9 апреля 2013 БКС Экспресс | Alcoa | S&P 500 (GSPC) | US Treasuries (TLT) Короев Альберт, Карпунин Василий
Умеренным ростом открыли торги новой недели ключевые американские индексы, продолжая отскок, наблюдавшийся еще во второй половине пятничной сессии. Объем вчерашних торгов оставлял желать лучшего, составив 5,11 млрд. акций, против среднесуточных 6,48 млрд. акций в 2012 году.
Сохраняющийся оптимизм, по всей видимости, вызван недавними решениями японского ЦБ, который по сообщению газеты Nikkei уже на этой неделе подтвердит делом изложенные положения своей ультрамягкой монетарной политики, скупив госбонды на сумму 1,2 трлн. иен ($12,3 млрд.). Относительно текущей программы QE3 Федрезерва пятничные слабые данные по рынку труда США также просигнализировали о том, что Фед не скоро отважится на сворачивание стимулирования. К слову сказать, уже после закрытия торгов на NYSE, выступавший на конференции ФРБ Атланты глава ЦБ Бен Бернанке еще раз подчеркнул, что проводимая мягкая денежно-кредитная политика крупнейших развитых стран взаимно конструктивна. Также он отметил, что в качестве основного инструмента для ужесточения монетарной будет рассматриваться повышение ставки по избыточным резервам, а не продажа активов со своего баланса.
Непосредственно по теме выступления касающейся банковских стресс-тестов Бернанке заявил, что подобная практика сделала финансовую систему США более устойчивой. «Сегодня экономика значительно сильнее, чем четыре года назад, хотя условия, очевидно, еще далеки от желанных», - сказал глава ФРС, отметив улучшение состояния банков как сигнал к дальнейшему общему восстановлению экономики.
На рынке американского госдолга наблюдалась небольшая коррекция после существенного роста прошлой недели на тех же заявлениях BOJ, давления доллара на йену. Доходность 10-летних облигаций консолидируется в районе минимальных уровней 2013 года, отметке 1,7%.
После закрытия рынка инвесторы ожидали публикацию квартальной отчетности алюминиевого гиганта Alcoa, которая традиционно открывает сезона отчетностей в США. Чистая прибыль компании в первом квартале 2013 года выросла до $149 млн., или 13 центов на акцию, с $94 млн, или 9 центов, годом ранее. С учетом снижения цен на алюминий подобные результат были обеспечены ростом производства первичного алюминия и глинозема. Скорректированный показатель по прибыли Alcoa, исключающий расходы на реструктуризацию и др. составил 11 центов на акцию, превысив прогнозную оценку в 8 центов и результаты предыдущего года на уровне 10 центов на акцию. Выручка сократилась на 3%, не дотянув до прогнозных $5,88 млрд., составив $5,83 млрд. Компания сохранила ожидания по росту спроса на алюминий в 2013 году на 7%, однако по производству прогноз сокращен почти в три раза с 535 тыс. тонн, до 155 тыс. тонн.
Акции Alcoa прибавившие в ходе основной сессии 1,8%, после публикации отчетности на постмаркете просели на 1,4%. Следующий важный отчет будет обнародован только в конце недели - 12 апреля, свои финрезультаты обнародует JP Morgan. В целом консенсус Рейтер предполагает снижение темпов роста выручки корпораций с 4,3% до 1,6%.
Важная статистика на текущей неделе ожидается также только в пятницу, когда выйдут данные по розничным продажам, ценам производителей, потребительскому доверию. Сегодня американские инвесторы скорее будут отыгрывать данные по снижению инфляционного давления в Китае, что может подвигнуть регулятор к более мягкой политике.
В середине текущей недели, на повестке дня вновь будут бюджетные споры республиканцев и демократов в связи с планами президента Барака Обамы представить 10 апреля проект бюджета на 2014 финансовый год. Также в среду ФРС опубликует протоколы последнего заседания FOMC.
Индекс S&P500: Быки снова пытаются перехватить инициативу
По итогам предыдущей сессии индекс S&P500 повысился на 0,43%. Котировки остановились на уровне 1593,07 пунктов.
С самого старта недели быки предприняли попытку перехватить инициативу в свои руки и вновь направиться в сторону новых исторических максимумов. Стоит сказать, что в итоге быки все-таки добились успеха, однако пока общую картину они еще все-таки не поменяли. В частности мы по-прежнему в первую очередь рассматриваем вариант, когда нас будет ждать продолжение коррекционного движения вниз в район нижней границы среднесрочного восходящего канала. В данный момент она расположена на уровне 1525п. В пользу падения все также сигналят медвежьи дивергенции, сформировавшиеся на дневных и 4-часовых временных интервалах. В качестве максимального потенциала снижения выделим ключевую зону торможения 1470-1480п.
Однако в то же время сразу же отметим, что о сломе пессимистичного сценария можно будет говорить в случае повторного роста и закрепления индекса выше 1465 п. При таком раскладе ничего не останется кроме как двинуться в сторону новых исторических максимумов.
В данный момент фьючерсный контракт на SP500 торгуется с повышением на 0,10% около отметки 1561п.
Сопротивления: 1565 / 1576 / 1585 / 1600
Поддержки: 1540/ 1525 / 1490 / 1480-1475
Сохраняющийся оптимизм, по всей видимости, вызван недавними решениями японского ЦБ, который по сообщению газеты Nikkei уже на этой неделе подтвердит делом изложенные положения своей ультрамягкой монетарной политики, скупив госбонды на сумму 1,2 трлн. иен ($12,3 млрд.). Относительно текущей программы QE3 Федрезерва пятничные слабые данные по рынку труда США также просигнализировали о том, что Фед не скоро отважится на сворачивание стимулирования. К слову сказать, уже после закрытия торгов на NYSE, выступавший на конференции ФРБ Атланты глава ЦБ Бен Бернанке еще раз подчеркнул, что проводимая мягкая денежно-кредитная политика крупнейших развитых стран взаимно конструктивна. Также он отметил, что в качестве основного инструмента для ужесточения монетарной будет рассматриваться повышение ставки по избыточным резервам, а не продажа активов со своего баланса.
Непосредственно по теме выступления касающейся банковских стресс-тестов Бернанке заявил, что подобная практика сделала финансовую систему США более устойчивой. «Сегодня экономика значительно сильнее, чем четыре года назад, хотя условия, очевидно, еще далеки от желанных», - сказал глава ФРС, отметив улучшение состояния банков как сигнал к дальнейшему общему восстановлению экономики.
На рынке американского госдолга наблюдалась небольшая коррекция после существенного роста прошлой недели на тех же заявлениях BOJ, давления доллара на йену. Доходность 10-летних облигаций консолидируется в районе минимальных уровней 2013 года, отметке 1,7%.
После закрытия рынка инвесторы ожидали публикацию квартальной отчетности алюминиевого гиганта Alcoa, которая традиционно открывает сезона отчетностей в США. Чистая прибыль компании в первом квартале 2013 года выросла до $149 млн., или 13 центов на акцию, с $94 млн, или 9 центов, годом ранее. С учетом снижения цен на алюминий подобные результат были обеспечены ростом производства первичного алюминия и глинозема. Скорректированный показатель по прибыли Alcoa, исключающий расходы на реструктуризацию и др. составил 11 центов на акцию, превысив прогнозную оценку в 8 центов и результаты предыдущего года на уровне 10 центов на акцию. Выручка сократилась на 3%, не дотянув до прогнозных $5,88 млрд., составив $5,83 млрд. Компания сохранила ожидания по росту спроса на алюминий в 2013 году на 7%, однако по производству прогноз сокращен почти в три раза с 535 тыс. тонн, до 155 тыс. тонн.
Акции Alcoa прибавившие в ходе основной сессии 1,8%, после публикации отчетности на постмаркете просели на 1,4%. Следующий важный отчет будет обнародован только в конце недели - 12 апреля, свои финрезультаты обнародует JP Morgan. В целом консенсус Рейтер предполагает снижение темпов роста выручки корпораций с 4,3% до 1,6%.
Важная статистика на текущей неделе ожидается также только в пятницу, когда выйдут данные по розничным продажам, ценам производителей, потребительскому доверию. Сегодня американские инвесторы скорее будут отыгрывать данные по снижению инфляционного давления в Китае, что может подвигнуть регулятор к более мягкой политике.
В середине текущей недели, на повестке дня вновь будут бюджетные споры республиканцев и демократов в связи с планами президента Барака Обамы представить 10 апреля проект бюджета на 2014 финансовый год. Также в среду ФРС опубликует протоколы последнего заседания FOMC.
Индекс S&P500: Быки снова пытаются перехватить инициативу
По итогам предыдущей сессии индекс S&P500 повысился на 0,43%. Котировки остановились на уровне 1593,07 пунктов.
С самого старта недели быки предприняли попытку перехватить инициативу в свои руки и вновь направиться в сторону новых исторических максимумов. Стоит сказать, что в итоге быки все-таки добились успеха, однако пока общую картину они еще все-таки не поменяли. В частности мы по-прежнему в первую очередь рассматриваем вариант, когда нас будет ждать продолжение коррекционного движения вниз в район нижней границы среднесрочного восходящего канала. В данный момент она расположена на уровне 1525п. В пользу падения все также сигналят медвежьи дивергенции, сформировавшиеся на дневных и 4-часовых временных интервалах. В качестве максимального потенциала снижения выделим ключевую зону торможения 1470-1480п.
Однако в то же время сразу же отметим, что о сломе пессимистичного сценария можно будет говорить в случае повторного роста и закрепления индекса выше 1465 п. При таком раскладе ничего не останется кроме как двинуться в сторону новых исторических максимумов.
В данный момент фьючерсный контракт на SP500 торгуется с повышением на 0,10% около отметки 1561п.
Сопротивления: 1565 / 1576 / 1585 / 1600
Поддержки: 1540/ 1525 / 1490 / 1480-1475
/Компиляция. 9 апреля. 2013 г. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба