7 мая 2020 QB Finance
С 27 апреля по 1 мая 2020 года основные мировые фондовые индексы продемонстрировали преимущественно положительную динамику. В центре внимания инвесторов находились новости относительно заседания ФРС США и ЕЦБ, а также публикация макроэкономической статистики в регионах.
АЗИАТСКО-ТИХООКЕАНСКИЙ РЕГИОН
Nikkei 225 • 19,619.35 ▲1,9%
HANG SENG • 24,643.59 ▲3,4%
Shanghai Composite • 2,860.08 ▲1,8%
На прошедшей неделе с окончанием 1 мая основные азиатские фондовые индексы продемонстрировали положительную динамику. В центре внимания инвесторов находилась публикация макроэкономической статистики в регионах, а также новости относительно смягчения карантинных мер.
Согласно опубликованным данным, в марте 2020 года совокупный̆ объем прибыли промышленных компаний Китая снизился на 34,9% г/г, а за I квартал аналогичного года показатель сузился на 36,7% г/г. Снижение индикатора было обусловлено спадом новых заказов за рассматриваемый период на фоне распространения вирусной̆ инфекции на территории Китая. Также в апреле 2020 года индекс деловой̆ активности PMI в производственном секторе Китая снизился до 50.8 пункта после 52 пунктов в марте аналогичного года. За рассматриваемый период аналогичный̆ индикатор в непроизводственном секторе КНР увеличился до 53.2 пункта после 52.3 пункта в марте. Значение индикаторов оказалось выше критической отметки в 50 пунктов, что свидетельствует о постепенном восстановлении экономики страны после негативного влияния новой̆ вирусной̆ инфекции. Это может оказать положительное влияние на курс национальной̆ валюты в будущих периодах.
В понедельник, 27 апреля, прошло заседание Банка Японии, на котором регулятор страны решил сохранить базовую процентную ставку на уровне -0,1% годовых. Также сообщается, что изначальный̆ объем покупки биржевых индексных фондов не изменился и составляет 12 трлн иен ($110 млрд). Более того, в рамках действующей программы количественного смягчения Банк Японии отменил лимит на покупку государственных облигаций. По предварительным данным, в марте 2020 года объем промышленного производства в Японии снизился на 3,7% м/м после суживания на 0,3% м/м в феврале. Снижение индикатора стало максимальным за последние 5 месяцев ввиду введения карантинных мер в стране, а также снижения количества новых заказов. Это может оказать негативное влияние на курс иены в будущих периодах. Более того, в марте объем розничных продаж в Японии снизился на 4,6% г/г после увеличения на 1,6% г/г в феврале 2020 года. Суживание показателя было обусловлено снижением расходов домохозяйств за рассматриваемый период ввиду ожидания надвигающейся мировой рецессии.
РОССИЯ
ММВБ • 2,650.56 ▲3,5%
РТС • 1,125.03 ▲4,0%
С 27 апреля по 1 мая 2020 года основные отечественные фондовые индексы продемонстрировали положительную динамику ввиду роста цен на нефть.
Согласно сообщению аналитического агентства Bloomberg, Российская Федерация рассматривает специальный̆ механизм, который̆ позволит ЦБ увеличивать эмиссию денежных средств в целях обратной̆ скупки государственных облигаций. Более того, обсуждается план, согласно которому крупные государственные банки будут покупать дополнительные объемы государственных облигаций. В свою очередь, это поспособствует насыщению ликвидностью банковской системы в целях поддержки экономики РФ. Также по опубликованным данным Росстата, с 21 по 27 апреля 2020 года инфляция в России составила 0,1%, с начала года показатель ускорился до 2,1% годовых, а в годовом выражении индикатор вырос до 3,1% годовых.
ЕВРОПА
FTSE 100 • 5,763.06 ▲0,2%
CAC 40 • 4,572.18 ▲4,1%
DAX • 10,861.64 ▲5,1%
По итогам прошедшей недели основные европейские фондовые индексы закрылись в зеленой зоне.
В четверг, 30 апреля, прошло заседания ЕЦБ, по результатам которого регулятор сохранил базовую процентную ставку на текущем нулевом уровне в соответствии с ожиданиями аналитиков. Также глава ЕЦБ Кристин Лагард сообщила, что регулятор намерен продолжать экстренную скупку активов до конца 2020 года. Более того, по словам главы банка, ожидается снижение ВВП еврозоны по итогам 2020 года более чем на 5% г/г ввиду влияния новой вирусной инфекции. Согласно предварительным данным, в I квартале 2020 года ВВП еврозоны снизился на 3,8% к/к после роста в IV квартале 2019 года на 0,1% к/к. Снижение индикатора было обусловлено введением карантинных мер на территории еврозоны, а также падением новых заказов ввиду коронавируса. Стоит отметить, что снижение показателя стало максимальным с 2008 года. Это окажет негативное влияние на курс евро в будущих периодах. В марте 2020 года инфляция в еврозоне замедлилась до 0,4% годовых после 0,7% годовых в феврале ввиду значительного снижения цен на энергоресурсы.
Также за рассматриваемый период агрегат М3 еврозоны, измеряющий стоимость всех валютных и ликвидных денежных активов на руках у населения, увеличился на 7,5% г/г. Это свидетельствует об аккумулировании денежных средств домохозяйствами ввиду опасений надвигающейся рецессии ввиду распространения вирусной инфекции. В апреле 2020 года количество безработных в Германии увеличилось на 373 тыс. человек после роста на 1 тыс. человек в марте аналогичного года, а общий уровень безработицы в стране за рассматриваемый период расширился до 5,8% после 5%. Увеличение количества безработных стало максимальным за всю историю наблюдений. Неблагоприятные данные по рынку труда могут оказать негативное влияние на курс евро в будущих периодах.
Также согласно предварительной оценке, в I квартале 2020 года ВВП Франции снизился на 5,8% к/к после суживания в IV квартале 2019 года на 0,1% к/к. Более того, в марте 2020 года потребительские расходы в стране упали на рекордные 17,9% м/м ввиду значительного снижения доходов домохозяйств за рассматриваемый период. Однако инфляция продемонстрировала нулевую динамику и осталась на уровне 0,1% годовых.
США
DJIA • 23,723.69 ▼0,2%
S&P 500 • 2,830.71 ▼0,2%
NASDAQ Composite • 8,604.95 ▼0,3%
С 27 апреля по 1 мая фондовые индексы США продемонстрировали негативную динамику. В центре внимания инвесторов находилась публикация макроэкономических индикаторов.
По итогам заседания в среду, 29 апреля 2020 года, ФРС США сохранила базовую процентную ставку на прежнем уровне 0-0,25% годовых в соответствии с ожиданиями аналитиков. Согласно предварительной оценке, ВВП США в I квартале 2020 года сузился на 4,8% г/г, что стало максимальным снижением с 2008 года. Сокращение показателя было обусловлено введением карантинных ограничений в марте 2020 года ввиду распространения инфекции. Более того, число первичных заявок на получение пособий по безработице на неделе с окончанием 26 апреля 2020 года увеличилось на 3,8 млн человек после роста на 4,4 млн человек неделей ранее. Стоит отметить, что за последние 6 недель общее число первичных заявок на получения пособия достигло 30,3 млн заявок. Слабый рынок труда в США окажет негативное влияние на курс доллара в будущих периодах. В марте 2020 расходы физических лиц снизились на 7,5% м/м после роста на 0,2% м/м в феврале ввиду потери работы, а также опасений домохозяйств относительно надвигающейся рецессии.
Более того, суживание показателя стало максимальным за всю историю наблюдений. Необходимо добавить, что в апреле 2020 года индекс деловой активности PMI в Чикаго сузился до 35.4 пункта после 47.8 пункта в марте. Значение индикатора оказалось ниже порогового уровня в 50 пунктов 8-й месяц кряду, что свидетельствует о продолжительном сокращении производства в регионе. Это может оказать негативное влияние на курс доллара в будущих периодах.
СЫРЬЕВЫЕ РЫНКИ
Brent • $26.94 ▲22,0%
Light Sweet • $19.78 ▲16,8%
Золото • $1,700.90 ▼2,0%
Серебро • $15.03 ▼2,2%
Медь • $5,093.80 ▼2,0%
Никель • $11,945 ▼2,5%
По итогам торговой недели котировки нефти продемонстрировали сильную положительную динамику. Поддержку котировкам в конце недели оказали новости относительно того, что нефтяные компании США начали складировать нефть в Национальном стратегическом нефтяном резерве, а большая часть нефти будет поставлена в мае и июне. Также с 1 мая 2020 года вступило в силу соглашение ОПЕК+ относительно снижения добычи нефти. Ожидается, что суммарное сокращение добычи «черного золота» достигнет уровня 19 млн б/с с учетом всех стран. Стоит отметить, что запасы нефти США от API на неделе с окончанием 26 апреля увеличились на 10 млн баррелей̆ после увеличение на 13,2 млн баррелей неделей ранее. Также за рассматриваемый период, по данным EIA, запасы нефти в США выросли на 9 млн баррелей после увеличения на 15 млн баррелей неделей ранее. В свою очередь, число активных буровых установок от Baker Hughes на неделе с окончанием 26 апреля снизилось до 325 установок после 378 установок неделей ранее, а общее число буровых установок сократилось до 408 единиц после 465 единиц.
ВАЛЮТНЫЕ РЫНКИ
EUR/USD • 1.0985 ▲1,5%
USD/JPY • 106.94 ▼0,5%
USD/RUB • 72.73 ▼3,2%
EUR/RUB • 79.12 ▼2,5%
По итогам торговой недели доллар ослаб по отношению к евро и иене ввиду публикации неблагоприятной статистики по рынку труда в США, а также замедления деловой активности в регионе. Рубль укрепился против доллара и евро ввиду значительного роста цен на нефть.
http://www.qbfin.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
АЗИАТСКО-ТИХООКЕАНСКИЙ РЕГИОН
Nikkei 225 • 19,619.35 ▲1,9%
HANG SENG • 24,643.59 ▲3,4%
Shanghai Composite • 2,860.08 ▲1,8%
На прошедшей неделе с окончанием 1 мая основные азиатские фондовые индексы продемонстрировали положительную динамику. В центре внимания инвесторов находилась публикация макроэкономической статистики в регионах, а также новости относительно смягчения карантинных мер.
Согласно опубликованным данным, в марте 2020 года совокупный̆ объем прибыли промышленных компаний Китая снизился на 34,9% г/г, а за I квартал аналогичного года показатель сузился на 36,7% г/г. Снижение индикатора было обусловлено спадом новых заказов за рассматриваемый период на фоне распространения вирусной̆ инфекции на территории Китая. Также в апреле 2020 года индекс деловой̆ активности PMI в производственном секторе Китая снизился до 50.8 пункта после 52 пунктов в марте аналогичного года. За рассматриваемый период аналогичный̆ индикатор в непроизводственном секторе КНР увеличился до 53.2 пункта после 52.3 пункта в марте. Значение индикаторов оказалось выше критической отметки в 50 пунктов, что свидетельствует о постепенном восстановлении экономики страны после негативного влияния новой̆ вирусной̆ инфекции. Это может оказать положительное влияние на курс национальной̆ валюты в будущих периодах.
В понедельник, 27 апреля, прошло заседание Банка Японии, на котором регулятор страны решил сохранить базовую процентную ставку на уровне -0,1% годовых. Также сообщается, что изначальный̆ объем покупки биржевых индексных фондов не изменился и составляет 12 трлн иен ($110 млрд). Более того, в рамках действующей программы количественного смягчения Банк Японии отменил лимит на покупку государственных облигаций. По предварительным данным, в марте 2020 года объем промышленного производства в Японии снизился на 3,7% м/м после суживания на 0,3% м/м в феврале. Снижение индикатора стало максимальным за последние 5 месяцев ввиду введения карантинных мер в стране, а также снижения количества новых заказов. Это может оказать негативное влияние на курс иены в будущих периодах. Более того, в марте объем розничных продаж в Японии снизился на 4,6% г/г после увеличения на 1,6% г/г в феврале 2020 года. Суживание показателя было обусловлено снижением расходов домохозяйств за рассматриваемый период ввиду ожидания надвигающейся мировой рецессии.
РОССИЯ
ММВБ • 2,650.56 ▲3,5%
РТС • 1,125.03 ▲4,0%
С 27 апреля по 1 мая 2020 года основные отечественные фондовые индексы продемонстрировали положительную динамику ввиду роста цен на нефть.
Согласно сообщению аналитического агентства Bloomberg, Российская Федерация рассматривает специальный̆ механизм, который̆ позволит ЦБ увеличивать эмиссию денежных средств в целях обратной̆ скупки государственных облигаций. Более того, обсуждается план, согласно которому крупные государственные банки будут покупать дополнительные объемы государственных облигаций. В свою очередь, это поспособствует насыщению ликвидностью банковской системы в целях поддержки экономики РФ. Также по опубликованным данным Росстата, с 21 по 27 апреля 2020 года инфляция в России составила 0,1%, с начала года показатель ускорился до 2,1% годовых, а в годовом выражении индикатор вырос до 3,1% годовых.
ЕВРОПА
FTSE 100 • 5,763.06 ▲0,2%
CAC 40 • 4,572.18 ▲4,1%
DAX • 10,861.64 ▲5,1%
По итогам прошедшей недели основные европейские фондовые индексы закрылись в зеленой зоне.
В четверг, 30 апреля, прошло заседания ЕЦБ, по результатам которого регулятор сохранил базовую процентную ставку на текущем нулевом уровне в соответствии с ожиданиями аналитиков. Также глава ЕЦБ Кристин Лагард сообщила, что регулятор намерен продолжать экстренную скупку активов до конца 2020 года. Более того, по словам главы банка, ожидается снижение ВВП еврозоны по итогам 2020 года более чем на 5% г/г ввиду влияния новой вирусной инфекции. Согласно предварительным данным, в I квартале 2020 года ВВП еврозоны снизился на 3,8% к/к после роста в IV квартале 2019 года на 0,1% к/к. Снижение индикатора было обусловлено введением карантинных мер на территории еврозоны, а также падением новых заказов ввиду коронавируса. Стоит отметить, что снижение показателя стало максимальным с 2008 года. Это окажет негативное влияние на курс евро в будущих периодах. В марте 2020 года инфляция в еврозоне замедлилась до 0,4% годовых после 0,7% годовых в феврале ввиду значительного снижения цен на энергоресурсы.
Также за рассматриваемый период агрегат М3 еврозоны, измеряющий стоимость всех валютных и ликвидных денежных активов на руках у населения, увеличился на 7,5% г/г. Это свидетельствует об аккумулировании денежных средств домохозяйствами ввиду опасений надвигающейся рецессии ввиду распространения вирусной инфекции. В апреле 2020 года количество безработных в Германии увеличилось на 373 тыс. человек после роста на 1 тыс. человек в марте аналогичного года, а общий уровень безработицы в стране за рассматриваемый период расширился до 5,8% после 5%. Увеличение количества безработных стало максимальным за всю историю наблюдений. Неблагоприятные данные по рынку труда могут оказать негативное влияние на курс евро в будущих периодах.
Также согласно предварительной оценке, в I квартале 2020 года ВВП Франции снизился на 5,8% к/к после суживания в IV квартале 2019 года на 0,1% к/к. Более того, в марте 2020 года потребительские расходы в стране упали на рекордные 17,9% м/м ввиду значительного снижения доходов домохозяйств за рассматриваемый период. Однако инфляция продемонстрировала нулевую динамику и осталась на уровне 0,1% годовых.
США
DJIA • 23,723.69 ▼0,2%
S&P 500 • 2,830.71 ▼0,2%
NASDAQ Composite • 8,604.95 ▼0,3%
С 27 апреля по 1 мая фондовые индексы США продемонстрировали негативную динамику. В центре внимания инвесторов находилась публикация макроэкономических индикаторов.
По итогам заседания в среду, 29 апреля 2020 года, ФРС США сохранила базовую процентную ставку на прежнем уровне 0-0,25% годовых в соответствии с ожиданиями аналитиков. Согласно предварительной оценке, ВВП США в I квартале 2020 года сузился на 4,8% г/г, что стало максимальным снижением с 2008 года. Сокращение показателя было обусловлено введением карантинных ограничений в марте 2020 года ввиду распространения инфекции. Более того, число первичных заявок на получение пособий по безработице на неделе с окончанием 26 апреля 2020 года увеличилось на 3,8 млн человек после роста на 4,4 млн человек неделей ранее. Стоит отметить, что за последние 6 недель общее число первичных заявок на получения пособия достигло 30,3 млн заявок. Слабый рынок труда в США окажет негативное влияние на курс доллара в будущих периодах. В марте 2020 расходы физических лиц снизились на 7,5% м/м после роста на 0,2% м/м в феврале ввиду потери работы, а также опасений домохозяйств относительно надвигающейся рецессии.
Более того, суживание показателя стало максимальным за всю историю наблюдений. Необходимо добавить, что в апреле 2020 года индекс деловой активности PMI в Чикаго сузился до 35.4 пункта после 47.8 пункта в марте. Значение индикатора оказалось ниже порогового уровня в 50 пунктов 8-й месяц кряду, что свидетельствует о продолжительном сокращении производства в регионе. Это может оказать негативное влияние на курс доллара в будущих периодах.
СЫРЬЕВЫЕ РЫНКИ
Brent • $26.94 ▲22,0%
Light Sweet • $19.78 ▲16,8%
Золото • $1,700.90 ▼2,0%
Серебро • $15.03 ▼2,2%
Медь • $5,093.80 ▼2,0%
Никель • $11,945 ▼2,5%
По итогам торговой недели котировки нефти продемонстрировали сильную положительную динамику. Поддержку котировкам в конце недели оказали новости относительно того, что нефтяные компании США начали складировать нефть в Национальном стратегическом нефтяном резерве, а большая часть нефти будет поставлена в мае и июне. Также с 1 мая 2020 года вступило в силу соглашение ОПЕК+ относительно снижения добычи нефти. Ожидается, что суммарное сокращение добычи «черного золота» достигнет уровня 19 млн б/с с учетом всех стран. Стоит отметить, что запасы нефти США от API на неделе с окончанием 26 апреля увеличились на 10 млн баррелей̆ после увеличение на 13,2 млн баррелей неделей ранее. Также за рассматриваемый период, по данным EIA, запасы нефти в США выросли на 9 млн баррелей после увеличения на 15 млн баррелей неделей ранее. В свою очередь, число активных буровых установок от Baker Hughes на неделе с окончанием 26 апреля снизилось до 325 установок после 378 установок неделей ранее, а общее число буровых установок сократилось до 408 единиц после 465 единиц.
ВАЛЮТНЫЕ РЫНКИ
EUR/USD • 1.0985 ▲1,5%
USD/JPY • 106.94 ▼0,5%
USD/RUB • 72.73 ▼3,2%
EUR/RUB • 79.12 ▼2,5%
По итогам торговой недели доллар ослаб по отношению к евро и иене ввиду публикации неблагоприятной статистики по рынку труда в США, а также замедления деловой активности в регионе. Рубль укрепился против доллара и евро ввиду значительного роста цен на нефть.
http://www.qbfin.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу