29 декабря 2012 Dow Jones (DJIA) | S&P 500 (GSPC)
Адаптивная ценовая зона adaptive price zone (APZ) формирует диапазоны, основываясь на расчете краткосрочной дважды сглаженной экспоненциальной средней. В результате формируется стабильный канал, который окружает среднюю цену и быстро реагирует на флуктуации цены, особенно на волатильных рынках. Этот технический индикатор поможет вам идентифицировать краткосрочные торговые возможности на зыбчатых рынках. Цена будет двигаться в границах диапазона туда – сюда. Когда цена пересекает зону вверх или вниз это сигнал на возможную покупку или продажу в связи с ожидаемым разворотом. Данная концепция наглядно продемонстрирована на рисунке 1, где голубые точки показывают места пересечения цены и границ диапазона.
Рисунок 1. ADAPTIVE PRICE ZONE. Дневной график на фьючерсный контракт emini S&P демонстрирует нам как при помощи Адаптивной ценовой зоны можно находить точки разворотов на не-трендовом рынке. Голубые точки демонстрируют зоны разворотов, где цена тестирует границы диапазона. На этом графике период равен 30 и BandPct = 1.8.
Как это работает?
Чтобы понять концепцию APZ, вам надо сначала оценить важность средней скользящей, быстро следующей за движением цены с небольшим отставанием. Для этой цели я обычно использую дважды сглаженную экспоненциальную среднюю скользящую, которая лежит в основе расчета APZ. Поскольку обычные средние скользящие (простые средние скользящие – SMA) основаны на равном взвешивании всех ценовых данных за анализируемый период, они очень часто слишком сильно отстают от текущей цены. Чтобы избежать этого недостатка, при расчете экспоненциальной средней скользящей (ЕМА) больший вес придается последним ценам. Использование цен закрытия и расчет ЕМА с периодом 5 от другой ЕМА с периодом 5 лежит в основе построения APZ.
Адаптивный расчет, создающий диапазон, основан на модификации среднего истинного диапазна. Средний истинный диапазон – Average true range (ATR), разработанный Уеллесом Уайлдером представляет собой инструмент для измерения волатильности рынка. Он рассчитывается путем усреднения истинного диапазона цены для определенного времени (например, для периода 14). Однако для APZ мы будем использовать для измерения волатильности не Средний истинный диапазона, а адаптивный диапазон. Он рассчитывается на основе разницы между дважды сглаженной ЕМА с периодом 5 по цене текущего максимума и текущего минимума. В результате мы можем быстро рассчитать диапазон, который используется для построения границ зоны. Умножая значение на фактор девиации (например 2) и добавляя и вычитая его из дважды сглаженной ЕМА, мы завершаем расчет APZ.
Если применить APZ к графику, то легко заметить, что почти все время цена остается между верхней и нижней границами диапазона. Когда цена значительно отклоняется от средней и пересекает границу диапазона, как будто под влиянием магнита, она вновь притягивается к статистической средней. Это статистическое «притягивание» лежит в основе логики использования индикатора. Важно заметить, что оно становится значимым только в том случае, если рынок не находится в фазе активной торговли.
Входы
APZ дает нам возможность принимать объективные торговые решения и работать на не-трендовых и зыбчатых рынках. По этой причине Индекс среднего направленного движения Уайлдера (ADX) с коротким периодом (например 14) может быть эффективным дополнительным средством для индикатора APZ
Для этого типа стратегии пересечение ценой нижней границы диапазона APZ дает сигнал на покупку (или открытие длинной позиции). И наоборот, пересечение ценой верхней границы диапазона дает возможность для продажи (открытия короткой позиции). Когда мы используем APZ для входа на рынок, нам надо привлечь правильную стратегию управления капиталом, вместо того, чтобы дожидаться сигнала с противоположном направлении и разворота сделки. Пересечение границ диапазона требует значительного движения цены. Эти события не происходят симметрично, поэтому далеко не всегда вы можете закрыть позицию на противоположном пересечении. По этой причины мы рекомендуем использовать разные типы выходов и целей прибыли.
Трейдерам стоит соблюдать осторожность при использовании индикатора на трендовом рынке. На это может указывать значение индикатора ADX 30 и более. Такое значение указывает на то, что рынок сформировал сильный тренд, и при приближении цены к верхней или нижней границе APZ может произойти не долгожданный разворот, а продолжение движения в направлении тренда. Пересечение верхней границы может иметь последствием движение цены еще выше, тогда как пересечение нижней границы может стать причиной дальнейшего движения вниз. Пример такого поведения цены показан на графике на рисунке 2, где QQQQs пересекает нижнюю границу (отмеченную голубыми точками) в начале мая и продолжает снижаться. Значение ADX к середине мая выше 30. что указывает на вероятность того, что цена на развернется в направлении средней. Обратите внимание на то, что, когда показатель ADX ниже 30, тестирование ценой границ APZ с достаточным постоянством приводит к разворотам.
Рисунок 2. Дневной график QQQQs показывает нам, что не всегда пересечение границы индикатора APZ приводит к разворотам на сильном трендовом рынке. На этот случай мы используем индикатор ADX. Как видно, когда индикатор выше 30, цена продолжает падать. Период 50. BandPct = 2.2.
Поскольку APZ обладает способностью быстро реагировать на движения цены, этот индикатор может оказаться очень полезными на внутридневном рынке. Дей-трейдинг с APZ представляет собой агрессивный стиль торговли, при котором мы покупаем на медвежьем рынке и продаем на бычьем рынке. Хотя многим это кажется противоестественным, нашем преимущество заключается в том, что цена разворачивается после тестирования границ индикатора. Эта его особенность помогает дей-трейдерам рано открывать позиции, что в результате обеспечивает хороший потенциал прибыли. Если цена не развернулась в течение нескольких баров после пересечения границы зоны, то лучше закрыть позицию с небольшим убытком.
На графике на рисунке 3 мы применили APZ к 610-тиковому графику e-mini Dow. 13 июня на рынке не было замечено четкого тренда, как это видно по относительно горизонтальному движению индикатора ADX, который быстро пересек вниз уровень 30. Это даем нам хорошую возможность для торговых входов на экстремумах APZ Для дей-трейдеров эти зоны также могут быть полезными для принятия решений о закрытии позиций. Когда цена пересекает границы диапазона, то это дает хорошую возможность для закрытия позиции (по крайней мере, части позиции)
Рисунок 3. Дневная торговли при помощи APZ. На графике мы видим фьючерсный мини-контракт Dow на сентябрь 2006 года. Значение ADX меньше 30, это значит, что мы можем эффективно применять индикатор APZ. Период индикатора 30, BndPct = 2.1.
Как и в случаях с любыми другими индикаторами для дневной торговли, трейдерам стоит использовать те методы, которые наиболее подходят лучше им. Возможно для работы на том или ином рынке или временном интервале вам понадобится скорректировать настройки индикатора (период и фактор отклонения).
Многосторонний индикатор.
APZ – много сторонний индикатор, который можно применять как не трендовых так и на боковых рынках. Расчет индикатора основан на волатильности цены. Это заставляет предполагать, что когда цена достигает экстремума, определенного при помощи индикатора, весьма вероятно то, что она откатится к средней. Особенно эффективно использование этой особенности на рынках, где отсутствует четко выраженный направленный тренд. Индикатор адаптивной ценовой зоны поможет трейдерам найти разворотные точки на рынках.
Рисунок 1. ADAPTIVE PRICE ZONE. Дневной график на фьючерсный контракт emini S&P демонстрирует нам как при помощи Адаптивной ценовой зоны можно находить точки разворотов на не-трендовом рынке. Голубые точки демонстрируют зоны разворотов, где цена тестирует границы диапазона. На этом графике период равен 30 и BandPct = 1.8.
Как это работает?
Чтобы понять концепцию APZ, вам надо сначала оценить важность средней скользящей, быстро следующей за движением цены с небольшим отставанием. Для этой цели я обычно использую дважды сглаженную экспоненциальную среднюю скользящую, которая лежит в основе расчета APZ. Поскольку обычные средние скользящие (простые средние скользящие – SMA) основаны на равном взвешивании всех ценовых данных за анализируемый период, они очень часто слишком сильно отстают от текущей цены. Чтобы избежать этого недостатка, при расчете экспоненциальной средней скользящей (ЕМА) больший вес придается последним ценам. Использование цен закрытия и расчет ЕМА с периодом 5 от другой ЕМА с периодом 5 лежит в основе построения APZ.
Адаптивный расчет, создающий диапазон, основан на модификации среднего истинного диапазна. Средний истинный диапазон – Average true range (ATR), разработанный Уеллесом Уайлдером представляет собой инструмент для измерения волатильности рынка. Он рассчитывается путем усреднения истинного диапазона цены для определенного времени (например, для периода 14). Однако для APZ мы будем использовать для измерения волатильности не Средний истинный диапазона, а адаптивный диапазон. Он рассчитывается на основе разницы между дважды сглаженной ЕМА с периодом 5 по цене текущего максимума и текущего минимума. В результате мы можем быстро рассчитать диапазон, который используется для построения границ зоны. Умножая значение на фактор девиации (например 2) и добавляя и вычитая его из дважды сглаженной ЕМА, мы завершаем расчет APZ.
Если применить APZ к графику, то легко заметить, что почти все время цена остается между верхней и нижней границами диапазона. Когда цена значительно отклоняется от средней и пересекает границу диапазона, как будто под влиянием магнита, она вновь притягивается к статистической средней. Это статистическое «притягивание» лежит в основе логики использования индикатора. Важно заметить, что оно становится значимым только в том случае, если рынок не находится в фазе активной торговли.
Входы
APZ дает нам возможность принимать объективные торговые решения и работать на не-трендовых и зыбчатых рынках. По этой причине Индекс среднего направленного движения Уайлдера (ADX) с коротким периодом (например 14) может быть эффективным дополнительным средством для индикатора APZ
Для этого типа стратегии пересечение ценой нижней границы диапазона APZ дает сигнал на покупку (или открытие длинной позиции). И наоборот, пересечение ценой верхней границы диапазона дает возможность для продажи (открытия короткой позиции). Когда мы используем APZ для входа на рынок, нам надо привлечь правильную стратегию управления капиталом, вместо того, чтобы дожидаться сигнала с противоположном направлении и разворота сделки. Пересечение границ диапазона требует значительного движения цены. Эти события не происходят симметрично, поэтому далеко не всегда вы можете закрыть позицию на противоположном пересечении. По этой причины мы рекомендуем использовать разные типы выходов и целей прибыли.
Трейдерам стоит соблюдать осторожность при использовании индикатора на трендовом рынке. На это может указывать значение индикатора ADX 30 и более. Такое значение указывает на то, что рынок сформировал сильный тренд, и при приближении цены к верхней или нижней границе APZ может произойти не долгожданный разворот, а продолжение движения в направлении тренда. Пересечение верхней границы может иметь последствием движение цены еще выше, тогда как пересечение нижней границы может стать причиной дальнейшего движения вниз. Пример такого поведения цены показан на графике на рисунке 2, где QQQQs пересекает нижнюю границу (отмеченную голубыми точками) в начале мая и продолжает снижаться. Значение ADX к середине мая выше 30. что указывает на вероятность того, что цена на развернется в направлении средней. Обратите внимание на то, что, когда показатель ADX ниже 30, тестирование ценой границ APZ с достаточным постоянством приводит к разворотам.
Рисунок 2. Дневной график QQQQs показывает нам, что не всегда пересечение границы индикатора APZ приводит к разворотам на сильном трендовом рынке. На этот случай мы используем индикатор ADX. Как видно, когда индикатор выше 30, цена продолжает падать. Период 50. BandPct = 2.2.
Поскольку APZ обладает способностью быстро реагировать на движения цены, этот индикатор может оказаться очень полезными на внутридневном рынке. Дей-трейдинг с APZ представляет собой агрессивный стиль торговли, при котором мы покупаем на медвежьем рынке и продаем на бычьем рынке. Хотя многим это кажется противоестественным, нашем преимущество заключается в том, что цена разворачивается после тестирования границ индикатора. Эта его особенность помогает дей-трейдерам рано открывать позиции, что в результате обеспечивает хороший потенциал прибыли. Если цена не развернулась в течение нескольких баров после пересечения границы зоны, то лучше закрыть позицию с небольшим убытком.
На графике на рисунке 3 мы применили APZ к 610-тиковому графику e-mini Dow. 13 июня на рынке не было замечено четкого тренда, как это видно по относительно горизонтальному движению индикатора ADX, который быстро пересек вниз уровень 30. Это даем нам хорошую возможность для торговых входов на экстремумах APZ Для дей-трейдеров эти зоны также могут быть полезными для принятия решений о закрытии позиций. Когда цена пересекает границы диапазона, то это дает хорошую возможность для закрытия позиции (по крайней мере, части позиции)
Рисунок 3. Дневная торговли при помощи APZ. На графике мы видим фьючерсный мини-контракт Dow на сентябрь 2006 года. Значение ADX меньше 30, это значит, что мы можем эффективно применять индикатор APZ. Период индикатора 30, BndPct = 2.1.
Как и в случаях с любыми другими индикаторами для дневной торговли, трейдерам стоит использовать те методы, которые наиболее подходят лучше им. Возможно для работы на том или ином рынке или временном интервале вам понадобится скорректировать настройки индикатора (период и фактор отклонения).
Многосторонний индикатор.
APZ – много сторонний индикатор, который можно применять как не трендовых так и на боковых рынках. Расчет индикатора основан на волатильности цены. Это заставляет предполагать, что когда цена достигает экстремума, определенного при помощи индикатора, весьма вероятно то, что она откатится к средней. Особенно эффективно использование этой особенности на рынках, где отсутствует четко выраженный направленный тренд. Индикатор адаптивной ценовой зоны поможет трейдерам найти разворотные точки на рынках.
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
/templates/new/dleimages/no_icon.gif Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба