9 июня 2014 Gran Capital
Инвесторы позитивно восприняли выход данных по рынку труда Соединенных Штатов, которые с одной стороны не позволили усомниться в восстановлении ведущей мировой экономики, а с другой были не достаточно сильными для того, чтобы опасаться ужесточения монетарной политики со стороны ФРС. Стоит отметить, что европейские площадки были поддержаны итогами заседания ЕЦБ, принявшего беспрецедентные меры по стимулированию местной экономики. Так, ключевая процентная ставка была снижена до 0.15%, а ставки по “депозитам overnight” с 0% до -0.1% в целях стимулирования кредитования и борьбы с низкой инфляцией в регионе. Значительным ростом отметился и отечественный рынок акций, на фоне понижения геополитических рисков связанных с ситуацией на Украине. Так, на праздновании юбилея высадки союзных войск в Нормандии Владимир Путин встретился с рядом глав государств, в том числе с президентами США, Украины, Франции и Германии. Стороны отметили необходимость скорейшего прекращения вооруженных столкновений на востоке Украины.Стоит отметить, что в данный момент для продолжения роста на американских площадках нужны значимые драйверы роста, цены на рискованные активы уже достаточно высоки, и рынку необходимо скорректироваться, чтобы снять перекупленность. В поддержку коррекционного сценария развития событий выступает рост геополитической напряженности и замедление экономики КНР. Возможная просадка по американским индексам создаст возможность для инвесторов купить акции компаний на более привлекательных уровнях. Лучше своих аналогов могут выглядеть европейские индексы, поддержанные введением беспрецедентных мер стимулирования экономики со стороны ЕЦБ.
По итогам торговой сессии пятницы, индексам США удалось закрыться на положительной территории. Ключевым моментом, обусловившим подобную динамику, стала публикация данных за май от Министерства труда. Так, в несельскохозяйственном секторе страны было создано 217 тыс. рабочих мест, что практически совпало со средними прогнозами. Вместе с тем, ожидалось, что в связи с увеличением численности населения вошедшего в трудоспособный возраст, уровень безработицы повысится с 6.3% до 6.4%, однако этого не произошло, и показатель остался на прежнем уровне. Стоит отметить, что вышедшая статистика по рынку труда не была настолько сильной, чтобы усилить вероятность ускорения сворачивания программы количественного смягчения, что и вызвало рост покупательских настроений на рынке. Среди второстепенной статистики стоит выделить резкий рост объема потребительского кредитования в апреле с мартовских $19.5 млрд. до $26.85 млрд. при средних прогнозах экспертов на уровне $16.6 млрд., что говорит об уверенности потребителей и восстановлении местной экономики.В корпоративном секторе стоит выделить рост капитализации поставщика оборудования для шахт Joy Global на 3.9%, на фоне публикации отчета по прибыли, превысившей ожидания аналитиков. Акции производителя мясопродуктов Tyson Foods просели на 1.9% после понижения рекомендации по ним экспертами BB&T Capital Markets. Ценные бумаги разработчика софта Autodesk выросли на 2.1% в связи с повышением целевого уровня стоимости его акций аналитиками Canaccord Genuity. Акции глобального лидера по прокату автомобилей Hertz Global Holdings обвалились сразу на 9.1% после того, как стало известно, что из-за ошибок в бухучете компания пересмотрит финансовую отчетность с 2011 г. по 2013 г.По итогам торговой сессии: Dow Jones +0.52%; SnP 500 +0.46%; Nasdaq +0.59%.
По итогам торгов индексы “Старого Света” продемонстрировали рост и достигли шестилетних максимумов. Поддержку рынку рискованных активов оказало снижение ключевой процентной ставки ЕЦБ до исторического минимума в 0.15% и беспрецедентное понижение ставки по “депозитам overnight” с 0% до -0.1% в целях стимулирования кредитования и борьбы с низкой инфляцией в регионе. Стоит отметить, что на пресс-конференции по результатам заседания глава ЕЦБ Марио Драги заявил, что регулятор собирается провести несколько раундов программы целевого долгосрочного кредитования, и сообщил о подготовке к дальнейшему количественному смягчению. Кроме того, инвесторы оценивали ежемесячную статистику по рынку труда Соединенных Штатов. Так, количество созданных рабочих мест в несельскохозяйственном секторе в целом совпало с ожиданиями, а уровень безработицы не изменился по сравнению с предыдущим месяцем, в то время как эксперты ожидали его роста. Из выходившей внутренней статистики стоит выделить данные по профициту торгового баланса Германии. Так, показатель увеличился в апреле с 15 млрд. евро до 17.7 млрд. евро, что превзошло средний прогноз на уровне 15.2 млрд. евро. Вместе с тем, промышленное производство в крупнейшей европейской экономике выросло на 0.2% в апреле в месячном выражении после падения на 0.6% в марте, эксперты ожидали роста на 0.4%.Среди отдельных идей стоит выделить рост капитализации Commerzbank на 4.1% после того как ее генеральный директор сообщил, что аудит от ЕЦБ не обнаружит никаких нарушений. Ценные бамаги итальянского кредитора Banca Monte dei Paschi di Siena просели на 2% в связи с появившимися известиями о том, что он намерен дополнительную эмиссию акции среди собственных инвесторов на сумму 5 млрд. евро по цене на 35.5% ниже рыночной. Акции Британской энергетической компании Centrica прибавили 1.5% благодаря сообщениям о том, что он может получить предложение о покупке от Electricite de France.По итогам дня: немецкий DAX +0.40%, французский CAC 40 +0.71%, английский FTSE 100 +0.66%.
В конце недели отечественным индексам вновь удалось продемонстрировать рост. Инвесторы позитивно отреагировали на тот факт, что президент РФ провел встречи с лидерами Германии, Франции, США и Украины в ходе празднования юбилея высадки союзников в Нормандии. Между лидерами государств произошел обмен мнениями по украинскому вопросу, все участники высказались за необходимость скорейшего прекращения вооруженных столкновений на востоке “Незалежной”. Данный фактор вселяет надежду в скорое урегулирование вопроса и стабилизацию ситуации. Под занавес торгов на отечественных площадках прошли мощные покупки. Торговцы акциями позитивно восприняли сильные данные по безработице в Соединенных Штатах. Так, уровень безработицы остался на прежнем уровне в 6.3%, в то время как эксперты ожидали его повышения до 6.4%.Среди отдельных идей стоит выделить рост акций Сбербанка на 1.79% после публикации отчетности. Кроме того, стало известно, что крупнейший кредитор РФ планирует перейти на квартальную систему выплаты дивидендов. Лидерами роста по итогам пятницы стали: ТМК +5.26%, Башнефть +3.59%, Мечел +4.02%, МТС +2.12%, НЛМК +2.93%, Роснефть +3.27%, Северсталь +2.83%. Одним из аутсайдеров торгов стали бумаги Акрона, обвалившиеся на 10.12%, на фоне ликвидации позиций после дивидендной отсечки. Дополнительное давление на капитализацию компании оказало ухудшение прогнозов по росту выручки на 2014 г.По итогам торгов индекс ММВБ +0.97%; РТС +1.89%.
На торговых площадках Азиатско-тихоокеанского региона доминировали покупатели. Внимание инвесторов было приковано статистике из Японии, среди которых центральное место занимали данные по ВВП за I квартал. Так, экономика страны выросла на 1.6%, что превзошло прогноз на уровне 1.4%. В годовом выражении рост показателя составил 6.7%. Несмотря на это, эксперты не исключают, что ЦБ Японии может принять дополнительные меры стимулирования, в случае ухудшения ситуации. Среди отдельных идей стоит выделить рост бумаг экспортеров: Toshiba +1.37%, Fujitsu +0.72%, Sony +0.91%. Хуже рынка чувствовали себя местные металлурги: JFE Holdings Inc. -0.44%, Nisshin Steel Co Ltd. -1.63%. Также стоит отметить и статистику из Китая, согласно которой положительное сальдо торгового баланса в “Поднебесной” в мае увеличилось до $35.9 млрд., что стало максимальным значением с 2009 г. Сильный рост показателя обусловлен снижением импорта в Китай на 1.6% и ростом экспорта на 7%.
Австралийский ASX +0.50%, японский Nikkei +0.34%, шанхайский SSE +0.38%.
http://grancapital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
По итогам торговой сессии пятницы, индексам США удалось закрыться на положительной территории. Ключевым моментом, обусловившим подобную динамику, стала публикация данных за май от Министерства труда. Так, в несельскохозяйственном секторе страны было создано 217 тыс. рабочих мест, что практически совпало со средними прогнозами. Вместе с тем, ожидалось, что в связи с увеличением численности населения вошедшего в трудоспособный возраст, уровень безработицы повысится с 6.3% до 6.4%, однако этого не произошло, и показатель остался на прежнем уровне. Стоит отметить, что вышедшая статистика по рынку труда не была настолько сильной, чтобы усилить вероятность ускорения сворачивания программы количественного смягчения, что и вызвало рост покупательских настроений на рынке. Среди второстепенной статистики стоит выделить резкий рост объема потребительского кредитования в апреле с мартовских $19.5 млрд. до $26.85 млрд. при средних прогнозах экспертов на уровне $16.6 млрд., что говорит об уверенности потребителей и восстановлении местной экономики.В корпоративном секторе стоит выделить рост капитализации поставщика оборудования для шахт Joy Global на 3.9%, на фоне публикации отчета по прибыли, превысившей ожидания аналитиков. Акции производителя мясопродуктов Tyson Foods просели на 1.9% после понижения рекомендации по ним экспертами BB&T Capital Markets. Ценные бумаги разработчика софта Autodesk выросли на 2.1% в связи с повышением целевого уровня стоимости его акций аналитиками Canaccord Genuity. Акции глобального лидера по прокату автомобилей Hertz Global Holdings обвалились сразу на 9.1% после того, как стало известно, что из-за ошибок в бухучете компания пересмотрит финансовую отчетность с 2011 г. по 2013 г.По итогам торговой сессии: Dow Jones +0.52%; SnP 500 +0.46%; Nasdaq +0.59%.
По итогам торгов индексы “Старого Света” продемонстрировали рост и достигли шестилетних максимумов. Поддержку рынку рискованных активов оказало снижение ключевой процентной ставки ЕЦБ до исторического минимума в 0.15% и беспрецедентное понижение ставки по “депозитам overnight” с 0% до -0.1% в целях стимулирования кредитования и борьбы с низкой инфляцией в регионе. Стоит отметить, что на пресс-конференции по результатам заседания глава ЕЦБ Марио Драги заявил, что регулятор собирается провести несколько раундов программы целевого долгосрочного кредитования, и сообщил о подготовке к дальнейшему количественному смягчению. Кроме того, инвесторы оценивали ежемесячную статистику по рынку труда Соединенных Штатов. Так, количество созданных рабочих мест в несельскохозяйственном секторе в целом совпало с ожиданиями, а уровень безработицы не изменился по сравнению с предыдущим месяцем, в то время как эксперты ожидали его роста. Из выходившей внутренней статистики стоит выделить данные по профициту торгового баланса Германии. Так, показатель увеличился в апреле с 15 млрд. евро до 17.7 млрд. евро, что превзошло средний прогноз на уровне 15.2 млрд. евро. Вместе с тем, промышленное производство в крупнейшей европейской экономике выросло на 0.2% в апреле в месячном выражении после падения на 0.6% в марте, эксперты ожидали роста на 0.4%.Среди отдельных идей стоит выделить рост капитализации Commerzbank на 4.1% после того как ее генеральный директор сообщил, что аудит от ЕЦБ не обнаружит никаких нарушений. Ценные бамаги итальянского кредитора Banca Monte dei Paschi di Siena просели на 2% в связи с появившимися известиями о том, что он намерен дополнительную эмиссию акции среди собственных инвесторов на сумму 5 млрд. евро по цене на 35.5% ниже рыночной. Акции Британской энергетической компании Centrica прибавили 1.5% благодаря сообщениям о том, что он может получить предложение о покупке от Electricite de France.По итогам дня: немецкий DAX +0.40%, французский CAC 40 +0.71%, английский FTSE 100 +0.66%.
В конце недели отечественным индексам вновь удалось продемонстрировать рост. Инвесторы позитивно отреагировали на тот факт, что президент РФ провел встречи с лидерами Германии, Франции, США и Украины в ходе празднования юбилея высадки союзников в Нормандии. Между лидерами государств произошел обмен мнениями по украинскому вопросу, все участники высказались за необходимость скорейшего прекращения вооруженных столкновений на востоке “Незалежной”. Данный фактор вселяет надежду в скорое урегулирование вопроса и стабилизацию ситуации. Под занавес торгов на отечественных площадках прошли мощные покупки. Торговцы акциями позитивно восприняли сильные данные по безработице в Соединенных Штатах. Так, уровень безработицы остался на прежнем уровне в 6.3%, в то время как эксперты ожидали его повышения до 6.4%.Среди отдельных идей стоит выделить рост акций Сбербанка на 1.79% после публикации отчетности. Кроме того, стало известно, что крупнейший кредитор РФ планирует перейти на квартальную систему выплаты дивидендов. Лидерами роста по итогам пятницы стали: ТМК +5.26%, Башнефть +3.59%, Мечел +4.02%, МТС +2.12%, НЛМК +2.93%, Роснефть +3.27%, Северсталь +2.83%. Одним из аутсайдеров торгов стали бумаги Акрона, обвалившиеся на 10.12%, на фоне ликвидации позиций после дивидендной отсечки. Дополнительное давление на капитализацию компании оказало ухудшение прогнозов по росту выручки на 2014 г.По итогам торгов индекс ММВБ +0.97%; РТС +1.89%.
На торговых площадках Азиатско-тихоокеанского региона доминировали покупатели. Внимание инвесторов было приковано статистике из Японии, среди которых центральное место занимали данные по ВВП за I квартал. Так, экономика страны выросла на 1.6%, что превзошло прогноз на уровне 1.4%. В годовом выражении рост показателя составил 6.7%. Несмотря на это, эксперты не исключают, что ЦБ Японии может принять дополнительные меры стимулирования, в случае ухудшения ситуации. Среди отдельных идей стоит выделить рост бумаг экспортеров: Toshiba +1.37%, Fujitsu +0.72%, Sony +0.91%. Хуже рынка чувствовали себя местные металлурги: JFE Holdings Inc. -0.44%, Nisshin Steel Co Ltd. -1.63%. Также стоит отметить и статистику из Китая, согласно которой положительное сальдо торгового баланса в “Поднебесной” в мае увеличилось до $35.9 млрд., что стало максимальным значением с 2009 г. Сильный рост показателя обусловлен снижением импорта в Китай на 1.6% и ростом экспорта на 7%.
Австралийский ASX +0.50%, японский Nikkei +0.34%, шанхайский SSE +0.38%.
http://grancapital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter