Мало что изменилось вчера в динамике акций американских корпораций согласно индексу широкого рынка S&P500, который показал скромный рост на 0,06%, при этом диапазон его внутридневных колебаний был минимальным за последние три недели. Технически ситуация все еще напоминает ноябрьский сценарий, когда после резкого снижения последовал быстрый выкуп и обновление максимумов, то есть ориентиры на 1870 пунктов остаются актуальными.
В отсутствии важной статистики инвесторы сосредоточили внимание на публикуемых квартальных отчетах компаний, но динамика их фундаментальных показателей пока не может толкнуть индексы в ту или иную сторону, которые замерли вблизи исторических максимумов.
Впрочем, в меньшей степени это касается индекса голубых фишек Dow Jones, который выглядит несколько хуже. В частности последние два дня индекс снижается против скромного, но все же роста S&P500, и здесь как раз вина сезона отчетов.
Вчера Dow Jones потерял 0,25%. В составе индекса порядка 2/3 акций подешевели во главе с тяжеловесом индекса - бумагами IBM (-3,28%), обнародовавшей отчет после закрытия торгов вторника.
Тем не менее, по мере продвижения сезона отчетов, средние показатели в сравнении с прогнозами Wall Street улучшаются. Если неделей ранее, когда отчитавшихся было не более 5%, прибыль компаний только в 48% случаев превысила ожидания, то к настоящему моменту среди 16% отчитавшихся из состава S&P500 уже 61% превысили ожидания по данным Reuters, по сравнению со среднеисторическим 63%. Продажи в 66% случаев превысили оценки аналитиков, против средних 55%.
В свою очередь по данным Bloomberg 70% превысили оценки по прибыли и 65% превысили прогнозы продаж.
При этом если отчитавшиеся вчера до открытия Allegheny Technologies Inc. (-6,3%), Coach (-6%), Abbott (-2,7%), Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc. (-2,1%) оказали давление на S&P500, то отчитавшиеся после закрытия Netflix и eBay на постмаркете выросли в капитализации на 18% и 5,7% соответственно, то есть на основной сессии торгов четверга с этой стороны уже будет поддержка рынку акций.
Сегодня сезон отчетов продолжат публикации финрезультатов таких компаний как Microsoft, McDonald's Corp, Starbucks и др. Кроме того, в отличие от остальных дней текущей недели четверг будет богат на макростатистику. В частности выйдут данные по продажам жилья на вторичном рынке, индексу опережающих индикаторов, деловому доверию.
В завершении отметим вчерашнее обращение к конгрессу министра финансов США Джека Лью, призвавшего повысить потолок госдолга до 7 февраля, подчеркнув, что экстраординарные меры по финансированию правительства будут исчерпаны к концу февраля. Возможно, что эта тема в совокупности с другими факторами будет одним из поводов для последующей коррекции, после достижения вышеупомянутых целей.
Индекс S&P500: В любом случае мощного обвала избежать не получится
По итогам предыдущей сессии индекс S&P 500 повысился на 0,06%. Котировки остановились на уровне 1844,86 пунктов.
Никаких существенных изменений в общей технической картине индекса в среду не произошло. S&P 500 всю сессию болтались возле ранее достигнутых отметок. По-прежнему все внимание приковано к отметке 1850 пунктов. Именно этот рубеж в последнее время выступал в качестве непреодолимого уровня сопротивления, от которого начинались распродажи. В случае реализации позитивного сценария и преодоления этой высоты (1850) далее мы автоматически передвинем цели восходящей тенденции в район 1870-1875, о котором ранее мы уже много раз упоминали.
В данный момент трендовые индикаторы практически на всех таймфреймах безальтернативно продолжают смотреть наверх. Осцилляторы старших временных интервалов все также подают сигналы о скором развороте. Медвежьи дивергенции по MACD уже стали привычным явлением, которое сопровождает нас на протяжении уже очень длительного периода времени.
Необходимо внимательно следить за горизонтальным уровнем 1815, так как именно этот рубеж в данный момент выступает в качестве той точки, спуск ниже которой даст полноценный сигнал о начале большой коррекции.
В среднесрочной перспективе очень многие эксперты по-прежнему склоняются к тому, что вскоре нас ждет очень масштабная распродажа на американском рынке. Кто-то даже говорит о схожести текущей ситуации с 1987 годом и приводит в пользу этого множество оправданных обоснований. Соотношение быков и медведей среди различных классов инвесторов в данный момент находится чуть ли не на исторических максимумах - толпа смотрит исключительно наверх. Я в свою очередь склонен согласиться с тем, что действительно в ближайшее время мы станем свидетелями очень масштабного снижения. Никакой фундаментальной причины (ФРС и прочее) для этого не нужно. Длинные позиции на американском рынке в целом необходимо закрывать, так как риск нарваться на очень серьезный провал сейчас несопоставим с оставшимся потенциалом роста. В своих обзорах по ТА уже много раз выделяли области 1850 и 1870-1875 (достижение 1900-1905 пока держим в голове, но на этот подвиг сил, скорее всего, уже не хватит) в качестве ориентиров, после достижения которых up-тренд начнет ломаться. Подобный взгляд на ситуацию сохраняется. Если в самой ближайшей перспективе не удастся запрыгнуть выше 1850, то начнем падать прямо отсюда, и текущие уровни станут максимумами на очень долгий период.
В данный момент фьючерсный контракт на S&P 500 торгуется с понижением на 0,39% около отметки 1831.
Ближайшие уровни сопротивления: 1850 / 1870-1875 / 1900-1905
Ближайшие уровни поддержки: 1815 / 1785 / 1770 / 1750 / 1730
В отсутствии важной статистики инвесторы сосредоточили внимание на публикуемых квартальных отчетах компаний, но динамика их фундаментальных показателей пока не может толкнуть индексы в ту или иную сторону, которые замерли вблизи исторических максимумов.
Впрочем, в меньшей степени это касается индекса голубых фишек Dow Jones, который выглядит несколько хуже. В частности последние два дня индекс снижается против скромного, но все же роста S&P500, и здесь как раз вина сезона отчетов.
Вчера Dow Jones потерял 0,25%. В составе индекса порядка 2/3 акций подешевели во главе с тяжеловесом индекса - бумагами IBM (-3,28%), обнародовавшей отчет после закрытия торгов вторника.
Тем не менее, по мере продвижения сезона отчетов, средние показатели в сравнении с прогнозами Wall Street улучшаются. Если неделей ранее, когда отчитавшихся было не более 5%, прибыль компаний только в 48% случаев превысила ожидания, то к настоящему моменту среди 16% отчитавшихся из состава S&P500 уже 61% превысили ожидания по данным Reuters, по сравнению со среднеисторическим 63%. Продажи в 66% случаев превысили оценки аналитиков, против средних 55%.
В свою очередь по данным Bloomberg 70% превысили оценки по прибыли и 65% превысили прогнозы продаж.
При этом если отчитавшиеся вчера до открытия Allegheny Technologies Inc. (-6,3%), Coach (-6%), Abbott (-2,7%), Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc. (-2,1%) оказали давление на S&P500, то отчитавшиеся после закрытия Netflix и eBay на постмаркете выросли в капитализации на 18% и 5,7% соответственно, то есть на основной сессии торгов четверга с этой стороны уже будет поддержка рынку акций.
Сегодня сезон отчетов продолжат публикации финрезультатов таких компаний как Microsoft, McDonald's Corp, Starbucks и др. Кроме того, в отличие от остальных дней текущей недели четверг будет богат на макростатистику. В частности выйдут данные по продажам жилья на вторичном рынке, индексу опережающих индикаторов, деловому доверию.
В завершении отметим вчерашнее обращение к конгрессу министра финансов США Джека Лью, призвавшего повысить потолок госдолга до 7 февраля, подчеркнув, что экстраординарные меры по финансированию правительства будут исчерпаны к концу февраля. Возможно, что эта тема в совокупности с другими факторами будет одним из поводов для последующей коррекции, после достижения вышеупомянутых целей.
Индекс S&P500: В любом случае мощного обвала избежать не получится
По итогам предыдущей сессии индекс S&P 500 повысился на 0,06%. Котировки остановились на уровне 1844,86 пунктов.
Никаких существенных изменений в общей технической картине индекса в среду не произошло. S&P 500 всю сессию болтались возле ранее достигнутых отметок. По-прежнему все внимание приковано к отметке 1850 пунктов. Именно этот рубеж в последнее время выступал в качестве непреодолимого уровня сопротивления, от которого начинались распродажи. В случае реализации позитивного сценария и преодоления этой высоты (1850) далее мы автоматически передвинем цели восходящей тенденции в район 1870-1875, о котором ранее мы уже много раз упоминали.
В данный момент трендовые индикаторы практически на всех таймфреймах безальтернативно продолжают смотреть наверх. Осцилляторы старших временных интервалов все также подают сигналы о скором развороте. Медвежьи дивергенции по MACD уже стали привычным явлением, которое сопровождает нас на протяжении уже очень длительного периода времени.
Необходимо внимательно следить за горизонтальным уровнем 1815, так как именно этот рубеж в данный момент выступает в качестве той точки, спуск ниже которой даст полноценный сигнал о начале большой коррекции.
В среднесрочной перспективе очень многие эксперты по-прежнему склоняются к тому, что вскоре нас ждет очень масштабная распродажа на американском рынке. Кто-то даже говорит о схожести текущей ситуации с 1987 годом и приводит в пользу этого множество оправданных обоснований. Соотношение быков и медведей среди различных классов инвесторов в данный момент находится чуть ли не на исторических максимумах - толпа смотрит исключительно наверх. Я в свою очередь склонен согласиться с тем, что действительно в ближайшее время мы станем свидетелями очень масштабного снижения. Никакой фундаментальной причины (ФРС и прочее) для этого не нужно. Длинные позиции на американском рынке в целом необходимо закрывать, так как риск нарваться на очень серьезный провал сейчас несопоставим с оставшимся потенциалом роста. В своих обзорах по ТА уже много раз выделяли области 1850 и 1870-1875 (достижение 1900-1905 пока держим в голове, но на этот подвиг сил, скорее всего, уже не хватит) в качестве ориентиров, после достижения которых up-тренд начнет ломаться. Подобный взгляд на ситуацию сохраняется. Если в самой ближайшей перспективе не удастся запрыгнуть выше 1850, то начнем падать прямо отсюда, и текущие уровни станут максимумами на очень долгий период.
В данный момент фьючерсный контракт на S&P 500 торгуется с понижением на 0,39% около отметки 1831.
Ближайшие уровни сопротивления: 1850 / 1870-1875 / 1900-1905
Ближайшие уровни поддержки: 1815 / 1785 / 1770 / 1750 / 1730
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба