23 января 2012 Альпари Антонов Владислав
Евро/доллар и фунт/доллар за последнюю неделю отбили практически все потери, понесенные в первой половине января. Евро укрепилась к доллару на 2.00%, британский фунт на 1.68%.
В понедельник валютный рынок открылся по евро и фунту против доллара с гэпами вниз. Это была реакция на пятничное решение рейтингового агентства Standard & Poor's понизить рейтинги 9 странам еврозоны, включая, Францию и Австрию. Рейтинги Франции и Австрии снижены с максимального уровня ААА.
В понедельник агентство S&P объявило о снижении рейтинга Европейского стабилизационного фонда (EFSF) с уровня AAA до AA+. Реакция была уже слабой. Гэпы закрыли и до вторника валютные пары EURUSD и GBPUSD торговались в боковом тренде. В США был выходной день, вследствие чего финансовые рынки в стране оставались закрытыми.
После понижения кредитных рейтингов, участники рынка следили за переговорами между греческим правительством и частными кредиторами по поводу списания части задолженности. Сегодня воскресенье и пока переговоры не увенчались успехом.
Во вторник курс евро/доллар с открытия азиатской сессии поднимался на 1500 пунктов. Падение доллара и рост евро/доллара было вызвано экономическими данными из Китая. Индекс ВВП в Китае за четвертый квартал оказался выше ожиданий и составил +8.9% за год против 9,1% в 3 квартале и прогноза 8,6%.
На европейской сессии единая валюта получила поддержку от опубликованного отчета Германии по индексу экономических настроений ZEW и проведенных аукционов в Испании, Греции, Бельгии и EFSF. Индекс ZEW сократил отрицательное значение до -21,6 против прогноза -48.6.
Правительство Испании разместило казначейские векселя на 12 и 18 месяцев на сумму 4,88 млрд. евро (планировалось разместить от 4 до 5 млрд. евро). Доходность по облигациям снизилась почти в 2 раза по сравнению с декабрьским аукционом. Доходность по долговым бумагам со сроком погашения через 12 месяцев упала с 4,050% до 2,049%, по векселям с погашением через 18 месяцев с 4,226% до 2,399%.
Греция разместила казначейские векселя сроком обращения три месяца на сумму 1,25 миллиарда евро. Доходность по размещению составила 4,64% против 4,69% на прошлом аналогичном аукционе (20 декабря). Доходность снизилась незначительно. Спрос превысил предложение в 2,9 раза против показателя в 2,91 раза месяцем ранее.
Бельгия на аукционе продала на 2,96 млрд. евро бумаг против планируемых 3 млрд. евро. Страна продавала облигации с погашением в апреле 2012 и в январе 2013 с доходностью 0,429% (против 0,264% ранее) и 1,162% (против 2,167% ранее) соответственно. EFSF продал 6-месячных векселей на 1,501 млрд. евро.
Евро/доллар совершил рывок к $1.2808 и, коснувшись двадцать восьмой фигуры, откатился к уровню 1,2711. Британский фунт против доллара укреплялся на фоне роста евро/доллара. От чрезмерного укрепления фунта против доллара сдерживал своим ростом кросс EURGBP. После достижения уровня 1,5403 курс GBPUSD вернулся к линии LB. Снижение котировок на фондовых рынках к закрытию дня способствовало снижению спроса на рисковые активы.
Во вторник американские фондовые индексы на фоне позитивной экономической статистики из США, Китая и Германии, завершили торги ростом, хотя рост индекса DJI наблюдался только в первый час торгов после открытия рынка, затем индекс до закрытия снижался.
В среду падение американского доллара продолжилось. На европейской сессии был скачок вверх, но EURUSD быстро откатился к минимуму 1.2733 после того, как представитель агентства Fitch предупредил о возможном понижении долгового рейтинга Италии на две ступени. Ранее, в интервью агентству Bloomberg управляющий директор Fitch Эдвард Паркер заявил, что предпринимаемые Грецией меры по стабилизации бюджета и госдолга вряд ли дадут желаемые результаты, так как страна уже несостоятельна и в скором времени объявит о дефолте. По оценкам агентства, Греция не сможет выполнить обязательства по погашению задолженности 20 марта, когда ей предстоит выплатить около 14,4 млрд евро.
Несмотря на предупреждения, что Fitch рассматривает понижение кредитного рейтинга Италии сразу на два уровня, евробыки черпали силы от проведенных аукционов в Португалии и Германии, и информации о том, что МВФ планирует увеличить свои ресурсы на 500 млрд. долларов до 1 триллиона долларов.
Что касается фунта, то GBPUSD ходил за EURUSD. На американской сессии, когда давление с кросса EURGBP ослабло, GBPUSD выстрелил к 1,5434. Закрытие проходило около нового внутридневного максимума 1,5440.
В среду курс EURUSD закрепился выше 28 фигуры. По итогам дня внутридневной максимум был зафиксирован на уровне 1,2863. Движение было дерганным и импульсивным, тем не менее, евробыки смогли подобраться вплотную к максимуму 1,2877 от 13.01.12.
В четверг евро/доллар и фунт/доллар пошли к новым максимумам. Доллар продавали в преддверие аукционов гособлигаций Испании и Франции. Рост евро начался ближе к 13:00 мск. Отчет ЕЦБ опубликованный в 13 мск. не оказал давления на единую валюту. Как сообщил ЕЦБ, в ноябре дефицит текущих операций, скорректированный с учетом сезонных колебаний, сократился до -Е1,8 млрд. от –Е7,5 млрд. в октябре. Показатель без учета сезонных корректировок зарегистрировал сокращение до Е1,0 млрд. против Е1,7 млрд. в октябре.
В четверг курс евро к доллару укрепился на фоне удачных размещений долговых бумаг правительствами Испании и Франции, а также на вере, что властям Греции удастся договориться с частными кредиторами о списании греческого долга, как минимум на 50%.
Фондовые площадки в Европе и США на фоне статданных и финансовой отчетности Bank of America и Morgan Stanley завершили торги ростом. Число первичных заявок на пособие по безработице в США за последнюю неделю снизилось. Темпы роста потребительских цен в США в декабре 2011 года в годовом исчислении замедлились. Что касается строительного сектора, то значения оказались ниже прогноза и предыдущего значения.
Курс GBPUSD на американской сессии вырос до 1,5491. Когда открылась американская сессия, кросс EURGBP развернулся вниз. Тем самым давление на фунт ослабло, и GBPUSD двинулся вверх. EURUSD в этом время снижался. Фунт зафиксировал новый внутридневной максимум 1,5491. Курс евро/доллар по итогам дня с уровня 1,2850 вырос до 1,2970.
В пятницу курс евро/доллар продолжил повышение до нового максимума 1.2985. Однако, на фоне частичного закрытия длинных позиций (фиксация прибыли) курс EURUSD снизился сначала до 1,2950 и далее на стоп-ордерах свалился до 1,2890. Падение временно остановилось на фибо уровне 23,6%.
Курс GBPUSD отметился на 1,55 и следом за евро/долларом снизился до 1,5449. Розничные продажи в Великобритании по году оказались выше прогноза на 0,2%, но получилось так, что на фоне роста доллара новости проигнорировали.
После частичной фиксации прибыли, на американской сессии участники рынка продолжили продавать доллар США, только изменили приоритет по валютам. Значительно против доллара укрепился австралийский доллар и британский фунт. Доллар снижался в течение недели на ожиданиях, что переговоры греческих властей с частными инвесторами по списанию части долга завершатся в ближайшее время успешно. Сегодня воскресенье, переговоры продолжаются.
Британский фунт вырос до 1,5570 на заявлениях члена Управляющего Совета Банка Англии Бена Броадбента о том, что никакого решения о повышении в феврале суммы на количественное ослабление кредитно-денежной политики в Великобритании заранее не принималось.
Если сравнивать закрытие евро с AUDUSD и GBPUSD, то в пятницу евро на американской сессии так и не смогла переписать максимум 1,2985 и протестировать 30 фигуру. Трейдеры перед выходными днями начали закрывать длинные позиции по евро, так как неизвестно чем закончатся переговоры властей Греции с частными кредиторами по списанию части долга. На момент написания обзора, переговоры в настоящее продолжаются, решений никаких не принято.
В случае заключения договоренности с частными кредиторами, Евросоюз и МВФ обещают Греции новую кредитную поддержку в размере 130 миллиардов евро. В случае провала переговоров, по мнению экспертов, Грецию ожидает дефолт. Курс EURUSD закрылся по 1,2929. Так как пока неизвестно, чем завершатся переговоры, то неизвестно, как в понедельник откроется рынок.
Если отталкиваться от старших графиков, то до 1,3060/80 запас для роста есть. От 1,2624 формируется разворотная модель, но даже при росте к 1,3440, медвежий тренд останется в силе. Если рынок откроется ростом, то по основному сценарию ожидаю повышение до линии U3 – 1.3040.
В своем последнем обзоре я писал, что на дневном графике флэт затянулся еще на неделю. Евро/доллар снизился до расчетной цели, только с задержкой по времени. Падение началось не после рождественских праздников, а после нового года.
На минувшей неделе, после снижения S&P кредитного рейтинга девяти странам ЕС, евро/доллар отскочил от минимума 1,2624. Это техническая коррекция, которая началась под успешные переговоры по списанию греческого долга, которые еще не завершились. Есть ли риски уйти выше 1,3080? Есть риски уйти к 1,3440. Все зависит от того, чем завершатся переговоры, и как медведи будут закрывать короткие позиции. Если смотреть на недельный прогноз, то пока движение идет по нему и коррекция завершается на уровне 1,3060. Сейчас цена стоит около уровня фибо 23,6%. Зона сопротивления сильная, поэтому может на этом уровне задержаться на двое суток. Положительные новости по Греции усилят давление на медведей.
На недельном графике все остается без изменений. Цель для снижения сейчас находится на уровне 1,2330.
По итогам пятницы курс GBPUSD при поддержке кросса EURGBP достиг уровня 1,5576. Дневная трендовая линия проходит через уровень 1,5640, так что до этого уровня, скорее всего быки будут гнать продавцов. В понедельник с открытия рынка пара после пятничного роста может откатиться до линии U1. С покупками я бы не торопился, так как АО составляет 0,0056. GBPUSD при росте EURGBP, может откатиться до линии Lb.
Прогноз, который у меня оставался, исполнился отлично. Курс GBPUSD вплотную подобрался к линии Lb. Трендовая линия проходит через 1,5640. Думаю, что под линией тренда остановимся. Не исключаю и того, что флэт продлится около двух недель. Я же пока настроен на новый минимум в район 1,4936. Прогнозом показал, как по ценовой модели должен происходить отскок.
Фунт/доллар снижался до 1,5235. Даже не достиг линии поддержки. Я не стал убирать прогноз на снижение, так как по-прежнему настроен на ослабление фунта против доллара США. Глубина отката будет зависеть от результатов переговоров греческих властей и частными кредиторами.
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
В понедельник валютный рынок открылся по евро и фунту против доллара с гэпами вниз. Это была реакция на пятничное решение рейтингового агентства Standard & Poor's понизить рейтинги 9 странам еврозоны, включая, Францию и Австрию. Рейтинги Франции и Австрии снижены с максимального уровня ААА.
В понедельник агентство S&P объявило о снижении рейтинга Европейского стабилизационного фонда (EFSF) с уровня AAA до AA+. Реакция была уже слабой. Гэпы закрыли и до вторника валютные пары EURUSD и GBPUSD торговались в боковом тренде. В США был выходной день, вследствие чего финансовые рынки в стране оставались закрытыми.
После понижения кредитных рейтингов, участники рынка следили за переговорами между греческим правительством и частными кредиторами по поводу списания части задолженности. Сегодня воскресенье и пока переговоры не увенчались успехом.
Во вторник курс евро/доллар с открытия азиатской сессии поднимался на 1500 пунктов. Падение доллара и рост евро/доллара было вызвано экономическими данными из Китая. Индекс ВВП в Китае за четвертый квартал оказался выше ожиданий и составил +8.9% за год против 9,1% в 3 квартале и прогноза 8,6%.
На европейской сессии единая валюта получила поддержку от опубликованного отчета Германии по индексу экономических настроений ZEW и проведенных аукционов в Испании, Греции, Бельгии и EFSF. Индекс ZEW сократил отрицательное значение до -21,6 против прогноза -48.6.
Правительство Испании разместило казначейские векселя на 12 и 18 месяцев на сумму 4,88 млрд. евро (планировалось разместить от 4 до 5 млрд. евро). Доходность по облигациям снизилась почти в 2 раза по сравнению с декабрьским аукционом. Доходность по долговым бумагам со сроком погашения через 12 месяцев упала с 4,050% до 2,049%, по векселям с погашением через 18 месяцев с 4,226% до 2,399%.
Греция разместила казначейские векселя сроком обращения три месяца на сумму 1,25 миллиарда евро. Доходность по размещению составила 4,64% против 4,69% на прошлом аналогичном аукционе (20 декабря). Доходность снизилась незначительно. Спрос превысил предложение в 2,9 раза против показателя в 2,91 раза месяцем ранее.
Бельгия на аукционе продала на 2,96 млрд. евро бумаг против планируемых 3 млрд. евро. Страна продавала облигации с погашением в апреле 2012 и в январе 2013 с доходностью 0,429% (против 0,264% ранее) и 1,162% (против 2,167% ранее) соответственно. EFSF продал 6-месячных векселей на 1,501 млрд. евро.
Евро/доллар совершил рывок к $1.2808 и, коснувшись двадцать восьмой фигуры, откатился к уровню 1,2711. Британский фунт против доллара укреплялся на фоне роста евро/доллара. От чрезмерного укрепления фунта против доллара сдерживал своим ростом кросс EURGBP. После достижения уровня 1,5403 курс GBPUSD вернулся к линии LB. Снижение котировок на фондовых рынках к закрытию дня способствовало снижению спроса на рисковые активы.
Во вторник американские фондовые индексы на фоне позитивной экономической статистики из США, Китая и Германии, завершили торги ростом, хотя рост индекса DJI наблюдался только в первый час торгов после открытия рынка, затем индекс до закрытия снижался.
В среду падение американского доллара продолжилось. На европейской сессии был скачок вверх, но EURUSD быстро откатился к минимуму 1.2733 после того, как представитель агентства Fitch предупредил о возможном понижении долгового рейтинга Италии на две ступени. Ранее, в интервью агентству Bloomberg управляющий директор Fitch Эдвард Паркер заявил, что предпринимаемые Грецией меры по стабилизации бюджета и госдолга вряд ли дадут желаемые результаты, так как страна уже несостоятельна и в скором времени объявит о дефолте. По оценкам агентства, Греция не сможет выполнить обязательства по погашению задолженности 20 марта, когда ей предстоит выплатить около 14,4 млрд евро.
Несмотря на предупреждения, что Fitch рассматривает понижение кредитного рейтинга Италии сразу на два уровня, евробыки черпали силы от проведенных аукционов в Португалии и Германии, и информации о том, что МВФ планирует увеличить свои ресурсы на 500 млрд. долларов до 1 триллиона долларов.
Что касается фунта, то GBPUSD ходил за EURUSD. На американской сессии, когда давление с кросса EURGBP ослабло, GBPUSD выстрелил к 1,5434. Закрытие проходило около нового внутридневного максимума 1,5440.
В среду курс EURUSD закрепился выше 28 фигуры. По итогам дня внутридневной максимум был зафиксирован на уровне 1,2863. Движение было дерганным и импульсивным, тем не менее, евробыки смогли подобраться вплотную к максимуму 1,2877 от 13.01.12.
В четверг евро/доллар и фунт/доллар пошли к новым максимумам. Доллар продавали в преддверие аукционов гособлигаций Испании и Франции. Рост евро начался ближе к 13:00 мск. Отчет ЕЦБ опубликованный в 13 мск. не оказал давления на единую валюту. Как сообщил ЕЦБ, в ноябре дефицит текущих операций, скорректированный с учетом сезонных колебаний, сократился до -Е1,8 млрд. от –Е7,5 млрд. в октябре. Показатель без учета сезонных корректировок зарегистрировал сокращение до Е1,0 млрд. против Е1,7 млрд. в октябре.
В четверг курс евро к доллару укрепился на фоне удачных размещений долговых бумаг правительствами Испании и Франции, а также на вере, что властям Греции удастся договориться с частными кредиторами о списании греческого долга, как минимум на 50%.
Фондовые площадки в Европе и США на фоне статданных и финансовой отчетности Bank of America и Morgan Stanley завершили торги ростом. Число первичных заявок на пособие по безработице в США за последнюю неделю снизилось. Темпы роста потребительских цен в США в декабре 2011 года в годовом исчислении замедлились. Что касается строительного сектора, то значения оказались ниже прогноза и предыдущего значения.
Курс GBPUSD на американской сессии вырос до 1,5491. Когда открылась американская сессия, кросс EURGBP развернулся вниз. Тем самым давление на фунт ослабло, и GBPUSD двинулся вверх. EURUSD в этом время снижался. Фунт зафиксировал новый внутридневной максимум 1,5491. Курс евро/доллар по итогам дня с уровня 1,2850 вырос до 1,2970.
В пятницу курс евро/доллар продолжил повышение до нового максимума 1.2985. Однако, на фоне частичного закрытия длинных позиций (фиксация прибыли) курс EURUSD снизился сначала до 1,2950 и далее на стоп-ордерах свалился до 1,2890. Падение временно остановилось на фибо уровне 23,6%.
Курс GBPUSD отметился на 1,55 и следом за евро/долларом снизился до 1,5449. Розничные продажи в Великобритании по году оказались выше прогноза на 0,2%, но получилось так, что на фоне роста доллара новости проигнорировали.
После частичной фиксации прибыли, на американской сессии участники рынка продолжили продавать доллар США, только изменили приоритет по валютам. Значительно против доллара укрепился австралийский доллар и британский фунт. Доллар снижался в течение недели на ожиданиях, что переговоры греческих властей с частными инвесторами по списанию части долга завершатся в ближайшее время успешно. Сегодня воскресенье, переговоры продолжаются.
Британский фунт вырос до 1,5570 на заявлениях члена Управляющего Совета Банка Англии Бена Броадбента о том, что никакого решения о повышении в феврале суммы на количественное ослабление кредитно-денежной политики в Великобритании заранее не принималось.
Если сравнивать закрытие евро с AUDUSD и GBPUSD, то в пятницу евро на американской сессии так и не смогла переписать максимум 1,2985 и протестировать 30 фигуру. Трейдеры перед выходными днями начали закрывать длинные позиции по евро, так как неизвестно чем закончатся переговоры властей Греции с частными кредиторами по списанию части долга. На момент написания обзора, переговоры в настоящее продолжаются, решений никаких не принято.
В случае заключения договоренности с частными кредиторами, Евросоюз и МВФ обещают Греции новую кредитную поддержку в размере 130 миллиардов евро. В случае провала переговоров, по мнению экспертов, Грецию ожидает дефолт. Курс EURUSD закрылся по 1,2929. Так как пока неизвестно, чем завершатся переговоры, то неизвестно, как в понедельник откроется рынок.
Если отталкиваться от старших графиков, то до 1,3060/80 запас для роста есть. От 1,2624 формируется разворотная модель, но даже при росте к 1,3440, медвежий тренд останется в силе. Если рынок откроется ростом, то по основному сценарию ожидаю повышение до линии U3 – 1.3040.
В своем последнем обзоре я писал, что на дневном графике флэт затянулся еще на неделю. Евро/доллар снизился до расчетной цели, только с задержкой по времени. Падение началось не после рождественских праздников, а после нового года.
На минувшей неделе, после снижения S&P кредитного рейтинга девяти странам ЕС, евро/доллар отскочил от минимума 1,2624. Это техническая коррекция, которая началась под успешные переговоры по списанию греческого долга, которые еще не завершились. Есть ли риски уйти выше 1,3080? Есть риски уйти к 1,3440. Все зависит от того, чем завершатся переговоры, и как медведи будут закрывать короткие позиции. Если смотреть на недельный прогноз, то пока движение идет по нему и коррекция завершается на уровне 1,3060. Сейчас цена стоит около уровня фибо 23,6%. Зона сопротивления сильная, поэтому может на этом уровне задержаться на двое суток. Положительные новости по Греции усилят давление на медведей.
На недельном графике все остается без изменений. Цель для снижения сейчас находится на уровне 1,2330.
По итогам пятницы курс GBPUSD при поддержке кросса EURGBP достиг уровня 1,5576. Дневная трендовая линия проходит через уровень 1,5640, так что до этого уровня, скорее всего быки будут гнать продавцов. В понедельник с открытия рынка пара после пятничного роста может откатиться до линии U1. С покупками я бы не торопился, так как АО составляет 0,0056. GBPUSD при росте EURGBP, может откатиться до линии Lb.
Прогноз, который у меня оставался, исполнился отлично. Курс GBPUSD вплотную подобрался к линии Lb. Трендовая линия проходит через 1,5640. Думаю, что под линией тренда остановимся. Не исключаю и того, что флэт продлится около двух недель. Я же пока настроен на новый минимум в район 1,4936. Прогнозом показал, как по ценовой модели должен происходить отскок.
Фунт/доллар снижался до 1,5235. Даже не достиг линии поддержки. Я не стал убирать прогноз на снижение, так как по-прежнему настроен на ослабление фунта против доллара США. Глубина отката будет зависеть от результатов переговоров греческих властей и частными кредиторами.
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу