26 апреля 2024 БКС Экспресс Кокорева Анна
Макродрайверы
• Индексы S&P 500 и NASDAQ по итогам основной торговой сессии 23 апреля закрылись в символическом плюсе на 0,02% и 0,10%. Индекс Russell 2000 снизился на 0,45%. В начале сессии инвесторы удерживали индексы на плаву, но после публикации ряда неудачных отчетов компаний технологического сектора котировки начали снижаться.
Технологический «динозавр» IBM упал на 9% после того, как его квартальная выручка не оправдала ожиданий, компания также объявила о приобретении HashiCorp за $6,40 млрд.
Акции компании Meta* резко снизились после окончания основных торгов (-16,3%), несмотря на то, что прибыль и выручка за текущий квартал оказались выше ожиданий. Однако прогноз по выручке на II квартал расстроил инвесторов, а прогноз по расходам на ИИ заставил еще сильнее беспокоиться о будущих результатах.
Cреднее значение прогноза по выручке компании в следующем квартале составляет $37,75 млрд., консенсус-прогноз аналитиков был несколько выше $38,30 млрд. Глава компании подчеркнул, что инвестиции в ИИ растут, и к тому времени, когда они начнут приносить прибыль, у нее появится большой опыт и наработки в этом направлении. Это заявление усилило распродажи в акциях компании. Прогноз капитальных затрат на 2024 г. был повышен с $30–37 млрд до $35–40 млрд.
Сегодня внимание инвесторов будет обращено к акциям Microsoft, Google, Snap и других крупных компаний.
Ставки по ипотечным кредитам достигли новых максимумов года, вызывая опасения, что замороженный рынок жилья не разморозится до начала весенне-летнего сезона. Между тем, заказы на товары длительного пользования подскочили в марте благодаря подъему в секторе производства самолетов и автомобилей, но показали, что в большинстве отраслей промышленности сохраняется разнонаправленная динамика.
На открытии индексы падают на фоне вышедшей макростатистики.
Фьючерсы на индексы S&P 500 (SPYF- 6.24) и NASDAQ (NASD-6.24) на Московской бирже снижаются.
• Европейский рынок (STOX-6.24) торгуется в минусе. Ложку дегтя в позитивный настрой инвесторов добавила Изабель Шнабель, член ЕЦБ, заявив, что, несмотря на сокращение темпов роста инфляции в начале года, в следующие месяцы ситуация может быть нестабильной из-за роста заработных плат. Но больше всего она обеспокоена инфляцией в сфере услуг, которая сохраняется на уровне 4%. Снижение ставки в июне произойдет только после того, как регулятор убедится, что темпы роста оплаты труда замедлились или остановились вовсе.
• Фьючерс на гонконгский Hang Seng (HANG-6.24) растет. Индекс в четверг продолжил восходящее движение, поднявшись чуть выше 200-дневной скользящей средней, но быстро отступил назад, завершив день в небольшом плюсе.
• Nikkei 225 (NIKK-6.24) возобновил нисходящую коррекцию и потерял 2,16%. Существенное падение продемонстрировали акции компаний технологического сектора на фоне резкого снижения акций Meta*.
Также рынок обеспокоен существенным ослаблением национальной валюты к доллару США. На сегодняшний день курс достиг 155 иен. 25 апреля началось двухдневное заседание Банка Японии, и тема слабой иены может стать там ключевой, но вероятность интервенций крайне мала.
• Золото (GOLD-6.24) вернулось к росту. Согласно данным COMEX, драгметалл с поставкой в июне торгуется в районе $2340 за унцию.
• Нефть (BR-6.24) марки Brent торгуется по $88,39 за баррель. Поддержку черному золоту оказывают политика ОПЕК+ по сокращению добычи, оживление экономики Китая, локальная коррекция в индексе доллара DXY, продолжающийся конфликт на Ближнем Востоке.
• Фьючерсе на природный газ (NG-6.24) снижается. Сегодня EIA обновит еженедельные данные по рынку природного газа.
ВВП США: хуже ожиданий
Бюро экономического анализа США опубликовало предварительные данные по темпам роста ВВП в I квартале. Рост составил скромные 1,6% квартал к кварталу (кв/кв) против ожидаемых 2,5%, это худший показатель за последние 16 месяцев.
Негативное влияние на динамику ВВП США оказал торговый дефицит и слабый рост запасов. Однако если вы оптимист, то, пристально вглядевшись в отчет, найдете чем «наполовину заполнить свой стакан». Потребительские расходы в I квартале выросли на 2,5%. Рынок труда силен, а заработные платы растут быстрее инфляции.
Кроме того, не стоит забывать, что это первичная оценка, а значит, все еще может быть хорошо.
На фоне негативной статистики и смешанной отчетности компаний коррекция в индексе S&P 500 продолжится, ближайшая остановка вероятна в районе 4880.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
• Индексы S&P 500 и NASDAQ по итогам основной торговой сессии 23 апреля закрылись в символическом плюсе на 0,02% и 0,10%. Индекс Russell 2000 снизился на 0,45%. В начале сессии инвесторы удерживали индексы на плаву, но после публикации ряда неудачных отчетов компаний технологического сектора котировки начали снижаться.
Технологический «динозавр» IBM упал на 9% после того, как его квартальная выручка не оправдала ожиданий, компания также объявила о приобретении HashiCorp за $6,40 млрд.
Акции компании Meta* резко снизились после окончания основных торгов (-16,3%), несмотря на то, что прибыль и выручка за текущий квартал оказались выше ожиданий. Однако прогноз по выручке на II квартал расстроил инвесторов, а прогноз по расходам на ИИ заставил еще сильнее беспокоиться о будущих результатах.
Cреднее значение прогноза по выручке компании в следующем квартале составляет $37,75 млрд., консенсус-прогноз аналитиков был несколько выше $38,30 млрд. Глава компании подчеркнул, что инвестиции в ИИ растут, и к тому времени, когда они начнут приносить прибыль, у нее появится большой опыт и наработки в этом направлении. Это заявление усилило распродажи в акциях компании. Прогноз капитальных затрат на 2024 г. был повышен с $30–37 млрд до $35–40 млрд.
Сегодня внимание инвесторов будет обращено к акциям Microsoft, Google, Snap и других крупных компаний.
Ставки по ипотечным кредитам достигли новых максимумов года, вызывая опасения, что замороженный рынок жилья не разморозится до начала весенне-летнего сезона. Между тем, заказы на товары длительного пользования подскочили в марте благодаря подъему в секторе производства самолетов и автомобилей, но показали, что в большинстве отраслей промышленности сохраняется разнонаправленная динамика.
На открытии индексы падают на фоне вышедшей макростатистики.
Фьючерсы на индексы S&P 500 (SPYF- 6.24) и NASDAQ (NASD-6.24) на Московской бирже снижаются.
• Европейский рынок (STOX-6.24) торгуется в минусе. Ложку дегтя в позитивный настрой инвесторов добавила Изабель Шнабель, член ЕЦБ, заявив, что, несмотря на сокращение темпов роста инфляции в начале года, в следующие месяцы ситуация может быть нестабильной из-за роста заработных плат. Но больше всего она обеспокоена инфляцией в сфере услуг, которая сохраняется на уровне 4%. Снижение ставки в июне произойдет только после того, как регулятор убедится, что темпы роста оплаты труда замедлились или остановились вовсе.
• Фьючерс на гонконгский Hang Seng (HANG-6.24) растет. Индекс в четверг продолжил восходящее движение, поднявшись чуть выше 200-дневной скользящей средней, но быстро отступил назад, завершив день в небольшом плюсе.
• Nikkei 225 (NIKK-6.24) возобновил нисходящую коррекцию и потерял 2,16%. Существенное падение продемонстрировали акции компаний технологического сектора на фоне резкого снижения акций Meta*.
Также рынок обеспокоен существенным ослаблением национальной валюты к доллару США. На сегодняшний день курс достиг 155 иен. 25 апреля началось двухдневное заседание Банка Японии, и тема слабой иены может стать там ключевой, но вероятность интервенций крайне мала.
• Золото (GOLD-6.24) вернулось к росту. Согласно данным COMEX, драгметалл с поставкой в июне торгуется в районе $2340 за унцию.
• Нефть (BR-6.24) марки Brent торгуется по $88,39 за баррель. Поддержку черному золоту оказывают политика ОПЕК+ по сокращению добычи, оживление экономики Китая, локальная коррекция в индексе доллара DXY, продолжающийся конфликт на Ближнем Востоке.
• Фьючерсе на природный газ (NG-6.24) снижается. Сегодня EIA обновит еженедельные данные по рынку природного газа.
ВВП США: хуже ожиданий
Бюро экономического анализа США опубликовало предварительные данные по темпам роста ВВП в I квартале. Рост составил скромные 1,6% квартал к кварталу (кв/кв) против ожидаемых 2,5%, это худший показатель за последние 16 месяцев.
Негативное влияние на динамику ВВП США оказал торговый дефицит и слабый рост запасов. Однако если вы оптимист, то, пристально вглядевшись в отчет, найдете чем «наполовину заполнить свой стакан». Потребительские расходы в I квартале выросли на 2,5%. Рынок труда силен, а заработные платы растут быстрее инфляции.
Кроме того, не стоит забывать, что это первичная оценка, а значит, все еще может быть хорошо.
На фоне негативной статистики и смешанной отчетности компаний коррекция в индексе S&P 500 продолжится, ближайшая остановка вероятна в районе 4880.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter