23 декабря 2014 Romanov Capital | USDX
Новостной фон прошедшей сессии
Днем были опубликованы итоговые протоколы заседания Комитета по финансовой политике Банка Англии. В них были повторены ранее озвученные комментарии по итогам проведения стресс-тестов банков, которые были признаны удовлетворительными и была отмечена возможность преодоления кризисов. Относительно рынка жилья, на который обращают особое внимание управляющие Банка Англии, была отмечена его стабилизация. Участники торгов на финансовых рынках обращают внимание на риск, возросший с июня текущего года, и снижают инвестиционную активность в перспективе ближайших 6 месяцев.
Но продолжавшееся вчера “рождественское” ралли на укрепление доллара США против большинства рисковых активов не было приостановлено даже публикацией негативных макроэкономических отчетов по продажам на вторичном рынке недвижимости (Existing Home Sales). Количество реализованных домов составило 4.93 млн, что оказалось меньше средних ожиданий экспертов 5.21 млн.
Также уже сегодня утром рисковые активы и японская йена продолжают утрачивать свои позиции в паре национальной валютой США, даже не смотря на сообщение позитивных расчетов по торговому балансу (Trade Balance) Новой Зеландии. Экспорт из этой страны оказался меньше импорта на 213 млн, хотя консенсус-прогноз профильных аналитиков предполагал меньшее значение 550 млн.
Валютный рынок
Индекс доллара США (DXY) пробивает верхнюю границу ранее обозначенного кластера сопротивлений 89.64 и после вероятного ретеста может продолжить движение наверх в район ранее обозначенного сопротивления в виде “круглой” отметки90.00. Но на фонезарождающейся “медвежьей” дивергенции между ценой на графике и осциллятором RSI стоит ожидать последовательного тестирования уровней локальных минимумов 89.40 и 89.20, а также “круглой” поддержки 89.00.
Индекс доллара США (DXY), четырехчасовой график
Текущая торговая сессия
Как и отмечали ранее аналитики Romanov Capital, текущая торговая сессия станет самой насыщенной на наличие важных макроэкономических отчетов. В 10-45 мск и 12-30 мск будут представлены финальные расчеты по динамике ВВП Франции и Великобритании, соответственно. В последней стране в это же время Офис национальной статистики опубликует цифры по платежному балансу.
В 16-30 мск одновременно будет опубликована статистика по изменению темпов роста экономик (ВВП) Канады (за октябрь) и США (за 3 квартал). В это же время в Соединенных Штатах Америки будет представлен отчет по ведущему индикативному показателю ситуации в промышленности и покупательской активности – объему заказов на товары длительного пользования (Durable Goods Orders), срок службы которых превышает 3 года.
В 17-55 мск Университет Мичигана представит результаты совместного с Reuters опроса потребительского доверия и уверенности в экономическом росте (UoM Consumer Sentiment).
В 18-00 мск будут сообщены отчеты по количеству проданных новых домов в США (New Home Sales).
Сегодня японские фондовые биржи не проводят торги в связи с банковским выходным днем по случаю празднования Дня рождения Императора (TheEmperor's Birthday).
Долгосрочный обзор валютной пары EUR/USD
Валютные эксперты американского коммерческий банковский холдинг Morgan Stanley сохраняют ориентиры о развитии движения на снижение единой европейской валюты в паре с долларом США и другими валютными активами. Негативное влияние оказывает внешний фон в виде неопределенности относительно итогов президентских выборов в Греции, которые могут привести к выходу эллинского государства из состава европейского валютного союза.
Другим фактором, который будет оказывать воздействие на единую валюту станет меры предпринимаемые финансовым регулятором Европейским центральным банком (ЕЦБ) для борьбы с падением цен на потребительские товары и услуги (индекс CPI). Базовый сценарий банковских аналитиков предполагает, что управляющие будут проводить меры по наращиванию объемов кредитных средств, выделяемых банкам, и сворачиванием портфельных инвестиций. В этом случае пара евро к доллару США “нащупает” дно для падения в районе важного минимума $1.1200.
Второй сценарий предполагает полномасштабный объем выкупа ипотечных, корпоративных и (или) государственных облигаций в рамках программы сверхмягкой монетарной политики (европейского аналога QE). В этом случае в 4 квартале 2015 года цена на паре EUR/USD снизится в район $1.0500.
Сейчас на валютном рынке за один евро дают $1.2250.
Мнение аналитиков по динамике GBP/USD
Аналитики американского банка Morgan Stanley отмечают наличие “медвежьих” тенденций в динамике британского фунта и в частности валютной пары GBP/USD. Они отмечают негативный внешний фон по динамике инфляционных показателей в Великобритании, где согласно ноябрьскому отчету индекс потребительских цен (индекс CPI) в годовом исчислении увеличился только на 1% и банковские эксперты предполагают наличие рисков ее дальнейшего сокращения. Одним из важнейших факторов такого движения стало почти 50% падение цен на нефть, наблюдаемое с середины текущего года.
Напомним, что именно динамика инфляции (индекса CPI) будут оказывать влиянии на принятие решения управляющими Комитета по монетарной политике (MPC) Банка Англии по времени начала повышения процентной ставки. На фоне сохранения “мягкой” денежно-кредитной политики британским ЦБ и скором начале повышения процентной ставки ФРС США торги на валютном рынке будут проходить с сохранением долгосрочной понижательной динамики национальной валюты Великобритании. В Morgan Stanley предполагают, что минимумом 2015 года станет район $1.4500. Сейчас торги проходят по отметке $1.5600.
Днем были опубликованы итоговые протоколы заседания Комитета по финансовой политике Банка Англии. В них были повторены ранее озвученные комментарии по итогам проведения стресс-тестов банков, которые были признаны удовлетворительными и была отмечена возможность преодоления кризисов. Относительно рынка жилья, на который обращают особое внимание управляющие Банка Англии, была отмечена его стабилизация. Участники торгов на финансовых рынках обращают внимание на риск, возросший с июня текущего года, и снижают инвестиционную активность в перспективе ближайших 6 месяцев.
Но продолжавшееся вчера “рождественское” ралли на укрепление доллара США против большинства рисковых активов не было приостановлено даже публикацией негативных макроэкономических отчетов по продажам на вторичном рынке недвижимости (Existing Home Sales). Количество реализованных домов составило 4.93 млн, что оказалось меньше средних ожиданий экспертов 5.21 млн.
Также уже сегодня утром рисковые активы и японская йена продолжают утрачивать свои позиции в паре национальной валютой США, даже не смотря на сообщение позитивных расчетов по торговому балансу (Trade Balance) Новой Зеландии. Экспорт из этой страны оказался меньше импорта на 213 млн, хотя консенсус-прогноз профильных аналитиков предполагал меньшее значение 550 млн.
Валютный рынок
Индекс доллара США (DXY) пробивает верхнюю границу ранее обозначенного кластера сопротивлений 89.64 и после вероятного ретеста может продолжить движение наверх в район ранее обозначенного сопротивления в виде “круглой” отметки90.00. Но на фонезарождающейся “медвежьей” дивергенции между ценой на графике и осциллятором RSI стоит ожидать последовательного тестирования уровней локальных минимумов 89.40 и 89.20, а также “круглой” поддержки 89.00.
Индекс доллара США (DXY), четырехчасовой график
Текущая торговая сессия
Как и отмечали ранее аналитики Romanov Capital, текущая торговая сессия станет самой насыщенной на наличие важных макроэкономических отчетов. В 10-45 мск и 12-30 мск будут представлены финальные расчеты по динамике ВВП Франции и Великобритании, соответственно. В последней стране в это же время Офис национальной статистики опубликует цифры по платежному балансу.
В 16-30 мск одновременно будет опубликована статистика по изменению темпов роста экономик (ВВП) Канады (за октябрь) и США (за 3 квартал). В это же время в Соединенных Штатах Америки будет представлен отчет по ведущему индикативному показателю ситуации в промышленности и покупательской активности – объему заказов на товары длительного пользования (Durable Goods Orders), срок службы которых превышает 3 года.
В 17-55 мск Университет Мичигана представит результаты совместного с Reuters опроса потребительского доверия и уверенности в экономическом росте (UoM Consumer Sentiment).
В 18-00 мск будут сообщены отчеты по количеству проданных новых домов в США (New Home Sales).
Сегодня японские фондовые биржи не проводят торги в связи с банковским выходным днем по случаю празднования Дня рождения Императора (TheEmperor's Birthday).
Долгосрочный обзор валютной пары EUR/USD
Валютные эксперты американского коммерческий банковский холдинг Morgan Stanley сохраняют ориентиры о развитии движения на снижение единой европейской валюты в паре с долларом США и другими валютными активами. Негативное влияние оказывает внешний фон в виде неопределенности относительно итогов президентских выборов в Греции, которые могут привести к выходу эллинского государства из состава европейского валютного союза.
Другим фактором, который будет оказывать воздействие на единую валюту станет меры предпринимаемые финансовым регулятором Европейским центральным банком (ЕЦБ) для борьбы с падением цен на потребительские товары и услуги (индекс CPI). Базовый сценарий банковских аналитиков предполагает, что управляющие будут проводить меры по наращиванию объемов кредитных средств, выделяемых банкам, и сворачиванием портфельных инвестиций. В этом случае пара евро к доллару США “нащупает” дно для падения в районе важного минимума $1.1200.
Второй сценарий предполагает полномасштабный объем выкупа ипотечных, корпоративных и (или) государственных облигаций в рамках программы сверхмягкой монетарной политики (европейского аналога QE). В этом случае в 4 квартале 2015 года цена на паре EUR/USD снизится в район $1.0500.
Сейчас на валютном рынке за один евро дают $1.2250.
Мнение аналитиков по динамике GBP/USD
Аналитики американского банка Morgan Stanley отмечают наличие “медвежьих” тенденций в динамике британского фунта и в частности валютной пары GBP/USD. Они отмечают негативный внешний фон по динамике инфляционных показателей в Великобритании, где согласно ноябрьскому отчету индекс потребительских цен (индекс CPI) в годовом исчислении увеличился только на 1% и банковские эксперты предполагают наличие рисков ее дальнейшего сокращения. Одним из важнейших факторов такого движения стало почти 50% падение цен на нефть, наблюдаемое с середины текущего года.
Напомним, что именно динамика инфляции (индекса CPI) будут оказывать влиянии на принятие решения управляющими Комитета по монетарной политике (MPC) Банка Англии по времени начала повышения процентной ставки. На фоне сохранения “мягкой” денежно-кредитной политики британским ЦБ и скором начале повышения процентной ставки ФРС США торги на валютном рынке будут проходить с сохранением долгосрочной понижательной динамики национальной валюты Великобритании. В Morgan Stanley предполагают, что минимумом 2015 года станет район $1.4500. Сейчас торги проходят по отметке $1.5600.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба