Минеева Юлия Звягинцев Максим РБК | Акции | ОАО "Газпром" | Сбербанк (SBER) | ГМК НорНикель | Роснефть

Коррекционное снижение на рынке акций по-прежнему возможно

23 января 2013  Источник http://top.rbc.ru/ http://quote.rbc.ru
Индекс ММВБ пока по-прежнему остается в коридоре 1460-1540 пунктов
В среду, 23 января, торги на российском рынке акций открылись нейтрально, примерно на уровнях закрытия вторника. Внешний новостной фон, сформировавшийся к утру, был смешанный. Накануне сессию американские фондовые индексы завершили ростом В среду, 23 января, торги на российском рынке акций открылись нейтрально, примерно на уровнях закрытия вторника. Внешний новостной фон, сформировавшийся к утру, был смешанный. Накануне сессию американские фондовые индексы завершили ростом. Поддержку рынкам, по всей видимости, оказали хорошие квартальные отчетности таких компаний, как Travalers, DuPont, Freeport-McMoRan Copper&Gold и Western Digital. Кроме того, индекс экономических ожиданий инвесторов Zew по Германии оказался заметно лучше ожиданий. При этом инвесторы фактически проигнорировали негативную статистику по рынку жилья в США - в декабре продажи домов на вторичном рынке снизились на 1%. Уже после закрытия торгов вышли отчетности Google и IBM, квартальные результаты которых оказались выше рыночных ожиданий.

В среду с утра фьючерсы на индексы США демонстрировали умеренное снижение. На азиатских фондовых биржах не было единой динамики индексов. Промышленные металлы на текущий момент преимущественно теряют в стоимости. Дешевеет и нефть - на 11:30 мск котировки мартовского фьючерса на нефть Brent колебались около отметки 112,29 долл./барр.

Что же касается российского рынка акций, то после нейтрального открытия инициативу взяли в свои руки покупатели, однако их хватило ненадолго, и уже через небольшой промежуток времени оба отечественных индекса растеряли весь прирост, а ММБВ вообще ушел на отрицательную территорию. Впрочем, через некоторое время покупатели вновь активизировались и сумели вытащить индикаторы в "плюс". В результате к 12:30 мск индекс ММВБ прибавил 0,25%, достигнув 1529,24 пункта. Индекс РТС к 12:30 мск вырос до 1593,92 пункта (+0,31%), RTS Standard - до 10400,22 пункта (+0,26%). Общий объем торгов на бирже ММВБ-РТС к указанному времени составил 164,18 млрд руб.

Среда может сопровождаться консолидацией индексов

С точки зрения аналитиков компании "Атон", в среду можно ожидать выхода основных российских фондовых индексов в незначительный "плюс", чему будут способствовать положительное закрытие американских бирж и повышение цен на нефть накануне. Настроения игроков с утра, однако, пошли на убыль, что ограничит покупки на российских площадках и вполне может способствовать развитию коррекции вторника в течение дня. Среда будет достаточно спокойной на интересные макроэкономические события, а основные новости из США в виде итогов голосования по лимиту госдолга и отчетности Apple будут отыгрываться российским рынком уже в четверг. Риски продолжения коррекционного снижения по-прежнему актуальны, полагают специалисты.

Аналитик Пробизнесбанка Ирина Ладыгина считает, что среда может сопровождаться консолидацией индексов в ожидании заявлений с европейского форума в Давосе. Среди регулярных событий будут опубликованы макроэкономические данные по безработице в Великобритании за декабрь, индекс цен на жилье в США за ноябрь, индекс потребительского доверия еврозоны, а вечером - прогноз мировой экономики от МВФ. Эксперт также добавила, что на рынке США продолжается сезон отчетностей, который окажет влияние на ход российских торгов во второй половине дня. Среди отечественных эмитентов значимых событий не ожидается. Внимание участников рынка будет приковано к ожиданию итогов встречи европейских лидеров. Фактором роста может стать заявление Белого дома о том, что он не намерен блокировать предложенный закон на тему повышения порога госдолга страны, резюмировала экономист.

Энергетический сектор выбился в фавориты

На текущий момент фаворитом рынка выглядит энергетический сектор: к 12:30 мск Холдинг МРСК вырос на 1,54%, ФСК ЕЭС - на 1,92%, "Мосэнерго" - на 1,68%, "РусГидро" - на 0,40%, "Интер РАО" - на 0,27%, МОЭСК - на 0,14%.

Среди металлургического сегмента пока нет единой динамики: к 12:30 мск "Норникель" подорожал на 0,10%, ММК - на 0,47%, "Северсталь" - на 0,64%, НЛМК подешевел на 0,21%. "Полюс золото" к указанному времени прибавило в цене 3,27%.

В банковском сегменте рынка пока доминируют покупатели: к 12:30 мск обыкновенные акции Сбербанка прибавили в стоимости 0,13%, привилегированные - 0,08%, ВТБ - 1,04%.

Разнонаправленно пока торгуется телекоммуникационный сектор: к 12:30 мск обыкновенные акции "Ростелекома" подорожали на 1,05%, привилегированные подешевели на 0,09%, бумаги МТС прибавили 0,10%.

На текущий момент нефть дешевеет. По мнению аналитиков компании "Атон", давление на котировки оказывает как неопределенность в отношении голосования по увеличению лимита госдолга США, так и ожидания отчета Министерства энергетики (US Department of Energy, DOE) в четверг, который может показать рост запасов "черного золота" за прошлую неделю на 2,5 млн барр. В акциях же российских нефтегазовых компаний пока нет единого тренда. Так, ЛУКОЙЛ к 12:30 мск вырос на 0,20%, "Сургутнефтегаз" - на 0,51%, "Газпром нефть" - на 1,48%, привилегированные бумаги "Транснефти" - на 0,14%, Газпром - на 0,27%. "Роснефть" к указанному времени снизилась на 0,27%, "Татнефть" - на 0,30%, НОВАТЭК - на 0,22%.

Индекс ММВБ пока по-прежнему остается в коридоре 1460-1540 пунктов

Что же касается дальнейшей динамики российского рынка акций, то, как отметил заместитель начальника отдела анализа макроэкономики и конъюнктуры финансовых рынков Промсвязьбанка Олег Шагов, сейчас сложилась такая обстановка, что инвесторы готовы фиксировать прибыль по широкому спектру бумаг при появлении даже слабых признаков ухудшения внешнего фона. В том случае если индексу ММВБ в ближайшее время все-таки не удастся пробиться выше уровня сопротивления 1545 пунктов, то актуальным станет сценарий его постепенного перехода в более пологий растущий канал, полагает специалист.

Аналитики МФЦ в свою очередь отмечают, что индекс S&P 500 накануне подошел к сопротивлению 1500 пунктов и ждет в среду решения по краткосрочному повышению предельного уровня госдолга США до 19 мая. Белый дом уже заявил, что не будет блокировать внесенный республиканцами в Конгресс законопроект, который если будет принят, то даст возможность правительству США продолжать выпускать новые долговые обязательства в период до 19 мая и финансировать все бюджетные статьи, а затем лимит госдолга будет повышен до фактически достигнутого уровня. Документ также обязывает обе палаты принять до 15 апреля свои варианты бюджетов. Таким образом, республиканцы скорректировали свою прежнюю позицию, согласно которой любое увеличение объема госдолга должно сопровождаться снижением расходов. Таким образом, экономисты, если закон будет принят, могут пока вернуться в своих наблюдениях к вступающему в силу с 1 марта (вместо 1 января) секвестру бюджетных расходов. Но до этого момента еще достаточно времени для роста рынков. S&P 500 еще должен попробовать преодолеть уровень 1500 пунктов и потянуть за собой остальные фондовые индексы, включая российский ММВБ, который по-прежнему остается в коридоре 1460-1540 пунктов с промежуточной поддержкой 1520 пунктов. Причем, если ему удастся подтвердить последнюю опору, рынок сможет сделать еще одну локальную попытку пробоя наверх, считают экономисты.

Технический взгляд дня

В среду, 23 января, российский фондовый рынок продолжил отыгрывать потери, понесенные в первой половине предшествовавшей сессии. Индекс ММВБ к 14:30 мск успел побывать на 1534 пунктах, и до покинутого в начале недели многомесячного максимума на 1542,8 пункта оставалось совсем немного. В условиях перегретого рынка такая близость к максимуму - повод подыскивать новый момент для спекулятивной продажи. Если заход вниз не начнется во второй половине торговой сессии среды (Stochastic на дневном интервале говорит о возможности роста до конца торгов), удобный момент должен представиться в четверг.

Газпром 23 января выглядит плохо, и это с технической точки зрения оправданно - быстрая линия консервативного индикатора MACD пересекла медленную сверху вниз, дав среднесрочный сигнал на продажу. Stochastic на дневном интервале тоже свидетельствует о том, что падение еще не завершено. Ждем продолжения движения вниз от сопротивления 150 руб./акция (2) к отметке 144 руб./акция (1), а там будет видно, сработает ли более долгосрочный сигнал от MACD.

Коррекционное снижение на рынке акций по-прежнему возможно


Сбербанк в среду подрастает и пытается вернуться к максимуму минувшего года на отметке 183,85 руб./акция (3). При этом техническая картина лучше не становится - по-прежнему ожидается начало уверенного нисходящего движения длительностью хотя бы в неделю. Так что текущий рост целесообразно использовать для формирования коротких позиций тем, кто это еще не сделал в начале недели. Напомним, первая цель падения расположена на круглой отметке 100 руб./акция (2), вторая - на долгосрочном нисходящем тренде (1), который в настоящее время проходит через отметку 98,7 руб./акция.

Коррекционное снижение на рынке акций по-прежнему возможно


Для "Роснефти" настает локальный момент истины - котировки акций компании поднялись до уровня долгосрочного нисходящего тренда (2), расположенного в районе 266 руб./акция. Показания технических индикаторов на различных интервалах разнятся: если на недельном четко прослеживается необходимость начала длительной нисходящей коррекции, то на более коротком дневном видно наличие предпосылок для краткосрочного роста. Пока за базовый сценарий стоит брать падение, поэтому вблизи тренда 2, то есть по текущим котировкам, уместно формирование коротких позиций с целью 255 руб./акция (1), которая в рамках январской волны снижения так и не была достигнута. Что касается роста, то в случае пробоя тренда 2 придется закрывать "шорты" и начинать краткосрочные покупки с целью на уровне 276,2 руб./акция - там расположен четырехлетний максимум. Вблизи него вновь станут актуальными продажи.

Коррекционное снижение на рынке акций по-прежнему возможно


Котировки ГМК "Норильский никель" 23 января пытаются вновь подняться выше круглой отметки 6000 руб./акция (2). Техническую картину это пока не меняет - свежие "медвежьи" сигналы от MACD и Stochastic призывают продавать, но на очередной волне оптимизма еще возможен рост бумаг вплоть до отметки 6183 руб./акция (3), являющейся серединой волны снижения 2011-2012гг. Новых торговых шагов в среду предпринимать не стоит. Тем, кто уже сформировал короткие позиции и может позволить себе нести временные убытки, нет смысла паниковать - вероятность сильной просадки, к отметке 5480 руб./акция (1), очень велика.

Коррекционное снижение на рынке акций по-прежнему возможно


/Компиляция. 23 января. 2013 г. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
Предыдущая страница Следующая страница

При полном или частичном использовании материалов - ссылка обязательна http://elitetrader.ru/index.php?newsid=167754. Присылайте свои материалы для публикации на сайте. Об использовании информации.