24 ноября 2017 Уралсиб (ФК) | УРАЛСИБ Кэпитал - Финансовые услуги
Внешний рынок
Вчера биржи в США были закрыты в связи с выходным днем, и доходность UST10 осталась без изменений, как и котировки российских евробондов. Евро подорожал на фоне позитивной статистики по еврозоне. Цены на нефть продолжили понемногу расти.
Внутренний рынок
Несмотря на то что на большинстве мировых площадок вчера наблюдалось затишье в связи с выходным в США, объем торгов в ОФЗ был неплохим и превысил 20 млрд руб. Спрос на рублевые госбумаги сохранялся второй день подряд и был сформирован локальными участниками.
Тойота Банк сегодня проведет букбилдинг по выпуску объемом 5 млрд руб. с ориентиром купона 7,95–8,2% годовых. Ждем формирования книги заявок вблизи верхней границы.
Тамбовская область объявила о планах провести 1 декабря сбор заявок на новый выпуск облигаций объемом 3 млрд руб. Срок обращения составит восемь лет, дюрация – 5,34 года. Ориентир по ставке купона равен 8,1–8,3% годовых, что соответствует доходности к погашению 8,35–8,56% годовых и премии к кривой ОФЗ 75–95 б.п. Мы ждем формирования книги заявок чуть выше нижней границы заявленного диапазона доходности.
ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК
Банки сократили задолженность перед Федеральным казначейством, но мы ждем новой волны роста спроса на репо под залог ОФЗ сегодня и в начале следующей недели.
НОВОСТИ ЭМИТЕНТОВ
Россельхозбанк (-/Ва2/ВВ+)
Банк отчитался за 3 кв. 2017 г. по МСФО. Квартальный убыток сократился до 1,5 млрд руб., чему способствовал рост маржи и снижение стоимости риска за квартал. По словам менеджмента, в 4 кв. РСХБ еще не выйдет из убытков, но это может произойти в 2018 г., что, возможно, позволит обойтись без дальнейшей докапитализации со стороны государства. Вчера банк собрал книгу заявок на трехлетний выпуск БО-04Р с доходностью порядка 8,26% годовых
Газпром (BB+/Ba1/BBB-)
Правление одобрило увеличение инвестиционной программы на 2018 г. на 13% год к году до 1 279 млрд руб., а заимствований – на 44% до 417 млрд руб., что составит 33% от инвестпрограммы. На кривой эмитента мы отдаем предпочтение среднесрочным бумагам.
ВКРАТЦЕ
Агентство Standard & Poor's повысило рейтинг золотодобывающей компании Petropavlovsk с «В-» до «В», прогноз «Стабильный». Также до «B» повышен рейтинг приоритетных необеспеченных нот на сумму 500 млн долл., которые недавно выпустила «дочка» компании – Petropavlovsk 2016 Ltd. Повышение рейтинга отражает улучшение структуры капитала Petropavlovsk после размещения долларовых облигаций. Интерфакс.
http://www.uralsibenter.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Вчера биржи в США были закрыты в связи с выходным днем, и доходность UST10 осталась без изменений, как и котировки российских евробондов. Евро подорожал на фоне позитивной статистики по еврозоне. Цены на нефть продолжили понемногу расти.
Внутренний рынок
Несмотря на то что на большинстве мировых площадок вчера наблюдалось затишье в связи с выходным в США, объем торгов в ОФЗ был неплохим и превысил 20 млрд руб. Спрос на рублевые госбумаги сохранялся второй день подряд и был сформирован локальными участниками.
Тойота Банк сегодня проведет букбилдинг по выпуску объемом 5 млрд руб. с ориентиром купона 7,95–8,2% годовых. Ждем формирования книги заявок вблизи верхней границы.
Тамбовская область объявила о планах провести 1 декабря сбор заявок на новый выпуск облигаций объемом 3 млрд руб. Срок обращения составит восемь лет, дюрация – 5,34 года. Ориентир по ставке купона равен 8,1–8,3% годовых, что соответствует доходности к погашению 8,35–8,56% годовых и премии к кривой ОФЗ 75–95 б.п. Мы ждем формирования книги заявок чуть выше нижней границы заявленного диапазона доходности.
ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК
Банки сократили задолженность перед Федеральным казначейством, но мы ждем новой волны роста спроса на репо под залог ОФЗ сегодня и в начале следующей недели.
НОВОСТИ ЭМИТЕНТОВ
Россельхозбанк (-/Ва2/ВВ+)
Банк отчитался за 3 кв. 2017 г. по МСФО. Квартальный убыток сократился до 1,5 млрд руб., чему способствовал рост маржи и снижение стоимости риска за квартал. По словам менеджмента, в 4 кв. РСХБ еще не выйдет из убытков, но это может произойти в 2018 г., что, возможно, позволит обойтись без дальнейшей докапитализации со стороны государства. Вчера банк собрал книгу заявок на трехлетний выпуск БО-04Р с доходностью порядка 8,26% годовых
Газпром (BB+/Ba1/BBB-)
Правление одобрило увеличение инвестиционной программы на 2018 г. на 13% год к году до 1 279 млрд руб., а заимствований – на 44% до 417 млрд руб., что составит 33% от инвестпрограммы. На кривой эмитента мы отдаем предпочтение среднесрочным бумагам.
ВКРАТЦЕ
Агентство Standard & Poor's повысило рейтинг золотодобывающей компании Petropavlovsk с «В-» до «В», прогноз «Стабильный». Также до «B» повышен рейтинг приоритетных необеспеченных нот на сумму 500 млн долл., которые недавно выпустила «дочка» компании – Petropavlovsk 2016 Ltd. Повышение рейтинга отражает улучшение структуры капитала Petropavlovsk после размещения долларовых облигаций. Интерфакс.
http://www.uralsibenter.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter