26 апреля 2011 Финмаркет
Большинство фондовых индексов США завершило торги в понедельник снижением вслед за падением котировок акций сырьевых компаний, а также после того, как Kimberly-Clark Corp. понизила прогноз прибыли на 2011 год, сообщило агентство Bloomberg.
При этом падение индексов наблюдалось впервые за четыре сессии.
Несмотря на то, что средний показатель чистой прибыли компаний, входящих в расчет фондового индикатора Standard & Poor's 500, превышал средний прогноз аналитиков восьмой квартал подряд, количество компаний, финрезультаты которых оказались выше ожиданий, сокращалось на протяжении трех кварталов, что является наиболее продолжительным снижением с 2000 года.
Американский производитель потребительских товаров Kimberly-Clark Corp. понизил нижнюю границу прогноза прибыли в расчете на акцию на текущий год в связи с ростом издержек на фоне увеличения стоимости сырья. Акции компании подешевели на 2,7%.
Бумаги Marathon Oil опустились в цене на 2,3%. Нефтеперерабатывающая компания повела за собой котировки акций компаний всего сектора. Подындекс энергетических компаний S&P 500 опустился на 0,6%. Акции Schlumberger подешевели на 1,9%.
Сырьевой подындекс упал при этом на 0,7%. Рыночная стоимость сталепроизводителя Nucor понизилась на 2,3%, химической компании DuPont - на 1,4%.
Падение фьючерсов на медь в понедельник стало наиболее значительным за семь недель на фоне опасений замедления темпов роста спроса со стороны Китая, США и Японии. Июльские контракты на медь подешевели в понедельник на 2,2% - до $4,3235 за фунт.
Акции Motorola Mobility Holdings подешевели на 4% после того, как аналитики Goldman Sachs понизили прогноз стоимости бумаг производителя мобильных телефонов до $34 с $39.
Лучше рынка выглядели, в частности, подорожавшие соответственно на 9,3% и 1,5% бумаги International Game Technologies (IGT) и Yahoo. IGT по итогам минувшего квартала получила прибыль выше ожиданий рынка, в то время как руководство Yahoo, по сообщению The Wall Street Journal, разрабатывает новую стратегию развития одного из самых посещаемых американских веб-порталов.
Акции Polycom повысились в цене на 13%. Чистая прибыль производителя систем для видеоконференций превысила средний прогноз аналитиков и составила $0,48 в расчете на акцию по итогам первого квартала против ожидавшихся $0,42 на акцию.
Индекс Dow Jones Industrial Average в понедельник упал на 26,11 пункта (0,21%) - до 12479,9 пункта.
Standard & Poor's 500 снизился на 2,13 пункта (0,16%), составив 1335,25 пункта.
Значение индекса Nasdaq Composite поднялось на 5,72 пункта (0,2%) - до 2825,88 пункта.
Фондовые индексы Азии снижаются с утра во вторник вторую сессию подряд, поскольку разочаровывающие данные о прибыли ряда компаний региона, включая японскую Nintendo, напомнили инвесторам о сохраняющихся проблемах мировой экономики, сообщает агентство Bloomberg.
Еще одним негативным фактором для рынка акций стало снижение цен на сырье.
Сводный фондовый индекс региона MSCI Asia Pacific опустился на 0,5% с открытия торгов - до 137,81 пункта.
Японский индекс Nikkei 225 потерял 1%, гонконгский Hang Seng - 0,8%, китайский Shanghai Compositei - 0,6%.
Акции Nintendo - крупнейшего производителя игровых приставок в мире - подешевели на 4%. Чистая прибыль Nintendo обвалилась на 66% в первом квартале.
Стоимость одного из мировых лидеров в сфере компонентов для жестких дисков - Nidec - уменьшилась на 2,3%.
Котировки акций страховщика China Life Insurance Co. упали на 2,5% из-за сокращения ее чистой прибыли в I квартале.
Ведущий сырьевой трейдер Японии Mitsubishi Corp. уменьшил капитализацию на 1% вслед за падением цен на нефть и металлы.
Стоимость нефти снижается в ходе торгов во вторник после поступления сигналов о том, что мировых поставок энергоносителей достаточно для удовлетворения спроса, сообщает агентство Bloomberg.
Стоимость июньских фьючерсных контрактов на нефть марки WTI на электронных торгах Нью-йоркской товарной биржи (NYMEX) к 9:10 мск во вторник составила $111,40 за баррель, что на $0,88 (0,78%) выше уровня 25 апреля.
Накануне этот фьючерс подешевел на 1 цент (0,01%) - до $112,28 за баррель, что является максимальным уровнем за 31 месяц.
Цены на основные сырьевые товары, включая нефть, также идут вниз в ожидании решений Федерального резерва, который может объявить в среду о завершении в июне программы по покупке облигаций.
Американский нефтяной институт (API) и министерство энергетики США могут объявить об увеличении запасов нефти в США на прошлой неделе в седьмой раз за последние 8 недель.
Саудовская Аравия недовольна нынешним уровнем цен на нефть и намерена поддерживать значительные объемы резервных мощностей - до 3-4 млн баррелей в сутки, заявил глава Saudi Aramco Халид аль-Фалих.
Котировка фьючерса на нефть Brent на июнь на лондонской бирже ICE Futures к 9:10 мск опустилась на $0,51 (0,41%) - до $123,15 за баррель
Рынок акций утром снижается вслед за нефтью, растут бумаги ОГК-2 и ОГК-6 на новостях об их оценке
Рынок акций утром во вторник снижается вслед за подешевевшей нефтью, растут акции ОГК-2 и ОГК-6 на корпоративных новостях - оглашена оценка стоимости компаний и коэффициент конвертации в рамках слияния.
К 11:15 МСК индекс ММВБ опустился до 1763,05 пункта (-0,39%), индекс РТС - до 2024,61 пункта (-0,31%), цены большинства "фишек" на бирже снизились на 0,2-1,4%.
На ФБ ММВБ лидерами падения выступили акции "Газпром нефти" (-3,2%), реестр акционеров которой закрылся накануне.
Также подешевели акции "Сургутнефтегаза" (-1,4%), "Полиметалла" (-1,2%), ВТБ (-0,9%), "Транснефти" (-0,9%), "Роснефти" (-0,6%), Сбербанка России (-0,5%), "Татнефти" (-0,5%), "Газпрома" (-0,5%), "ЛУКОЙЛа (-0,4%), "НОВАТЭКа" (-0,4%), "Полюс Золото" (-0,3%), "Ростелекома" (-0,4%).
Накануне в США индексы снизились, во вторник просела Азия, однако Европа открылась после длинных каникул нейтрально (индекс FTSE вырос на 0,04%), стабильны и американские фондовые фьючерсы (контракт на индекс S&P 500 потерял всего 0,02%).
На нефтяном рынке цены просели после поступления сигналов о том, что мировых поставок энергоносителей достаточно для удовлетворения спроса.
Июньский фьючерс на нефть WTI к 11:15 МСК во вторник стоил $111,51 за баррель (-0,7%), на смесь Brent - $123,1 за баррель (-0,5%).
Давление на сырьевые цены оказывают ожидания решений Федерального резерва США, который может объявить в среду о завершении в июне программы по покупке облигаций.
Американский нефтяной институт (API) и министерство энергетики США могут объявить об увеличении запасов нефти в США на прошлой неделе в седьмой раз за последние 8 недель.
Саудовская Аравия недовольна нынешним уровнем цен на нефть и намерена поддерживать значительные объемы резервных мощностей - до 3-4 млн баррелей в сутки, заявил глава Saudi Aramco Халид аль-Фалих.
По мнению начальника аналитического управления ИФ "Олма" Дмитрия Парфенова, восстановление активности покупателей в ближайшие две торговых сессии выглядит маловероятным - инвесторы предпочтут дождаться итогов заседания комитета по открытым рынкам ФРС США и пресс-конференции Бена Бернанке в среду вечером, прежде чем приступать к активным действиям.
Между тем, внимание трейдеров могут привлечь корпоративные события. Так, "Татнефть" опубликовала отчетность по международным стандартам за прошедший год - выручка и чистая прибыль компании оказались немного ниже консенсус-прогноза Bloomberg. Кроме того, отчетность по международным стандартам во вторник, как ожидается, опубликует "Полюс Золото".
Заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Андрей Верников отмечает высокие цены на нефть, которые окажут поддержку рынку.
Накануне снижение котировок акций шло параллельно со снижением цен на "черное золото", но в настоящее время снижение цен на нефть (от зоны сопротивления $125-126 за баррель Brent) прекратилось. Предпосылок для глубоко снижения нефтяных цен (ниже поддержки $118,5) не наблюдается. Рост напряженности в Сирии, беспорядки в Йемене, гражданская война в Ливии продолжают оказывать влияние на цены. Сейчас эксперты склоняются к тому, что в ближайшие дни не стоит ждать сильных колебаний нефтяных цен, а 30 мая, в День Поминовения начинается автомобильный сезон в США, который поддержит нефтяные котировки.
Наиболее важная статистика выходит во вторник в США в 18:30 мск (индекс потребительского доверия за апрель). Перед заседанием ФРС США 27 апреля инвесторы будут испытывать чувство повышенной тревожности и возможно зафиксируют часть прибыли по "длинным позициям".
На американском рынке исход поединка между "медведями" и "быками" не очевиден - сезон отчетности продолжается. Чтобы говорить о начале локальной коррекции на американском рынке, нужно чтобы индекс S&P 500 закрылся ниже отметки 1300 пунктов. Чтобы говорить о победе "быков", нужно чтобы этот индекс преодолел отметку 1340 пунктов и в этом случае индекс вырастет еще на 90 пунктов. В мае А.Верников ожидает снижения российского рынка с пробитием повышательного тренда на индексе РТС (1960 пунктов).
Руководитель аналитического подразделения ИК "Акмос Трейд" Кирилл Тищенко отмечает, что теханализ дает сигналы на продолжение снижения котировок акций, которое поддерживают поступающие экономические новости. Так, одной из причин, почему рынку не удается закрепиться на новых максимумах, является отток денежной ликвидности, которая сейчас далека от максимальных значений апреля. А заявления чиновников о борьбе с инфляцией и возможном повышении ставки рефинансирования еще больше увеличивают спрос на деньги, которые, в результате, уходят с рынка.
Министр финансов РФ Алексей Кудрин в понедельник заявил, что борьба с инфляцией является более приоритетной задачей, чем борьба с чрезмерным укреплением рубля. Ранее первый зампред Банка России Алексей Улюкаев констатировал наличие "потенциала" в повышении ставки рефинансирования. Суммарно объем остатков на депозитах банков и корсчетах в ЦБ составляет сейчас 1,1 трлн руб., что относительно немного по сравнению с уровнями 1,4 трлн в начале апреля и 1,7 трлн в начале года.
Все это говорит в пользу снижения рынка во вторник, наиболее вероятно установление канала по индексу РТС в диапазоне 2010-2050 пунктов, считает К.Тищенко.
Как отмечает аналитик ВТБ 24 Станислав Клещев, возвращение американских инвесторов на рынок после выходных расставило все точки над "i". Предпринимавшиеся в пятницу и в понедельник попытки поднять российский рынок акций выше отметки 1790 пунктов по индексу ММВБ и тем самым обозначить перспективы дальнейшего подъема к максимумам года, не увенчались успехом. Основной индикатор российского рынка акций вновь вернулся в хорошо проторгованный в январе-марте диапазон 1680-1790 пунктов.
Во вторник настроения игроков на внешних рынках продолжают оставаться подавленными. Новость о повышение норматива достаточности капитала для крупнейших банков КНР стала дополнительным поводом для фиксации прибыли. Таким образом, власти Китая продолжают предпринимать попытки по недопущению перегрева национальной экономики и расширяют перечень используемых инструментов. Перспектива замедления темпов роста Китая должна оказать давление на сырьевые рынки и котировки акций сырьевых компаний.
С.Клещев рекомендует занимать выжидательную позицию в преддверии заседания ФРС и публикации данных о росте ВВП США за первый квартал. Остающиеся внизу не закрытые "гэпы" по основным "фишкам" будут провоцировать спекулянтов на игру на понижение во вторник-среду.
Из отдельных идей аналитик отметил разрешение интриги в отношении объединения "ОГК-2" и "ОГК-6" - коэффициент конвертации составил 1,2141, акция "ОГК-6" будет конвертирована в 1 акцию укрупненной "ОГК-2". Собственно, в такой пропорции бумаги и торгуются в настоящее время. Более интересной представляется цены выкупа акций ОГК-2 и ОГК-6 у акционеров, не согласных с реорганизацией - она выше текущих рыночных котировок примерно на 7%, что способно привести к росту котировок под закрытие реестра для участия в собрании акционеров.
На ФБ ММВБ акции "ОГК-2" выросли утром до 1,621 руб. (+1%), "ОГК-6" - до 1,32 руб. (+0,2%). Каждая акция "ОГК-2" в целях реорганизации оценена в 1,72 рублей, акция "ОГК-6" - в 1,4 руб.
Во втором эшелоне на ФБ ММВБ также подорожали акции "МРСК Центра и Приволжья" (+1,8%), "Аптечной сети 36,6" (+1,1%), "О2ТВ" (+0,7%), "РусГидро" (+0,6%).
Подешевели бумаги "ТГК-14" (-1,9%), АФК "Система" (-1,6%), "Соллерса" (-1,6%), "МРСК Северного Кавказа" (-1,5%).
Суммарный объем торгов акциями на классическом рынке РТС к 11:15 МСК составил $0,371 млн, в секции RTS Standard - $71,48 млн, на ФБ ММВБ оборот по акциям превысил 9,2 млрд рублей.
Рубль укрепился к доллару и евро на ММВБ утром во вторник
Доллар немного ослаб на ММВБ в утренние часы торгов во вторник, евро умеренно снизился, в то время как рубль вырос до нового двухнедельного максимума по отношению к бивалютной корзине на фоне продолжающихся валютных продаж экспортеров.
Доллар стоил 27,84 руб./$1 на ММВБ во вторник в 11:30 мск, это на 1,1 копейки ниже уровня закрытия предыдущего дня. Курс евро в этот момент составил 40,58 руб./EUR1, это на 8 копеек ниже уровня предыдущего закрытия и примерно на 20 копеек ниже текущего официального курса единой европейской валюты.
Торги по доллару начались во вторник ростом курса до 27,95 руб./$1, но затем американская валюта стала сокращать рост, а затем ушла в небольшой минус. Евро снизился сразу с открытия, в ходе торгов отступал до 40,54 руб./EUR1, обновив минимум примерно за неделю.
Американская валюта понесла потери по результатам индексной сессии ММВБ (часть сессии по доллару расчетами "завтра" в период с 10:00 мск до 11:30 мск, средневзвешенный курс которой, как правило, используется ЦБ РФ для установления официального курса доллара на следующий день). Итогом сессии стал курс 27,8964 руб./$1, что на 9,6 копейки ниже действующего официального курса.
Стоимость бивалютной корзины (индикатор, включающий $0,55 и EUR0,45) незначительно поднималась в первые минуты торгов, но затем возвратилась к снижению и потеряла 5 копеек к исходу индексной сессии, составив 33,57 рубля. Накануне корзина снизилась на 15 копеек.
Эксперты отмечают, что стоимость бивалютной корзины опустилась на минимальные уровни за последние две недели. Это снижение вызвано повышенным предложением валюты на торгах ММВБ, так как экспортеры по-прежнему активно продают валюту, чтобы получить рублевые ресурсы для проведения налоговых выплат, считают они.
Фактором поддержки рубля остаются при этом высокие цены на нефть. Утром во вторник нефть лишь немного подешевела, фьючерсы на WTI на NYMEX остались в диапазоне $111-112 за баррель, цена Brent оставалась выше $123 за баррель. Цены поддерживаются на высоких уровнях из-за сохранения напряженности на Ближнем Востоке. При этом ценовые ожидания стали более сдержанными после того, как глава Saudi Aramco Халид аль-Фалих заявил, что Саудовская Аравия недовольна нынешним уровнем цен на нефть и намерена поддерживать значительные объемы резервных мощностей - до 3-4 млн баррелей в сутки.
Евро совершает колебания на рынке Forex в широких пределах $1,45-1,46, сохраняя уровни в ожидании решений ФРС США, которые могут дать сигнал о сроках свертывания мер количественного смягчения.
Ставки на рынке краткосрочных рублевых МБК еще немного выросли. Стоимость кредитов "овернайт", по данным ТС Delta, держится в районе 3,35% годовых, накануне в это же время ставки составляли 3,25% годовых.
Цены корпоративных облигаций могут немного снизиться во вторник
Цены рублевых корпоративных облигаций во вторник могут незначительно скорректироваться вниз на фоне внешнего негатива, сжатия рублевой ликвидности и значительного объема первичных размещений, полагают эксперты .
Так, американские рынки закрылись в понедельник в небольшом минусе. Азиатские рынки во вторник также находятся в "красной" зоне. Кроме того, из-за прошедших в понедельник налоговых отчислений значительно сократился уровень рублевой ликвидности, а на первичном рынке сразу 4 эмитента разместят 6 выпусков облигаций на общую сумму 19,25 млрд рублей.
Все это окажет давление на цены рублевых корпоративных облигаций, из-за чего рынок может незначительно просесть по итогам дня.
По состоянию на утро вторника объем рублевой ликвидности коммерческих банков на корсчетах и депозитах в ЦБ упал на 145,5 млрд рублей - до 1 трлн 14,6 млрд рублей. Остатки на корсчетах снизились на 90,5 млрд рублей, составив 513,4 млрд рублей, в то время как депозиты коммерческих банков в Банке России сократились на 55 млрд рублей - до 501,2 млрд рублей. При этом ЦБ РФ должен будет предоставить банковскому сектору 224,2 млрд рублей.
На первичном рынке во вторник ООО "Трансфин-М" начнет размещение биржевых облигаций серий БО-02 объемом 1,25 млрд рублей. Компания разместит 3-летние биржевые бонды по открытой подписке на ФБ ММВБ. Ставка первого купона определяется на конкурсе при размещении.
ЗАО "Гражданские самолеты Сухого" (ГСС) разместит облигации серий БО-02 и БО-03 объемом по 3 млрд рублей каждый. Ставка 1-го купона биржевых облигаций серии БО-02 установлена на уровне 7,5% годовых, БО-03 - на уровне 8,25% годовых.
Ориентиры ставок 1-го купона облигаций изначально находились соответственно в диапазонах 8,1-8,3% годовых и 9-9,2% годовых, однако затем были снижены до 7,5-8,1% и 8,5-9%. По выпуску БО-02 объявлена годовая оферта на досрочный выкуп бумаг, по бондам БО-02 - двухлетняя. Объем каждого выпуска - 3 млрд рублей.
ОАО "Магнит" разместит биржевые облигации серии БО-06 объемом 5 млрд рублей. Ставка 1-го купона была установлена по итогам book building на уровне 7,75% годовых. Ориентир ставки 1-го купона облигаций находился в диапазоне 7,75-8% годовых, что соответствует доходности к погашению на уровне 7,9-8,16% годовых. Оферты по выпуску не объявлено.
"Хоум кредит энд финанс банк" (ХКФБ) разместит биржевые облигации серий БО-01 на 3 млрд рублей и БО-03 на 4 млрд рублей. Ставка первого купона биржевых облигаций серии БО-01 определена по итогам сбора книги заявок на уровне 6,65% годовых, ставка 1-го купона бондов БО-03 - на уровне 7,9% годовых.
Ставка 1-4 квартальных купонов облигаций БО-01 определялась как трехмесячная ставка Mosprime плюс премия, определяемая по итогам book building. По итогам аукциона ставка была установлена на уровне Mosprime плюс 290 базисных пунктов. По выпуску объявлена годовая оферта на досрочный выкуп бумаг.
Ориентир ставки 1-го купона бондов БО-03 находился в диапазоне 8-8,3%, затем был снижен до 7,9% годовых, что соответствует доходности к 2,5-летней оферте на уровне 8,15% годовых.
В понедельник на фоне отсутствия торгов на европейских торговых площадках активность в корпоративном секторе российского долгового рынка был крайне низкой при минимальных ценовых колебаниях.
Как отмечают аналитики ИК "Тройка Диалог", активность рынка корпоративных облигаций в понедельник оставалась минимальной. Цены более коротких бумаг отступили на 0,10 процентного пункта (п.п.), а цены средне и долгосрочных выпусков не изменились.
Ценовой индекс IFX-Cbonds-P по итогам торгов 25 апреля не изменился, составив 109,85 пункта, индекс полной доходности IFX-Cbonds подрос на 0,09%, до 301,76 пункта.
Среди лидеров по оборотам рост цены наблюдался в выпусках "Сибметинвест-1" (+0,64%), "ЕвразХолдинг Финанс-1" (+0,46%), "АИЖК-18" (+0,42%), "РСХБ БО-6" (+0,19%), "Сибметинвест-2" (+0,16%). В то же время снижение продемонстрировали выпуски "Газпром нефть БО-10" (-0,95%), "Газпром нефть БО-5" (-0,45%), "Мечел-16" (-0,36%), "АФК Система-4" (-0,28%), "ММК БО-2" (-0,22%).
Из корпоративных новостей понедельника можно отметить сообщение, что ОАО "АвтоВАЗ" выставило оферту на приобретение у инвесторов облигаций 4-й серии объемом 5 млрд рублей в течение последних 10 дней 10-го купонного периода. Облигации будут выкупаться у их держателей по номиналу в 1 тыс. рублей. Дата окончания 10-го купонного периода - 22 мая 2012 года.
На первичном рынке в понедельник ОАО "РусГидро" разместило облигации 1-2 серий общим объемом 15 млрд рублей.
Компания размещала два выпуска облигаций по 10 млрд рублей каждый, однако 2-й выпуск размещался не полностью - в объеме 5 млрд рублей.
Ставка 1-го купона бумаг обеих серий определена по итогам book building в размере 8% годовых, к ней приравнены ставки 2-10 купонов облигаций. Ориентир ставки 1-го купона облигаций первоначально находился в диапазоне 8,15-8,4% годовых, однако затем был снижен до 7,9-8,15% годовых. По обоим выпускам объявлена 5-летняя оферта на досрочный выкуп бумаг.
http://www.finmarket.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
При этом падение индексов наблюдалось впервые за четыре сессии.
Несмотря на то, что средний показатель чистой прибыли компаний, входящих в расчет фондового индикатора Standard & Poor's 500, превышал средний прогноз аналитиков восьмой квартал подряд, количество компаний, финрезультаты которых оказались выше ожиданий, сокращалось на протяжении трех кварталов, что является наиболее продолжительным снижением с 2000 года.
Американский производитель потребительских товаров Kimberly-Clark Corp. понизил нижнюю границу прогноза прибыли в расчете на акцию на текущий год в связи с ростом издержек на фоне увеличения стоимости сырья. Акции компании подешевели на 2,7%.
Бумаги Marathon Oil опустились в цене на 2,3%. Нефтеперерабатывающая компания повела за собой котировки акций компаний всего сектора. Подындекс энергетических компаний S&P 500 опустился на 0,6%. Акции Schlumberger подешевели на 1,9%.
Сырьевой подындекс упал при этом на 0,7%. Рыночная стоимость сталепроизводителя Nucor понизилась на 2,3%, химической компании DuPont - на 1,4%.
Падение фьючерсов на медь в понедельник стало наиболее значительным за семь недель на фоне опасений замедления темпов роста спроса со стороны Китая, США и Японии. Июльские контракты на медь подешевели в понедельник на 2,2% - до $4,3235 за фунт.
Акции Motorola Mobility Holdings подешевели на 4% после того, как аналитики Goldman Sachs понизили прогноз стоимости бумаг производителя мобильных телефонов до $34 с $39.
Лучше рынка выглядели, в частности, подорожавшие соответственно на 9,3% и 1,5% бумаги International Game Technologies (IGT) и Yahoo. IGT по итогам минувшего квартала получила прибыль выше ожиданий рынка, в то время как руководство Yahoo, по сообщению The Wall Street Journal, разрабатывает новую стратегию развития одного из самых посещаемых американских веб-порталов.
Акции Polycom повысились в цене на 13%. Чистая прибыль производителя систем для видеоконференций превысила средний прогноз аналитиков и составила $0,48 в расчете на акцию по итогам первого квартала против ожидавшихся $0,42 на акцию.
Индекс Dow Jones Industrial Average в понедельник упал на 26,11 пункта (0,21%) - до 12479,9 пункта.
Standard & Poor's 500 снизился на 2,13 пункта (0,16%), составив 1335,25 пункта.
Значение индекса Nasdaq Composite поднялось на 5,72 пункта (0,2%) - до 2825,88 пункта.
Фондовые индексы Азии снижаются с утра во вторник вторую сессию подряд, поскольку разочаровывающие данные о прибыли ряда компаний региона, включая японскую Nintendo, напомнили инвесторам о сохраняющихся проблемах мировой экономики, сообщает агентство Bloomberg.
Еще одним негативным фактором для рынка акций стало снижение цен на сырье.
Сводный фондовый индекс региона MSCI Asia Pacific опустился на 0,5% с открытия торгов - до 137,81 пункта.
Японский индекс Nikkei 225 потерял 1%, гонконгский Hang Seng - 0,8%, китайский Shanghai Compositei - 0,6%.
Акции Nintendo - крупнейшего производителя игровых приставок в мире - подешевели на 4%. Чистая прибыль Nintendo обвалилась на 66% в первом квартале.
Стоимость одного из мировых лидеров в сфере компонентов для жестких дисков - Nidec - уменьшилась на 2,3%.
Котировки акций страховщика China Life Insurance Co. упали на 2,5% из-за сокращения ее чистой прибыли в I квартале.
Ведущий сырьевой трейдер Японии Mitsubishi Corp. уменьшил капитализацию на 1% вслед за падением цен на нефть и металлы.
Стоимость нефти снижается в ходе торгов во вторник после поступления сигналов о том, что мировых поставок энергоносителей достаточно для удовлетворения спроса, сообщает агентство Bloomberg.
Стоимость июньских фьючерсных контрактов на нефть марки WTI на электронных торгах Нью-йоркской товарной биржи (NYMEX) к 9:10 мск во вторник составила $111,40 за баррель, что на $0,88 (0,78%) выше уровня 25 апреля.
Накануне этот фьючерс подешевел на 1 цент (0,01%) - до $112,28 за баррель, что является максимальным уровнем за 31 месяц.
Цены на основные сырьевые товары, включая нефть, также идут вниз в ожидании решений Федерального резерва, который может объявить в среду о завершении в июне программы по покупке облигаций.
Американский нефтяной институт (API) и министерство энергетики США могут объявить об увеличении запасов нефти в США на прошлой неделе в седьмой раз за последние 8 недель.
Саудовская Аравия недовольна нынешним уровнем цен на нефть и намерена поддерживать значительные объемы резервных мощностей - до 3-4 млн баррелей в сутки, заявил глава Saudi Aramco Халид аль-Фалих.
Котировка фьючерса на нефть Brent на июнь на лондонской бирже ICE Futures к 9:10 мск опустилась на $0,51 (0,41%) - до $123,15 за баррель
Рынок акций утром снижается вслед за нефтью, растут бумаги ОГК-2 и ОГК-6 на новостях об их оценке
Рынок акций утром во вторник снижается вслед за подешевевшей нефтью, растут акции ОГК-2 и ОГК-6 на корпоративных новостях - оглашена оценка стоимости компаний и коэффициент конвертации в рамках слияния.
К 11:15 МСК индекс ММВБ опустился до 1763,05 пункта (-0,39%), индекс РТС - до 2024,61 пункта (-0,31%), цены большинства "фишек" на бирже снизились на 0,2-1,4%.
На ФБ ММВБ лидерами падения выступили акции "Газпром нефти" (-3,2%), реестр акционеров которой закрылся накануне.
Также подешевели акции "Сургутнефтегаза" (-1,4%), "Полиметалла" (-1,2%), ВТБ (-0,9%), "Транснефти" (-0,9%), "Роснефти" (-0,6%), Сбербанка России (-0,5%), "Татнефти" (-0,5%), "Газпрома" (-0,5%), "ЛУКОЙЛа (-0,4%), "НОВАТЭКа" (-0,4%), "Полюс Золото" (-0,3%), "Ростелекома" (-0,4%).
Накануне в США индексы снизились, во вторник просела Азия, однако Европа открылась после длинных каникул нейтрально (индекс FTSE вырос на 0,04%), стабильны и американские фондовые фьючерсы (контракт на индекс S&P 500 потерял всего 0,02%).
На нефтяном рынке цены просели после поступления сигналов о том, что мировых поставок энергоносителей достаточно для удовлетворения спроса.
Июньский фьючерс на нефть WTI к 11:15 МСК во вторник стоил $111,51 за баррель (-0,7%), на смесь Brent - $123,1 за баррель (-0,5%).
Давление на сырьевые цены оказывают ожидания решений Федерального резерва США, который может объявить в среду о завершении в июне программы по покупке облигаций.
Американский нефтяной институт (API) и министерство энергетики США могут объявить об увеличении запасов нефти в США на прошлой неделе в седьмой раз за последние 8 недель.
Саудовская Аравия недовольна нынешним уровнем цен на нефть и намерена поддерживать значительные объемы резервных мощностей - до 3-4 млн баррелей в сутки, заявил глава Saudi Aramco Халид аль-Фалих.
По мнению начальника аналитического управления ИФ "Олма" Дмитрия Парфенова, восстановление активности покупателей в ближайшие две торговых сессии выглядит маловероятным - инвесторы предпочтут дождаться итогов заседания комитета по открытым рынкам ФРС США и пресс-конференции Бена Бернанке в среду вечером, прежде чем приступать к активным действиям.
Между тем, внимание трейдеров могут привлечь корпоративные события. Так, "Татнефть" опубликовала отчетность по международным стандартам за прошедший год - выручка и чистая прибыль компании оказались немного ниже консенсус-прогноза Bloomberg. Кроме того, отчетность по международным стандартам во вторник, как ожидается, опубликует "Полюс Золото".
Заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Андрей Верников отмечает высокие цены на нефть, которые окажут поддержку рынку.
Накануне снижение котировок акций шло параллельно со снижением цен на "черное золото", но в настоящее время снижение цен на нефть (от зоны сопротивления $125-126 за баррель Brent) прекратилось. Предпосылок для глубоко снижения нефтяных цен (ниже поддержки $118,5) не наблюдается. Рост напряженности в Сирии, беспорядки в Йемене, гражданская война в Ливии продолжают оказывать влияние на цены. Сейчас эксперты склоняются к тому, что в ближайшие дни не стоит ждать сильных колебаний нефтяных цен, а 30 мая, в День Поминовения начинается автомобильный сезон в США, который поддержит нефтяные котировки.
Наиболее важная статистика выходит во вторник в США в 18:30 мск (индекс потребительского доверия за апрель). Перед заседанием ФРС США 27 апреля инвесторы будут испытывать чувство повышенной тревожности и возможно зафиксируют часть прибыли по "длинным позициям".
На американском рынке исход поединка между "медведями" и "быками" не очевиден - сезон отчетности продолжается. Чтобы говорить о начале локальной коррекции на американском рынке, нужно чтобы индекс S&P 500 закрылся ниже отметки 1300 пунктов. Чтобы говорить о победе "быков", нужно чтобы этот индекс преодолел отметку 1340 пунктов и в этом случае индекс вырастет еще на 90 пунктов. В мае А.Верников ожидает снижения российского рынка с пробитием повышательного тренда на индексе РТС (1960 пунктов).
Руководитель аналитического подразделения ИК "Акмос Трейд" Кирилл Тищенко отмечает, что теханализ дает сигналы на продолжение снижения котировок акций, которое поддерживают поступающие экономические новости. Так, одной из причин, почему рынку не удается закрепиться на новых максимумах, является отток денежной ликвидности, которая сейчас далека от максимальных значений апреля. А заявления чиновников о борьбе с инфляцией и возможном повышении ставки рефинансирования еще больше увеличивают спрос на деньги, которые, в результате, уходят с рынка.
Министр финансов РФ Алексей Кудрин в понедельник заявил, что борьба с инфляцией является более приоритетной задачей, чем борьба с чрезмерным укреплением рубля. Ранее первый зампред Банка России Алексей Улюкаев констатировал наличие "потенциала" в повышении ставки рефинансирования. Суммарно объем остатков на депозитах банков и корсчетах в ЦБ составляет сейчас 1,1 трлн руб., что относительно немного по сравнению с уровнями 1,4 трлн в начале апреля и 1,7 трлн в начале года.
Все это говорит в пользу снижения рынка во вторник, наиболее вероятно установление канала по индексу РТС в диапазоне 2010-2050 пунктов, считает К.Тищенко.
Как отмечает аналитик ВТБ 24 Станислав Клещев, возвращение американских инвесторов на рынок после выходных расставило все точки над "i". Предпринимавшиеся в пятницу и в понедельник попытки поднять российский рынок акций выше отметки 1790 пунктов по индексу ММВБ и тем самым обозначить перспективы дальнейшего подъема к максимумам года, не увенчались успехом. Основной индикатор российского рынка акций вновь вернулся в хорошо проторгованный в январе-марте диапазон 1680-1790 пунктов.
Во вторник настроения игроков на внешних рынках продолжают оставаться подавленными. Новость о повышение норматива достаточности капитала для крупнейших банков КНР стала дополнительным поводом для фиксации прибыли. Таким образом, власти Китая продолжают предпринимать попытки по недопущению перегрева национальной экономики и расширяют перечень используемых инструментов. Перспектива замедления темпов роста Китая должна оказать давление на сырьевые рынки и котировки акций сырьевых компаний.
С.Клещев рекомендует занимать выжидательную позицию в преддверии заседания ФРС и публикации данных о росте ВВП США за первый квартал. Остающиеся внизу не закрытые "гэпы" по основным "фишкам" будут провоцировать спекулянтов на игру на понижение во вторник-среду.
Из отдельных идей аналитик отметил разрешение интриги в отношении объединения "ОГК-2" и "ОГК-6" - коэффициент конвертации составил 1,2141, акция "ОГК-6" будет конвертирована в 1 акцию укрупненной "ОГК-2". Собственно, в такой пропорции бумаги и торгуются в настоящее время. Более интересной представляется цены выкупа акций ОГК-2 и ОГК-6 у акционеров, не согласных с реорганизацией - она выше текущих рыночных котировок примерно на 7%, что способно привести к росту котировок под закрытие реестра для участия в собрании акционеров.
На ФБ ММВБ акции "ОГК-2" выросли утром до 1,621 руб. (+1%), "ОГК-6" - до 1,32 руб. (+0,2%). Каждая акция "ОГК-2" в целях реорганизации оценена в 1,72 рублей, акция "ОГК-6" - в 1,4 руб.
Во втором эшелоне на ФБ ММВБ также подорожали акции "МРСК Центра и Приволжья" (+1,8%), "Аптечной сети 36,6" (+1,1%), "О2ТВ" (+0,7%), "РусГидро" (+0,6%).
Подешевели бумаги "ТГК-14" (-1,9%), АФК "Система" (-1,6%), "Соллерса" (-1,6%), "МРСК Северного Кавказа" (-1,5%).
Суммарный объем торгов акциями на классическом рынке РТС к 11:15 МСК составил $0,371 млн, в секции RTS Standard - $71,48 млн, на ФБ ММВБ оборот по акциям превысил 9,2 млрд рублей.
Рубль укрепился к доллару и евро на ММВБ утром во вторник
Доллар немного ослаб на ММВБ в утренние часы торгов во вторник, евро умеренно снизился, в то время как рубль вырос до нового двухнедельного максимума по отношению к бивалютной корзине на фоне продолжающихся валютных продаж экспортеров.
Доллар стоил 27,84 руб./$1 на ММВБ во вторник в 11:30 мск, это на 1,1 копейки ниже уровня закрытия предыдущего дня. Курс евро в этот момент составил 40,58 руб./EUR1, это на 8 копеек ниже уровня предыдущего закрытия и примерно на 20 копеек ниже текущего официального курса единой европейской валюты.
Торги по доллару начались во вторник ростом курса до 27,95 руб./$1, но затем американская валюта стала сокращать рост, а затем ушла в небольшой минус. Евро снизился сразу с открытия, в ходе торгов отступал до 40,54 руб./EUR1, обновив минимум примерно за неделю.
Американская валюта понесла потери по результатам индексной сессии ММВБ (часть сессии по доллару расчетами "завтра" в период с 10:00 мск до 11:30 мск, средневзвешенный курс которой, как правило, используется ЦБ РФ для установления официального курса доллара на следующий день). Итогом сессии стал курс 27,8964 руб./$1, что на 9,6 копейки ниже действующего официального курса.
Стоимость бивалютной корзины (индикатор, включающий $0,55 и EUR0,45) незначительно поднималась в первые минуты торгов, но затем возвратилась к снижению и потеряла 5 копеек к исходу индексной сессии, составив 33,57 рубля. Накануне корзина снизилась на 15 копеек.
Эксперты отмечают, что стоимость бивалютной корзины опустилась на минимальные уровни за последние две недели. Это снижение вызвано повышенным предложением валюты на торгах ММВБ, так как экспортеры по-прежнему активно продают валюту, чтобы получить рублевые ресурсы для проведения налоговых выплат, считают они.
Фактором поддержки рубля остаются при этом высокие цены на нефть. Утром во вторник нефть лишь немного подешевела, фьючерсы на WTI на NYMEX остались в диапазоне $111-112 за баррель, цена Brent оставалась выше $123 за баррель. Цены поддерживаются на высоких уровнях из-за сохранения напряженности на Ближнем Востоке. При этом ценовые ожидания стали более сдержанными после того, как глава Saudi Aramco Халид аль-Фалих заявил, что Саудовская Аравия недовольна нынешним уровнем цен на нефть и намерена поддерживать значительные объемы резервных мощностей - до 3-4 млн баррелей в сутки.
Евро совершает колебания на рынке Forex в широких пределах $1,45-1,46, сохраняя уровни в ожидании решений ФРС США, которые могут дать сигнал о сроках свертывания мер количественного смягчения.
Ставки на рынке краткосрочных рублевых МБК еще немного выросли. Стоимость кредитов "овернайт", по данным ТС Delta, держится в районе 3,35% годовых, накануне в это же время ставки составляли 3,25% годовых.
Цены корпоративных облигаций могут немного снизиться во вторник
Цены рублевых корпоративных облигаций во вторник могут незначительно скорректироваться вниз на фоне внешнего негатива, сжатия рублевой ликвидности и значительного объема первичных размещений, полагают эксперты .
Так, американские рынки закрылись в понедельник в небольшом минусе. Азиатские рынки во вторник также находятся в "красной" зоне. Кроме того, из-за прошедших в понедельник налоговых отчислений значительно сократился уровень рублевой ликвидности, а на первичном рынке сразу 4 эмитента разместят 6 выпусков облигаций на общую сумму 19,25 млрд рублей.
Все это окажет давление на цены рублевых корпоративных облигаций, из-за чего рынок может незначительно просесть по итогам дня.
По состоянию на утро вторника объем рублевой ликвидности коммерческих банков на корсчетах и депозитах в ЦБ упал на 145,5 млрд рублей - до 1 трлн 14,6 млрд рублей. Остатки на корсчетах снизились на 90,5 млрд рублей, составив 513,4 млрд рублей, в то время как депозиты коммерческих банков в Банке России сократились на 55 млрд рублей - до 501,2 млрд рублей. При этом ЦБ РФ должен будет предоставить банковскому сектору 224,2 млрд рублей.
На первичном рынке во вторник ООО "Трансфин-М" начнет размещение биржевых облигаций серий БО-02 объемом 1,25 млрд рублей. Компания разместит 3-летние биржевые бонды по открытой подписке на ФБ ММВБ. Ставка первого купона определяется на конкурсе при размещении.
ЗАО "Гражданские самолеты Сухого" (ГСС) разместит облигации серий БО-02 и БО-03 объемом по 3 млрд рублей каждый. Ставка 1-го купона биржевых облигаций серии БО-02 установлена на уровне 7,5% годовых, БО-03 - на уровне 8,25% годовых.
Ориентиры ставок 1-го купона облигаций изначально находились соответственно в диапазонах 8,1-8,3% годовых и 9-9,2% годовых, однако затем были снижены до 7,5-8,1% и 8,5-9%. По выпуску БО-02 объявлена годовая оферта на досрочный выкуп бумаг, по бондам БО-02 - двухлетняя. Объем каждого выпуска - 3 млрд рублей.
ОАО "Магнит" разместит биржевые облигации серии БО-06 объемом 5 млрд рублей. Ставка 1-го купона была установлена по итогам book building на уровне 7,75% годовых. Ориентир ставки 1-го купона облигаций находился в диапазоне 7,75-8% годовых, что соответствует доходности к погашению на уровне 7,9-8,16% годовых. Оферты по выпуску не объявлено.
"Хоум кредит энд финанс банк" (ХКФБ) разместит биржевые облигации серий БО-01 на 3 млрд рублей и БО-03 на 4 млрд рублей. Ставка первого купона биржевых облигаций серии БО-01 определена по итогам сбора книги заявок на уровне 6,65% годовых, ставка 1-го купона бондов БО-03 - на уровне 7,9% годовых.
Ставка 1-4 квартальных купонов облигаций БО-01 определялась как трехмесячная ставка Mosprime плюс премия, определяемая по итогам book building. По итогам аукциона ставка была установлена на уровне Mosprime плюс 290 базисных пунктов. По выпуску объявлена годовая оферта на досрочный выкуп бумаг.
Ориентир ставки 1-го купона бондов БО-03 находился в диапазоне 8-8,3%, затем был снижен до 7,9% годовых, что соответствует доходности к 2,5-летней оферте на уровне 8,15% годовых.
В понедельник на фоне отсутствия торгов на европейских торговых площадках активность в корпоративном секторе российского долгового рынка был крайне низкой при минимальных ценовых колебаниях.
Как отмечают аналитики ИК "Тройка Диалог", активность рынка корпоративных облигаций в понедельник оставалась минимальной. Цены более коротких бумаг отступили на 0,10 процентного пункта (п.п.), а цены средне и долгосрочных выпусков не изменились.
Ценовой индекс IFX-Cbonds-P по итогам торгов 25 апреля не изменился, составив 109,85 пункта, индекс полной доходности IFX-Cbonds подрос на 0,09%, до 301,76 пункта.
Среди лидеров по оборотам рост цены наблюдался в выпусках "Сибметинвест-1" (+0,64%), "ЕвразХолдинг Финанс-1" (+0,46%), "АИЖК-18" (+0,42%), "РСХБ БО-6" (+0,19%), "Сибметинвест-2" (+0,16%). В то же время снижение продемонстрировали выпуски "Газпром нефть БО-10" (-0,95%), "Газпром нефть БО-5" (-0,45%), "Мечел-16" (-0,36%), "АФК Система-4" (-0,28%), "ММК БО-2" (-0,22%).
Из корпоративных новостей понедельника можно отметить сообщение, что ОАО "АвтоВАЗ" выставило оферту на приобретение у инвесторов облигаций 4-й серии объемом 5 млрд рублей в течение последних 10 дней 10-го купонного периода. Облигации будут выкупаться у их держателей по номиналу в 1 тыс. рублей. Дата окончания 10-го купонного периода - 22 мая 2012 года.
На первичном рынке в понедельник ОАО "РусГидро" разместило облигации 1-2 серий общим объемом 15 млрд рублей.
Компания размещала два выпуска облигаций по 10 млрд рублей каждый, однако 2-й выпуск размещался не полностью - в объеме 5 млрд рублей.
Ставка 1-го купона бумаг обеих серий определена по итогам book building в размере 8% годовых, к ней приравнены ставки 2-10 купонов облигаций. Ориентир ставки 1-го купона облигаций первоначально находился в диапазоне 8,15-8,4% годовых, однако затем был снижен до 7,9-8,15% годовых. По обоим выпускам объявлена 5-летняя оферта на досрочный выкуп бумаг.
http://www.finmarket.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу