27 декабря 2022 banki.ru Милькина Анна
Эльдар из Москвы рассказал, зачем собирал портфель «по учебнику», сколько зарабатывал на «Америке», как поверил в российский рынок и что будет делать на бирже в следующем году.
От консерватора к высокому риску
Эльдар открыл брокерский счет в начале 2017 года. «Я устроился в инвестиционную компанию, захотелось и самому поторговать. Тогда я покупал в основном рублевые облигации и акции. Портфель был сформирован прямо по учебнику, хотя я все же больше брал облигации», — рассказывает Эльдар. По его словам, по итогам года доходность портфеля составила примерно 12% годовых.
«Я брал в основном корпоративные облигации. Уже тогда геополитика периодически обострялась, все ждали санкций, бумаги сильно то росли, то падали. Это была отличная стратегия заработка — купить бумаги в момент геополитической напряженности, когда они падают, и продать спустя некоторое время после официальных заявлений, когда все успокаивалось и бумаги вырастали. Это было очень удобно, но скучно», — вспоминает инвестор.
В 2018 году Эльдар решил увеличить свой риск-профиль и переориентировался с корпоблигаций на акции американских компаний. «Тогда сильно росли Nvidia и Tesla. Но для меня это было больше как поиграть. Никакой стратегии не было, "голубых фишек" или дивидендных историй я не брал. Брал то, что сильно упало в цене. Такие бумаги отрастали на 20—25%, иногда даже за несколько недель», — рассказывает Эльдар.
В то же время инвестор заинтересовался маржинальной торговлей. «Я еще увлекся покупкой с плечом, стал вставать на понижение. Тогда Apple судилась с производителем чипов Qualcomm. Я был уверен, что Qualcomm проиграет, и зашортил бумагу. А Qualcomm выиграл суд. За три часа я потерял весь депозит», — делится профессиональный инвестор.
По словам Эльдара, эта ситуация показала ему, что с плечами лучше не работать, особенно при небольшом капитале. «Надо всячески избегать ситуации, когда ты можешь полностью все потерять», — считает он. По его мнению, нужно всегда следить за диверсификацией портфеля и не вкладывать большую часть средств в какой-то один инструмент.
Несколько лет хороших доходностей
В 2019 году Эльдар сосредоточился на американских акциях и индексах, участвовал в IPO. «Я сидел в валютных активах, в основном это были S&P 500, паевые биржевые фонды», — говорит он. Тогда инвестор получил доходность по году на уровне 10% в долларовом выражении. В 2020 году стратегия осталась прежней.
«Там начала развиваться ковидная история, я немножко пострадал, когда упал индекс S&P 500, но зато было много IPO. И хотя эта история была уже не такая удачная, как в 2019 году, все равно она была интересной», — вспоминает инвестор. По итогам 2020 года портфель Эльдара принес примерно 15% долларовой доходности.
«В 2021 году я сидел только в зарубежных паях зарубежных фондов. Доходность по году была примерно 10%. Я брал БПИФы, они попадали под налоговый вычет, а у меня был открыт ИИС», — отмечает Эльдар.
Новая реальность
В начале 2022 года Эльдар решил вернуться на российский рынок. «Я уверовал в российские акции. Было много разговоров, что «Газпром» будет стоить чуть ли не по 500 рублей. Я сделал сильную переоценку — купил «Газпром» и «ЛУКОЙЛ», а потом случился февраль. Из глупости я купил Сбербанк 25 февраля. Что теперь делать, я не знаю. Там почти минус 40% от уровней покупок, это расстраивает. Жаль, что свободных денег не было, можно было бы усреднить часть позиций, когда все упало, тогда бы портфель быстрее восстанавливался. Но радует, что по некоторым бумагам дивиденды приходят», — делится инвестор.
Однако несмотря на февральские обвалы российского фондового рынка, Эльдар сразу начал продавать свои валютные активы. «Начинались аресты и блокировка активов российских резидентов. Я выходил из всех валютных активов по любой цене в наличные рубли», — говорит он.
В то же время инвестор увлекся криптовалютами, но, по его словам, быстро вышел оттуда из-за слишком высоких рисков.
«В итоге я сконцентрировался на покупке двух- и пятилетних ОФЗ. Я не угадал с точкой входа, попал на резкое повышение ключевой ставки. Все упало в цене, при этом длинные ОФЗ стали стоить совсем дешево. Я понимал, что это хорошая точка входа в очень качественный актив. Как только торги открыли, начал перекладывать свои упавшие ОФЗ в самые длинные выпуски. Это помогло хорошо заработать уже к лету, так как, когда ставку начали снижать, длинные облигации очень хорошо выросли», — отмечает он.
В сентябре Эльдар не занимался инвестированием. «В сентябре я уже ничего не делал, если честно. Было совсем не до этого», — признается он.
В 2023 году Эльдар собирается покупать в портфель российские гособлигации ОФЗ и облигации российских компаний. «Американский рынок, как и европейский, скорее всего, будет себя очень плохо чувствовать в 2023 году до лета, там высокий риск рецессии. Плюс для россиян слишком высокие инфраструктурные риски. Для акций, мне кажется, тоже не время. В 2023 году я бы не гнался за доходностью. Нужно выждать, понять, куда выльется текущая ситуация. Поэтому если что-то и покупать, то только то, что номинировано в рублях и находится в России. Например, ОФЗ или корпоблигации, там доход фиксированный», — считает он.
По его мнению, ситуация на рынке слишком неопределенная и может очень быстро меняться. «Поэтому сейчас лучше сидеть в максимально консервативных инструментах», — полагает инвестор.
http://www.banki.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
От консерватора к высокому риску
Эльдар открыл брокерский счет в начале 2017 года. «Я устроился в инвестиционную компанию, захотелось и самому поторговать. Тогда я покупал в основном рублевые облигации и акции. Портфель был сформирован прямо по учебнику, хотя я все же больше брал облигации», — рассказывает Эльдар. По его словам, по итогам года доходность портфеля составила примерно 12% годовых.
«Я брал в основном корпоративные облигации. Уже тогда геополитика периодически обострялась, все ждали санкций, бумаги сильно то росли, то падали. Это была отличная стратегия заработка — купить бумаги в момент геополитической напряженности, когда они падают, и продать спустя некоторое время после официальных заявлений, когда все успокаивалось и бумаги вырастали. Это было очень удобно, но скучно», — вспоминает инвестор.
В 2018 году Эльдар решил увеличить свой риск-профиль и переориентировался с корпоблигаций на акции американских компаний. «Тогда сильно росли Nvidia и Tesla. Но для меня это было больше как поиграть. Никакой стратегии не было, "голубых фишек" или дивидендных историй я не брал. Брал то, что сильно упало в цене. Такие бумаги отрастали на 20—25%, иногда даже за несколько недель», — рассказывает Эльдар.
В то же время инвестор заинтересовался маржинальной торговлей. «Я еще увлекся покупкой с плечом, стал вставать на понижение. Тогда Apple судилась с производителем чипов Qualcomm. Я был уверен, что Qualcomm проиграет, и зашортил бумагу. А Qualcomm выиграл суд. За три часа я потерял весь депозит», — делится профессиональный инвестор.
По словам Эльдара, эта ситуация показала ему, что с плечами лучше не работать, особенно при небольшом капитале. «Надо всячески избегать ситуации, когда ты можешь полностью все потерять», — считает он. По его мнению, нужно всегда следить за диверсификацией портфеля и не вкладывать большую часть средств в какой-то один инструмент.
Несколько лет хороших доходностей
В 2019 году Эльдар сосредоточился на американских акциях и индексах, участвовал в IPO. «Я сидел в валютных активах, в основном это были S&P 500, паевые биржевые фонды», — говорит он. Тогда инвестор получил доходность по году на уровне 10% в долларовом выражении. В 2020 году стратегия осталась прежней.
«Там начала развиваться ковидная история, я немножко пострадал, когда упал индекс S&P 500, но зато было много IPO. И хотя эта история была уже не такая удачная, как в 2019 году, все равно она была интересной», — вспоминает инвестор. По итогам 2020 года портфель Эльдара принес примерно 15% долларовой доходности.
«В 2021 году я сидел только в зарубежных паях зарубежных фондов. Доходность по году была примерно 10%. Я брал БПИФы, они попадали под налоговый вычет, а у меня был открыт ИИС», — отмечает Эльдар.
Новая реальность
В начале 2022 года Эльдар решил вернуться на российский рынок. «Я уверовал в российские акции. Было много разговоров, что «Газпром» будет стоить чуть ли не по 500 рублей. Я сделал сильную переоценку — купил «Газпром» и «ЛУКОЙЛ», а потом случился февраль. Из глупости я купил Сбербанк 25 февраля. Что теперь делать, я не знаю. Там почти минус 40% от уровней покупок, это расстраивает. Жаль, что свободных денег не было, можно было бы усреднить часть позиций, когда все упало, тогда бы портфель быстрее восстанавливался. Но радует, что по некоторым бумагам дивиденды приходят», — делится инвестор.
Однако несмотря на февральские обвалы российского фондового рынка, Эльдар сразу начал продавать свои валютные активы. «Начинались аресты и блокировка активов российских резидентов. Я выходил из всех валютных активов по любой цене в наличные рубли», — говорит он.
В то же время инвестор увлекся криптовалютами, но, по его словам, быстро вышел оттуда из-за слишком высоких рисков.
«В итоге я сконцентрировался на покупке двух- и пятилетних ОФЗ. Я не угадал с точкой входа, попал на резкое повышение ключевой ставки. Все упало в цене, при этом длинные ОФЗ стали стоить совсем дешево. Я понимал, что это хорошая точка входа в очень качественный актив. Как только торги открыли, начал перекладывать свои упавшие ОФЗ в самые длинные выпуски. Это помогло хорошо заработать уже к лету, так как, когда ставку начали снижать, длинные облигации очень хорошо выросли», — отмечает он.
В сентябре Эльдар не занимался инвестированием. «В сентябре я уже ничего не делал, если честно. Было совсем не до этого», — признается он.
В 2023 году Эльдар собирается покупать в портфель российские гособлигации ОФЗ и облигации российских компаний. «Американский рынок, как и европейский, скорее всего, будет себя очень плохо чувствовать в 2023 году до лета, там высокий риск рецессии. Плюс для россиян слишком высокие инфраструктурные риски. Для акций, мне кажется, тоже не время. В 2023 году я бы не гнался за доходностью. Нужно выждать, понять, куда выльется текущая ситуация. Поэтому если что-то и покупать, то только то, что номинировано в рублях и находится в России. Например, ОФЗ или корпоблигации, там доход фиксированный», — считает он.
По его мнению, ситуация на рынке слишком неопределенная и может очень быстро меняться. «Поэтому сейчас лучше сидеть в максимально консервативных инструментах», — полагает инвестор.
http://www.banki.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter