28 марта 2019 Велес Капитал
Акции
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов четверга несущественно выросли. К 18.50 мск индекс Мосбиржи увеличился на 0,20% до 2492,4 пункта, а долларовый индекс РТС прибавил менее 0,1%, до 1207,31 пункта, оказавшись под давлением более слабого рубля.
В лидерах роста к концу дня были акции Яндекса (+2,20%) и бумаги Северстали (+2,17%). В лидерах падения были котировки ГМК “Норильский никель” (-3,16%) и бумаги Уралкалия (-1,47%).
Внешние факторы
Торги на фондовых биржах США начались ростом трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ не показали единой динамики, изменяясь примерно на 0,1%. Индекс S&P500 пытался удержаться выше 2800 пунктов, а доходность 10-летних казначейских облигаций США вернулась к росту. Статистика, тем временем, показала падение числа первичных обращений за пособиями по безработице на прошлой неделе с 216 тыс до 211 тыс (ожидалось 225 тыс) и пересмотр темпов роста ВВП в 4-м квартале, по окончательным оценкам, до 2,2% к/к с 2,6%, что, однако, совпало с прогнозами. Фактором, сдерживающим инвесторов от продаж, выступало возобновление торговых переговоров с Китаем.
На биржах Европы наблюдались нейтральные настроения. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению торгов РФ потерял около 0,1%. Региональная статистика показала замедление потребительской инфляции в Германии в марте с 1,5% до 1,3% г/г (ожидалось +1,6%).
Нефтяные котировки под вечер замедлили темпы падения и теряли чуть менее 1% на фоне невысокой склонности инвесторов к риску. Котировки Brent опустились ниже 67 долл, а цены на нефть WTI – ниже 59 долл. Цены, однако, удерживали важные краткосрочные поддержки 66,65 долл для Brent и 58,50 долл для WTI, что оставляет “быкам” шансы на возобновление повышения. В пятницу вечером повлиять на динамику рынка может еженедельный отчет Baker Hughes.
Рынок завтра
Индексы Мосбиржи и РТС в конце сессии смогли остаться в символическом плюсе и удержать краткосрочные поддержки 2480 и 1200 пунктов. Данный фактор указывает на возможность возобновления повышения, но ситуация для “быков” складывается достаточно опасная.
С фундаментальной точки зрения негатив на мировых площадках ближе к завершению сессии в РФ ослаб. Инвесторы ждут продолжения торговых переговоров США и Китая, а в СМИ периодически появляются сообщения о наблюдающемся прогрессе. Если новости подтвердятся, фондовые и нефтяные рынки в конце недели могут воспрянуть духом.
Комментарий: Елена Кожухова
Валюта и Денежный рынок
Рынок сегодня. В четверг доллар продолжил свое укрепление на основных площадках развивающихся рынков. Основное преимущество американской валюты наблюдалось в паре с турецкой лирой (+4,5% к окончанию рабочего дня). Укрепление в парах с российским рублем, южноафриканским рэндом и индийской рупией ограничивалось 0,4-0,5%. Впрочем, на отдельных площадках к окончанию рабочего дня доллар ушел в красную зону, в частности, в паре с бразильским реалом. Отметим, что еще днем именно бразильский реал и российский рубль оказывали наибольшее сопротивление американской валюте.
За последнюю неделю среди всех перечисленных валют EM рубль поддерживает минимальные потери к доллару (-1,9%), уступая лишь индийской рупии (-0,6%). Частично устойчивость рубля можно объяснить налоговыми платежами на текущей неделе. Однако основная причина стойкости рубля вероятно кроется в сохранении избытка валютной ликвидности у отдельных крупных игроков. В частности, следует напомнить, что еще в первой половине марта банковский сектор погасил всю валютную задолженность по депозитам перед Федеральным казначейством и с тех пор не привлекал новых средств. Очередной депозитный аукцион в валюте в четверг не стал исключением и остался без заявок.
Рынок завтра. Мы полагаем, что в ближайшее время пара доллар/рубль продолжит попытки закрепиться выше 65 руб., чему в том числе будет способствовать начало месяца с традиционным притоком рублевой ликвидности по бюджетному каналу. В то же время, помешать американской валюте может прогресс в торговых переговорах между представителями США и Китая, который может вернуть аппетит инвесторов к развивающимся рынкам.
Комментарий: Юрий Кравченко
События завтра
продолжение торговых переговоров США и Китая
розничные продажи Германии в феврале
уровень безработицы Германии в марте
окончательный ВВП Великобритании в 4-м кв
индекс потребительских цен еврозоны в марте
личные доходы и расходы, базовый ценовой индекс потребления США в январе
Чикагский индекс деловой активности в марте
окончательный индекс потребительского доверия Университета Мичиган в марте
продажи нового жилья в США в феврале
финансовые результаты Татнефти и Россетей по МСФО за 2018 г
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов четверга несущественно выросли. К 18.50 мск индекс Мосбиржи увеличился на 0,20% до 2492,4 пункта, а долларовый индекс РТС прибавил менее 0,1%, до 1207,31 пункта, оказавшись под давлением более слабого рубля.
В лидерах роста к концу дня были акции Яндекса (+2,20%) и бумаги Северстали (+2,17%). В лидерах падения были котировки ГМК “Норильский никель” (-3,16%) и бумаги Уралкалия (-1,47%).
Внешние факторы
Торги на фондовых биржах США начались ростом трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ не показали единой динамики, изменяясь примерно на 0,1%. Индекс S&P500 пытался удержаться выше 2800 пунктов, а доходность 10-летних казначейских облигаций США вернулась к росту. Статистика, тем временем, показала падение числа первичных обращений за пособиями по безработице на прошлой неделе с 216 тыс до 211 тыс (ожидалось 225 тыс) и пересмотр темпов роста ВВП в 4-м квартале, по окончательным оценкам, до 2,2% к/к с 2,6%, что, однако, совпало с прогнозами. Фактором, сдерживающим инвесторов от продаж, выступало возобновление торговых переговоров с Китаем.
На биржах Европы наблюдались нейтральные настроения. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению торгов РФ потерял около 0,1%. Региональная статистика показала замедление потребительской инфляции в Германии в марте с 1,5% до 1,3% г/г (ожидалось +1,6%).
Нефтяные котировки под вечер замедлили темпы падения и теряли чуть менее 1% на фоне невысокой склонности инвесторов к риску. Котировки Brent опустились ниже 67 долл, а цены на нефть WTI – ниже 59 долл. Цены, однако, удерживали важные краткосрочные поддержки 66,65 долл для Brent и 58,50 долл для WTI, что оставляет “быкам” шансы на возобновление повышения. В пятницу вечером повлиять на динамику рынка может еженедельный отчет Baker Hughes.
Рынок завтра
Индексы Мосбиржи и РТС в конце сессии смогли остаться в символическом плюсе и удержать краткосрочные поддержки 2480 и 1200 пунктов. Данный фактор указывает на возможность возобновления повышения, но ситуация для “быков” складывается достаточно опасная.
С фундаментальной точки зрения негатив на мировых площадках ближе к завершению сессии в РФ ослаб. Инвесторы ждут продолжения торговых переговоров США и Китая, а в СМИ периодически появляются сообщения о наблюдающемся прогрессе. Если новости подтвердятся, фондовые и нефтяные рынки в конце недели могут воспрянуть духом.
Комментарий: Елена Кожухова
Валюта и Денежный рынок
Рынок сегодня. В четверг доллар продолжил свое укрепление на основных площадках развивающихся рынков. Основное преимущество американской валюты наблюдалось в паре с турецкой лирой (+4,5% к окончанию рабочего дня). Укрепление в парах с российским рублем, южноафриканским рэндом и индийской рупией ограничивалось 0,4-0,5%. Впрочем, на отдельных площадках к окончанию рабочего дня доллар ушел в красную зону, в частности, в паре с бразильским реалом. Отметим, что еще днем именно бразильский реал и российский рубль оказывали наибольшее сопротивление американской валюте.
За последнюю неделю среди всех перечисленных валют EM рубль поддерживает минимальные потери к доллару (-1,9%), уступая лишь индийской рупии (-0,6%). Частично устойчивость рубля можно объяснить налоговыми платежами на текущей неделе. Однако основная причина стойкости рубля вероятно кроется в сохранении избытка валютной ликвидности у отдельных крупных игроков. В частности, следует напомнить, что еще в первой половине марта банковский сектор погасил всю валютную задолженность по депозитам перед Федеральным казначейством и с тех пор не привлекал новых средств. Очередной депозитный аукцион в валюте в четверг не стал исключением и остался без заявок.
Рынок завтра. Мы полагаем, что в ближайшее время пара доллар/рубль продолжит попытки закрепиться выше 65 руб., чему в том числе будет способствовать начало месяца с традиционным притоком рублевой ликвидности по бюджетному каналу. В то же время, помешать американской валюте может прогресс в торговых переговорах между представителями США и Китая, который может вернуть аппетит инвесторов к развивающимся рынкам.
Комментарий: Юрий Кравченко
События завтра
продолжение торговых переговоров США и Китая
розничные продажи Германии в феврале
уровень безработицы Германии в марте
окончательный ВВП Великобритании в 4-м кв
индекс потребительских цен еврозоны в марте
личные доходы и расходы, базовый ценовой индекс потребления США в январе
Чикагский индекс деловой активности в марте
окончательный индекс потребительского доверия Университета Мичиган в марте
продажи нового жилья в США в феврале
финансовые результаты Татнефти и Россетей по МСФО за 2018 г
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter