Координаты рынка
Мировые фондовые рынки
По итогам торгов понедельника локально перегретые европейские фондовые индексы преимущественно умеренно снизились (EuroTOP100: -0,5%; DAX: +0,1%; САС40: -0,5%) на фоне публикации не содержащей позитива, хотя и второстепенной статистики и близящегося заседания ФРС (вторник-среда). Торговая активность была невысокой.
Американский фондовый рынок не показал согласованной динамики по ключевым индексам (SnP500: -0,2%; Dow Jones IA: -0,1%; NASDAQ Composite: +0,1%) на фоне снижения аппетита к риску перед заседанием ФРС и отчетностью ключевых компаний в середине недели. Так, акции Apple, отчетность которой выйдет сегодня, потеряли 3,2%; акции нефтегазового сектора, отчитывающиеся в конце недели, на фоне слабой нефти, стали аутсайдерами торгов. Не поддержала рынок и статистика: продажи новостроек в США упали на 11,5% м/м, до 468 тыс., минимума с конца 2014г. Торговая активность на рынке акций США также заметно снизилась.
Российский фондовый рынок
На российский рынок акций в понедельник вернулись коррекционные настроения после двух дней роста. Способствовали снижению ключевых индексов слабая нефть и рубль, а также негативная динамика фондовых рынков развитых стран. Вновь сильно выступили акции финансового сектора: акции Сбербанка (+2,0%) обновили максимумы с февраля 2014 года на фоне на фоне продолжающейся переоценки банка, бумаги МосБиржи взлетели на 3,4%. В аутсайдеры не только сектора, но и среди ликвидных бумаг по итогам дня, несколько неожиданно попали акции ВТБ (-3,3%), откатившиеся к 50-дневной средней. Из ключевых секторов выделим также разнонаправленную динамику в потребсекторе: при сильном падении акций Магнита (-6,0%) остальные ликвидные бумаги преимущественно выросли (Лента: +2,4%; М.Видео: +2,1%; Дикси: +0,6%), что является отражением ребалансировки портфелей внутри сектора и новостями о выходе на LSE нового выпуска GDR Ленты. В остальных секторах доминировала негативная динамика. Так, в нефтегазовом секторе скорректировались Лукойл (-1,7%), Роснефть (-1,2%) и Сургутнефтегаз (-2,5%), - тут рост показали лишь Татнефть (+1,8%) и Башнефть (+0,8%). В металлургах отметим умеренную динамику ключевых «фишек» и производителей драгметаллов, а также рост ММК (+2,8%) при слабости НЛМК (-2,5%), Алросы (-2,7%) и ВСМПО (-2,5%). В электроэнергетике, ставшей аутсайдером среди ключевых сегментов рынка, ключевые «фишки» потеряли 1,8%-3,6% («против» рынка двигались сильные бумаги: Э.Он Россия и Энел Россия). Среди прочих бумаг отметим рост Яндекса (+3,1%) перед финочтетности, которая ожидается неплохой.
Товарные рынки
Как мы опасались, риски снижения по нефти начали реализоваться - мы ждем продолжения нисходящего движения к 45,5-46 долл./барр. на фоне неопределенности перед заседанием ФРС. Тем не менее, длительного закрепления ниже 48 долл./барр. мы не рассматриваем в качестве базового сценария. Ясность по поводу политики Федрезерва появится вечером в среду, до тех пор нефть будет не в фаворе. Плюс к этому ожидается публикация данных по запасам нефти и нефтепродуктов в США - по консенсусу Bloomberg, чудес здесь также ожидать не стоит.
Наши прогнозы и рекомендации
На глобальные рынки акций в начале недели вернулись негативные настроения. Импульс к росту после представленных М.Драги планов расширения объемов покупки госбумаг исчерпался, инвесторы вновь настороженно оценивают текущую статистику (вчера были представлены слабые данные по новостройкам в США) и корпоративную отчетность. На сырьевых рынках на этом фоне наблюдалось некоторое усиление негативного тренда последних дней – нефть Brent откатилась к минимумам конца сентября, металлы пока удерживаются в сформированных боковиках, но фактор сильного доллара не способствует их ценовому росту. На наш взгляд, вблизи текущих уровней мировые рынки акций могут нащупать поддержку и постараться удержать ее до 28 октября, когда состоится заседание ФРС. Данные по экономике США пока поступают неоднозначные, поэтому регулятор может воздержаться от четкого указания тайминга повышения ставки, а это может быть воспринято инвесторами как повод для покупок в конце текущей – начале следующей недели.
Российский рынок акций под влиянием слабой нефти протестировал ближайшую зону поддержки в районе 1695-1700 пунктов по индексу ММВБ, несмотря на ралли в банках. Мы отмечаем сохранение стабильного спроса на локальные рублевые активы, стабильность курса рубля и отсутствие возмущения в индексе волатильности RTSVX и абсолютном значении суверенного CDS-спрэда. Это может являться отражением консолидированных настроений трейдеров, которые пока не готовы ликвидировать свои позиции, ожидая непродолжительной и не глубокой коррекции цен на нефть.
Российский рынок акций в начале торгов во вторник снизится примерно на 0.5% по индексу ММВБ, в течение дня вероятно сохранение негативных настроений. Слабая нефть лишает рынок идей для роста, что может затруднить выход в область семимесячных максимумов по индексу ММВБ. Более того, в ближайшие дни мы видим риски отката индекса ММВБ к зоне поддержки 1680-1690 пунктов, при этом падение индекса РТС может быть более существенным из-за рисков ослабления курса рубля по завершении налогового периода.
Корпоративные новости
Трансаэро собирается подать заявление о собственном банкротстве
Авиакомпания Трансаэро в лице гендиректора Дмитрия Сапрыкина уведомила о намерении обратиться в арбитражный суд с заявлением о признании банкротом, следует из информации Единого федерального реестра сведений о фактах деятельности юрлиц. В суде находятся уже два заявления о банкротстве Трансаэро - от Сбербанка и Альфа-банка.
Выделение ГТС Газпрома в отдельную компанию приведет к росту транспортного тарифа вдвое - компания
Выделение газотранспортной системы в отдельную компанию лишит Газпром возможности субсидировать ее за счет экспорта и обернется двукратным ростом тарифа, заявил в интервью Коммерсанту начальник департамента 817 Газпрома Виталий Хатьков.
РусГидро повысило стоимость строительства дальневосточных станций до 88 млрд руб.
РусГидро заключит дополнительное соглашение к договору с Росимуществом и Минэнерго о новых параметрах проектов строительства четырех станций на Дальнем Востоке, их новая предельная стоимость оценивается в 87,8 млрд руб., сообщили Интерфаксу в компании. Ранее компания оценивала общую стоимость строительства первой очереди Сахалинской ГРЭС-2, первой очереди Якутской ГРЭС-2, второй очереди Благовещенской ТЭЦ и ТЭЦ в Совгавани в 63 млрд руб.
Цены на газ и тарифы на его транспортировку в 2016 г. предлагается повысить на 2%, в 2017-18 гг. на 3%, для электросетей с 1 июля 2015 - на 7,5%
Индексацию цены на газ, а также тарифов на транспортировку газа в 2016 году предлагается провести на 2%, а в 2017 и 2018 годах - на 3%, говорится в прогнозе Минэкономразвития, внесенном в пятницу вместе с проектом бюджета в Госдуму, размещенном в базе данных Госдумы. Рост тарифов для электросетевых организаций с 1 июля 2016 года предлагается установить на уровне 7,5%.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Мировые фондовые рынки
По итогам торгов понедельника локально перегретые европейские фондовые индексы преимущественно умеренно снизились (EuroTOP100: -0,5%; DAX: +0,1%; САС40: -0,5%) на фоне публикации не содержащей позитива, хотя и второстепенной статистики и близящегося заседания ФРС (вторник-среда). Торговая активность была невысокой.
Американский фондовый рынок не показал согласованной динамики по ключевым индексам (SnP500: -0,2%; Dow Jones IA: -0,1%; NASDAQ Composite: +0,1%) на фоне снижения аппетита к риску перед заседанием ФРС и отчетностью ключевых компаний в середине недели. Так, акции Apple, отчетность которой выйдет сегодня, потеряли 3,2%; акции нефтегазового сектора, отчитывающиеся в конце недели, на фоне слабой нефти, стали аутсайдерами торгов. Не поддержала рынок и статистика: продажи новостроек в США упали на 11,5% м/м, до 468 тыс., минимума с конца 2014г. Торговая активность на рынке акций США также заметно снизилась.
Российский фондовый рынок
На российский рынок акций в понедельник вернулись коррекционные настроения после двух дней роста. Способствовали снижению ключевых индексов слабая нефть и рубль, а также негативная динамика фондовых рынков развитых стран. Вновь сильно выступили акции финансового сектора: акции Сбербанка (+2,0%) обновили максимумы с февраля 2014 года на фоне на фоне продолжающейся переоценки банка, бумаги МосБиржи взлетели на 3,4%. В аутсайдеры не только сектора, но и среди ликвидных бумаг по итогам дня, несколько неожиданно попали акции ВТБ (-3,3%), откатившиеся к 50-дневной средней. Из ключевых секторов выделим также разнонаправленную динамику в потребсекторе: при сильном падении акций Магнита (-6,0%) остальные ликвидные бумаги преимущественно выросли (Лента: +2,4%; М.Видео: +2,1%; Дикси: +0,6%), что является отражением ребалансировки портфелей внутри сектора и новостями о выходе на LSE нового выпуска GDR Ленты. В остальных секторах доминировала негативная динамика. Так, в нефтегазовом секторе скорректировались Лукойл (-1,7%), Роснефть (-1,2%) и Сургутнефтегаз (-2,5%), - тут рост показали лишь Татнефть (+1,8%) и Башнефть (+0,8%). В металлургах отметим умеренную динамику ключевых «фишек» и производителей драгметаллов, а также рост ММК (+2,8%) при слабости НЛМК (-2,5%), Алросы (-2,7%) и ВСМПО (-2,5%). В электроэнергетике, ставшей аутсайдером среди ключевых сегментов рынка, ключевые «фишки» потеряли 1,8%-3,6% («против» рынка двигались сильные бумаги: Э.Он Россия и Энел Россия). Среди прочих бумаг отметим рост Яндекса (+3,1%) перед финочтетности, которая ожидается неплохой.
Товарные рынки
Как мы опасались, риски снижения по нефти начали реализоваться - мы ждем продолжения нисходящего движения к 45,5-46 долл./барр. на фоне неопределенности перед заседанием ФРС. Тем не менее, длительного закрепления ниже 48 долл./барр. мы не рассматриваем в качестве базового сценария. Ясность по поводу политики Федрезерва появится вечером в среду, до тех пор нефть будет не в фаворе. Плюс к этому ожидается публикация данных по запасам нефти и нефтепродуктов в США - по консенсусу Bloomberg, чудес здесь также ожидать не стоит.
Наши прогнозы и рекомендации
На глобальные рынки акций в начале недели вернулись негативные настроения. Импульс к росту после представленных М.Драги планов расширения объемов покупки госбумаг исчерпался, инвесторы вновь настороженно оценивают текущую статистику (вчера были представлены слабые данные по новостройкам в США) и корпоративную отчетность. На сырьевых рынках на этом фоне наблюдалось некоторое усиление негативного тренда последних дней – нефть Brent откатилась к минимумам конца сентября, металлы пока удерживаются в сформированных боковиках, но фактор сильного доллара не способствует их ценовому росту. На наш взгляд, вблизи текущих уровней мировые рынки акций могут нащупать поддержку и постараться удержать ее до 28 октября, когда состоится заседание ФРС. Данные по экономике США пока поступают неоднозначные, поэтому регулятор может воздержаться от четкого указания тайминга повышения ставки, а это может быть воспринято инвесторами как повод для покупок в конце текущей – начале следующей недели.
Российский рынок акций под влиянием слабой нефти протестировал ближайшую зону поддержки в районе 1695-1700 пунктов по индексу ММВБ, несмотря на ралли в банках. Мы отмечаем сохранение стабильного спроса на локальные рублевые активы, стабильность курса рубля и отсутствие возмущения в индексе волатильности RTSVX и абсолютном значении суверенного CDS-спрэда. Это может являться отражением консолидированных настроений трейдеров, которые пока не готовы ликвидировать свои позиции, ожидая непродолжительной и не глубокой коррекции цен на нефть.
Российский рынок акций в начале торгов во вторник снизится примерно на 0.5% по индексу ММВБ, в течение дня вероятно сохранение негативных настроений. Слабая нефть лишает рынок идей для роста, что может затруднить выход в область семимесячных максимумов по индексу ММВБ. Более того, в ближайшие дни мы видим риски отката индекса ММВБ к зоне поддержки 1680-1690 пунктов, при этом падение индекса РТС может быть более существенным из-за рисков ослабления курса рубля по завершении налогового периода.
Корпоративные новости
Трансаэро собирается подать заявление о собственном банкротстве
Авиакомпания Трансаэро в лице гендиректора Дмитрия Сапрыкина уведомила о намерении обратиться в арбитражный суд с заявлением о признании банкротом, следует из информации Единого федерального реестра сведений о фактах деятельности юрлиц. В суде находятся уже два заявления о банкротстве Трансаэро - от Сбербанка и Альфа-банка.
Выделение ГТС Газпрома в отдельную компанию приведет к росту транспортного тарифа вдвое - компания
Выделение газотранспортной системы в отдельную компанию лишит Газпром возможности субсидировать ее за счет экспорта и обернется двукратным ростом тарифа, заявил в интервью Коммерсанту начальник департамента 817 Газпрома Виталий Хатьков.
РусГидро повысило стоимость строительства дальневосточных станций до 88 млрд руб.
РусГидро заключит дополнительное соглашение к договору с Росимуществом и Минэнерго о новых параметрах проектов строительства четырех станций на Дальнем Востоке, их новая предельная стоимость оценивается в 87,8 млрд руб., сообщили Интерфаксу в компании. Ранее компания оценивала общую стоимость строительства первой очереди Сахалинской ГРЭС-2, первой очереди Якутской ГРЭС-2, второй очереди Благовещенской ТЭЦ и ТЭЦ в Совгавани в 63 млрд руб.
Цены на газ и тарифы на его транспортировку в 2016 г. предлагается повысить на 2%, в 2017-18 гг. на 3%, для электросетей с 1 июля 2015 - на 7,5%
Индексацию цены на газ, а также тарифов на транспортировку газа в 2016 году предлагается провести на 2%, а в 2017 и 2018 годах - на 3%, говорится в прогнозе Минэкономразвития, внесенном в пятницу вместе с проектом бюджета в Госдуму, размещенном в базе данных Госдумы. Рост тарифов для электросетевых организаций с 1 июля 2016 года предлагается установить на уровне 7,5%.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter