3 января 2014 Архив
Все эталонные американские индексы достигли новых высот на прошедшей неделе, причем Dow Jones и S&P 500 надежно закрепились на новых исторических максимумах, а Nasdaq Composite успешно вышел на уровень, который в прошлый раз инвесторы могли наблюдать лишь в сентябре 2000 года.
Устойчивый «бычий» рынок великолепно отражается на фондовых инвестиционных портфелях, но те, кто поспешил зафиксировать позиции и вышел в деньги, наблюдая сейчас достигнутые индексами новые максимумы, возможно, разочарованы своими поспешными действиями. Тем не менее, всегда найдутся области рынка, предлагающие уникальные возможности в данный конкретный момент. Их просто нужно увидеть. Существуют фонды ETF, которые сохраняют большой потенциал для дальнейшего роста даже на сегодняшних рекордных уровнях.
Высокие технологии, высокие дивиденды.
Высокотехнологический сектор был сильным двигателем для общего роста в течение всего 2013 года. Но даже в нем самом есть относительно сильные и слабые элементы. Наиболее привлекательными выглядят дивидендные технологические бумаги. Наилучший фонд для игры на этом поле – First Trust Nasdaq Technology Dividend Index, биржевой тикер TDIV. В этот ETF входят акции 90 выплачивающих существенные дивиденды компаний из индустрии технологий и телекоммуникаций, задекларировавших ежегодные выплаты.
Одним из преимуществ владения бумагами фонда TDIV является диверсифицированное вложение в корзину акций компаний, настроенных возвращать ценность акционерам через обратные выкупы бумаг и выплату дивидендов. В дополнение к этому, коэффициент соотношения стоимости и прибыльности фонда P/E составляет 14,87, что выгодно отличает его от примерно аналогичного по направленности вложений, но не по составу приобретаемых активов, фонда высоких технологий Technology Select Sector SPDR (тикер XLK), коэффициент P/E которого 18,12.
Международные бумаги и низковолатильные фонды.
Другая недооцененная тема фондового рынка – бумаги иностранных компаний, успех которых не был столь заметным и ярким, как взлет котировок американских бумаг. Однако, иностранные ЦБ продолжают проводить поддерживающую политику, которая должна помочь улучшению фундаментальных показателей и проявиться в растущих прибылях корпораций. Хорошая возможность проверить этот прогноз – фонд iShares MSCI EAFE Minimum Volatility ETF, биржевой тикер EFAV. Этот ETF содержит в активах бумаги 180 крупных неамериканских компаний, которые отличаются самыми низкими ценовыми флуктуациями в своей группе.
Такая низковолатильная стратегия способна до минимума сократить колебания, присущие комплексному диверсифицированному индексу международных акций. Это довольно привлекательная возможность при покупке около рыночных максимумов для консервативных трейдеров, поскольку просадки в период снижения эталонных индексов у данного фонда должны быть существенно ниже. Более 2/3 активов фонда составляют акции компаний Великобритании, Японии и Швейцарии.
Баланс прибыльности и безопасности.
Еще один способ укрепить портфель подборкой международных компаний дает биржевой фонд SPDR SSGA Global Allocation ETF с тикером GAL. Он спроектирован для получения максимальной прибыли от различных классов активов и отличается активным управлением. Этот «фонд фондов» нацелен на работу как с акциями, так и с облигациями, используя линейку различных ETF для формирования собственной структуры.
Доли классов активов в фонде распределены следующим образом: 70% вложений приходится на акции, 30% на облигации международных корпораций. Особенностью этого фонда является «подушка безопасности» из инструментов с фиксированной доходностью, которая способна существенно обезопасить портфель при неблагоприятном развитии ситуации на рынке, при этом оставляя место для бумаг с высоким потенциалом роста. В дополнение, поскольку управление фондом осуществляется через активную стратегию, управляющие могут существенно сдвигать баланс в сторону безопасности или нацеленности на рост, в зависимости от их текущей оценки ситуации на рынке.
Устойчивый «бычий» рынок великолепно отражается на фондовых инвестиционных портфелях, но те, кто поспешил зафиксировать позиции и вышел в деньги, наблюдая сейчас достигнутые индексами новые максимумы, возможно, разочарованы своими поспешными действиями. Тем не менее, всегда найдутся области рынка, предлагающие уникальные возможности в данный конкретный момент. Их просто нужно увидеть. Существуют фонды ETF, которые сохраняют большой потенциал для дальнейшего роста даже на сегодняшних рекордных уровнях.
Высокие технологии, высокие дивиденды.
Высокотехнологический сектор был сильным двигателем для общего роста в течение всего 2013 года. Но даже в нем самом есть относительно сильные и слабые элементы. Наиболее привлекательными выглядят дивидендные технологические бумаги. Наилучший фонд для игры на этом поле – First Trust Nasdaq Technology Dividend Index, биржевой тикер TDIV. В этот ETF входят акции 90 выплачивающих существенные дивиденды компаний из индустрии технологий и телекоммуникаций, задекларировавших ежегодные выплаты.
Одним из преимуществ владения бумагами фонда TDIV является диверсифицированное вложение в корзину акций компаний, настроенных возвращать ценность акционерам через обратные выкупы бумаг и выплату дивидендов. В дополнение к этому, коэффициент соотношения стоимости и прибыльности фонда P/E составляет 14,87, что выгодно отличает его от примерно аналогичного по направленности вложений, но не по составу приобретаемых активов, фонда высоких технологий Technology Select Sector SPDR (тикер XLK), коэффициент P/E которого 18,12.
Международные бумаги и низковолатильные фонды.
Другая недооцененная тема фондового рынка – бумаги иностранных компаний, успех которых не был столь заметным и ярким, как взлет котировок американских бумаг. Однако, иностранные ЦБ продолжают проводить поддерживающую политику, которая должна помочь улучшению фундаментальных показателей и проявиться в растущих прибылях корпораций. Хорошая возможность проверить этот прогноз – фонд iShares MSCI EAFE Minimum Volatility ETF, биржевой тикер EFAV. Этот ETF содержит в активах бумаги 180 крупных неамериканских компаний, которые отличаются самыми низкими ценовыми флуктуациями в своей группе.
Такая низковолатильная стратегия способна до минимума сократить колебания, присущие комплексному диверсифицированному индексу международных акций. Это довольно привлекательная возможность при покупке около рыночных максимумов для консервативных трейдеров, поскольку просадки в период снижения эталонных индексов у данного фонда должны быть существенно ниже. Более 2/3 активов фонда составляют акции компаний Великобритании, Японии и Швейцарии.
Баланс прибыльности и безопасности.
Еще один способ укрепить портфель подборкой международных компаний дает биржевой фонд SPDR SSGA Global Allocation ETF с тикером GAL. Он спроектирован для получения максимальной прибыли от различных классов активов и отличается активным управлением. Этот «фонд фондов» нацелен на работу как с акциями, так и с облигациями, используя линейку различных ETF для формирования собственной структуры.
Доли классов активов в фонде распределены следующим образом: 70% вложений приходится на акции, 30% на облигации международных корпораций. Особенностью этого фонда является «подушка безопасности» из инструментов с фиксированной доходностью, которая способна существенно обезопасить портфель при неблагоприятном развитии ситуации на рынке, при этом оставляя место для бумаг с высоким потенциалом роста. В дополнение, поскольку управление фондом осуществляется через активную стратегию, управляющие могут существенно сдвигать баланс в сторону безопасности или нацеленности на рост, в зависимости от их текущей оценки ситуации на рынке.
/templates/new/dleimages/no_icon.gif Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба