25 мая 2009 Альпари
По итогам минувшей недели европейская валюта укрепила свои позиции на +3,7% против американского доллара, на +3,18% против йены, на +0,41% против швейцарского франка и сдала на 1,16% против фунта и 1,39% против канадского доллара. Доллар США продавали по всему рынку, а в прессе писали, что доллару пришёл конец. Эти разговоры заполонили весь Интернет после того, как рейтинговое агентство Standards & Poor's Corp понизило Великобритании прогноз кредитного рейтинга AAA, но при этом отметили, что в ближайшее время понижать рейтинг не планируют. Это сообщение спровоцировало участников FX продавать британский фунт, но буквально через три часа, все переключились на то, что США тоже может потерять свой рейтинг AAA, и начали активно распродавать все американские активы. Эта тема сейчас самая обсуждаемая и меня настораживает то, что все почти в один голос кричат о проблемах в США. Это понятно, о проблемах США все знают, но когда начался кризис, спасая свои бабки, все вкладывались именно в доллар США, так как его выбрали как актив-убежище. Как будто, сейчас нашлась альтернатива доллару США.
Мне кажется, что когда большинство участников FX отвернулись от доллара, наступило время для фиксации прибыли. На фоне падения доллара США, крупные игроки начнут закрывать короткие позиции, чтобы фиксацию прибыли не видели другие игроки. Только через средства массовой информации можно поддержать сформировавшийся медвежий тренд по доллару, чтобы незаметно покинуть рынок.
Рис. 1 МА каналы для часового графика
Каждый день европейская валюта устанавливала новый суточный максимум. В понедельник рынок открылся снижением, так как фондовые рынки в Азии открылись резким падением. Евробыкам было непросто сломить медведей и откатиться к линии LB. Рост фондовых индексов и кросс-курсов по йене вынудил игроков частично закрыть короткие позиции и занять выжидательную позицию.
Индекс DJA в понедельник вырос 2,84% до 8509,60 пункта. Индекс Nasdaq поднялся на 3,11%, а индекс S&P's 500 на 3,03%. Рост фондовых индексов связывали с улучшением ситуации на рынке недвижимости и сообщениями экспертов о стабилизации банковского сектора.
Национальная ассоциация домостроительных компаний, NAHB, сообщила, что индекс активности на американском рынке жилья в мае вырос до 16 пунктов по сравнению с 14 пунктами в апреле.
Банки Goldman Sachs Group Inc., JPMorgan Chase & Co. и Morgan Stanley подали заявки на возврат в общей сложности $45 млрд. и выход из программы TARP. Банки хотят вернуть деньги, чтобы освободиться от ограничений на выплаты сотрудникам и набор персонала, введенных для участников TARP в феврале месяце.
В понедельник рост EURUSD остановился у линии LB, а во вторник после того, как после выборов индийский фондовый индекс показал 17%-процентный рост, склонность к риску усилилась. Позитивная волна перебросилась на европейские рынки.
Банковские сектор получал поддержку от разговоров о стремлении банков выплатить средства и выйти из программы TARP. К этой новости можно ещё добавить сообщение, что Великобритания начала рассматривать вопрос о возможной продаже доли в частично национализированных банках страны с целью оживления доверия к финансовому сектору фондового рынка.
Британский фунт во вторник выступил локомотивом для всех основных валют. Экономические ожидания в Германии в мае заметно улучшились, а вот текущие условия в немецкой экономике в мае продолжили ухудшаться. Рынок отреагировал слабым ростом, но на европейской сессии курс EURUSD вырос до линии U3 – 1.3655. Европейская валюта торговалась очень импульсивно, так как была подвержена давлению со стороны кросс-курсов.
На американской сессии на фоне снижения американского доллара курс EURUSD вырос до отметки 1,3667 и был повторно остановлен линией U3.
Фондовый рынок после публикации данных по рынку жилья пошатнулся в сторону снижения. Это было заметно и по золоту, которое на фоне снижения фондовых индексов и доллара США выросло до $928,94 за тройскую унцию. Доллар США развернулся вверх после публикации данных, которые свидетельствовали о неожиданном снижении числа закладок новых домов в США в апреле, но удержать позиции быкам без Европы не удалось.
Число закладок новых домов в апреле с учетом коррекции на сезонные колебания упало по сравнению с предыдущим месяцем на 12,8% до 458 000 в год (прогноз +2%). Число закладок новых домов в марте снизилось на 8,5% до 525 000, тогда как первоначально сообщалось о том, что данный показатель в марте снизился на 10,8% до 510 000.
В отчёте отмечается, что жилищное строительство в апреле снизилось в связи со значительным сокращением строительства многоквартирных домов, несмотря на умеренный рост числа закладок новых домов на одну семью.
В среду на торгах в Азии курс евро снизился, но с европейской сессии рост продолжился. По итогам среды евробыки пробили уровень 1,3737, и цена устремилась к линии U4. Евробыки пошли к целевому уровню 1,4000. Быки успокоились на уровне 1,3829.
Американский доллар оказался под давлением по всему рынку, так как по мнению инвесторов напряженность в банковском секторе снизилась, а экономика США типа выползает из рецессии. Сейчас доллару США будет очень сложно развернуться, так как инвесторы на ложном оптимизме, что кризис позади, по основным парам устремились к более высоким уровням.
Доллар США после публикации протоколов апрельского заседания Комитета по операциям на открытом рынке ФРС США продолжил падение. Протоколы указывают на готовность ФРС увеличить объем приобретений казначейских облигаций и ценных бумаг, обеспеченных ипотекой, свыше уже заявленных 1,75 трлн долларов. Это и стало причиной дальнейшего падения доллара США.
Теперь о четверге. Европейская валюта продолжительное время торговалась на 1,3775, но на сообщении S&P выиграла против фунта 1,68%. Данные по Еврозоне остались незамеченными, но помогли при росте на американской сессии.
На европейской сессии выходили данные по Еврозоне и Германии. Индекс менеджеров по снабжению для производственной сферы в еврозоне в мае вырос с 36,8 до 40,5, а индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг поднялся с 43,8 до 44,7. Экономисты ожидали, что индекс менеджеров по снабжению для производственной сферы вырастет до 38,5, а индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг поднимется до 44,6.
Вроде все данные вышли против доллара, но агентство S&P протянуло баксу руку помощи и снижением рейтинга Британии устранило главного зачинщика. Именно британский фунт в последние дни выступал локомотивом в падении доллара США.
S&P не смог сломить фунт. Падение остановилось выше 50% от роста. При достижении 1,5514 курс GBPUSD отскочил на 140 пунктов, а по итогам дня сформировался ШИП с новым максимумом. Это указывало на продолжение роста, но почему доллар продавали? Так как объемы покупок гособлигаций и внешняя задолженность правительства в США больше, чем в Великобритании. Пересмотр прогноза по британскому рейтингу привел к обострению опасений по поводу налогово-бюджетной ситуации в США.
На фоне этих опасений доллар США подвергся распродаже, и даже фондовый рынок своим падением не смог оказать поддержку. Курс EURUSD на фоне опасений снижения кредитного рейтинга США вырос до 1,3952.
Значимых данных по Еврозоне и США в пятницу не наблюдалось, но в преддверии длинных выходных в США и Великобритании падение доллара против своих конкурентов продолжилось. Как красиво евро двигалась в пятницу по линии U3. Курс EURUSD на европейской сессии установил новый максимум 1,3977. Рост пары последовал на фоне резкого роста кросс-курса EURGBP. Дело в том, что перед выходом отчёта по ВВП Великобритании за 1 квартал, чтобы новости не достали участников рынка врасплох, быки по фунту начали закрывать длинные позиции. Посмотрев на EURUSD и GBPUSD, меня сразу посетила мысль, что рынок решил повторить динамику вчерашнего дня. GBPUSD при снижении не дотянул до расчётной цели, но по итогам пятницы переписал азиатский максимум и вырос до 1,5931, а EURUSD поднимался до 1,4049. Рынок по евро закрылся выше уровня 1,4000 и всех интересует вопрос, как долго продолжится это ралли? Посмотрим на технические аспекты EURUSD.
Цена находится выше линии U3. Тренд бычий, но я вынужден один вариант рассмотреть на откат к линии LB. К тому же из рисунка 2 видим, как европейская валюта уткнулась в сопротивление луча 85,4%. Рост до 1,4167 может продолжиться, но без предварительного отката достичь его на одном дыхании сложно. Бить уровень сопротивления из зоны U3 бессмысленно, лучше вернуться за поддержкой и новыми участниками, которые не успели добавиться. Выше я уже сказал, что когда в прессе практически все пишут продавать доллар, то нужно готовиться к скорому развороту. Важные уровни предлагаю рассмотреть на рисунке 2.
Рис. 2 МА каналы для дневного графика
Смотрим что по дневному графику. Курс EURUSD достиг луча 85,4%, но ключевая цель лежит выше, на уровне 1,4167. Что есть интересного на дневном графике и на что стоит обратить внимание. Это скопление около 1,4167 линий и уровней. Что именно там собирается? МА линия U5, чуть выше проходит луч 90,1% и если на волну 1,2456-1,3737 наложить фибо, то на уровне 1,4167 от 1,2888 будет равность волн. А это серьёзный аргумент для отката и даже разворота. Здесь вроде всё.
Рис.3 Недельный график
На недельном графике я тоже рассматриваю отскок от 1,4170/90. Слишком много указаний на эту зону. Если вы помните, у меня ранее был прогноз с ростом на 1,6039. Я его отменил, когда рынок тормознулся на 1,3737 и цена вернулась к 1,2884. В текущей ситуации пока рассматриваю формацию треугольника, но если будет пройдена зона 1,4167 – 1,4190 и предполагаемая граница треугольника – 1,4425, то придётся опять вернуться к этому сценарию.
Рис.4 Кросс – курсы по европейской валюте
По итогам минувшей недели европейская валюта укрепила свои позиции на +3,18% против йены, на +0,41% против швейцарского франка и сдала на 1,16% против фунта и 1,39% против канадского доллара. Что ожидать в кроссах на этой неделе? По EURJPY откат, так как цена находится в зоне фиксации прибыли. В паре EURGBP цена находится у балансовой линии, поэтому первая половина недели консолидация наверно продолжится, хотя я склоняюсь к росту по этой паре. В паре с канадцем ожидаю разворота и отката в область 1,5849.
Рис. 5 Анализ времени
Ещё один момент в поддержку уровня 1,4167/70. По свингам Ганна уровень 1,4167/70 также находится в целевой зоне. Идём с опережением по времени, но здесь стоит присмотреться к датам 20-21 мая. Пятница было 22 мая, а 24 мая новолуние. Многие трейдеры скептически относятся к торговле по лунному циклу, но знайте, есть МТС, которые работают на этих циклах и новолуние для этих систем значимая дата, от которой будет формироваться тот или иной сигнал. Неизвестно только какие объёмы на этих МТС.
Рис. 6 Планетарные события
Итак, уровень 1,3737 прошли, и цена продвинулась вверх ещё на 30 градусов, где встречают новое сопротивление. Значимое сопротивление лежит выше на 30 градусов – 1,4400 (кружок), но перед тем как двигаться к этому уровню, надо пройти 1,4160/70 и преодолеть силы планетарного события – Новолуние. Если цена откатывается ниже 1,3737, то этот пробой будет указывать на завершение роста
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Мне кажется, что когда большинство участников FX отвернулись от доллара, наступило время для фиксации прибыли. На фоне падения доллара США, крупные игроки начнут закрывать короткие позиции, чтобы фиксацию прибыли не видели другие игроки. Только через средства массовой информации можно поддержать сформировавшийся медвежий тренд по доллару, чтобы незаметно покинуть рынок.
Рис. 1 МА каналы для часового графика
Каждый день европейская валюта устанавливала новый суточный максимум. В понедельник рынок открылся снижением, так как фондовые рынки в Азии открылись резким падением. Евробыкам было непросто сломить медведей и откатиться к линии LB. Рост фондовых индексов и кросс-курсов по йене вынудил игроков частично закрыть короткие позиции и занять выжидательную позицию.
Индекс DJA в понедельник вырос 2,84% до 8509,60 пункта. Индекс Nasdaq поднялся на 3,11%, а индекс S&P's 500 на 3,03%. Рост фондовых индексов связывали с улучшением ситуации на рынке недвижимости и сообщениями экспертов о стабилизации банковского сектора.
Национальная ассоциация домостроительных компаний, NAHB, сообщила, что индекс активности на американском рынке жилья в мае вырос до 16 пунктов по сравнению с 14 пунктами в апреле.
Банки Goldman Sachs Group Inc., JPMorgan Chase & Co. и Morgan Stanley подали заявки на возврат в общей сложности $45 млрд. и выход из программы TARP. Банки хотят вернуть деньги, чтобы освободиться от ограничений на выплаты сотрудникам и набор персонала, введенных для участников TARP в феврале месяце.
В понедельник рост EURUSD остановился у линии LB, а во вторник после того, как после выборов индийский фондовый индекс показал 17%-процентный рост, склонность к риску усилилась. Позитивная волна перебросилась на европейские рынки.
Банковские сектор получал поддержку от разговоров о стремлении банков выплатить средства и выйти из программы TARP. К этой новости можно ещё добавить сообщение, что Великобритания начала рассматривать вопрос о возможной продаже доли в частично национализированных банках страны с целью оживления доверия к финансовому сектору фондового рынка.
Британский фунт во вторник выступил локомотивом для всех основных валют. Экономические ожидания в Германии в мае заметно улучшились, а вот текущие условия в немецкой экономике в мае продолжили ухудшаться. Рынок отреагировал слабым ростом, но на европейской сессии курс EURUSD вырос до линии U3 – 1.3655. Европейская валюта торговалась очень импульсивно, так как была подвержена давлению со стороны кросс-курсов.
На американской сессии на фоне снижения американского доллара курс EURUSD вырос до отметки 1,3667 и был повторно остановлен линией U3.
Фондовый рынок после публикации данных по рынку жилья пошатнулся в сторону снижения. Это было заметно и по золоту, которое на фоне снижения фондовых индексов и доллара США выросло до $928,94 за тройскую унцию. Доллар США развернулся вверх после публикации данных, которые свидетельствовали о неожиданном снижении числа закладок новых домов в США в апреле, но удержать позиции быкам без Европы не удалось.
Число закладок новых домов в апреле с учетом коррекции на сезонные колебания упало по сравнению с предыдущим месяцем на 12,8% до 458 000 в год (прогноз +2%). Число закладок новых домов в марте снизилось на 8,5% до 525 000, тогда как первоначально сообщалось о том, что данный показатель в марте снизился на 10,8% до 510 000.
В отчёте отмечается, что жилищное строительство в апреле снизилось в связи со значительным сокращением строительства многоквартирных домов, несмотря на умеренный рост числа закладок новых домов на одну семью.
В среду на торгах в Азии курс евро снизился, но с европейской сессии рост продолжился. По итогам среды евробыки пробили уровень 1,3737, и цена устремилась к линии U4. Евробыки пошли к целевому уровню 1,4000. Быки успокоились на уровне 1,3829.
Американский доллар оказался под давлением по всему рынку, так как по мнению инвесторов напряженность в банковском секторе снизилась, а экономика США типа выползает из рецессии. Сейчас доллару США будет очень сложно развернуться, так как инвесторы на ложном оптимизме, что кризис позади, по основным парам устремились к более высоким уровням.
Доллар США после публикации протоколов апрельского заседания Комитета по операциям на открытом рынке ФРС США продолжил падение. Протоколы указывают на готовность ФРС увеличить объем приобретений казначейских облигаций и ценных бумаг, обеспеченных ипотекой, свыше уже заявленных 1,75 трлн долларов. Это и стало причиной дальнейшего падения доллара США.
Теперь о четверге. Европейская валюта продолжительное время торговалась на 1,3775, но на сообщении S&P выиграла против фунта 1,68%. Данные по Еврозоне остались незамеченными, но помогли при росте на американской сессии.
На европейской сессии выходили данные по Еврозоне и Германии. Индекс менеджеров по снабжению для производственной сферы в еврозоне в мае вырос с 36,8 до 40,5, а индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг поднялся с 43,8 до 44,7. Экономисты ожидали, что индекс менеджеров по снабжению для производственной сферы вырастет до 38,5, а индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг поднимется до 44,6.
Вроде все данные вышли против доллара, но агентство S&P протянуло баксу руку помощи и снижением рейтинга Британии устранило главного зачинщика. Именно британский фунт в последние дни выступал локомотивом в падении доллара США.
S&P не смог сломить фунт. Падение остановилось выше 50% от роста. При достижении 1,5514 курс GBPUSD отскочил на 140 пунктов, а по итогам дня сформировался ШИП с новым максимумом. Это указывало на продолжение роста, но почему доллар продавали? Так как объемы покупок гособлигаций и внешняя задолженность правительства в США больше, чем в Великобритании. Пересмотр прогноза по британскому рейтингу привел к обострению опасений по поводу налогово-бюджетной ситуации в США.
На фоне этих опасений доллар США подвергся распродаже, и даже фондовый рынок своим падением не смог оказать поддержку. Курс EURUSD на фоне опасений снижения кредитного рейтинга США вырос до 1,3952.
Значимых данных по Еврозоне и США в пятницу не наблюдалось, но в преддверии длинных выходных в США и Великобритании падение доллара против своих конкурентов продолжилось. Как красиво евро двигалась в пятницу по линии U3. Курс EURUSD на европейской сессии установил новый максимум 1,3977. Рост пары последовал на фоне резкого роста кросс-курса EURGBP. Дело в том, что перед выходом отчёта по ВВП Великобритании за 1 квартал, чтобы новости не достали участников рынка врасплох, быки по фунту начали закрывать длинные позиции. Посмотрев на EURUSD и GBPUSD, меня сразу посетила мысль, что рынок решил повторить динамику вчерашнего дня. GBPUSD при снижении не дотянул до расчётной цели, но по итогам пятницы переписал азиатский максимум и вырос до 1,5931, а EURUSD поднимался до 1,4049. Рынок по евро закрылся выше уровня 1,4000 и всех интересует вопрос, как долго продолжится это ралли? Посмотрим на технические аспекты EURUSD.
Цена находится выше линии U3. Тренд бычий, но я вынужден один вариант рассмотреть на откат к линии LB. К тому же из рисунка 2 видим, как европейская валюта уткнулась в сопротивление луча 85,4%. Рост до 1,4167 может продолжиться, но без предварительного отката достичь его на одном дыхании сложно. Бить уровень сопротивления из зоны U3 бессмысленно, лучше вернуться за поддержкой и новыми участниками, которые не успели добавиться. Выше я уже сказал, что когда в прессе практически все пишут продавать доллар, то нужно готовиться к скорому развороту. Важные уровни предлагаю рассмотреть на рисунке 2.
Рис. 2 МА каналы для дневного графика
Смотрим что по дневному графику. Курс EURUSD достиг луча 85,4%, но ключевая цель лежит выше, на уровне 1,4167. Что есть интересного на дневном графике и на что стоит обратить внимание. Это скопление около 1,4167 линий и уровней. Что именно там собирается? МА линия U5, чуть выше проходит луч 90,1% и если на волну 1,2456-1,3737 наложить фибо, то на уровне 1,4167 от 1,2888 будет равность волн. А это серьёзный аргумент для отката и даже разворота. Здесь вроде всё.
Рис.3 Недельный график
На недельном графике я тоже рассматриваю отскок от 1,4170/90. Слишком много указаний на эту зону. Если вы помните, у меня ранее был прогноз с ростом на 1,6039. Я его отменил, когда рынок тормознулся на 1,3737 и цена вернулась к 1,2884. В текущей ситуации пока рассматриваю формацию треугольника, но если будет пройдена зона 1,4167 – 1,4190 и предполагаемая граница треугольника – 1,4425, то придётся опять вернуться к этому сценарию.
Рис.4 Кросс – курсы по европейской валюте
По итогам минувшей недели европейская валюта укрепила свои позиции на +3,18% против йены, на +0,41% против швейцарского франка и сдала на 1,16% против фунта и 1,39% против канадского доллара. Что ожидать в кроссах на этой неделе? По EURJPY откат, так как цена находится в зоне фиксации прибыли. В паре EURGBP цена находится у балансовой линии, поэтому первая половина недели консолидация наверно продолжится, хотя я склоняюсь к росту по этой паре. В паре с канадцем ожидаю разворота и отката в область 1,5849.
Рис. 5 Анализ времени
Ещё один момент в поддержку уровня 1,4167/70. По свингам Ганна уровень 1,4167/70 также находится в целевой зоне. Идём с опережением по времени, но здесь стоит присмотреться к датам 20-21 мая. Пятница было 22 мая, а 24 мая новолуние. Многие трейдеры скептически относятся к торговле по лунному циклу, но знайте, есть МТС, которые работают на этих циклах и новолуние для этих систем значимая дата, от которой будет формироваться тот или иной сигнал. Неизвестно только какие объёмы на этих МТС.
Рис. 6 Планетарные события
Итак, уровень 1,3737 прошли, и цена продвинулась вверх ещё на 30 градусов, где встречают новое сопротивление. Значимое сопротивление лежит выше на 30 градусов – 1,4400 (кружок), но перед тем как двигаться к этому уровню, надо пройти 1,4160/70 и преодолеть силы планетарного события – Новолуние. Если цена откатывается ниже 1,3737, то этот пробой будет указывать на завершение роста
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу