16 августа 2024 Альфа-Капитал
Один из самых интересных моментов на рынке — смена тренда на противоположный. Умение вовремя это заметить может принести хорошую прибыль. Разберём базовую теорию на примерах.
Каким бывает разворот тренда
В широком понимании разворот тренда — это ситуация, когда младший по сроку тренд, например на часовом графике, начинает противоречить старшему, например на недельных интервалах.
Самый простой вариант разворота на графике — V-образное движение цены. Но также могут встречаться W-образные или более сложные комбинации — условные VW-образные. Формирование таких разворотных формаций занимает больше времени.
Трейдер, предсказывая разворот, по факту торгует против основного тренда, и это несёт повышенные риски. Поэтому торговля на развороте рынка требует обязательного выставления защитных ордеров (стоп-приказов).
Индикаторы и сигналы разворота
Чтобы находить разворотные формации, нужно использовать сразу несколько инструментов, которые дополняют друг друга. В базовом наборе их должно быть как минимум три:
Анализ графика (V-образный, W-образный или иной).
Анализ индикатора (прежде всего трендовых, например EMA).
Анализ объёма торгов (и индикаторов на основе данных об объёме).
Мы ограничимся только перечисленными источниками данных. Поэтому для торговли на развороте тренда нужно знать как минимум, что такое скользящие средние, в том числе EMA.
Скользящая средняя — наглядный индикатор наличия тренда. Представляет собой линию на фоне графика, рассчитанную как среднее значение цен за последнее время (этот период настраивается в торговом терминале).
Два самых популярных вида скользящих средних — простые (SMA) и экспоненциальные (EMA). Они строятся по ценам закрытия. SMA дают равный вес всем ценам, EMA — последним, а потому быстрее реагируют на смену тренда.
Поскольку скользящие средние фактически отображают линию тренда, то уход цены выше падающей линии (или ниже растущей) можно расценивать как опережающий сигнал в пользу смены тренда.
V-образный разворот
Разберём схему самой простой из разворотных формаций, когда цена двигается вниз, достигает минимума и затем возвращается — как будто рисует на графике букву V. При этом движение происходит примерно с одинаковой скоростью.
Ключевые точки на графике:
контрольный минимум и максимум,
потенциальные разворотные точки.
Предположение о начале разворота можно делать в тот момент, когда обрывается серия обновляемых минимумов (то есть новый минимум вдруг оказался выше предыдущего) и образуется не менее двух подряд восходящих максимумов.
Ещё более сильный сигнал к смене тренда — ситуация, когда обе разворотные точки (Р1 и Р2) оказались выше контрольного минимума (К1) и максимума (К2). На графике это выглядит как не полностью прорисованная V.
Как определить разворот
Чтобы подтвердить наше предположение о начале разворота на графике выше (мы уже знаем, что он был успешным), нужно также проанализировать динамику объёма торгов и трендовые индикаторы, например EMA.
В общем случае можно исходить из трёх правил:
Разворот подтверждается, если движения против нового тренда (например, откаты вниз после импульсов к росту) не превышают 2/3 от движений по тренду.
Разворот подтверждается (с падающего тренда на растущий), если цена акции закрепилась выше индикатора EMA.
Разворот подтверждается, если объёмы торгов при тесте разворотных точек больше (для максимумов) или меньше (для минимумов), чем они были на контрольных точках.
Вернёмся к графику Новатэка и обозначим подтверждающие разворот тренда факторы.
Самая глубокая из коррекций при формировании V-образного графика составила около 2,5% вниз против предшествовавшего ей движения вверх более чем на 3%, то есть в итоге оказалась слабой (красная стрелка на графиках).
Цена акции пересекла EMA снизу вверх ещё до начала этой локальной коррекции, закрепилась выше линии (синяя стрелка на графике) и оставалась там во время отката и до полного завершения V-формации.
Объём торгов (чёрные стрелки) на тестируемом разворотном максимуме (Р2) больше, чем был в контрольной точке (K2). А на тестируемом разворотном минимуме (Р1) объём меньше, чем он был на контрольном минимуме (К1).
В сумме это позволяет с уверенностью говорить, что разворот тренда в акциях Новатэка должен был произойти. И этот прогноз оказался верным, как показала динамика следующих торговых сессий.
Примеры взяты из нового веб-терминала Альфа-Инвестиций. В нём есть все необходимые инструменты, чтобы находить тренды и разворотные точки.
http://www.alfacapital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Каким бывает разворот тренда
В широком понимании разворот тренда — это ситуация, когда младший по сроку тренд, например на часовом графике, начинает противоречить старшему, например на недельных интервалах.
Самый простой вариант разворота на графике — V-образное движение цены. Но также могут встречаться W-образные или более сложные комбинации — условные VW-образные. Формирование таких разворотных формаций занимает больше времени.
Трейдер, предсказывая разворот, по факту торгует против основного тренда, и это несёт повышенные риски. Поэтому торговля на развороте рынка требует обязательного выставления защитных ордеров (стоп-приказов).
Индикаторы и сигналы разворота
Чтобы находить разворотные формации, нужно использовать сразу несколько инструментов, которые дополняют друг друга. В базовом наборе их должно быть как минимум три:
Анализ графика (V-образный, W-образный или иной).
Анализ индикатора (прежде всего трендовых, например EMA).
Анализ объёма торгов (и индикаторов на основе данных об объёме).
Мы ограничимся только перечисленными источниками данных. Поэтому для торговли на развороте тренда нужно знать как минимум, что такое скользящие средние, в том числе EMA.
Скользящая средняя — наглядный индикатор наличия тренда. Представляет собой линию на фоне графика, рассчитанную как среднее значение цен за последнее время (этот период настраивается в торговом терминале).
Два самых популярных вида скользящих средних — простые (SMA) и экспоненциальные (EMA). Они строятся по ценам закрытия. SMA дают равный вес всем ценам, EMA — последним, а потому быстрее реагируют на смену тренда.
Поскольку скользящие средние фактически отображают линию тренда, то уход цены выше падающей линии (или ниже растущей) можно расценивать как опережающий сигнал в пользу смены тренда.
V-образный разворот
Разберём схему самой простой из разворотных формаций, когда цена двигается вниз, достигает минимума и затем возвращается — как будто рисует на графике букву V. При этом движение происходит примерно с одинаковой скоростью.
Ключевые точки на графике:
контрольный минимум и максимум,
потенциальные разворотные точки.
Предположение о начале разворота можно делать в тот момент, когда обрывается серия обновляемых минимумов (то есть новый минимум вдруг оказался выше предыдущего) и образуется не менее двух подряд восходящих максимумов.
Ещё более сильный сигнал к смене тренда — ситуация, когда обе разворотные точки (Р1 и Р2) оказались выше контрольного минимума (К1) и максимума (К2). На графике это выглядит как не полностью прорисованная V.
Как определить разворот
Чтобы подтвердить наше предположение о начале разворота на графике выше (мы уже знаем, что он был успешным), нужно также проанализировать динамику объёма торгов и трендовые индикаторы, например EMA.
В общем случае можно исходить из трёх правил:
Разворот подтверждается, если движения против нового тренда (например, откаты вниз после импульсов к росту) не превышают 2/3 от движений по тренду.
Разворот подтверждается (с падающего тренда на растущий), если цена акции закрепилась выше индикатора EMA.
Разворот подтверждается, если объёмы торгов при тесте разворотных точек больше (для максимумов) или меньше (для минимумов), чем они были на контрольных точках.
Вернёмся к графику Новатэка и обозначим подтверждающие разворот тренда факторы.
Самая глубокая из коррекций при формировании V-образного графика составила около 2,5% вниз против предшествовавшего ей движения вверх более чем на 3%, то есть в итоге оказалась слабой (красная стрелка на графиках).
Цена акции пересекла EMA снизу вверх ещё до начала этой локальной коррекции, закрепилась выше линии (синяя стрелка на графике) и оставалась там во время отката и до полного завершения V-формации.
Объём торгов (чёрные стрелки) на тестируемом разворотном максимуме (Р2) больше, чем был в контрольной точке (K2). А на тестируемом разворотном минимуме (Р1) объём меньше, чем он был на контрольном минимуме (К1).
В сумме это позволяет с уверенностью говорить, что разворот тренда в акциях Новатэка должен был произойти. И этот прогноз оказался верным, как показала динамика следующих торговых сессий.
Примеры взяты из нового веб-терминала Альфа-Инвестиций. В нём есть все необходимые инструменты, чтобы находить тренды и разворотные точки.
http://www.alfacapital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу