31 марта 2014 Swissquote Luyet Luc
Forex News and Events:
Рынки начали неделю спокойно. Впереди нас ждет множество событий, которые зададут направления курсам валют Большой десятки. На этой неделе РБА примет решение по учетным ставкам, HSBC и Markit выпустят окончательные данные по производственному PMI в Китае, а в Японии во вторник будет опубликован индекс Tankan. В четверг о ставках сообщит ЕЦБ, а Драги выступит с пресс-конференцией. Наконец, далее внимание рынков сосредоточится на несельскохозяйственной занятости в США и уровне безработицы, которые станут известны в пятницу. Сегодня утром оценочный ИПЦ еврозоны за март опустился ниже 4-летнего минимума. Пара евро-доллар ненадолго упала до 1,3725, но затем полностью отыграла понесенные от ИПЦ потери.
Евро не учитывает возможность дополнительных мер на заседании ЕЦБ в четверг
Пара евро-доллар начинает неделю снижением. Достигнув в пятницу трехнедельного минимума в 1,3705, евро сейчас остается под давлением ниже 1,3800. Сегодня утром прогнозный ИПЦ за март по еврозоне опустился до 0,5%, что ниже 4-летнего минимума. Курс евро к доллару ненадолго просел до 1,3725, но быстро вернулся к уровням, наблюдавшимся до этих новостей.
ЕЦБ объявит о решении по ставкам в четверг. От центробанка ждут сохранения прежнего коридора ставок, учетная ставка, вероятно, останется на историческом минимуме в 0,25%, ставка по депозитам коммерческих банков в ЕЦБ сохранится на нуле, а предельная учетная ставка ЕЦБ сохранится на отметке 0,75% Хотя председатель ЕЦБ вновь пообещал при необходимости предпринять дополнительные меры, котировки евро после опубликования ИПЦ не отражают ставки на смягчение политики ЕЦБ.
В своем субботнем выступлении Вейдманн из ЕЦБ заявил, что снижение цен обусловлена факторами циклического характера (такими, как цены на энергоносители и пищевые полуфабрикаты) в еврозоне, что еврозона не вошла в дефляционную спираль и что ЕЦБ не должен слишком резко реагировать на текущую динамику цен. Отметим, что мы посчитали выступление Вейдманна слишком оптимистичным. Учитывая исторически высокий уровень безработицы в еврозоне (примерно 12%), мы полагаем, что дефляционное давление обусловлено фундаментальными слабостями экономики единой Европы. Тем не менее, нам любопытно будет услышать, что скажет Драги по сегодняшним инфляционным данным на пресс-конференции после заседания ЕЦБ в четверг.
РБА выносит решение
Австралийский доллар ждет важная неделя. Завтра о своем решении по ставкам объявит РБА. От него в целом ждут сохранения целевой процентной ставки неизменной на отметке 2,50%. Хотя глава РБА Стивенс неожиданно сменил тон и теперь кажется менее обеспокоенным курсом австралийского доллара, мы сохраняем осторожность на случай каких-либо «мягких» заявлений. Кроме того, HSBC/Markit опубликуют окончательный PMI для китайского обрабатывающего сектора за март. Окончательное значение, вероятно, подтвердит предварительные данные в 48,1, что означает 18-месячный минимум производственной активности в КНР. Если опасения рынков подтвердятся, играющие на понижение австралийского доллара вновь будут доминировать на рынке. Наконец, в пятницу будут опубликованы данные по приросту рабочих мест в несельскохозяйственном секторе США. По рыночному исследованию Bloomberg, в марте в экономике США можно ожидать создания 200 тыс. несельскохозяйственных рабочих мест, против 175 тыс. в феврале. Благоприятные новости из США являются еще одним понижающим риском для австралийского доллара на этой неделе.
С технической точки зрения курс австралийского доллара к американскому начал неделю спокойно. Пара остается в зоне консолидации быеков (выше вершины восходящего тренда февраля-марта), а индикаторы тренда и импульса устойчиво повышательные. Опционные заявки с сегодняшним истечением наблюдаются выше 0,9230, следующие уровни поддержки вступят в игру на отметках 0,9200/09 (опционы / 50% уровня Фибоначии от падения октября 2013 – января 2014). С этой точки любые неблагоприятные для австралийского доллара новости (из РБА или из Китая) поставят под угрозу 200-дневное скользящее среднее (0,9138). Выше следующие уровни сопротивления наблюдаются на уровнях 0,9339 (61,8% уровня Фибоначчи) и 0,9499/0,9500 (76,4 уровня Фибоначчи и психологическая отметка).
Пара австралиец-новозеландец продолжает пользоваться хорошим спросом выше 21-дневного скользящего среднего (сейчас – 1,0643). Индикаторы тренда и импульса устойчиво бычьи, предложения продажи на 1,0700/13 (50-дневное скользящее среднее) ждут активации. Ключевой уровень сопротивления остается на 1,0834 (100-дневное скользящее среднее и максиум широкого нисходящего тренда, формирующегося с февраля 2013 г.).
Цена тройской унции снижается
Давление на цены на золото усилилось после того, как спрос на доллар поддержало ужесточение политики ФРС. Золото закрыло неделю ниже 1300 долл. за унцию, мы наблюдаем на этом уровне сильное сопротивление. Медвежьи техданные указывают на продолжение снижения в ближайшие недели. Поддержка наблюдается на отметках $1278,5 (38,2% уровня Фибоначчи от падения августа-декабря); важнейший уровень поддержки находится на отметке $1242 (23,6% уровня Фибоначчи и разворот MACD 3 февраля, указывающий на смену тренда на бычий после падения августа-декабря).
Today's Key Issues (time in GMT):
2014-03-31T06:00:00 EUR GE Feb Retail Sales YoY, exp 0.80%, last 0.90%
2014-03-31T06:00:00 EUR GE Feb Retail Sales MoM, exp -0.50%, last 2.50%, rev 1.70%
2014-03-31T06:45:00 EUR FR 4Q F GDP YoY, exp 0.80%, last 0.80%
2014-03-31T06:45:00 EUR FR 4Q F GDP QoQ, exp 0.30%, last 0.30%
2014-03-31T07:00:00 CHF Mar KOF Leading Indicator, exp 2.05, last 2.03
2014-03-31T07:00:00 DKK 4Q F GDP YoY, exp 0.60%, last 0.60%
2014-03-31T08:00:00 NOK Feb Retail Sales W/Auto Fuel MoM, exp 0.30%, last 0.10%
2014-03-31T08:00:00 NOK Feb Credit Indicator Growth YoY, exp 5.60%, last 5.70%
2014-03-31T08:00:00 NOK Apr Norges Bank Daily FX Purchases, last 0M
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb Net Consumer Credit, exp 0.7B, last 0.7B
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb Net Lending Sec. on Dwellings, exp 1.5B, last 1.4B
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb Mortgage Approvals, exp 75.0K, last 76.9K
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb Money Supply M4 MoM, last 0.30%
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb M4 Money Supply YoY, last -0.30%
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb M4 Ex IOFCs 3M Annualised, last 1.60%
2014-03-31T09:00:00 EUR Euro-Zone Mar CPI Estimate YoY, exp 0.60%
2014-03-31T09:00:00 EUR Euro-Zone Mar A CPI Core YoY, exp 0.80%, last 1.00%
2014-03-31T09:00:00 EUR IT Mar P CPI NIC incl. tobacco MoM, exp 0.20%, last -0.10%
2014-03-31T09:00:00 EUR IT Mar P CPI NIC incl. tobacco YoY, exp 0.40%, last 0.50%
2014-03-31T09:00:00 EUR IT Mar P CPI EU Harmonized MoM, exp 2.30%, last -0.30%
2014-03-31T09:00:00 EUR IT Mar P CPI EU Harmonized YoY, exp 0.40%, last 0.40%
2014-03-31T12:30:00 CAD Jan GDP MoM, exp 0.40%, last -0.50%
2014-03-31T12:30:00 CAD Jan GDP YoY, last 2.30%
2014-03-31T12:30:00 CAD Jan Average Weekly Earnings YoY, last 2.50%
2014-03-31T13:00:00 USD Mar ISM Milwaukee, exp 51, last 48.59
2014-03-31T13:45:00 USD Mar Chicago Purchasing Manager, exp 59, last 59.8
2014-03-31T14:00:00 CAD 28.mars Bloomberg Nanos Confidence, last 58
2014-03-31T14:00:00 USD U.S. Releases Annual Wholesale Inventory and Sales Revisions
2014-03-31T14:30:00 USD Mar Dallas Fed Manf. Activity, exp 3, last 0.3
The Risk Today:
EURUSD Пара пытается восстановиться в районе поддержки 1,3708, однако техническая картина остается неблагоприятной. Часовое сопротивление для краткосрочного восстановления расположено на отметках 1,3779 (внутридневной максимум) и 1,3847 (максимум 25 марта 204 г.). В среднесрочной перспективе преодоление уровня поддержки 1,3834 (минимум 11 марта 2014 г., также растущий канал) в сочетании со сформировавшимися условиями перекупленности указывает на дальнейшее понижение до поддержки 1,3643. Недавно установленный максимум на уровне 1,3967 сыграет роль сопротивления.
GBPUSD Пара продолжает расти после успешного тестирования уровня, образованного линией канала восходящего тренда. Сейчас GBP/USD тестирует часовое сопротивление на отметке 1,6666. Следующий уровень сопротивления – 1,6718. Часовые уровни поддержки: 1,6598 (минимум 28 марта 2014 г.) и 1,6555 (минимум 27 марта 2014 г.). В долгосрочной перспективе пробитие канала восходящего тренда сверху вниз нейтрализует текущую «бычью» динамику, заданную преодолением уровня сопротивления 1,6668 (максимум 24 января 2014 г.). Сильная горизонтальная поддержка расположена на отметке 1,6220 (минимум 17 декабря 2013 г.).
USDJPY Техническая картина улучшилась после преодоления парой сопротивления на уровне 102,68. В краткосрочной перспективе можно прогнозировать дальнейший рост. Часовое сопротивление: 103,43 и 103,76. Часовая поддержка: 102,68 (прежний уровень сопротивления) и 102,43 (максимум 27 марта 2014 г.). В долгосрочной перспективе можно прогнозировать «бычью» динамику при условии, что ключевая поддержка на уровне 200-дневной скользящей средней (около 100,66) и уровень 99,57 (линия восходящего тренда с минимума 93,79 (13 июня 2013 г.) выдержат натиск. Основное сопротивление сосредоточено на уровне 110,66 (максимум 15 августа 2008 г.).
USDCHF Пара продолжает продвигаться выше по графику. Однако USD/CHF может не закрепить рост выше уровня 0,8874 (38,2% коррекция Фибоначчи), особенно учитывая значительное сопротивление на отметках 0,8896 и 0,8930. Часовая поддержка задана уровнем 0,8834 (внутридневной минимум) и линий канала восходящего тренда (около 0,8807). В более долгосрочной перспективе структуру, которая начинается на уровне 0,9972 (24 июля 2012 г.), следует рассматривать как длительную фазу коррекции. Текущее улучшение технической картины указывает на ослабление понижательного давления.
http://ru.swissquote.com/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Рынки начали неделю спокойно. Впереди нас ждет множество событий, которые зададут направления курсам валют Большой десятки. На этой неделе РБА примет решение по учетным ставкам, HSBC и Markit выпустят окончательные данные по производственному PMI в Китае, а в Японии во вторник будет опубликован индекс Tankan. В четверг о ставках сообщит ЕЦБ, а Драги выступит с пресс-конференцией. Наконец, далее внимание рынков сосредоточится на несельскохозяйственной занятости в США и уровне безработицы, которые станут известны в пятницу. Сегодня утром оценочный ИПЦ еврозоны за март опустился ниже 4-летнего минимума. Пара евро-доллар ненадолго упала до 1,3725, но затем полностью отыграла понесенные от ИПЦ потери.
Евро не учитывает возможность дополнительных мер на заседании ЕЦБ в четверг
Пара евро-доллар начинает неделю снижением. Достигнув в пятницу трехнедельного минимума в 1,3705, евро сейчас остается под давлением ниже 1,3800. Сегодня утром прогнозный ИПЦ за март по еврозоне опустился до 0,5%, что ниже 4-летнего минимума. Курс евро к доллару ненадолго просел до 1,3725, но быстро вернулся к уровням, наблюдавшимся до этих новостей.
ЕЦБ объявит о решении по ставкам в четверг. От центробанка ждут сохранения прежнего коридора ставок, учетная ставка, вероятно, останется на историческом минимуме в 0,25%, ставка по депозитам коммерческих банков в ЕЦБ сохранится на нуле, а предельная учетная ставка ЕЦБ сохранится на отметке 0,75% Хотя председатель ЕЦБ вновь пообещал при необходимости предпринять дополнительные меры, котировки евро после опубликования ИПЦ не отражают ставки на смягчение политики ЕЦБ.
В своем субботнем выступлении Вейдманн из ЕЦБ заявил, что снижение цен обусловлена факторами циклического характера (такими, как цены на энергоносители и пищевые полуфабрикаты) в еврозоне, что еврозона не вошла в дефляционную спираль и что ЕЦБ не должен слишком резко реагировать на текущую динамику цен. Отметим, что мы посчитали выступление Вейдманна слишком оптимистичным. Учитывая исторически высокий уровень безработицы в еврозоне (примерно 12%), мы полагаем, что дефляционное давление обусловлено фундаментальными слабостями экономики единой Европы. Тем не менее, нам любопытно будет услышать, что скажет Драги по сегодняшним инфляционным данным на пресс-конференции после заседания ЕЦБ в четверг.
РБА выносит решение
Австралийский доллар ждет важная неделя. Завтра о своем решении по ставкам объявит РБА. От него в целом ждут сохранения целевой процентной ставки неизменной на отметке 2,50%. Хотя глава РБА Стивенс неожиданно сменил тон и теперь кажется менее обеспокоенным курсом австралийского доллара, мы сохраняем осторожность на случай каких-либо «мягких» заявлений. Кроме того, HSBC/Markit опубликуют окончательный PMI для китайского обрабатывающего сектора за март. Окончательное значение, вероятно, подтвердит предварительные данные в 48,1, что означает 18-месячный минимум производственной активности в КНР. Если опасения рынков подтвердятся, играющие на понижение австралийского доллара вновь будут доминировать на рынке. Наконец, в пятницу будут опубликованы данные по приросту рабочих мест в несельскохозяйственном секторе США. По рыночному исследованию Bloomberg, в марте в экономике США можно ожидать создания 200 тыс. несельскохозяйственных рабочих мест, против 175 тыс. в феврале. Благоприятные новости из США являются еще одним понижающим риском для австралийского доллара на этой неделе.
С технической точки зрения курс австралийского доллара к американскому начал неделю спокойно. Пара остается в зоне консолидации быеков (выше вершины восходящего тренда февраля-марта), а индикаторы тренда и импульса устойчиво повышательные. Опционные заявки с сегодняшним истечением наблюдаются выше 0,9230, следующие уровни поддержки вступят в игру на отметках 0,9200/09 (опционы / 50% уровня Фибоначии от падения октября 2013 – января 2014). С этой точки любые неблагоприятные для австралийского доллара новости (из РБА или из Китая) поставят под угрозу 200-дневное скользящее среднее (0,9138). Выше следующие уровни сопротивления наблюдаются на уровнях 0,9339 (61,8% уровня Фибоначчи) и 0,9499/0,9500 (76,4 уровня Фибоначчи и психологическая отметка).
Пара австралиец-новозеландец продолжает пользоваться хорошим спросом выше 21-дневного скользящего среднего (сейчас – 1,0643). Индикаторы тренда и импульса устойчиво бычьи, предложения продажи на 1,0700/13 (50-дневное скользящее среднее) ждут активации. Ключевой уровень сопротивления остается на 1,0834 (100-дневное скользящее среднее и максиум широкого нисходящего тренда, формирующегося с февраля 2013 г.).
Цена тройской унции снижается
Давление на цены на золото усилилось после того, как спрос на доллар поддержало ужесточение политики ФРС. Золото закрыло неделю ниже 1300 долл. за унцию, мы наблюдаем на этом уровне сильное сопротивление. Медвежьи техданные указывают на продолжение снижения в ближайшие недели. Поддержка наблюдается на отметках $1278,5 (38,2% уровня Фибоначчи от падения августа-декабря); важнейший уровень поддержки находится на отметке $1242 (23,6% уровня Фибоначчи и разворот MACD 3 февраля, указывающий на смену тренда на бычий после падения августа-декабря).
Today's Key Issues (time in GMT):
2014-03-31T06:00:00 EUR GE Feb Retail Sales YoY, exp 0.80%, last 0.90%
2014-03-31T06:00:00 EUR GE Feb Retail Sales MoM, exp -0.50%, last 2.50%, rev 1.70%
2014-03-31T06:45:00 EUR FR 4Q F GDP YoY, exp 0.80%, last 0.80%
2014-03-31T06:45:00 EUR FR 4Q F GDP QoQ, exp 0.30%, last 0.30%
2014-03-31T07:00:00 CHF Mar KOF Leading Indicator, exp 2.05, last 2.03
2014-03-31T07:00:00 DKK 4Q F GDP YoY, exp 0.60%, last 0.60%
2014-03-31T08:00:00 NOK Feb Retail Sales W/Auto Fuel MoM, exp 0.30%, last 0.10%
2014-03-31T08:00:00 NOK Feb Credit Indicator Growth YoY, exp 5.60%, last 5.70%
2014-03-31T08:00:00 NOK Apr Norges Bank Daily FX Purchases, last 0M
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb Net Consumer Credit, exp 0.7B, last 0.7B
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb Net Lending Sec. on Dwellings, exp 1.5B, last 1.4B
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb Mortgage Approvals, exp 75.0K, last 76.9K
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb Money Supply M4 MoM, last 0.30%
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb M4 Money Supply YoY, last -0.30%
2014-03-31T08:30:00 GBP Feb M4 Ex IOFCs 3M Annualised, last 1.60%
2014-03-31T09:00:00 EUR Euro-Zone Mar CPI Estimate YoY, exp 0.60%
2014-03-31T09:00:00 EUR Euro-Zone Mar A CPI Core YoY, exp 0.80%, last 1.00%
2014-03-31T09:00:00 EUR IT Mar P CPI NIC incl. tobacco MoM, exp 0.20%, last -0.10%
2014-03-31T09:00:00 EUR IT Mar P CPI NIC incl. tobacco YoY, exp 0.40%, last 0.50%
2014-03-31T09:00:00 EUR IT Mar P CPI EU Harmonized MoM, exp 2.30%, last -0.30%
2014-03-31T09:00:00 EUR IT Mar P CPI EU Harmonized YoY, exp 0.40%, last 0.40%
2014-03-31T12:30:00 CAD Jan GDP MoM, exp 0.40%, last -0.50%
2014-03-31T12:30:00 CAD Jan GDP YoY, last 2.30%
2014-03-31T12:30:00 CAD Jan Average Weekly Earnings YoY, last 2.50%
2014-03-31T13:00:00 USD Mar ISM Milwaukee, exp 51, last 48.59
2014-03-31T13:45:00 USD Mar Chicago Purchasing Manager, exp 59, last 59.8
2014-03-31T14:00:00 CAD 28.mars Bloomberg Nanos Confidence, last 58
2014-03-31T14:00:00 USD U.S. Releases Annual Wholesale Inventory and Sales Revisions
2014-03-31T14:30:00 USD Mar Dallas Fed Manf. Activity, exp 3, last 0.3
The Risk Today:
EURUSD Пара пытается восстановиться в районе поддержки 1,3708, однако техническая картина остается неблагоприятной. Часовое сопротивление для краткосрочного восстановления расположено на отметках 1,3779 (внутридневной максимум) и 1,3847 (максимум 25 марта 204 г.). В среднесрочной перспективе преодоление уровня поддержки 1,3834 (минимум 11 марта 2014 г., также растущий канал) в сочетании со сформировавшимися условиями перекупленности указывает на дальнейшее понижение до поддержки 1,3643. Недавно установленный максимум на уровне 1,3967 сыграет роль сопротивления.
GBPUSD Пара продолжает расти после успешного тестирования уровня, образованного линией канала восходящего тренда. Сейчас GBP/USD тестирует часовое сопротивление на отметке 1,6666. Следующий уровень сопротивления – 1,6718. Часовые уровни поддержки: 1,6598 (минимум 28 марта 2014 г.) и 1,6555 (минимум 27 марта 2014 г.). В долгосрочной перспективе пробитие канала восходящего тренда сверху вниз нейтрализует текущую «бычью» динамику, заданную преодолением уровня сопротивления 1,6668 (максимум 24 января 2014 г.). Сильная горизонтальная поддержка расположена на отметке 1,6220 (минимум 17 декабря 2013 г.).
USDJPY Техническая картина улучшилась после преодоления парой сопротивления на уровне 102,68. В краткосрочной перспективе можно прогнозировать дальнейший рост. Часовое сопротивление: 103,43 и 103,76. Часовая поддержка: 102,68 (прежний уровень сопротивления) и 102,43 (максимум 27 марта 2014 г.). В долгосрочной перспективе можно прогнозировать «бычью» динамику при условии, что ключевая поддержка на уровне 200-дневной скользящей средней (около 100,66) и уровень 99,57 (линия восходящего тренда с минимума 93,79 (13 июня 2013 г.) выдержат натиск. Основное сопротивление сосредоточено на уровне 110,66 (максимум 15 августа 2008 г.).
USDCHF Пара продолжает продвигаться выше по графику. Однако USD/CHF может не закрепить рост выше уровня 0,8874 (38,2% коррекция Фибоначчи), особенно учитывая значительное сопротивление на отметках 0,8896 и 0,8930. Часовая поддержка задана уровнем 0,8834 (внутридневной минимум) и линий канала восходящего тренда (около 0,8807). В более долгосрочной перспективе структуру, которая начинается на уровне 0,9972 (24 июля 2012 г.), следует рассматривать как длительную фазу коррекции. Текущее улучшение технической картины указывает на ослабление понижательного давления.
http://ru.swissquote.com/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter