6 октября 2011 ITI Capital Потавин Александр
В четверг днем российские биржевые индексы торгуются в хорошем плюсе. Индекс ММВБ по состоянию на 16 часов прибавляет 3,3%, из которых около 1,8% пришлось на утренний гэп. Внешний фон сегодня благоволит биржевым «быкам» поскольку все внешние индикаторы окрашены в зеленый цвет: фьючерс на индекс S&P-500 прибавляет +0,7%; на европейских биржах также сохраняется позитив: CAC+2,4%, DAX+1,4%, FTSE+2,2%. Цены на нефть Brent сегодня преодолели отметку $103/барр. Все эти факторы подняли котировки наших ликвидных бумаг на 2,5-5,0%. Наибольший рост сегодня демонстрируют акции сектора металлургии, где за последние два месяца котировки опустились на неоправданно низкие уровни.
На ожиданиях монетарных подарков от Банка Англии и Европейского ЦБ инвесторы сегодня с утра гнали индексы выше. Действительно Банк Англии сегодня принял решение расширить программу покупки активов до 275 млрд. фунтов ст. А вот решение ЕЦБ оставить процентную ставку без изменений, на уровне 1,50% разочаровало инвесторов, лелеявших надежды на смягчение монетарной политики из-за ухудшения долгового кризиса еврозоны. На этом фоне была нивелирована почти треть сегодняшнего роста европейских фондовых индексов.
Evraz Group прекратил переговоры о продаже 40% пакета акций шахты «Распадская». Инвесторы посчитали, что этого стоило ожидать. Это отразилось 9% подъемом котировок акций этой угольной компании. База расчета индекса ММВБ была пересмотрена, и, начиная с 25 октября 2011 года по 24 апреля 2012 года, в нее будут включены акции Мечела, а исключены акции Полиметалла. НА этом фоне сегодня бумаги Мечела растут более, чем на 6%, а вот акции Полиметалла торгуются вблизи нулевых отметок. На фоне новости о том, что Холдинг МРСК в декабре собирается произвести листинг около 25% акций на LSE, акции компании прибавляют почти 6%.
В 16-30 следим за пресс-конференцией главы ЕЦБ Жана-Клода Трише. В это же время в США будет опубликован отчет по числу обращений за пособием по безработице. Думаю, в ближайшие дни наши биржевые индексы продолжат восстановление, поэтому мы рекомендуем использовать локальные снижения котировок для аккуратных покупок. Слом нисходящего тренда произойдет, если индекс ММВБ преодолеет отметку 1350 п., а пока мы этого не увидим «медведи» будут стараться навязать рынку свою игру.
УТРО - Вчера фондовые индексы США опять завершили день хорошим ростом. Рост на европейских биржах и сильная статистика, вышедшая вчера оказали поддержку заокеанским покупателям. Индекс ISM в секторе услуг в сентябре поднялся до 53,0 п. против прогноза 52,8. А вот данные с рынка труда были неоднозначными. Так, согласно данным ADP уровень занятости в сентябре поднялся на 91 тыс. рабочих мест, против прогноза роста 70 тыс. Но в тот же день консалтинговая компания Challenger известила о стремительном росте числа планируемых увольнений в сентябре: 115,7 тыс. (максимум с апреля 2009 г.) против 51,1 тыс. в августе. Другой показатель рынка труда - компонента занятости в индексе ISM Non-manufacturing за тот же месяц снизилась на 2,9 п. до 48,7 п. В такой ситуации нельзя делать категоричных прогнозов в части правительственного отчета Non-farm payrolls (NFP), который выйдет в эту пятницу.
Несмотря на то, что вчера мы видели активные покупки в акциях американских компаний производителей материалов и нефтянки, пут-опционы на этот сектор рынка сейчас торгуются существенно выше общего уровня компаний из структуры S&P-500. Это говорит о том, что среди инвесторов сохраняется пессимизм относительно будущих цен на сырье, а значит и на динамику котировок акций сырьевых компаний.
Европейские власти вроде бы достигли определенного прогресса в вопросе программы рекапитализации банков. Например, правительство Германии готово помочь немецким банкам абсорбировать потери, которые могут возникнуть после списаний греческого долга. Поэтому европейская служба банковского надзора (EBA) планирует провести стресс-тесты для банков своего региона по сценарию получения ими крупных убытков по долгам периферийных стран зоны евро. То есть в качестве главного сейчас рассматривается сценарий контролируемого банкротства Греции, что подтверждается затягиванием процесса выделения новых кредитных траншей этой стране.
Цены на нефть марки Brentна утро четверга закрепились чуть выше отметки $102/барр., что стало возможным благодаря вчерашним данным от Минэнерго США, показавшим снижение запасов нефти на -4,7 млн. барр. Цены на промышленные металлы сегодня демонстрируют небольшой подъем в ходе торгов в Азии: медь +0,8%; никель +1,6%; алюминий +1,1%.
Сегодня мы ожидаем увидеть открытие торгов на наших биржах опять с гэпом вверх. Вчерашние торги показали, что крупные покупатели, по сути, сейчас остаются вне игры, а за счет частных инвесторов на ощутимый рост рынка пока не стоит рассчитывать. Поэтому двигаться вниз нам сейчас гораздо легче и быстрее, чем вверх. Но стоит ли сегодня ждать повторения сценария предыдущей сессии? Индекс ММВБ в среду сумел показать зыбкую, но все же поддержку на уровне 1250 п. Ее мы будем иметь в качестве опорной точки до конца недели, а сегодня мы будем просто неактивно торговаться в плюсовой зоне, так как пока явных поводов для игры на понижение нет.
Сегодня в 15-00 Банк Англии объявит решение по учетной ставке. Среди инвесторов растет уверенность в том, что БА запустит новый раунд QE в период с октября по февраль следующего года. В 15-45 ждем решения ЕЦБ по процентной ставке. В 16-30 следим за пресс-конференцией главы ЕЦБ Жана-Клода Трише. Ожидается, что Трише будет вещать о понижательных рисках для ценовой стабильности и возможности возобновления программы покупки облигаций. В это же время в США будет опубликован отчет по числу обращений за пособием по безработице.
https://iticapital.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
На ожиданиях монетарных подарков от Банка Англии и Европейского ЦБ инвесторы сегодня с утра гнали индексы выше. Действительно Банк Англии сегодня принял решение расширить программу покупки активов до 275 млрд. фунтов ст. А вот решение ЕЦБ оставить процентную ставку без изменений, на уровне 1,50% разочаровало инвесторов, лелеявших надежды на смягчение монетарной политики из-за ухудшения долгового кризиса еврозоны. На этом фоне была нивелирована почти треть сегодняшнего роста европейских фондовых индексов.
Evraz Group прекратил переговоры о продаже 40% пакета акций шахты «Распадская». Инвесторы посчитали, что этого стоило ожидать. Это отразилось 9% подъемом котировок акций этой угольной компании. База расчета индекса ММВБ была пересмотрена, и, начиная с 25 октября 2011 года по 24 апреля 2012 года, в нее будут включены акции Мечела, а исключены акции Полиметалла. НА этом фоне сегодня бумаги Мечела растут более, чем на 6%, а вот акции Полиметалла торгуются вблизи нулевых отметок. На фоне новости о том, что Холдинг МРСК в декабре собирается произвести листинг около 25% акций на LSE, акции компании прибавляют почти 6%.
В 16-30 следим за пресс-конференцией главы ЕЦБ Жана-Клода Трише. В это же время в США будет опубликован отчет по числу обращений за пособием по безработице. Думаю, в ближайшие дни наши биржевые индексы продолжат восстановление, поэтому мы рекомендуем использовать локальные снижения котировок для аккуратных покупок. Слом нисходящего тренда произойдет, если индекс ММВБ преодолеет отметку 1350 п., а пока мы этого не увидим «медведи» будут стараться навязать рынку свою игру.
УТРО - Вчера фондовые индексы США опять завершили день хорошим ростом. Рост на европейских биржах и сильная статистика, вышедшая вчера оказали поддержку заокеанским покупателям. Индекс ISM в секторе услуг в сентябре поднялся до 53,0 п. против прогноза 52,8. А вот данные с рынка труда были неоднозначными. Так, согласно данным ADP уровень занятости в сентябре поднялся на 91 тыс. рабочих мест, против прогноза роста 70 тыс. Но в тот же день консалтинговая компания Challenger известила о стремительном росте числа планируемых увольнений в сентябре: 115,7 тыс. (максимум с апреля 2009 г.) против 51,1 тыс. в августе. Другой показатель рынка труда - компонента занятости в индексе ISM Non-manufacturing за тот же месяц снизилась на 2,9 п. до 48,7 п. В такой ситуации нельзя делать категоричных прогнозов в части правительственного отчета Non-farm payrolls (NFP), который выйдет в эту пятницу.
Несмотря на то, что вчера мы видели активные покупки в акциях американских компаний производителей материалов и нефтянки, пут-опционы на этот сектор рынка сейчас торгуются существенно выше общего уровня компаний из структуры S&P-500. Это говорит о том, что среди инвесторов сохраняется пессимизм относительно будущих цен на сырье, а значит и на динамику котировок акций сырьевых компаний.
Европейские власти вроде бы достигли определенного прогресса в вопросе программы рекапитализации банков. Например, правительство Германии готово помочь немецким банкам абсорбировать потери, которые могут возникнуть после списаний греческого долга. Поэтому европейская служба банковского надзора (EBA) планирует провести стресс-тесты для банков своего региона по сценарию получения ими крупных убытков по долгам периферийных стран зоны евро. То есть в качестве главного сейчас рассматривается сценарий контролируемого банкротства Греции, что подтверждается затягиванием процесса выделения новых кредитных траншей этой стране.
Цены на нефть марки Brentна утро четверга закрепились чуть выше отметки $102/барр., что стало возможным благодаря вчерашним данным от Минэнерго США, показавшим снижение запасов нефти на -4,7 млн. барр. Цены на промышленные металлы сегодня демонстрируют небольшой подъем в ходе торгов в Азии: медь +0,8%; никель +1,6%; алюминий +1,1%.
Сегодня мы ожидаем увидеть открытие торгов на наших биржах опять с гэпом вверх. Вчерашние торги показали, что крупные покупатели, по сути, сейчас остаются вне игры, а за счет частных инвесторов на ощутимый рост рынка пока не стоит рассчитывать. Поэтому двигаться вниз нам сейчас гораздо легче и быстрее, чем вверх. Но стоит ли сегодня ждать повторения сценария предыдущей сессии? Индекс ММВБ в среду сумел показать зыбкую, но все же поддержку на уровне 1250 п. Ее мы будем иметь в качестве опорной точки до конца недели, а сегодня мы будем просто неактивно торговаться в плюсовой зоне, так как пока явных поводов для игры на понижение нет.
Сегодня в 15-00 Банк Англии объявит решение по учетной ставке. Среди инвесторов растет уверенность в том, что БА запустит новый раунд QE в период с октября по февраль следующего года. В 15-45 ждем решения ЕЦБ по процентной ставке. В 16-30 следим за пресс-конференцией главы ЕЦБ Жана-Клода Трише. Ожидается, что Трише будет вещать о понижательных рисках для ценовой стабильности и возможности возобновления программы покупки облигаций. В это же время в США будет опубликован отчет по числу обращений за пособием по безработице.
/Компиляция. 6 октября. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
https://iticapital.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу