1 марта 2013 БКС Экспресс | Лукойл | ОАО "Газпром" | Сбербанк (SBER) | ГМК НорНикель Прокопкин Леонид, Немзоров Евгений, Карпунин Василий, Короев Альберт
ГМК Норильский Никель: Бесстрашные покупки
В данный момент бумаги Норникеля торгуются около уровня 5360 руб., теряя 0,85%. В прошлой рекомендации в среду мы советовали преждевременно закрывать длинные позиции и фиксировать «нулевой» результат по сделкам (около 5500), фиксируясь в точке безубыточности. Основанием для подобного маневра стала заметно изменившаяся техническая картина и в частности очередная неудачная попытка оформить разворотную волну роста.
В итоге это спасло нас от неминуемого похода на стопы, так как к текущему моменту мы уже успели выйти из диапазона консолидации через его нижнюю границу. После этого мы наблюдали солидный медвежий импульс, который увел нас на новые минимумы с декабря прошлого года.
Тем не менее, сегодняшняя ситуация не пока не вызывает у нас никакого дискомфорта в плане работы от покупок. В ближайшей перспективе мы рассчитываем на разворот той нисходящей тенденции, которая актуальна в последние недели. В качестве обоснования подобного виденья отметим, что в данный момент мы спустились к 200-дневной скользящей средней, окончательно закрепиться под которой просто так не получится. Зачастую эта плавающая поддержка выступает точкой локального разворота. Более того, на 4-часовом временном интервале сформировались тройные бычьи дивергенции (по кривым RSI и MACD). Дивергенция нарисовалась и на дневном RSI. Подобная формация очень часто говорит о близости слома нисходящего движения.
Таким образом, мы рекомендуем аккуратно искать точки входа в лонг. В качестве ближайшего расчетного уровня поддержки можно выделить область 5320-5340 руб. Здесь проходит 50%-ый уровень коррекции к той волне роста, которая началась в конце ноября.Стоп заявка на всю позицию в этом случае выставляется около отметки 5285 руб. В качестве первой цели роста обозначим уровень 5550-5570 руб. Среднесрочный потенциал предполагает рост в сторону 5730-5750 руб.
Торговый план: Лонг в широком диапазоне 5320-5340, стоп 5285, цель 5550
Лукойл: Начинаем фиксировать короткие позиции
С момента выхода предыдущей торговой рекомендации акции Лукойла все-таки вышли вниз из краткосрочного «медвежьего флага», как и ожидалось, однако на продолжение сколь-либо существенного снижения у медведей по-прежнему не хватает ни сил, ни, видимо, желания. Не достигнув нашей ближайшей цели снижения на 1940, где сейчас располагается статический уровень поддержки, а также нижняя граница нисходящего канала с начала текущего года, бумага начала отскакивать, и сейчас располагается в районе отметки 1960. С каждым днем удерживать шортовую позицию, открытую на пробое 1980, становится все труднее и нецелесообразнее, однако техническая ситуация сейчас по-прежнему располагает к снижению. В этом свете сейчас можно закрыть часть шорта, зафиксировав небольшую прибыль, при этом стоп по оставшейся части перенести практически в зону безубытка, т.е. выше уровня 1980, где проходит пробитая нижняя граница «медвежьего флага». Целью оставшейся части позиции будет по-прежнему уровень 1940, при этом в случае его пробоя можно будет восстанавливать полноценный шорт с потенциальной целью на 1850.
Торговый план:
Среднесрочный: Закрываем часть шорта. Цель на 1940, потенциал на 1850, стоп выше 1980.
Сбербанк: Быки сдают позиции у важных рубежей
В уходящую неделю котировки акций Сбербанка опустились к восходящему тренду развивающемуся от ноябрьских минимумов, пробой которого откроет дорогу к психологически важному рубежу на 100 руб. Отметим, что консолидация сформировавшаяся в пологом нисходящем канале вида фигуры «голова-плечи» метит еще ниже к отметке 97,5, то есть 50%-му уровню по Фибоначчи к up-тренду. В середине недели у быков было несколько шансов переломить ситуацию - наблюдались возможности реализации локальных фигур «двойного дна» и формации «перевернутые голова-плечи», но в начале цена прежде чем поднять к 104,5 нарушила формацию двойного дна, а впоследствии не дотянула до линии шеи на 104,8. Таким образом, пока актуальность удерживаемой короткой позиции сохраняется, а в случае пробоя вышеупомянутого up-тренда и 50-дневной средней, позиции могут быть усилены.
Торговый план:
- среднесрочный: удерживать шорт из диапазона 107,8-108,2 с целью на 100, потенциалом к 97,5 стоп на 106,6
Газпром: Чем ниже падает Газпром - тем привлекательнее он под дивиденды
Газпром на этой неделе снова взялся за старое и не оправдал возложенных на него ожиданий. После волны роста в середине недели падение вновь возобновилось. Преодолеть линию сопротивления на 138,5 так и не удалось, и от нее цена покатилась вниз. В первый день весны продажи усилились, и Газпром снова выглядел хуже рынка.
После пробития локальной линии поддержки с февральских минимумов в районе 137 продавцы активизировались. Не выдержала напора игроков на понижение и ближайшая поддержка на 135. Бумага скатилась в середину диапазона второй половины февраля. Цена находится в таком месте, что сейчас не самый подходящий момент для открытия позиций.
Многое на следующей неделе будет зависеть от разрешения проблемы секвестра бюджета США. Этот вопрос волнует буквально все мировые рынки без исключения. При неудачных раскладах мы сможем увидеть новую волну продаж, возможно даже, в район текущих февральских минимумов. Но в этом есть и свои плюсы: чем ниже падает Газпром - тем привлекательнее он становится для покупок под дивиденды. Наиболее удобный момент для входа в бумагу - все же в районе текущих минимумов.
Торговый план: Вне рынка.
Предыдущая страница
Следующая страница
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter