ноябрь.
Акции производителя военного оборудования, поставщика Пентагона Raytheon подешевели на 0.5% после сообщения о его готовности приобрести технологическую компанию Applied Signal Technology за 490 млн долл с премией в 8.5% к цене закрытия акций Applied Signal в пятницу. В понедельник бумаги Applied Signal подорожали на 8%.
Во вторник, в 15:45 мск, Международный Совет торговых центров и банк Goldman Sachs опубликуют совместный отчёт по продажам в розничных сетях США (индекс ICSC/Goldman Sachs Chain Store Sales) за неделю, окончившуюся 18 декабря.
В 19:30 мск Минфин США объявит результаты аукциона по размещению краткосрочных долговых обязательств.
Подготовлено отделом аналитики МФД – ИнфоЦентра с использованием материалов Bloomberg, Reuters, CNBC и The Wall Street Journal
http://mfd.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
В целом, лучше рынка выглядели акции сферы услуг, нефтяных и домостроительных компаний. Выборочные продажи наблюдались в акциях транспортного, технологического и финансового секторов.
«Слабость рынка в понедельник, вероятно, стала результатом некоторой нервозности инвесторов перед наступлением нового года в ожидании важных экономических новостей, которые поступят позже на этой неделе, включая отчёт по темпам роста ВВП и данные по продажам домов на вторичном рынке недвижимости, выходящие в среду», - заявил Даг Робертс, глава отдела инвестиционных стратегий компании ChannelCapitalResearch.com.
Вместе с тем, Даг Робертс ожидает, что акции продолжат расти, поскольку инвесторы стремятся вложить деньги, остававшиеся вне рынка или ранее инвестированные в бонды, учитывая, что Федрезерв по-прежнему стимулирует экономику покупками казначейских облигаций. По мнению Робертса, наиболее серьёзным негативом для американского рынка акций могут стать внешние факторы, в том числе, события в Еврозоне или ужесточение монетарной политики властями Китая.
Аналитики компании TrimTabs Investment Research заявили, что остаются «осторожными оптимистами», ожидая повышения рынка в среднесрочной перспективе. Некоторые опасения TrimTabs связаны с двумя внутренними факторами: компании и корпоративные инсайдеры являются чистыми продавцами акций, а позитивный настрой инвесторов «стал бить через край, указывая на то, что дальнейшее повышение рынка может быть скромным».
По информации TrimTabs, объём продаж акций корпоративными инсайдерами в ноябре составил 10.6 млрд долл, а в декабре – 10.7 млрд долл, достигнув уровней, не фиксировавшихся с момента роста фондовых индексов к историческим максимумам в октябре 2007 года.
К закрытию NYSE индекс Dow Jones Industrial Average достиг отметки 11478.13, потеряв 0.12%. Индекс широкого рынка S&P 500 и индекс Nasdaq Composite прибавили по 0.25%, достигнув 1247.08 и 2649.56 соответственно.
По мнению Марка Падо, аналитика Cantor Fitzgerald, сильные финансовые результаты ведущих компаний за IV квартал могут обеспечить повышение рынка, несмотря на краткосрочную техническую перекупленность. «Мы перекуплены, не вопрос. Но прибыль компаний двигает рынки, и поэтому у нас есть больше топлива для саней Санты», - отметил Падо.
Совокупный торговый оборот на NYSE, ASE и Nasdaq в понедельник составил 6.37 млрд акций против среднего дневного оборота за текущий год в 8.5 млрд акций.
Пара EUR/USD к 00:00 мск достигла отметки 1.3124 против 1.3185 вечером в пятницу.
Давление на евро оказало сообщение ЕЦБ о сокращении вложений в бонды европейских стран. На прошлой неделе объём покупок правительственных бондов стран Еврозоны, реализуемых ЕЦБ в рамках специальной программы Securities Markets Program, направленной на поддержку долгового рынка, составил 603 млн евро против 2.667 млрд евро неделей ранее.
Кроме того, Еврокомиссия сообщила о снижении индекса потребительского доверия в Еврозоне в декабре до минус 11 пунктов против минус 10 в ноябре и ожидаемого роста до минус 9 пунктов. Индекс снизился впервые за последние шесть месяцев.
Международное рейтинговое агентство Moody`s в понедельник понизило рейтинги нескольких ирландских банков с «Aa2» до «Baa1» - уровня, до которого на прошлой неделе был понижен рейтинг Ирландии. Кроме того, Moody`s поместило на пересмотр с возможностью понижения рейтинги 30 испанских банков вслед за принятым на прошлой неделе решением о постановке на пересмотр суверенного рейтинга Испании «Aa1».
Негативным фактором для евро также стало сообщение Bloomberg News о том, что текущая стоимость французских CDS (108 б.п. против 102 б.п. в пятницу) соответствует суверенному кредитному рейтингу на уровне «Baa1» - на семь ступеней ниже текущего кредитного рейтинга Франции «Ааа», установленного агентством Moody’s.
Крупнейший в мире облигационный инвестфонд Pimco призвал Грецию, Ирландию и Португалию временно выйти за пределы Еврозоны и реструктурировать свои долги при условии, что единая валюта будет «сохранять тенденции радикального изменения курса». В Pimco считают, что эти страны могли бы присоединиться к Еврозоне «после соответствующей реструктуризации долга», проведя девальвацию, которая позволит им, оздоровив экономику, найти обратный путь в Еврозону.
Среди акций 30-ти компаний, входящих в индекс Dow Jones Industrial, 12 закрылись в отрицательной области. Лидером снижения стали акции оператора кредитных карт American Express, подешевевшие на 3.4% после присвоения им инвестиционного рейтинга «держать» после предыдущей рекомендации «покупать» аналитиками Stifel Nicolaus. Эксперты полагают, что в сравнении со своими конкурентами AmEx пострадает в наибольшей степени в результате планируемого Федрезервом изменения системы платежей по транзакциям, совершаемым с помощью кредитных карт.
Тем не менее, инвестиционный банк KBW повысил прогноз по целевой стоимости акций AmEx с 56 до 60 долл и акций Capital One Financial (+1.4%) с 45 до 47 долл, но снизил прогноз по целевой стоимости акций Visa (+1.6%) со 100 до 98 долл.
Акции крупнейших банков JPMorgan и Bank of America подорожали на 0.7% и 0.4% соответственно, индекс финансового сектора в S&P 500 вырос на 0.4%. Акции регионального банка Huntington Bancshares прибавили 4.7% после повышения рекомендаций по ним до «покупать» аналитиками Bank of America.
Вторым по размеру потерь компонентом индекса Dow Jones стал авиастроительный концерн Boeing, чьи акции подешевели на 2.7%. Катарская авиакомпания Qatar Airways в выходные заявила о возможном пересмотре книги заказов на покупку 787 Dreamliner в пользу европейского Airbus A-380 в случае повторной задержки выпуска Dreamliner. В понедельник появились неподтвержденные сообщения, что первая поставка 787 Dreamliner может быть отсрочена, по меньшей мере, ещё на шесть месяцев.
Акции технологической компании Intel Corp. снизились на 1.07% после сообщения The Wall Street Journal, что европейские регуляторы могут пересмотреть первоначальное решение и не одобрить сделку Intel по покупке компании McAfee Inc.
Телекоммуникационная компания AT&T в понедельник сообщила о готовности заплатить 1.93 млрд долл за лицензию на технологическое оборудование компании Qualcomm (-0.04%) по поддержке широкого спектра мобильной беспроводной связи, включая 4G. Акции AT&T подешевели на 0.3%.
Уверенный рост продемонстрировали акции производителя алюминия Alcoa, прибавившие 1.44% на фоне повышения цен на металлы.
Акции многопрофильной промышленной компании 3M выросли на 1.12% после сообщений о разработке программы преемственности руководства 3М после ухода в отставку в следующем году главы компании 65-летнего Джорджа Бакли.
Акции ведущих нефтяных компаний Exxon Mobil Corp. и Chevron Corp. прибавили 0.07% и 0.35% соответственно на фоне повышения стоимости наиболее активно торгуемого февральского контракта на нефть марки WTI к закрытию Nymex на 0.77 долл (+0.9%) до 89.37 долл за барр.
Аналитики Bank of America в понедельник опубликовали прогноз, ожидая роста цен на нефть в 2011 году до 118 – 120 долл за барр.
Индекс нефтегазового сектора в S&P 500 вырос на 1%, поддержанный сообщением известного инвестора, миллиардера Карла Икана об увеличении своей доли в газовой компании Chesapeake Energy Corp. (+8.8%). Акции Conoco Philips, Marathon Oil и Valero подорожали на 1.43%, 2% и 5.22% соответственно.
Росту акций угледобывающих компаний способствовало повышение рекомендаций до «лучше рынка» по бумагам Consol Energy (+3.08%), Cloud Peak Energy (+2.76%) и Patriot Coal (+7.16%) аналитиками FBR Capital Markets.
Индекс потребительского сектора в S&P 500 вырос на 0.6% после выхода отчёта SpendingPulse, подготовленного компанией Mastercard Advisors, которая оценивает продажи в розничном секторе и сфере услуг, исходя из информации о расчетах кредитными и дебетовыми картами. По сообщению Mastercard Advisors, за первые две недели декабря на потребительском рынке США наблюдается «продолжение ноябрьского восходящего импульса».
Наиболее уверенный рост демонстрирует торговля он-лайн и магазины по продаже одежды и аксессуаров. Объём продаж в интернет-магазинах США с начала рождественского сезона до 11 декабря включительно вырос на 13.5% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а в магазинах по продаже одежды – на 9.8%. Объём продаж ювелирных изделий и товаров класса «люкс» увеличился на 2.6%.
По оценке исследовательской компании comScore, продажи в интернет-магазинах США в ходе праздничного сезона вырастут на 12% по сравнению с прошлым годом и достигнут 26.5 млрд долл. Вместе с тем, некоторые эксперты полагают, что в числе отстающих могут оказаться ведущие дисконтные ритейлеры Wal-mart (+0.03%) и Sears (+1%), а также сети магазинов Gap (-0.14%) и Talbots (-1%).
Аналитики Barclays Capital подтвердили инвестиционный рейтинг он-лайн ритейлера Amazon.com Inc. на уровне «лучше рынка», повысив прогноз по целевой стоимости акций компании на 8% до 195 долл, ожидая «сильного праздничного сезона для торговли он-лайн» и «продолжения увеличения доли рынка» Amazon. К закрытию торгов акции компании выросли на 3.2%.
По информации агентства Reuters со ссылкой на анонимные источники, производитель продуктов питания и напитков Sara Lee Corp. проводит переговоры о продаже контрольного пакета акций бразильскому производителю мясной продукции JBS, однако стороны пока не пришли к соглашению относительно стоимости сделки. Акции Sara Lee подорожали на 2.5%.
Акции крупнейших домостроительных компаний Lennar, Pulte Group и D.R. Horton выросли на 5.3%, 3% и 3.7% соответственно в преддверии публикации на этой неделе данных по продажам домов за ноябрь.
Акции производителя военного оборудования, поставщика Пентагона Raytheon подешевели на 0.5% после сообщения о его готовности приобрести технологическую компанию Applied Signal Technology за 490 млн долл с премией в 8.5% к цене закрытия акций Applied Signal в пятницу. В понедельник бумаги Applied Signal подорожали на 8%.
Во вторник, в 15:45 мск, Международный Совет торговых центров и банк Goldman Sachs опубликуют совместный отчёт по продажам в розничных сетях США (индекс ICSC/Goldman Sachs Chain Store Sales) за неделю, окончившуюся 18 декабря.
В 19:30 мск Минфин США объявит результаты аукциона по размещению краткосрочных долговых обязательств.
Подготовлено отделом аналитики МФД – ИнфоЦентра с использованием материалов Bloomberg, Reuters, CNBC и The Wall Street Journal
http://mfd.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter