В среду, 13 апреля, торги на российском рынке акций открылись ростом цен большинства ликвидных бумаг. Внешний новостной фон, сформировавшийся к утру, был смешанный. Накануне американские фондовые индексы завершили сессию падением, причиной чему стали опубликованная накануне отчетность Alcoa, которая немного разочаровала инвесторов, и сальдо торгового баланса США, дефицит которого превысил прогноз. Впрочем, в среду с утра фьючерсы на американские индексы демонстрировали небольшое повышение. На азиатских фондовых биржах индексы тоже преимущественно выросли. Промышленные металлы пока торгуются разнонаправленно. Нефть после резкого падения накануне 13 апреля корректируется в сторону повышения - на 11:30 мск котировки марки Brent изменялись около отметки 121,92 долл./барр.
Таким образом, с учетом в целом неплохой внешней конъюнктуры российские биржевые индикаторы попытались было вырасти в начале сессии, однако покупательский запал довольно быстро сошел на нет, и оба индекса переместились на отрицательную территорию. Тем не менее через некоторое время ММВБ сумел почти полностью закрыть отрицательный гэп и оказался возле отметок открытия. В результате к 12:30 мск ММВБ потерял лишь 0,03%, достигнув 1799,43 пункта. Объем торгов на ФБ ММВБ к указанному времени составил 25,62 млрд руб. Индекс РТС к середине дня снизился до 2058,48 пункта (-0,2%), RTS Standard составил 12340,31 пункта (без изменения). Общий объем торгов в РТС к указанному времени составил 98,790 млрд руб., в RTS Standard - 5,439 млрд руб.
Как считают эксперты, в первой половине дня в среду участники российского фондового рынка могут предпринять попытки частично отыграть понесенные накануне потери, однако заметного роста ожидать не стоит. С точки зрения аналитиков Газпромбанка, котировки российских акций после коррекции могут вновь оказаться привлекательными для покупки, по крайней мере в отсутствие мощного давления извне. Стабилизация стоимости энергоносителей, а также улучшение настроя игроков в Азии могут оказать благоприятное воздействие на российские акции в первой половине дня. Динамику второй части сессии будет определять выходящая статистика.
Так, в США в 16:30 мск будут опубликованы данные об изменении объема розничных продаж в марте. Как подчеркнули аналитики компании "Атон", в среднем прогнозируется, что общий объем продаж может увеличиться на 0,5%, а продаж без учета автомобилей - на 0,7%. В 18:00 мск станет известна динамика товарно-материальных запасов в феврале (ожидается прирост на 0,8% после увеличения на 0,9% периодом ранее). В Европе в 13:00 мск станет известно изменение объема промышленного производства еврозоны в феврале (ожидается увеличение на 0,8% в месячном выражении после повышения на 0,2% месяцем ранее). Кроме того, в среду в 15:00 мск по итогам I квартала 2011г. отчитается банк JPMorgan Chase, при этом данная отчетность может оказать заметное влияние на фондовые рынки, особенно если она окажется слабее ожиданий. Впрочем, большинство специалистов прогнозируют, что JPMorgan Chase продемонстрирует сильные результаты.
Цены на нефть накануне заметно "просели" на фоне опасений по поводу сокращения спроса на сырье и заявлений представителей МЭА о том, что цены выше 100 долл./барр. представляют угрозу для экономического роста. Кроме того, опубликованный во вторник Американским институтом нефти отчет показал прирост запасов ресурса на 1,19 млн барр. В среду в 18:30 мск аналогичные данные опубликует Министерство энергетики США (United States Department of Energy). 13 апреля с утра котировки "черного золота" корректируются в сторону повышения, однако акции российских нефтегазовых компаний пока торгуются без единой динамики. Так, "Роснефть" к 12:30 мск снизилась на 0,1%, "Сургутнефтегаз" - на 0,85%, привилегированные бумаги "Транснефти" - на 1,34%, "Татнефть" - на 0,41%, "Газпром нефть" - на 0,43%. ЛУКОЙЛ к указанному времени вырос на 0,03%, "Газпром" - на 0,44%, НОВАТЭК - на 0,4%.
В среду утром Сбербанк опубликовал отчетность за I квартал текущего года. Банк показал чистую прибыль по РСБУ в размере 83,9 млрд руб. (2,9 млрд долл.), что почти вдвое выше, чем результат I квартала 2010г. на фоне значительного сокращения отчислений в резервы. Аналитики RMG отмечают, что ранее менеджмент Сбербанка называл целевую прибыль в 2011г. на уровне 230-250 млрд руб. (по базовому сценарию), а также прогнозировал, что пик роспуска резервов придется на II-III кварталы, что, как ожидают экономисты, окажет благоприятное влияние на чистую прибыль банка. "Мы оцениваем новость позитивно, хотя в целом считаем сильный результат по чистой прибыли ожидаемым. Мы полагаем, что по итогам года банк может превзойти прогноз менеджмента по чистой прибыли", - резюмировали специалисты. Тем не менее пока бумаги Сбербанка снижаются: к 12:30 мск его обыкновенные акции подешевели на 0,18%, привилегированные - на 0,33%. ВТБ тем временем подрос на 0,02%.
Разнонаправленную динамику показывают энергетики: к 12:30 мск Холдинг МРСК прибавил в цене 0,33%, МОЭСК - 1,86%, "Мосэнерго" - 0,84%, "РусГидро" - 0,21%, ФСК ЕЭС - 0,62%. "Интер РАО" тем временем потеряло в стоимости 0,26%.
Нет единодушия пока и в бумагах металлургов: "Норникель" к 12:30 мск вырос на 0,53%, ММК - на 0,42%. "Северсталь" снизилась на 0,6%, НЛМК - на 1,12%. "Полюс золото" к указанному времени опустилось на 1,24%, "Полиметалл" - на 1,78%.
Обыкновенные акции "Ростелекома" к указанному времени подешевели на 1,63%, привилегированные прибавили в стоимости 0,16%, МТС - 0,36%.
С точки зрения аналитика Банка Москвы Юрия Волова, если в среду российскому рынку акций не удастся восстановиться и он по итогам торгов покажет снижение, это вполне может ознаменовать начало более существенной весенней коррекции. А в целом, как отмечает заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Андрей Верников, до конца недели индекс ММВБ оттестирует поддержку 1790 пунктов и, оттолкнувшись от нее, на следующей неделе пойдет вверх (возможно, это будет уже в эту пятницу). Снижение же индекса ниже уровня 1780 пунктов (локальный минимум от 29 марта 2011г.) для инвесторов крайне нежелательно. В этом случае половина игроков будет ждать дальнейшего падения индикатора до уровня 1720 или даже 1680 пунктов, подчеркнул эксперт.
Юлия Минеева
Лидеры рынка: Хорошая отчетность поддержала "МДМ-банк"
В первой половине торговой сессии среды, 13 апреля, на фоне разнонаправленной динамики рынка одним из лидеров стали привилегированные акции "МДМ-банка". Значительное снижение тем временем демонстрировали обыкновенные бумаги "Полиметалла".
Акции "МДМ-банка" в начале торгов подорожали на 4,22%. К 13:30 мск их рост замедлился и составил 3,64%. В среду стало известно, что чистая прибыль банка по российским стандартам бухучета (РСБУ) в I квартале 2011г. составила 530 млн 277 тыс. руб. против убытка в размере 5 млрд 962 млн руб. годом ранее.
Согласно сообщению кредитной организации, ее чистая прибыль за IV квартал 2010г. была на уровне 6 млрд 997 млн 925 тыс. руб. Таким образом, этот показатель за I квартал 2011г. по сравнению с чистой прибылью за IV квартал 2010г. уменьшился на 6 млрд 467 млн 648 тыс. руб., или в 13,2 раза. "МДМ-банк" объясняет это снижение уменьшением чистых процентных доходов после создания резервов на возможные потери, а также сокращением чистого дохода от переоценки иностранной валюты.
Привилегированные акции "МДМ-банка" отскакивают вверх после сокрушительного обвала, произошедшего в понедельник, 11 апреля. В этот день были сломлены поддержки на уровнях 19,5 руб. (3), 18 руб. (2) и 17 руб. (1). Образовавшаяся перепроданность и локальная дешевизна бумаг подталкивают любителей риска к покупкам, в результате чего уровень 17 руб. уже отвоеван обратно. Вряд ли в ближайшее время котировки банка вернутся к ставшему привычным району 20 руб., поскольку доверие инвесторов капитально подорвано. Но отметка 18 руб. теперь представляется вполне достижимой, поскольку далеко не все игроки избавились от бумаг в понедельник, многие все еще считают привилегированные бумаги "МДМ-банка" хорошей инвестицией и усредняются на текущих уровнях.
Акции "Полиметалла" в начале торгов в среду подешевели на 2,11%. К 13:30 мск их динамика практически не изменилась, а снижение составило 2,19%. Не исключено, что негативное влияние на бумаги компании оказало снижение цен на золото. Так цена золота на Товарной бирже Нью-Йорка (COMEX) по итогам торгов накануне упала до своего недельного минимума, снизившись за день на 1,1% и установившись ниже отметки 1455 долл./унция. Тройская унция золота на COMEX подешевела на 14,5 долл., а его официальная цена применительно к активному фьючерсу (июнь) составила 1453,6 долл./унция – это самый низкий показатель после 5 апреля 2011г. За два дня, прошедшие с начала текущей недели (12 и 11 апреля 2011г.), цена золота на COMEX упала на 20,5 долл./унция, что было обусловлено продолжением его технических продаж и фиксацией прибыли.
Между тем в начале недели стало известно, что ЗАО "Золото Северного Урала" (дочернее предприятие ОАО "Полиметалл") выиграло аукцион на добычу рудного золота на Подольском участке в Оренбургской области с ресурсами 99 т золота. Как сообщили РБК в Роснедрах, компания предложила 10,2 млн руб. Лицензия будет выдана на 25 лет.
После того как котировки "Полиметалла" вышли из сходящегося клина (1-4) вверх, "быки" уверенно доминировали в бумагах. Однако выше отметки 600 руб./акция закрепиться не удалось, и теперь котировки стремительно падают, поскольку присутствуют опасения, что "золотой пузырь" может начать сдуваться. Индикатор Stochastic дал сигнал на продажу и только начал выходить из зоны критической перекупленности, так что потенциал для продолжения снижения еще имеется. К среде стоимость акций "Полиметалла" достигла только первой цели падения - отметки 566 руб. (3), где проходит уровень коррекции Фибоначчи 38,2% от последней волны роста (март-апрель 2011г.). Основной же целью снижения видится уровень 542 руб. (2), 61,8% от указанной волны роста. Покупки в расчете на отскок вверх после падения на 6% за последние три дня не представляются обоснованными с точки зрения риска
Спрэд-анализ: Инвесторы решили осмотреться
Динамика торгов на российском рынке акций в среду в первой половине дня, 13 апреля, была смешанной. За первую минуту торговой сессии индекс ММВБ вырос на 0,25%. Основной причиной восходящей динамики стал умеренно позитивный внешний фон, установившийся перед началом торговой сессии. Однако уже через 30 минут после открытия фон резко изменился, что заставило основные биржевые индикаторы опуститься ниже уровней закрытия предыдущих торгов.
Спрэд между индексами РТС и ММВБ демонстрировал разнонаправленную динамику. В первой половине торговой сессии наблюдалось расширение спрэда, это было вызвано локальной коррекцией вверх нефтяных котировок на мировых рынках, что позволило индексу РТС замедлить темпы снижения. Однако очередная волна снижения цен на нефть позволила спрэд вновь начать сужаться. Вполне вероятно, что до окончания торговой сессии спрэд достигнет 250 пунктов.
Разница между фьючерсным контрактом на индекс РТС и самим индексом также демонстрировала смешанную динамику. Стоит отметить, что амплитуда колебаний разница незначительна, что говорит в целом о равнозначном настроении спотового и срочных рынков. Таким образом, не стоит ожидать существенных изменений до окончания торговой сессии.
Спрэд между обыкновенными и привилегированными бумагами Сбербанка на торговой сессии в среду преимущественно сужался. Подобная динамика была вызвана более медленными темпами сужения привилегированных акций. С учетом настроения внешнего фона говорить о росте бумаг пока не приходится. Текущие уровни стоит использовать для попыток открытия длинных позиций по обыкновенным бумагам.
Среди наиболее ликвидных представителей акций второго эшелона более интересную динамику демонстрировали бумаги Холдинга МРСК. С первых минут торговой сессии "быки" бросились в атаку, однако рога оказались не столь крепкими, чтобы преодолеть уровень 4,53 руб./акция. Впоследствии началось наступление продавцов, но и их старания завершились на уровне 4,48 руб./акция. Таким образом, до окончания торговой сессии не стоит ожидать выхода из сложившегося канала, границами которого стали максимальные и минимальные значения, достигнутые в первой половине дня.
Таким образом, с учетом в целом неплохой внешней конъюнктуры российские биржевые индикаторы попытались было вырасти в начале сессии, однако покупательский запал довольно быстро сошел на нет, и оба индекса переместились на отрицательную территорию. Тем не менее через некоторое время ММВБ сумел почти полностью закрыть отрицательный гэп и оказался возле отметок открытия. В результате к 12:30 мск ММВБ потерял лишь 0,03%, достигнув 1799,43 пункта. Объем торгов на ФБ ММВБ к указанному времени составил 25,62 млрд руб. Индекс РТС к середине дня снизился до 2058,48 пункта (-0,2%), RTS Standard составил 12340,31 пункта (без изменения). Общий объем торгов в РТС к указанному времени составил 98,790 млрд руб., в RTS Standard - 5,439 млрд руб.
Как считают эксперты, в первой половине дня в среду участники российского фондового рынка могут предпринять попытки частично отыграть понесенные накануне потери, однако заметного роста ожидать не стоит. С точки зрения аналитиков Газпромбанка, котировки российских акций после коррекции могут вновь оказаться привлекательными для покупки, по крайней мере в отсутствие мощного давления извне. Стабилизация стоимости энергоносителей, а также улучшение настроя игроков в Азии могут оказать благоприятное воздействие на российские акции в первой половине дня. Динамику второй части сессии будет определять выходящая статистика.
Так, в США в 16:30 мск будут опубликованы данные об изменении объема розничных продаж в марте. Как подчеркнули аналитики компании "Атон", в среднем прогнозируется, что общий объем продаж может увеличиться на 0,5%, а продаж без учета автомобилей - на 0,7%. В 18:00 мск станет известна динамика товарно-материальных запасов в феврале (ожидается прирост на 0,8% после увеличения на 0,9% периодом ранее). В Европе в 13:00 мск станет известно изменение объема промышленного производства еврозоны в феврале (ожидается увеличение на 0,8% в месячном выражении после повышения на 0,2% месяцем ранее). Кроме того, в среду в 15:00 мск по итогам I квартала 2011г. отчитается банк JPMorgan Chase, при этом данная отчетность может оказать заметное влияние на фондовые рынки, особенно если она окажется слабее ожиданий. Впрочем, большинство специалистов прогнозируют, что JPMorgan Chase продемонстрирует сильные результаты.
Цены на нефть накануне заметно "просели" на фоне опасений по поводу сокращения спроса на сырье и заявлений представителей МЭА о том, что цены выше 100 долл./барр. представляют угрозу для экономического роста. Кроме того, опубликованный во вторник Американским институтом нефти отчет показал прирост запасов ресурса на 1,19 млн барр. В среду в 18:30 мск аналогичные данные опубликует Министерство энергетики США (United States Department of Energy). 13 апреля с утра котировки "черного золота" корректируются в сторону повышения, однако акции российских нефтегазовых компаний пока торгуются без единой динамики. Так, "Роснефть" к 12:30 мск снизилась на 0,1%, "Сургутнефтегаз" - на 0,85%, привилегированные бумаги "Транснефти" - на 1,34%, "Татнефть" - на 0,41%, "Газпром нефть" - на 0,43%. ЛУКОЙЛ к указанному времени вырос на 0,03%, "Газпром" - на 0,44%, НОВАТЭК - на 0,4%.
В среду утром Сбербанк опубликовал отчетность за I квартал текущего года. Банк показал чистую прибыль по РСБУ в размере 83,9 млрд руб. (2,9 млрд долл.), что почти вдвое выше, чем результат I квартала 2010г. на фоне значительного сокращения отчислений в резервы. Аналитики RMG отмечают, что ранее менеджмент Сбербанка называл целевую прибыль в 2011г. на уровне 230-250 млрд руб. (по базовому сценарию), а также прогнозировал, что пик роспуска резервов придется на II-III кварталы, что, как ожидают экономисты, окажет благоприятное влияние на чистую прибыль банка. "Мы оцениваем новость позитивно, хотя в целом считаем сильный результат по чистой прибыли ожидаемым. Мы полагаем, что по итогам года банк может превзойти прогноз менеджмента по чистой прибыли", - резюмировали специалисты. Тем не менее пока бумаги Сбербанка снижаются: к 12:30 мск его обыкновенные акции подешевели на 0,18%, привилегированные - на 0,33%. ВТБ тем временем подрос на 0,02%.
Разнонаправленную динамику показывают энергетики: к 12:30 мск Холдинг МРСК прибавил в цене 0,33%, МОЭСК - 1,86%, "Мосэнерго" - 0,84%, "РусГидро" - 0,21%, ФСК ЕЭС - 0,62%. "Интер РАО" тем временем потеряло в стоимости 0,26%.
Нет единодушия пока и в бумагах металлургов: "Норникель" к 12:30 мск вырос на 0,53%, ММК - на 0,42%. "Северсталь" снизилась на 0,6%, НЛМК - на 1,12%. "Полюс золото" к указанному времени опустилось на 1,24%, "Полиметалл" - на 1,78%.
Обыкновенные акции "Ростелекома" к указанному времени подешевели на 1,63%, привилегированные прибавили в стоимости 0,16%, МТС - 0,36%.
С точки зрения аналитика Банка Москвы Юрия Волова, если в среду российскому рынку акций не удастся восстановиться и он по итогам торгов покажет снижение, это вполне может ознаменовать начало более существенной весенней коррекции. А в целом, как отмечает заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Андрей Верников, до конца недели индекс ММВБ оттестирует поддержку 1790 пунктов и, оттолкнувшись от нее, на следующей неделе пойдет вверх (возможно, это будет уже в эту пятницу). Снижение же индекса ниже уровня 1780 пунктов (локальный минимум от 29 марта 2011г.) для инвесторов крайне нежелательно. В этом случае половина игроков будет ждать дальнейшего падения индикатора до уровня 1720 или даже 1680 пунктов, подчеркнул эксперт.
Юлия Минеева
Лидеры рынка: Хорошая отчетность поддержала "МДМ-банк"
В первой половине торговой сессии среды, 13 апреля, на фоне разнонаправленной динамики рынка одним из лидеров стали привилегированные акции "МДМ-банка". Значительное снижение тем временем демонстрировали обыкновенные бумаги "Полиметалла".
Акции "МДМ-банка" в начале торгов подорожали на 4,22%. К 13:30 мск их рост замедлился и составил 3,64%. В среду стало известно, что чистая прибыль банка по российским стандартам бухучета (РСБУ) в I квартале 2011г. составила 530 млн 277 тыс. руб. против убытка в размере 5 млрд 962 млн руб. годом ранее.
Согласно сообщению кредитной организации, ее чистая прибыль за IV квартал 2010г. была на уровне 6 млрд 997 млн 925 тыс. руб. Таким образом, этот показатель за I квартал 2011г. по сравнению с чистой прибылью за IV квартал 2010г. уменьшился на 6 млрд 467 млн 648 тыс. руб., или в 13,2 раза. "МДМ-банк" объясняет это снижение уменьшением чистых процентных доходов после создания резервов на возможные потери, а также сокращением чистого дохода от переоценки иностранной валюты.
Привилегированные акции "МДМ-банка" отскакивают вверх после сокрушительного обвала, произошедшего в понедельник, 11 апреля. В этот день были сломлены поддержки на уровнях 19,5 руб. (3), 18 руб. (2) и 17 руб. (1). Образовавшаяся перепроданность и локальная дешевизна бумаг подталкивают любителей риска к покупкам, в результате чего уровень 17 руб. уже отвоеван обратно. Вряд ли в ближайшее время котировки банка вернутся к ставшему привычным району 20 руб., поскольку доверие инвесторов капитально подорвано. Но отметка 18 руб. теперь представляется вполне достижимой, поскольку далеко не все игроки избавились от бумаг в понедельник, многие все еще считают привилегированные бумаги "МДМ-банка" хорошей инвестицией и усредняются на текущих уровнях.
Акции "Полиметалла" в начале торгов в среду подешевели на 2,11%. К 13:30 мск их динамика практически не изменилась, а снижение составило 2,19%. Не исключено, что негативное влияние на бумаги компании оказало снижение цен на золото. Так цена золота на Товарной бирже Нью-Йорка (COMEX) по итогам торгов накануне упала до своего недельного минимума, снизившись за день на 1,1% и установившись ниже отметки 1455 долл./унция. Тройская унция золота на COMEX подешевела на 14,5 долл., а его официальная цена применительно к активному фьючерсу (июнь) составила 1453,6 долл./унция – это самый низкий показатель после 5 апреля 2011г. За два дня, прошедшие с начала текущей недели (12 и 11 апреля 2011г.), цена золота на COMEX упала на 20,5 долл./унция, что было обусловлено продолжением его технических продаж и фиксацией прибыли.
Между тем в начале недели стало известно, что ЗАО "Золото Северного Урала" (дочернее предприятие ОАО "Полиметалл") выиграло аукцион на добычу рудного золота на Подольском участке в Оренбургской области с ресурсами 99 т золота. Как сообщили РБК в Роснедрах, компания предложила 10,2 млн руб. Лицензия будет выдана на 25 лет.
После того как котировки "Полиметалла" вышли из сходящегося клина (1-4) вверх, "быки" уверенно доминировали в бумагах. Однако выше отметки 600 руб./акция закрепиться не удалось, и теперь котировки стремительно падают, поскольку присутствуют опасения, что "золотой пузырь" может начать сдуваться. Индикатор Stochastic дал сигнал на продажу и только начал выходить из зоны критической перекупленности, так что потенциал для продолжения снижения еще имеется. К среде стоимость акций "Полиметалла" достигла только первой цели падения - отметки 566 руб. (3), где проходит уровень коррекции Фибоначчи 38,2% от последней волны роста (март-апрель 2011г.). Основной же целью снижения видится уровень 542 руб. (2), 61,8% от указанной волны роста. Покупки в расчете на отскок вверх после падения на 6% за последние три дня не представляются обоснованными с точки зрения риска
Спрэд-анализ: Инвесторы решили осмотреться
Динамика торгов на российском рынке акций в среду в первой половине дня, 13 апреля, была смешанной. За первую минуту торговой сессии индекс ММВБ вырос на 0,25%. Основной причиной восходящей динамики стал умеренно позитивный внешний фон, установившийся перед началом торговой сессии. Однако уже через 30 минут после открытия фон резко изменился, что заставило основные биржевые индикаторы опуститься ниже уровней закрытия предыдущих торгов.
Спрэд между индексами РТС и ММВБ демонстрировал разнонаправленную динамику. В первой половине торговой сессии наблюдалось расширение спрэда, это было вызвано локальной коррекцией вверх нефтяных котировок на мировых рынках, что позволило индексу РТС замедлить темпы снижения. Однако очередная волна снижения цен на нефть позволила спрэд вновь начать сужаться. Вполне вероятно, что до окончания торговой сессии спрэд достигнет 250 пунктов.
Разница между фьючерсным контрактом на индекс РТС и самим индексом также демонстрировала смешанную динамику. Стоит отметить, что амплитуда колебаний разница незначительна, что говорит в целом о равнозначном настроении спотового и срочных рынков. Таким образом, не стоит ожидать существенных изменений до окончания торговой сессии.
Спрэд между обыкновенными и привилегированными бумагами Сбербанка на торговой сессии в среду преимущественно сужался. Подобная динамика была вызвана более медленными темпами сужения привилегированных акций. С учетом настроения внешнего фона говорить о росте бумаг пока не приходится. Текущие уровни стоит использовать для попыток открытия длинных позиций по обыкновенным бумагам.
Среди наиболее ликвидных представителей акций второго эшелона более интересную динамику демонстрировали бумаги Холдинга МРСК. С первых минут торговой сессии "быки" бросились в атаку, однако рога оказались не столь крепкими, чтобы преодолеть уровень 4,53 руб./акция. Впоследствии началось наступление продавцов, но и их старания завершились на уровне 4,48 руб./акция. Таким образом, до окончания торговой сессии не стоит ожидать выхода из сложившегося канала, границами которого стали максимальные и минимальные значения, достигнутые в первой половине дня.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба